Bilan : passif et capitaux propres
Données trimestrielles

Le bilan fournit aux créanciers, aux investisseurs et aux analystes des informations sur les ressources (actifs) de l’entreprise et ses sources de capitaux (ses capitaux propres et ses passifs). Il fournit normalement également des informations sur la capacité bénéficiaire future des actifs d’une entreprise ainsi qu’une indication des flux de trésorerie qui peuvent provenir des créances et des stocks.

Les passifs représentent les obligations d’une société découlant d’événements passés, dont le règlement devrait entraîner une sortie des avantages économiques de l’entité.

Procter & Gamble Co., Bilan consolidé : passif et capitaux propres (données trimestrielles)

en millions de dollars américains

	31 mars 2026	31 déc. 2025	30 sept. 2025	30 juin 2025	31 mars 2025	31 déc. 2024	30 sept. 2024	30 juin 2024	31 mars 2024	31 déc. 2023	30 sept. 2023	30 juin 2023	31 mars 2023	31 déc. 2022	30 sept. 2022	30 juin 2022	31 mars 2022	31 déc. 2021	30 sept. 2021	30 juin 2021	31 mars 2021	31 déc. 2020	30 sept. 2020	30 juin 2020	31 mars 2020	31 déc. 2019	30 sept. 2019
Comptes créditeurs	15,030)	15,173)	15,609)	15,227)	14,512)	14,495)	15,350)	15,364)	13,691)	14,234)	14,435)	14,598)	13,790)	14,153)	14,845)	14,882)	14,175)	14,154)	14,223)	13,720)	12,134)	12,027)	11,935)	12,071)	10,464)	10,781)	10,951)
Charges à payer et autres passifs	10,031)	10,463)	10,755)	11,318)	9,847)	9,878)	10,661)	11,072)	10,920)	11,100)	10,912)	10,929)	10,523)	10,293)	10,056)	9,554)	10,324)	10,542)	10,377)	10,523)	11,109)	11,131)	10,366)	9,722)	9,731)	10,230)	9,950)
Dette exigible dans un délai d’un an	13,174)	11,063)	11,631)	9,513)	9,889)	9,424)	10,409)	7,191)	7,729)	10,616)	11,811)	10,229)	13,717)	14,300)	11,717)	8,645)	9,902)	13,331)	11,989)	8,889)	8,773)	8,586)	7,707)	11,183)	12,701)	9,153)	9,352)
Passif à court terme	38,235)	36,699)	37,995)	36,058)	34,248)	33,797)	36,420)	33,627)	32,340)	35,950)	37,158)	35,756)	38,030)	38,746)	36,618)	33,081)	34,401)	38,027)	36,589)	33,132)	32,016)	31,744)	30,008)	32,976)	32,896)	30,164)	30,253)
Dette à long terme, à l’exclusion des échéances de moins d’un an	23,852)	25,577)	24,315)	24,995)	24,252)	25,263)	25,744)	25,269)	24,253)	23,096)	24,069)	24,378)	22,874)	20,582)	21,286)	22,848)	23,767)	22,322)	20,558)	23,099)	21,053)	22,514)	23,948)	23,537)	23,310)	18,985)	20,161)
Impôts différés	6,047)	5,974)	5,893)	5,774)	6,481)	6,725)	6,420)	6,516)	6,284)	6,219)	6,814)	6,478)	6,422)	6,462)	6,986)	6,809)	6,543)	6,506)	6,323)	6,153)	5,977)	6,073)	6,294)	6,199)	6,309)	6,242)	6,325)
Autres passifs non courants	5,513)	5,719)	5,845)	6,119)	5,458)	5,410)	5,757)	6,399)	6,387)	6,615)	6,476)	7,152)	7,104)	7,200)	7,058)	7,616)	9,760)	9,668)	9,791)	10,269)	10,813)	11,241)	11,073)	11,110)	10,104)	10,424)	10,335)
Passifs non courants	35,412)	37,270)	36,053)	36,888)	36,191)	37,398)	37,921)	38,184)	36,924)	35,930)	37,359)	38,008)	36,400)	34,244)	35,330)	37,273)	40,070)	38,496)	36,672)	39,521)	37,843)	39,828)	41,315)	40,846)	39,723)	35,651)	36,821)
Total du passif	73,647)	73,969)	74,048)	72,946)	70,439)	71,195)	74,341)	71,811)	69,264)	71,880)	74,517)	73,764)	74,430)	72,990)	71,948)	70,354)	74,471)	76,523)	73,261)	72,653)	69,859)	71,572)	71,323)	73,822)	72,619)	65,815)	67,074)
Actions privilégiées	759)	767)	770)	777)	781)	788)	791)	798)	801)	809)	812)	819)	822)	831)	834)	843)	846)	856)	859)	870)	873)	885)	888)	897)	900)	911)	915)
Action ordinaire	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)	4,009)
Capital versé supplémentaire	69,375)	69,010)	68,917)	68,770)	68,615)	68,283)	68,102)	67,684)	67,395)	66,935)	66,822)	66,556)	66,316)	66,145)	65,955)	65,795)	65,614)	65,432)	65,148)	64,848)	64,682)	64,672)	64,467)	64,194)	63,976)	64,019)	63,949)
Réserve pour le remboursement de la dette ESOP	(596)	(637)	(637)	(672)	(672)	(707)	(707)	(737)	(737)	(782)	(782)	(821)	(821)	(870)	(870)	(916)	(916)	(965)	(964)	(1,006)	(1,006)	(1,072)	(1,046)	(1,080)	(1,080)	(1,112)	(1,112)
Cumul des autres éléments du résultat global	(12,298)	(12,108)	(12,156)	(12,143)	(11,307)	(11,637)	(10,893)	(11,900)	(12,370)	(12,167)	(12,583)	(12,220)	(12,266)	(12,506)	(12,811)	(12,189)	(13,448)	(13,564)	(14,062)	(13,744)	(15,489)	(15,091)	(15,881)	(16,165)	(15,916)	(14,942)	(15,298)
Actions du Trésor	(142,168)	(141,981)	(139,845)	(138,702)	(138,073)	(137,112)	(134,823)	(133,378)	(132,172)	(131,886)	(131,028)	(129,736)	(130,002)	(129,012)	(127,205)	(123,382)	(122,272)	(121,543)	(117,240)	(114,973)	(112,147)	(109,583)	(106,794)	(105,573)	(105,823)	(105,761)	(102,510)
Bénéfices non répartis	135,424)	133,981)	132,212)	129,973)	128,919)	127,544)	125,361)	123,811)	123,132)	121,617)	120,443)	118,170)	117,082)	115,858)	114,163)	112,429)	111,645)	110,393)	108,361)	106,374)	105,674)	104,361)	102,539)	100,239)	99,474)	98,414)	96,625)
Capitaux propres attribuables à Procter & Gamble	54,505)	53,041)	53,270)	52,012)	52,272)	51,168)	51,840)	50,287)	50,058)	48,535)	47,693)	46,777)	45,140)	44,455)	44,075)	46,589)	45,478)	44,618)	46,111)	46,378)	46,596)	48,181)	48,182)	46,521)	45,540)	45,538)	46,578)
Participation ne donnant pas le contrôle	226)	276)	281)	272)	273)	275)	301)	272)	275)	294)	321)	288)	281)	270)	259)	265)	268)	275)	297)	276)	323)	359)	394)	357)	401)	370)	406)
Total des capitaux propres	54,731)	53,317)	53,551)	52,284)	52,545)	51,443)	52,141)	50,559)	50,333)	48,829)	48,014)	47,065)	45,421)	44,725)	44,334)	46,854)	45,746)	44,893)	46,408)	46,654)	46,919)	48,540)	48,576)	46,878)	45,941)	45,908)	46,984)
Total du passif et des capitaux propres	128,378)	127,286)	127,599)	125,230)	122,984)	122,638)	126,482)	122,370)	119,597)	120,709)	122,531)	120,829)	119,851)	117,715)	116,282)	117,208)	120,217)	121,416)	119,669)	119,307)	116,778)	120,112)	119,899)	120,700)	118,560)	111,723)	114,058)

