Tableau des flux de trésorerie

Le tableau des flux de trésorerie fournit des informations sur les entrées de trésorerie et les paiements en espèces d’une entreprise au cours d’une période comptable, montrant comment ces flux de trésorerie relient le solde de trésorerie de fin de caisse au solde de début figurant au bilan de l’entreprise.

Le tableau des flux de trésorerie se compose de trois parties : les flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation, les flux de trésorerie provenant des activités d’investissement et les flux de trésorerie provenant des activités de financement.

AT&T Inc., tableau des flux de trésorerie consolidés

en millions de dollars américains

12 mois terminés le	31 déc. 2023	31 déc. 2022	31 déc. 2021	31 déc. 2020	31 déc. 2019
Bénéfice (perte) lié aux activités poursuivies	15,623)	(6,874)	21,479)	(3,821)	14,975)
Dotations aux amortissements	18,777)	18,021)	22,862)	28,516)	28,217)
Amortissement des coûts de cinéma et de télévision	—)	—)	11,006)	8,603)	9,587)
Bénéfices distribués (non distribués) provenant de placements dans des sociétés affiliées	—)	—)	184)	38)	295)
Provision pour comptes irrécouvrables	1,969)	1,865)	1,240)	1,972)	2,575)
Charge d’impôt différé	3,037)	2,975)	5,246)	1,675)	1,806)
Perte (plus) nette sur placements, nette de dépréciations	441)	381)	(927)	(742)	(1,218)
Charge au titre des prestations de retraite et des prestations postérieures à la retraite (crédit)	(2,552)	(3,237)	(3,848)	(2,992)	(2,002)
Perte actuarielle et de règlement (gain) sur les prestations de retraite et les prestations postérieures à la retraite, nette	1,594)	(1,999)	(4,140)	4,169)	5,171)
Dépréciations et abandons d’actifs et restructurations	1,193)	27,498)	4,904)	18,880)	1,458)
Créances	82)	727)	(634)	2,216)	2,812)
Autres actifs circulants	(642)	(674)	(16,472)	(13,070)	(12,852)
Créditeurs et autres charges à payer	(1,764)	(1,109)	1,636)	(1,410)	(1,524)
Créances à tempérament sur l’équipement et ventes connexes	(133)	154)	(265)	(1,429)	548)
Coûts reportés d’acquisition et d’exécution des contrats clients	1)	(947)	52)	376)	(910)
Variations de l’actif et du passif d’exploitation	(2,456)	(1,849)	(15,683)	(13,317)	(11,926)
Demandes de prestations et cotisations postérieures à la retraite	(735)	(823)	(822)	(985)	(1,008)
Autres, montant net	1,423)	(146)	456)	1,134)	738)
Ajustements pour rapprocher le bénéfice (la perte d’exploitation) lié aux activités poursuivies et les flux de trésorerie nets générés par les activités d’exploitation	22,691)	42,686)	20,478)	46,951)	33,693)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	38,314)	35,812)	41,957)	43,130)	48,668)
Dépenses en immobilisations	(17,853)	(19,626)	(16,527)	(15,675)	(19,635)
Acquisitions, déduction faite de la trésorerie acquise	(2,942)	(10,200)	(25,453)	(1,851)	(1,809)
Dispositions	72)	199)	8,740)	3,641)	4,684)
Distributions de DIRECTV excédant l’équité cumulative dans les bénéfices	2,049)	2,649)	1,323)	—)	—)
(Achats), ventes et règlements de titres et d’investissements, nets	(902)	82)	—)	—)	—)
Autres, montant net	(84)	(3)	(172)	337)	70)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement	(19,660)	(26,899)	(32,089)	(13,548)	(16,690)
Variation nette des emprunts à court terme dont l’échéance initiale était de trois mois ou moins	(914)	(519)	1,316)	(17)	(276)
Émission d’autres emprunts à court terme	5,406)	3,955)	21,856)	9,440)	4,012)
Remboursement d’autres emprunts à court terme	(3,415)	(18,345)	(7,510)	(9,467)	(6,904)
Émission de titres de créance à long terme	10,004)	2,979)	9,931)	31,988)	17,039)
Remboursement de la dette à long terme	(12,044)	(25,118)	(3,142)	(39,964)	(27,592)
Note payable à DIRECTV, déduction faite des paiements	(130)	(1,211)	1,341)	—)	—)
Paiement du financement du vendeur	(5,742)	(4,697)	(4,596)	(2,966)	(3,050)
Émission d’actions privilégiées	—)	—)	—)	3,869)	1,164)
Achat d’actions propres	(194)	(890)	(202)	(5,498)	(2,417)
Émission d’actions propres	3)	28)	96)	105)	631)
Émission de participations privilégiées dans des filiales	7,151)	—)	—)	1,979)	7,876)
Rachat d’une participation privilégiée dans une filiale	(5,333)	(2,665)	—)	(1,950)	—)
Dividendes versés	(8,136)	(9,859)	(15,068)	(14,956)	(14,888)
Autres, montant net	(2,270)	(3,222)	(2,444)	(4,570)	(678)
Flux de trésorerie nets provenant des activités de financement (utilisés dans)	(15,614)	(59,564)	1,578)	(32,007)	(25,083)
Flux de trésorerie utilisés dans les activités d’exploitation	—)	(3,789)	—)	—)	—)
Liquidités provenant des activités d’investissement	—)	1,094)	—)	—)	—)
Flux de trésorerie provenant des activités de financement	—)	35,823)	—)	—)	—)
Augmentation nette de la trésorerie et des équivalents de trésorerie et de la trésorerie soumise à restrictions liée aux activités abandonnées	—)	33,128)	—)	—)	—)
Augmentation (diminution) nette de la trésorerie et des équivalents de trésorerie et de la trésorerie soumise à restrictions	3,040)	(17,523)	11,446)	(2,425)	6,895)
Trésorerie et équivalents de trésorerie et trésorerie soumise à restrictions au début de l’exercice	3,793)	21,316)	9,870)	12,295)	5,400)
Trésorerie et équivalents de trésorerie et trésorerie soumise à restrictions à la fin de l’exercice	6,833)	3,793)	21,316)	9,870)	12,295)

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).

Composante de l’état des flux de trésorerie	Description	L’entreprise
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	Montant des entrées (sorties) de trésorerie provenant des activités opérationnelles, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie des activités d’exploitation comprennent les transactions, les ajustements et les variations de valeur qui ne sont pas définis comme des activités d’investissement ou de financement.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation de AT&T Inc. ont diminué de 2021 à 2022, puis ont légèrement augmenté de 2022 à 2023.
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités d’investissement, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie liés aux activités d’investissement comprennent l’octroi et le recouvrement de prêts, ainsi que l’acquisition et la cession de titres de créance ou de capitaux propres, d’immobilisations corporelles et d’autres actifs productifs.	Les flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement de AT&T Inc. ont augmenté de 2021 à 2022 et de 2022 à 2023.
Flux de trésorerie nets provenant des activités de financement (utilisés dans)	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités de financement, hors activités abandonnées. Les flux de trésorerie de l’activité de financement comprennent l’obtention de ressources auprès des propriétaires et leur fournir un rendement sur leur investissement ; emprunter de l’argent et rembourser les sommes empruntées, ou régler l’obligation ; et l’obtention et le paiement d’autres ressources obtenues auprès de créanciers sur le crédit à long terme.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités de financement de AT&T Inc. ont diminué de 2021 à 2022, puis ont augmenté de 2022 à 2023 pour ne pas atteindre le niveau de 2021.

AT&T Inc. (NYSE:T)

Tableau des flux de trésorerie