Analyse de l’endettement
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
Walmart Inc. pages disponibles gratuitement cette semaine :
Nous acceptons :
Dette totale (valeur comptable)
Walmart Inc., bilan : dette
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2026-01-31), 10-K (Date du rapport : 2025-01-31), 10-K (Date du rapport : 2024-01-31), 10-K (Date du rapport : 2023-01-31), 10-K (Date du rapport : 2022-01-31), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31).
L’analyse des données financières révèle des tendances significatives en matière de structure du capital. L’endettement à court terme a connu une augmentation substantielle sur la période, passant de 224 millions de dollars américains en 2021 à 6596 millions de dollars américains en 2026. Cette évolution suggère une dépendance accrue au financement à court terme.
- Dette à court terme
- Une augmentation notable est observée, indiquant potentiellement une utilisation plus fréquente des lignes de crédit ou des billets à payer pour financer les opérations courantes.
La dette à long terme exigible dans un délai d’un an a initialement diminué de 2021 à 2022, puis a augmenté jusqu’en 2023 avant de diminuer à nouveau en 2024 et 2025, pour remonter en 2026. Cette fluctuation pourrait être liée à la gestion active de la dette et aux échéances des obligations.
- Dette à long terme exigible dans un délai d’un an
- La volatilité de cet indicateur nécessite une analyse plus approfondie des conditions des obligations et des stratégies de refinancement.
Les obligations de location-financement exigibles dans un délai d’un an ont également augmenté progressivement, bien que dans une moindre mesure que l’endettement à court terme. Cette tendance pourrait refléter une utilisation croissante des contrats de location-financement.
- Obligations de location-financement exigibles dans un délai d’un an
- L’augmentation constante suggère une intégration plus importante des contrats de location-financement dans la structure financière.
La dette à long terme, à l’exclusion des échéances de moins d’un an, a connu une diminution initiale de 2021 à 2022, suivie d’une légère augmentation jusqu’en 2023, puis d’une nouvelle diminution en 2024 et 2025, avant de remonter en 2026. Les obligations de location-financement à long terme, à l’exclusion des obligations venant à échéance dans un délai d’un an, ont suivi une tendance similaire, avec une augmentation progressive sur la période.
- Dette à long terme et obligations de location-financement à long terme
- Ces tendances combinées indiquent une gestion de la dette à long terme qui pourrait être influencée par les taux d’intérêt et les opportunités de refinancement.
Le total de la dette et des obligations liées aux contrats de location-financement (valeur comptable) a augmenté de manière générale sur la période, passant de 48871 millions de dollars américains en 2021 à 51523 millions de dollars américains en 2026. Cette augmentation globale est principalement due à la forte croissance de l’endettement à court terme.
- Total de la dette et des obligations liées aux contrats de location-financement
- L’augmentation du niveau d’endettement global pourrait avoir des implications sur la solvabilité et la flexibilité financière.
Total de la dette (juste valeur)
| 31 janv. 2026 | |
|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |
| Emprunts à court terme | |
| Dette à long terme, y compris les montants dus dans un délai d’un an | |
| Obligations liées aux contrats de location-financement | |
| Total de la dette et des obligations liées aux contrats de location-financement (juste valeur) | |
| Ratio financier | |
| Ratio d’endettement, juste valeur/valeur comptable | |
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2026-01-31).
Taux d’intérêt moyen pondéré sur la dette
Taux d’intérêt moyen pondéré déclaré sur la dette et les obligations liées aux contrats de location-financement:
| Taux d’intérêt | Montant de la dette1 | Taux d’intérêt × Montant de la dette | Taux d’intérêt moyen pondéré2 |
|---|---|---|---|
| Valeur totale | |||
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2026-01-31).
1 en millions de dollars américains
2 Taux d’intérêt moyen pondéré = 100 × ÷ =