Analyse des ratios de liquidité
Les ratios de liquidité mesurent la capacité de l’entreprise à faire face à ses obligations à court terme.
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Ratios de liquidité (résumé)
Deckers Outdoor Corp., les ratios de liquidité
| 31 mars 2023 | 31 mars 2022 | 31 mars 2021 | 31 mars 2020 | 31 mars 2019 | 31 mars 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ratio de liquidité actuel | |||||||
| Ratio de liquidité rapide | |||||||
| Ratio de liquidité de trésorerie |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-03-31).
- Évolution du ratio de liquidité actuel
- Le ratio de liquidité actuel a connu une tendance générale à la baisse sur la période analysée. Il est passé de 4.81 en 2018 à un point bas de 3.23 en 2022, avant de remonter à 3.84 en 2023. Cette évolution indique une réduction de la capacité de l'entreprise à couvrir ses dettes à court terme avec ses actifs courants, avec une amélioration récente en 2023 qui ramène ce ratio presque à son niveau initial.
- Évolution du ratio de liquidité rapide
- Ce ratio, qui exclut les stocks des actifs courants, suit une tendance similaire à celle du ratio de liquidité actuel. Il diminue légèrement de 3.03 en 2018 à 2.77 en 2020, puis fluctue autour de cette tendance avec un creux à 2.12 en 2022. En 2023, il augmente à 2.58, suggérant une amélioration partielle dans la capacité immédiate à couvrir les passifs à court terme sans compter sur la vente de stocks.
- Évolution du ratio de liquidité de trésorerie
- Ce ratio, qui mesure la capacité de l'entreprise à couvrir ses dettes à court terme uniquement avec sa trésorerie et ses équivalents de trésorerie, a connu une baisse progressive de 2.27 en 2018 à un minimum de 1.56 en 2022. Cependant, il montre une croissance en 2023, atteignant 1.97, ce qui indique une amélioration de la solidité en liquidités immédiates de l'entreprise.
- Synthèse générale
- Globalement, l'analyse des ratios de liquidité révèle une tendance à la diminution sur la période allant de 2018 à 2022, illustrant une réduction progressive de la marge de sécurité de l'entreprise pour couvrir ses obligations à court terme. La remontée en 2023 pourrait signaler une amélioration de la gestion des liquidités ou une mobilisation accrue des actifs liquides pour renforcer la position à court terme. La cohérence des tendances entre ces trois ratios souligne une évolution concertée des éléments de liquidité de l'entreprise, avec une attention récente portée à la restauration de ses niveaux de liquidité.
Ratio de liquidité actuel
Deckers Outdoor Corp., le ratio de liquidité actuellecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 mars 2023 | 31 mars 2022 | 31 mars 2021 | 31 mars 2020 | 31 mars 2019 | 31 mars 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||
| Actif circulant | |||||||
| Passif à court terme | |||||||
| Ratio de liquidité | |||||||
| Ratio de liquidité actuel1 | |||||||
| Repères | |||||||
| Ratio de liquidité actuelConcurrents2 | |||||||
| lululemon athletica inc. | |||||||
| Nike Inc. | |||||||
| Ratio de liquidité actuelsecteur | |||||||
| Biens de consommation durables et vêtements | |||||||
| Ratio de liquidité actuelindustrie | |||||||
| Consommation discrétionnaire | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-03-31).
1 2023 calcul
Ratio de liquidité actuel = Actif circulant ÷ Passif à court terme
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Analyse de l'actif circulant
- Au cours de la période analysée, l'actif circulant de l'entreprise a connu une croissance régulière, passant de 910 690 milliers de dollars en 2018 à 1 910 253 milliers de dollars en 2023. Cette augmentation continue indique une expansion de la liquidité à court terme, ce qui pourrait refléter une augmentation des stocks, des créances clients ou des autres actifs à court terme.
- Analyse du passif à court terme
- Le passif à court terme a également augmenté de manière notable sur la même période, passant de 189 166 milliers de dollars en 2018 à 497 380 milliers de dollars en 2023. La croissance du passif à court terme est légèrement plus rapide que celle de l'actif circulant, suggérant une possible utilisation accrue de financements à court terme ou la constitution de passifs temporaires pour soutenir cette expansion.
- Évolution du ratio de liquidité actuel
- Le ratio de liquidité actuel, qui permet d’évaluer la capacité de l’entreprise à couvrir ses obligations à court terme avec ses actifs circulants, a connu une tendance à la baisse, passant de 4,81 en 2018 à un minimum de 3,23 en 2022, avant de remonter à 3,84 en 2023. La baisse du ratio jusqu’en 2022 indique une amélioration relative des liquidités disponibles par rapport aux dettes à court terme, tandis que la légère augmentation en 2023 suggère une stabilisation ou une légère dégradation de cette capacité. Globalement, le ratio demeure supérieur à 3, ce qui témoigne d’une marge de sécurité confortable pour couvrir les obligations courantes.
