Analyse de l’endettement
Dette totale (valeur comptable)
Nike Inc., bilan : dette
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-05-31), 10-K (Date du rapport : 2024-05-31), 10-K (Date du rapport : 2023-05-31), 10-K (Date du rapport : 2022-05-31), 10-K (Date du rapport : 2021-05-31), 10-K (Date du rapport : 2020-05-31).
L'analyse des données financières révèle des tendances significatives en matière de structure du capital. La portion à court terme de la dette à long terme a connu une évolution variable. Initialement absente en 2020 et 2021, elle s'établit à 500 millions de dollars américains en 2022, puis disparaît en 2023 avant de remonter à 1000 millions de dollars américains en 2024. Cette fluctuation suggère une gestion active de la dette à court terme.
Les billets à payer présentent une diminution notable sur la période analysée. Partant de 248 millions de dollars américains en 2020, ils diminuent drastiquement à 2 millions de dollars américains en 2021, puis se stabilisent autour de 6 millions de dollars américains de 2022 à 2025, avec une légère variation à 10 millions de dollars américains en 2022.
La dette à long terme, excluant la partie courante, a globalement diminué sur la période. Elle passe de 9406 millions de dollars américains en 2020 à 7961 millions de dollars américains en 2025, avec une légère augmentation observée en 2023 (8927 millions de dollars américains). Cette tendance indique une réduction progressive du recours au financement à long terme.
Le total des emprunts à court terme et de la dette à long terme (valeur comptable) suit une trajectoire similaire à celle de la dette à long terme, avec une diminution globale. Il passe de 9657 millions de dollars américains en 2020 à 7966 millions de dollars américains en 2025. Les fluctuations annuelles sont relativement faibles, suggérant une gestion prudente de l'endettement global.
- Tendances générales
- Diminution globale de l'endettement à long terme et du total des emprunts.
- Variations notables
- Forte diminution des billets à payer.
- Gestion de la dette à court terme
- Fluctuations importantes de la portion à court terme de la dette à long terme, indiquant une gestion active.
Total de la dette (juste valeur)
| 31 mai 2025 | |
|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |
| Billets à payer | 5) |
| Dette à long terme, y compris la partie à court terme | 6,673) |
| Total des emprunts à court terme et de la dette à long terme (juste valeur) | 6,678) |
| Ratio financier | |
| Ratio d’endettement, juste valeur/valeur comptable | 0.84 |
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2025-05-31).
Taux d’intérêt moyen pondéré sur la dette
Taux d’intérêt moyen pondéré sur la dette: 3.14%
| Taux d’intérêt | Montant de la dette1 | Taux d’intérêt × Montant de la dette | Taux d’intérêt moyen pondéré2 |
|---|---|---|---|
| 2.38% | 999) | 24) | |
| 2.75% | 999) | 27) | |
| 2.85% | 1,495) | 43) | |
| 3.25% | 993) | 32) | |
| 3.63% | 502) | 18) | |
| 3.88% | 997) | 39) | |
| 3.38% | 493) | 17) | |
| 3.38% | 1,483) | 50) | |
| Valeur totale | 7,961) | 250) | |
| 3.14% | |||
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2025-05-31).
1 en millions de dollars américains
2 Taux d’intérêt moyen pondéré = 100 × 250 ÷ 7,961 = 3.14%