Analyse des ratios d’activité à long terme
Les ratios d’activité mesurent l’efficacité avec laquelle une entreprise effectue les tâches quotidiennes, telles que le recouvrement des créances et la gestion des stocks.
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Ratios d’activité à long terme (résumé)
Linde plc, les ratios d’activité à long terme
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Ce ratio a connu une augmentation progressive entre 2020 et 2022, passant de 0.94 à 1.41, ce qui indique une amélioration de l'efficacité dans l'utilisation des immobilisations pour générer du chiffre d'affaires. Cependant, une légère baisse a été observée en 2023, avec le ratio passant à 1.33, puis se stabilise à ce niveau en 2024 à 1.32. Cette tendance pourrait suggérer un léger déclin dans la performance ou une stabilisation de l'utilisation des immobilisations après une période de croissance.
- Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)
- Ce ratio suit une tendance similaire au précédent, augmentant de 0.91 en 2020 à 1.37 en 2022. La légère baisse en 2023 à 1.29 est également constatée, avec une stabilité à ce niveau en 2024 à 1.28. La présence de cet ajustement est cohérente avec la précédente tendance, suggérant une amélioration initiale puis une stabilisation de l'efficacité dans l'utilisation des immobilisations, y compris celles liées aux contrats de location.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Ce ratio montre une augmentation continue de 0.31 en 2020 à 0.42 en 2022, indiquant une utilisation plus efficace de l’actif total pour générer du chiffre d'affaires. La stabilité du ratio à 0.41 en 2023 et 2024 suggère une stabilisation de cette efficacité opérationnelle, sans évolution significative vers une meilleure utilisation de l’actif global dans cette période.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio a connu une croissance constante tout au long de la période, passant de 0.58 en 2020 à 0.87 en 2024. Cette tendance indique une amélioration notable de la rentabilité des fonds propres, à travers une utilisation plus efficace des capitaux investis pour générer des revenus, renforçant potentiellement la création de valeur pour les actionnaires sur cette période.
Ratio de rotation net des immobilisations
Linde plc, le taux de rotation net des immobilisationscalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Ventes | ||||||
| Immobilisations corporelles, montant net, y compris les actifs au titre du droit d’utilisation au titre de contrats de location-financement | ||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||
| Ratio de rotation net des immobilisations1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de rotation net des immobilisationsConcurrents2 | ||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||
| Ratio de rotation net des immobilisationssecteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio de rotation net des immobilisationsindustrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
Ratio de rotation net des immobilisations = Ventes ÷ Immobilisations corporelles, montant net, y compris les actifs au titre du droit d’utilisation au titre de contrats de location-financement
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution des ventes
- Les ventes ont connu une croissance constante sur la période analysée, passant de 27 243 millions de dollars américains en 2020 à 33 005 millions en 2024. Après une augmentation significative entre 2020 et 2022, la croissance semble s'être stabilisée, avec une légère baisse en 2023 suivie d'une reprise en 2024. Cela indique une tendance globale à la hausse des revenus de l'entreprise au cours des cinq années, malgré une légère fluctuation en 2023.
- Évolution des immobilisations corporelles nettes
- Les immobilisations corporelles nettes ont enregistré une diminution notable entre 2020 et 2022, passant de 28 866 millions à 23 694 millions de dollars américains. Par la suite, une augmentation modérée s'est produite, atteignant 24 964 millions en 2024. La réduction initiale pourrait refléter des dépréciations ou une réduction des investissements en immobilisations, tandis que la reprise partielle pourrait indiquer une relance ou de nouveaux investissements dans les actifs physiques.
- Évolution du ratio de rotation net des immobilisations
- Ce ratio a montré une progression notable, passant de 0,94 en 2020 à un pic de 1,41 en 2022, ce qui suggère une amélioration de l'efficacité dans l'utilisation des immobilisations pour générer des ventes. Ensuite, le ratio a légèrement diminué à 1,33 en 2023 et à nouveau à 1,32 en 2024, maintenant un niveau élevé. Cette tendance indique une utilisation relativement efficace et stable des immobilisations pour soutenir la croissance des ventes, malgré une légère baisse après le pic de 2022.
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)
Linde plc, le taux de rotation net des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif au titre du droit d’utilisation)calcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Ventes | ||||||
| Immobilisations corporelles, montant net, y compris les actifs au titre du droit d’utilisation au titre de contrats de location-financement | ||||||
| Actifs au titre du droit d’utilisation au titre des contrats de location-exploitation | ||||||
| Immobilisations corporelles, nettes, y compris les actifs au titre du droit d’utilisation au titre des contrats de location-financement (y compris les contrats de location-exploitation, les actifs au titre du droit d’utilisation) | ||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||
| Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)Concurrents2 | ||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||
| Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)secteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)industrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation) = Ventes ÷ Immobilisations corporelles, nettes, y compris les actifs au titre du droit d’utilisation au titre des contrats de location-financement (y compris les contrats de location-exploitation, les actifs au titre du droit d’utilisation)
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution des ventes
- Les ventes ont connu une croissance régulière entre 2020 et 2022, passant de 27 243 millions de dollars américains à 33 364 millions, ce qui représente une augmentation notable. Cependant, en 2023, une légère diminution est observée, avec des ventes s’établissant à 32 854 millions, légèrement inférieures au niveau de 2022. En 2024, les ventes rebondissent timidement pour atteindre 33 005 millions, indiquant une stabilité relative après la baisse de 2023.