Ratio de liquidité rapide
Deckers Outdoor Corp., le ratio de liquidité rapidecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 mars 2023 | 31 mars 2022 | 31 mars 2021 | 31 mars 2020 | 31 mars 2019 | 31 mars 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | |||||||
| Comptes débiteurs commerciaux, déduction faite des provisions | |||||||
| Total des actifs rapides | |||||||
| Passif à court terme | |||||||
| Ratio de liquidité | |||||||
| Ratio de liquidité rapide1 | |||||||
| Repères | |||||||
| Ratio de liquidité rapideConcurrents2 | |||||||
| lululemon athletica inc. | |||||||
| Nike Inc. | |||||||
| Ratio de liquidité rapidesecteur | |||||||
| Biens de consommation durables et vêtements | |||||||
| Ratio de liquidité rapideindustrie | |||||||
| Consommation discrétionnaire | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-03-31).
1 2023 calcul
Ratio de liquidité rapide = Total des actifs rapides ÷ Passif à court terme
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du total des actifs rapides
- La valeur des actifs rapides a connu une croissance significative sur la période, passant d’environ 574 millions de dollars en 2018 à plus de 1,28 milliard de dollars en 2023. Après une augmentation régulière entre 2018 et 2021, la croissance s’est poursuivie, atteignant un pic en 2023, ce qui indique une amélioration de la composition des actifs à court terme rapidement réalisables.
- Évolution du passif à court terme
- Le passif à court terme a également augmenté de façon continue, passant de 189 millions de dollars en 2018 à environ 497 millions de dollars en 2023. Cette hausse reflète probablement une augmentation des obligations immédiates, nécessitant une gestion attentive pour maintenir un équilibre financier optimal.
- Évolution du ratio de liquidité rapide
- Le ratio de liquidité rapide est resté relativement stable, oscillant autour de 3,03 en 2018, atteignant un pic de 3,07 en 2019, avant de diminuer à 2,77 en 2020. Une baisse notable est observée en 2022 avec un ratio à 2,12, avant de remonter à 2,58 en 2023. Malgré ces fluctuations, le ratio reste généralement supérieur à 2, ce qui indique une bonne capacité de l'entreprise à couvrir ses obligations court terme avec ses actifs rapides.
Ratio de liquidité de trésorerie
Deckers Outdoor Corp., ratio de liquiditécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 mars 2023 | 31 mars 2022 | 31 mars 2021 | 31 mars 2020 | 31 mars 2019 | 31 mars 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | |||||||
| Total de la trésorerie | |||||||
| Passif à court terme | |||||||
| Ratio de liquidité | |||||||
| Ratio de liquidité de trésorerie1 | |||||||
| Repères | |||||||
| Ratio de liquidité de trésorerieConcurrents2 | |||||||
| lululemon athletica inc. | |||||||
| Nike Inc. | |||||||
| Ratio de liquidité de trésoreriesecteur | |||||||
| Biens de consommation durables et vêtements | |||||||
| Ratio de liquidité de trésorerieindustrie | |||||||
| Consommation discrétionnaire | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-03-31).
1 2023 calcul
Ratio de liquidité de trésorerie = Total de la trésorerie ÷ Passif à court terme
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Total de la trésorerie
- Les liquidités de l'entreprise ont connu une augmentation significative sur la période analysée. Elles ont presque doublé entre le 31 mars 2018 et le 31 mars 2023, passant de 429 970 US$ à 981 795 US$. La croissance est notamment notable entre 2021 et 2022, où la trésorerie a augmenté de façon marquée, reflétant une hausse de la capacité de l'entreprise à accumuler des liquidités ou à renforcer ses réserves financières.
- Passif à court terme
- Le passif à court terme a également augmenté durant la même période, passant de 189 166 US$ en 2018 à 497 380 US$ en 2023. cette progression indique une augmentation des obligations financières à court terme, ce qui pourrait résulter d'une hausse des dettes ou d'autres engagements financiers imminents. La croissance régulière entre 2018 et 2022, suivie d'une légère réduction en 2023, pourrait signaler un effort de l'entreprise pour réduire une partie de ses passifs à court terme.
- Ratio de liquidité de trésorerie
- Le ratio de liquidité de trésorerie, qui mesure la capacité de l'entreprise à couvrir ses passifs à court terme avec ses liquidités disponibles, a fluctué au cours des années. Il a atteint un pic à 2,35 en 2019, puis est tombé à 2,16 en 2020, avant de remonter à 2,33 en 2021. Cependant, une baisse importante intervient en 2022, où il descend à 1,56, indiquant une diminution relative de la capacité de l'entreprise à couvrir ses passifs immédiats avec ses liquidités. En 2023, ce ratio rebondit à 1,97, suggérant une amélioration de la position de liquidité mais restant inférieure/ou proche des niveaux observés en 2018 et 2019.