Analyse des ratios de liquidité
Les ratios de liquidité mesurent la capacité de l’entreprise à faire face à ses obligations à court terme.
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Ratios de liquidité (résumé)
lululemon athletica inc., les ratios de liquidité
| 2 févr. 2025 | 28 janv. 2024 | 29 janv. 2023 | 30 janv. 2022 | 31 janv. 2021 | 2 févr. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ratio de liquidité actuel | |||||||
| Ratio de liquidité rapide | |||||||
| Ratio de liquidité de trésorerie |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31), 10-K (Date du rapport : 2020-02-02).
- Évolution du ratio de liquidité actuel
- Le ratio de liquidité actuel a enregistré une baisse notable entre février 2020 et janvier 2022, passant de 2.91 à 1.86. Cette tendance indique une diminution de la capacité à couvrir les passifs à court terme avec les actifs court terme. Cependant, à partir de cette date, le ratio a connu une légère amélioration en 2023, atteignant 2.12, puis a augmenté à 2.49 en janvier 2024 avant de diminuer légèrement à 2.16 en février 2025. La variation du ratio suggère une gestion fluctuante de la liquidité à court terme, avec une phase d'amélioration récente après une période de contraction.
- Évolution du ratio de liquidité rapide
- Le ratio de liquidité rapide a suivi une tendance similaire, chutant de 1.83 en 2020 à 0.95 en 2022, signalant une réduction de la capacité à couvrir les passifs immédiats sans recourir aux stocks. Par la suite, il s'est redressé, atteignant 1.45 en janvier 2024, puis 1.14 en février 2025. Cette évolution indique une récupération progressive de la liquidité immédiate, bien que toujours inférieure aux niveaux observés en 2020.
- Évolution du ratio de liquidité de trésorerie
- Le ratio de liquidité de trésorerie, plus strict, a connu une baisse importante de 1.76 en 2020 à 0.77 en 2023. Cette chute reflète une réduction de la proportion d'actifs de trésorerie et équivalents par rapport aux passifs à court terme, témoignant d'une gestion plus prudente ou d'une diminution des disponibilités. Cependant, il a retracé une tendance à la hausse en 2024, atteignant 1.38, avant de diminuer légèrement à 1.08 en 2025, illustrant une amélioration de la liquidité de trésorerie par rapport à la période précédente.
Ratio de liquidité actuel
lululemon athletica inc., le ratio de liquidité actuellecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 2 févr. 2025 | 28 janv. 2024 | 29 janv. 2023 | 30 janv. 2022 | 31 janv. 2021 | 2 févr. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||
| Actif circulant | |||||||
| Passif à court terme | |||||||
| Ratio de liquidité | |||||||
| Ratio de liquidité actuel1 | |||||||
| Repères | |||||||
| Ratio de liquidité actuelConcurrents2 | |||||||
| Nike Inc. | |||||||
| Ratio de liquidité actuelsecteur | |||||||
| Biens de consommation durables et vêtements | |||||||
| Ratio de liquidité actuelindustrie | |||||||
| Consommation discrétionnaire | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31), 10-K (Date du rapport : 2020-02-02).
1 2025 calcul
Ratio de liquidité actuel = Actif circulant ÷ Passif à court terme
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Actif circulant
-
Une tendance claire à la hausse est observable dans la valeur de l’actif circulant, qui passe de 1 807 938 milliers de dollars en février 2020 à 3 980 302 milliers de dollars en février 2025.
Cette croissance indique une augmentation significative de la liquidité à court terme disponible pour l’entreprise, pouvant résulterd’une expansion opérationnelle ou d’une gestion plus efficiente des actifs à court terme.
- Passif à court terme
-
Le passif à court terme a également connu une augmentation, passant de 620 418 milliers de dollars en février 2020 à 1 839 630 milliers de dollars en février 2025.
Cette croissance pourrait refléter une augmentation des obligations à court terme, ce qui pourrait nécessiter une gestion attentive pour maintenir l’équilibre financier face à la croissance des actifs circulants.
- Ratio de liquidité actuel
-
Ce ratio, qui mesure la capacité de l’entreprise à couvrir ses obligations à court terme avec ses actifs liquides, a connu une baisse en passant de 2,91 en février 2020 à 2,16 en février 2025.
Malgré cette diminution, le ratio reste supérieur à 2, ce qui indique toujours une position liquide relativement confortable. La diminution suggère une augmentation proportionnelle plus rapide des passifs à court terme par rapport aux actifs liquides, ou une gestion différente du fonds de roulement au cours de la période examinate.
Ratio de liquidité rapide
lululemon athletica inc., le ratio de liquidité rapidecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 2 févr. 2025 | 28 janv. 2024 | 29 janv. 2023 | 30 janv. 2022 | 31 janv. 2021 | 2 févr. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | |||||||
| Débiteurs, montant net | |||||||
| Total des actifs rapides | |||||||
| Passif à court terme | |||||||
| Ratio de liquidité | |||||||
| Ratio de liquidité rapide1 | |||||||
| Repères | |||||||
| Ratio de liquidité rapideConcurrents2 | |||||||
| Nike Inc. | |||||||
| Ratio de liquidité rapidesecteur | |||||||
| Biens de consommation durables et vêtements | |||||||
| Ratio de liquidité rapideindustrie | |||||||
| Consommation discrétionnaire | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31), 10-K (Date du rapport : 2020-02-02).
