Analyse des ratios d’activité à long terme
Les ratios d’activité mesurent l’efficacité avec laquelle une entreprise effectue les tâches quotidiennes, telles que le recouvrement des créances et la gestion des stocks.
Ratios d’activité à long terme (résumé)
CoStar Group Inc., les ratios d’activité à long terme
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Ce ratio a connu une tendance à la baisse au cours de la période analysée. Il est passé de 14,31 en 2018 à 6,79 en 2022, indiquant une diminution significative de l'efficacité dans l'utilisation des immobilisations pour générer des revenus. La baisse est particulièrement notable entre 2021 et 2022, passant de 7,16 à 6,79. Cette évolution pourrait refléter une augmentation des immobilisations ou une baisse du chiffre d'affaires, ou une combinaison des deux.
- Ratio de rotation nette des immobilisations (incluant les contrats de location-exploitation et les actifs de droit d’utilisation)
- Ce ratio montre également une tendance à la baisse, passant de 14,31 en 2018 à 5,43 en 2022. La baisse de ce ratio indique une réduction de l'efficacité dans l'utilisation combinée des immobilisations et des actifs liés aux contrats de location pour générer des revenus. La chute entre 2019 et 2020, de 6,29 à 7,06, marque une volatilité, mais la tendance générale demeure à la baisse.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Ce ratio a eu une baisse progressive, passant de 0,36 en 2018 et 2019 à 0,24 en 2020, puis revenant à 0,27 en 2021 et à 0,26 en 2022. La diminution indique une moindre efficacité dans l'utilisation globale de l’actif pour générer des ventes, avec une réduction marquée à partir de 2019 et une stabilité relative par la suite.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio a connu une fluctuation mineure, passant de 0,39 en 2018 à 0,41 en 2019, avant de diminuer à 0,31 en 2020 et de remonter à 0,34 en 2021, puis de nouveau baisser à 0,32 en 2022. La tendance générale à la baisse reflète une efficacité marginalement moindre dans l’utilisation des capitaux propres pour générer du chiffre d’affaires, avec une légère récupération en 2021 avant une nouvelle baisse en 2022.
Ratio de rotation net des immobilisations
CoStar Group Inc., le taux de rotation net des immobilisationscalcul, comparaison avec des indices de référence
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
1 2022 calcul
Ratio de rotation net des immobilisations = Revenus ÷ Immobilisations corporelles, montant net
= 2,182,399 ÷ 321,250 = 6.79
- Évolution des revenus
- Les revenus de l'entreprise ont connu une croissance régulière sur la période analysée, passant de 1 191 832 milliers de dollars en 2018 à 2 182 399 milliers de dollars en 2022. Cette progression reflète une expansion continue de l'activité, avec une augmentation annuelle notable chaque année. La croissance relative est significative, indiquant une dynamique commerciale favorable et une capacité à générer davantage de revenus à chaque exercice.
- Evolution des immobilisations corporelles nettes
- Les immobilisations corporelles nettes ont également augmenté sur la période, passant de 83 303 milliers de dollars en 2018 à 321 250 milliers de dollars en 2022. Cette croissance indique une intensification des investissements dans les immobilisations matérielles, probablement pour soutenir la croissance des revenus ou améliorer la capacité opérationnelle. La progression est constante, témoignant d’un effort d’investissement soutenu sur plusieurs années.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Le ratio de rotation net des immobilisations, qui mesure la capacité de l’entreprise à générer des revenus à partir de ses immobilisations corporelles, a connu une tendance à la baisse, passant de 14,31 en 2018 à 6,79 en 2022. Une réduction de ce ratio peut indiquer une utilisation moins efficace des immobilisations, ou une augmentation des immobilisations sans croissance proportionnelle des revenus. La chute significative entre 2021 et 2022 pourrait suggérer une détérioration de l’efficacité de l’utilisation de ces actifs ou une stratégie d’investissement visant à soutenir une croissance future.
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)
CoStar Group Inc., le taux de rotation net des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif au titre du droit d’utilisation)calcul, comparaison avec des indices de référence
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
1 2022 calcul
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation) = Revenus ÷ Immobilisations corporelles, montant net (y compris les contrats de location-exploitation, les actifs au titre de droits d’utilisation)
= 2,182,399 ÷ 401,642 = 5.43
- Revenus
- Les revenus de l'entreprise ont connu une croissance régulière sur la période analysée. En 2018, ils s’élevaient à environ 1,19 milliard de dollars, atteignant près de 2,18 milliards de dollars en 2022. Cette progression témoigne d'une expansion soutenue de l'activité, avec une augmentation cumulée d'environ 82 % entre 2018 et 2022, indiquant une croissance annuelle continue.