- Évolution des immobilisations corporelles nettes
- Les immobilisations corporelles nettes ont diminué de façon progressive de 2020 à 2022, passant de 29 801 millions à 24 420 millions de dollars. Cette diminution peut refléter des amortissements, des cessions d’actifs ou une réduction des investissements dans ces actifs. Entre 2022 et 2023, une hausse est constatée, atteignant 25 490 millions, puis une légère augmentation en 2024 pour atteindre 25 764 millions, indiquant une stabilisation ou une légère reprise des investissements ou du maintien des actifs.
- Ratio de rotation nette des immobilisations
- Ce ratio a augmenté de 0,91 en 2020 à 1,37 en 2022, témoignant d’une meilleure utilisation des immobilisations pour générer des ventes. Après cela, il a diminué légèrement à 1,29 en 2023, puis à 1,28 en 2024. La hausse initiale indique une amélioration de l'efficacité opérationnelle, tandis que la légère baisse récente peut suggérer une stabilisation ou une réduction du rendement des actifs immobilisés.
- Synthèse
- Dans l’ensemble, la période étudiée montre une croissance soutenue des ventes dans un premier temps, suivi d’une stabilisation. La diminution des immobilisations corporelles nettes durant cette période pourrait indiquer une stratégie de désinvestissement ou d’efficience dans la gestion des actifs. La croissance du ratio de rotation jusqu’en 2022 puis sa stabilisation témoigne d’une amélioration puis d’un maintien de l’efficacité dans l’utilisation des immobilisations pour la génération de chiffre d’affaires.
Ratio de rotation de l’actif total
Linde plc, le taux de rotation total de l’actifcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Ventes | ||||||
| Total de l’actif | ||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||
| Ratio de rotation de l’actif total1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de rotation de l’actif totalConcurrents2 | ||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||
| Ratio de rotation de l’actif totalsecteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio de rotation de l’actif totalindustrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
Ratio de rotation de l’actif total = Ventes ÷ Total de l’actif
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Ventes
- Les ventes ont connu une croissance continue entre 2020 et 2022, passant de 27 243 millions de dollars à 33 364 millions de dollars, ce qui reflète une expansion économique de la société sur cette période. Cependant, en 2023, une légère diminution est observée, avec les ventes s’établissant à 32 854 millions de dollars, avant de retrouver une légère hausse en 2024 à 33 005 millions de dollars. Dans l’ensemble, la tendance indique une forte progression initiale suivie d’une stabilisation ou d’une légère fluctuation dans les années suivantes.
- Total de l’actif
- Le total de l’actif a diminué de manière régulière entre 2020 et 2022, passant de 88 229 millions de dollars à 79 658 millions de dollars, suggérant une réduction de la structure d’actifs ou une optimisation du bilan. Une hausse limitée est constatée en 2023, portant l’actif à 80 811 millions de dollars, puis une stabilisation en 2024 à 80 147 millions de dollars. Cette évolution peut indiquer une gestion prudente ou une rationalisation des actifs malgré les variations dans l’activité commerciale.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Ce ratio a enregistré une augmentation constante de 0,31 en 2020 à 0,42 en 2022, reflétant une amélioration de l’efficacité dans l’utilisation des actifs pour générer des ventes. Après une légère baisse en 2023 à 0,41, il se maintient à ce niveau en 2024, témoignant d’une stabilité dans la gestion de l’actif par rapport au volume de ventes. La tendance générale suggère une gestion plus efficace du capital investit, avec un pic en 2022, suivi d’une stabilisation.
Ratio de rotation des capitaux propres
Linde plc, le taux de rotation des capitaux proprescalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Ventes | ||||||
| Total des capitaux propres de Linde plc | ||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||
| Ratio de rotation des capitaux propres1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de rotation des capitaux propresConcurrents2 | ||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||
| Ratio de rotation des capitaux propressecteur | ||||||
| Produits chimiques | ||||||
| Ratio de rotation des capitaux propresindustrie | ||||||
| Matériaux | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
Ratio de rotation des capitaux propres = Ventes ÷ Total des capitaux propres de Linde plc
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution des ventes
- Les ventes de l'entreprise ont connu une croissance constante entre 2020 et 2023, passant de 27 243 millions de dollars à 33 364 millions de dollars, soit une augmentation significative au cours de cette période. En 2024, une légère baisse est observée, avec des ventes s’établissant à 33 005 millions de dollars, ce qui indique une stabilisation ou une légère contraction après la croissance continue.
- Évolution des capitaux propres
- Les capitaux propres ont diminué de manière continue sur la même période, passant de 47 317 millions de dollars en 2020 à 40 028 millions de dollars en 2022. Une nouvelle légère baisse est observée en 2023, atteignant 39 720 millions de dollars, puis une nouvelle diminution en 2024, avec un montant de 38 092 millions de dollars. Cette tendance indique une réduction relative des fonds propres de l'entreprise au fil du temps.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio a montré une hausse progressive, passant de 0,58 en 2020 à 0,87 en 2024. Cette évolution suggère une augmentation de l'efficacité de l'utilisation des capitaux propres pour générer des ventes, malgré la baisse des capitaux propres en valeur absolue. La stabilité du ratio entre 2022 et 2024 à un niveau supérieur à 0,80 indique une gestion efficace et une meilleure mobilisation des capitaux pour soutenir l'activité commerciale.