1 2025 calcul
Ratio de liquidité rapide = Total des actifs rapides ÷ Passif à court terme
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du total des actifs rapides
- Le total des actifs rapides a connu une augmentation significative d’une année sur l’autre, passant de 1 133 724 milliers de dollars en février 2020 à un pic de 2 368 740 milliers de dollars en janvier 2024. Après cette période de croissance soutenue, une baisse est observable en février 2025, avec une valeur de 2 104 509 milliers de dollars. Cette tendance indique une forte progression de la liquidité immédiate de l'entreprise, bien qu’un léger recul soit perceptible vers la fin de la période observée.
- Évolution du passif à court terme
- Le passif à court terme a affiché une croissance régulière sur l'ensemble de la période, passant de 620 418 milliers de dollars en février 2020 à 1 831 630 milliers de dollars en février 2025. Cette augmentation indique une hausse constante des obligations financières à court terme. La tendance suggère que l'entreprise a accru ses dettes ou ses engagements à court terme, ce qui pourrait refléter une stratégie d’investissement ou un besoin accru de liquidités pour soutenir ses opérations.
- Évolution du ratio de liquidité rapide
- Le ratio de liquidité rapide a connu une évolution fluctuante durant la période. Il était élevé en février 2020 (1,83), indiquant une bonne capacité à couvrir ses dettes à court terme avec ses actifs liquides, mais a diminué en janvier 2021 (1,37) puis en janvier 2022 (0,95), ce qui correspond à une réduction de la capacité de l’entreprise à faire face rapidement à ses obligations. En janvier 2023, le ratio atteint un niveau encore plus faible (0,86), situation qui peut indiquer une tension accrue sur la liquidité immédiate. Cependant, une reprise est constatée en janvier 2024 (1,45), dépassant même le niveau initial, avant de retomber à 1,14 en février 2025, montrant une certaine amélioration mais toujours inférieure aux niveaux de 2020. Ces fluctuations signalent une gestion variable de la liquidité à court terme, avec des périodes de tension suivies de tentatives de renforcement de la liquidité.
Ratio de liquidité de trésorerie
lululemon athletica inc., ratio de liquiditécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 2 févr. 2025 | 28 janv. 2024 | 29 janv. 2023 | 30 janv. 2022 | 31 janv. 2021 | 2 févr. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | |||||||
| Total de la trésorerie | |||||||
| Passif à court terme | |||||||
| Ratio de liquidité | |||||||
| Ratio de liquidité de trésorerie1 | |||||||
| Repères | |||||||
| Ratio de liquidité de trésorerieConcurrents2 | |||||||
| Nike Inc. | |||||||
| Ratio de liquidité de trésoreriesecteur | |||||||
| Biens de consommation durables et vêtements | |||||||
| Ratio de liquidité de trésorerieindustrie | |||||||
| Consommation discrétionnaire | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31), 10-K (Date du rapport : 2020-02-02).
1 2025 calcul
Ratio de liquidité de trésorerie = Total de la trésorerie ÷ Passif à court terme
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Total de la trésorerie
- La trésorerie totale de l'entreprise a connu une croissance significative entre 2020 et 2024, passant d'environ 1 093 505 milliers de dollars US à environ 2 243 971 milliers de dollars US. Cette augmentation indique une amélioration de la liquidité globale de l'entreprise au cours de cette période, bien que des fluctuations soient visibles, notamment une baisse notable en 2023 par rapport à 2022, avant une forte reprise en 2024.
- Passif à court terme
- Le passif à court terme a augmenté de manière continue sur l'ensemble de la période, de 620 418 milliers de dollars US en 2020 à 1 831 630 milliers de dollars US en 2025. La croissance régulière de cette composante reflète une augmentation des obligations à court terme de l'entreprise, suggérant une évolution de ses besoins en liquidités ou une augmentation de ses activités à court terme.
- Ratio de liquidité de trésorerie
- Ce ratio a connu une tendance à la baisse entre 2020 et 2022, passant de 1,76 à 0,9, ce qui indique une diminution de la capacité de l'entreprise à couvrir ses obligations à court terme avec sa trésorerie disponible. En 2023, le ratio diminue encore à 0,77, mais une reprise est observée en 2024, avec une valorisation de 1,38, indiquant une amélioration de la position de liquidité. Cependant, en 2025, le ratio redescend à 1,08, ce qui pourrait signaler une certaine diminution de la couverture ou une augmentation proportionnelle des obligations à court terme par rapport à la trésorerie. En somme, ce ratio montre une situation de liquidité fluctuante, dépendant probablement de la gestion des flux de trésorerie et des obligations à court terme sur cette période.