Analyse des créances douteuses
La provision pour créances douteuses (créances irrécouvrables) est un compte de contrepartie qui réduit le solde des créances brutes de l’entreprise. La relation entre la provision et le solde des créances devrait être relativement constante, à moins qu’il n’y ait un changement dans l’ensemble de l’économie ou un changement dans la clientèle.
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Provision pour créances douteuses
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-10-31), 10-K (Date du rapport : 2022-10-31), 10-K (Date du rapport : 2021-10-31), 10-K (Date du rapport : 2020-10-31), 10-K (Date du rapport : 2019-10-31), 10-K (Date du rapport : 2018-10-31).
1 2023 calcul
Provision en pourcentage des comptes débiteurs, brut = 100 × Provision pour créances douteuses ÷ Débiteurs, bruts
= 100 × ÷ =
L'analyse des données financières révèle des tendances notables concernant la gestion des créances et l'évaluation des risques. La provision pour créances douteuses a connu une fluctuation significative sur la période étudiée. Après une diminution en 2019, elle a augmenté en 2020, puis diminué en 2021 et 2022, avant de remonter en 2023, atteignant un niveau proche de celui de 2018.
Les débiteurs bruts ont suivi une trajectoire globalement ascendante, passant de 3302 millions de dollars américains en 2018 à 4126 millions en 2022. Cependant, une diminution est observée en 2023, ramenant le chiffre à 3518 millions de dollars américains. Cette baisse pourrait indiquer une amélioration de la collecte des créances ou une modification de la politique de crédit.
L'évolution du ratio de provision pour créances douteuses en pourcentage des comptes débiteurs bruts offre une perspective complémentaire. Ce ratio a diminué de 2018 à 2021, suggérant une amélioration de la qualité du crédit ou une gestion plus efficace des risques. Il a ensuite légèrement augmenté en 2022, mais a connu une hausse plus marquée en 2023, revenant à un niveau comparable à celui de 2018. Cette augmentation du ratio en 2023, combinée à l'augmentation de la provision pour créances douteuses en valeur absolue, pourrait signaler une détérioration de la situation financière des débiteurs ou une anticipation de difficultés de recouvrement.
- Provision pour créances douteuses (en millions de dollars américains)
- Tendance fluctuante avec une augmentation notable en 2023.
- Débiteurs, bruts (en millions de dollars américains)
- Croissance globale jusqu'en 2022, suivie d'une diminution en 2023.
- Provision en pourcentage des comptes débiteurs, brut (%)
- Diminution jusqu'en 2021, puis légère augmentation en 2022 et hausse plus marquée en 2023.
Provision pour pertes sur créances
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-10-31), 10-K (Date du rapport : 2022-10-31), 10-K (Date du rapport : 2021-10-31), 10-K (Date du rapport : 2020-10-31), 10-K (Date du rapport : 2019-10-31), 10-K (Date du rapport : 2018-10-31).
1 2023 calcul
Provision en pourcentage des créances de financement, brute = 100 × Provision pour pertes sur créances ÷ Financement des créances, brutes
= 100 × ÷ =
L'analyse des données financières révèle des tendances significatives concernant la gestion du risque de crédit. La provision pour pertes sur créances a connu une augmentation globale sur la période considérée, passant de 120 millions de dollars américains en 2018 à 243 millions de dollars américains en 2023. Cette augmentation n'a pas été linéaire, avec un pic notable en 2021, atteignant 325 millions de dollars américains, avant de diminuer en 2023.
Le financement des créances, brutes, a également évolué au cours des années. Après une croissance continue de 2018 à 2021, atteignant 9198 millions de dollars américains, une légère diminution a été observée en 2022 (8359 millions de dollars américains), suivie d'une reprise en 2023 (8814 millions de dollars américains). Le niveau de financement des créances en 2023 reste cependant inférieur à celui de 2021.
L'évolution du ratio de provision pour pertes sur créances en pourcentage des créances de financement, brutes, offre une perspective plus détaillée sur la gestion du risque. Ce ratio a augmenté de manière constante de 2018 à 2022, passant de 1,45% à 3,89%. Cette augmentation suggère une politique de provisionnement plus prudente ou une détérioration de la qualité du crédit. En 2023, le ratio a diminué à 2,76%, ce qui pourrait indiquer une amélioration de la situation du crédit ou un ajustement de la politique de provisionnement.
- Provision pour pertes sur créances
- Tendance générale à la hausse, avec un pic en 2021 et une légère diminution en 2023.
- Financement des créances, brutes
- Croissance jusqu'en 2021, suivie d'une légère baisse en 2022 et d'une reprise partielle en 2023.
- Provision en pourcentage des créances de financement, brute
- Augmentation significative de 2018 à 2022, suivie d'une diminution en 2023.
En résumé, les données suggèrent une gestion du risque de crédit dynamique, avec des ajustements de la provision pour pertes sur créances en fonction de l'évolution du financement des créances et de la perception du risque.