- Immobilisations corporelles, montant net
- Le montant net des immobilisations corporelles a connu une augmentation significative au cours des cinq années, passant d'environ 83 millions de dollars en 2018 à près de 402 millions de dollars en 2022. La croissance est relativement régulière et importante, impliquant probablement des investissements importants dans les actifs physiques pour soutenir le développement de l'entreprise.
- Ratio de rotation nette des immobilisations
- Ce ratio a connu une baisse importante entre 2018 et 2019, passant de 14,31 à 6,29, ce qui pourrait indiquer une diminution de l'efficacité dans l'utilisation des immobilisations pour générer des revenus. Cependant, à partir de 2019, le ratio a montré une légère reprise, atteignant 7,06 en 2020, puis une nouvelle baisse à 5,22 en 2021, avant de retrouver une légère hausse à 5,43 en 2022. Globalement, cette tendance signale une efficacité variable dans l'utilisation des immobilisations, avec une tendance à la baisse de leur rotation dans le temps.
Ratio de rotation de l’actif total
CoStar Group Inc., le taux de rotation total de l’actifcalcul, comparaison avec des indices de référence
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
1 2022 calcul
Ratio de rotation de l’actif total = Revenus ÷ Total de l’actif
= 2,182,399 ÷ 8,402,470 = 0.26
- Revenus
- Les revenus de l'entreprise ont connu une croissance régulière sur la période analysée. Entre 2018 et 2022, ils ont augmenté chaque année, passant de 1 191 832 milliers de dollars en 2018 à 2 182 399 milliers de dollars en 2022. La croissance annuelle s'élève à environ 17,5 % entre 2018 et 2019, puis elle s'accélère légèrement pour atteindre près de 19 % entre 2021 et 2022, illustrant une dynamique de croissance soutenue dans l'activité de l'entreprise.
- Total de l’actif
- Le total de l'actif a également connu une augmentation notable, passant de 3 312 957 milliers de dollars en 2018 à 8 402 470 milliers de dollars en 2022. La croissance est particulièrement marquée à partir de 2020, où l'actif a presque doublé, passant d'environ 3,9 millions en 2019 à environ 6,9 millions en 2020. Cette évolution suggère une expansion importante de la taille de l'entreprise ou une augmentation de ses investissements, notamment durant la période 2020-2021.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Ce ratio, représentant l'efficacité avec laquelle l'entreprise utilise ses actifs pour générer des revenus, a connu une tendance à la baisse sur la période. Il s'établissait à 0,36 en 2018 et en 2019, avant de diminuer à 0,24 en 2020. Par la suite, il s'est légèrement redressé à 0,27 en 2021, mais est resté globalement en baisse pour atteindre 0,26 en 2022. Cette diminution indique que, malgré la croissance continue des revenus et de l'actif total, l'efficience de l'utilisation des actifs pour générer des revenus a tendance à se détériorer, possiblement en raison d'une augmentation disproportionnée des investissements par rapport aux revenus générés.
Ratio de rotation des capitaux propres
CoStar Group Inc., le taux de rotation des capitaux proprescalcul, comparaison avec des indices de référence
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
1 2022 calcul
Ratio de rotation des capitaux propres = Revenus ÷ Capitaux propres
= 2,182,399 ÷ 6,870,121 = 0.32
- Tendances des revenus
- Les revenus de l'entreprise ont montré une croissance soutenue sur la période analysée. Depuis 2018, les revenus ont augmenté chaque année, passant de 1 191 832 milliers de dollars à 2 182 399 milliers de dollars en 2022. La progression est régulière, avec une croissance annuelle moyenne notable, indiquant une extension continue de l'activité et une capacité à augmenter la génération de revenus dans un contexte de marché favorable.
- Évolution des capitaux propres
- Les capitaux propres ont également connu une croissance significative sur la période, passant de 3 021 942 milliers de dollars en 2018 à 6 870 121 milliers de dollars en 2022. Cette augmentation reflète probablement une accumulation de bénéfices non distribués ou des émissions de nouvelles actions, contribuant à renforcer la structure financière de l'entreprise. La croissance des capitaux propres est relativement plus marquée entre 2020 et 2022, suggérant une période de consolidation financière.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio, qui mesure la capacité de l'entreprise à générer des revenus à partir de ses capitaux propres, a fluctué légèrement. Il est passé de 0,39 en 2018 à 0,41 en 2019, puis a diminué à 0,31 en 2020. Ensuite, il s'est légèrement relevé à 0,34 en 2021 pour revenir à 0,32 en 2022. La baisse significative en 2020 indique une diminution de l'efficience dans l'utilisation des capitaux propres, peut-être en raison d'une augmentation des investissements ou des coûts exceptionnels, tandis que la reprise partielle en 2021 et 2022 suggère une amélioration progressive de l'efficience opérationnelle.