L'analyse des passifs révèle une tendance générale à la hausse des engagements à court terme, lesquels progressent de 30 253 millions de dollars en septembre 2019 à 38 235 millions de dollars en mars 2026. Cette évolution est principalement portée par l'augmentation constante des comptes créditeurs, qui passent de 10 951 millions à 15 030 millions de dollars sur la période.

Structure de l'endettement: La dette exigible à court terme manifeste une forte volatilité, avec des pics atteignant 14 300 millions de dollars en décembre 2022 et des points bas autour de 7 191 millions de dollars en juin 2024. En revanche, la dette à long terme demeure relativement stable, oscillant majoritairement entre 20 et 25 milliards de dollars.
Passifs non courants: Les passifs non courants affichent une trajectoire globalement stable, avec une légère tendance à la baisse, passant de 36 821 millions de dollars à 35 412 millions de dollars. Les autres passifs non courants enregistrent une diminution plus marquée, tombant de 10 335 millions à 5 513 millions de dollars.

La structure des capitaux propres est caractérisée par une croissance soutenue des bénéfices non répartis, qui évoluent de 96 625 millions de dollars à 135 424 millions de dollars, témoignant d'une accumulation régulière de réserves.

Politique de gestion du capital: Une augmentation significative du poste des actions du trésor est observée, dont la valeur passe de -102 510 millions de dollars à -142 168 millions de dollars, indiquant une stratégie active et continue de rachat d'actions.
Évolution des capitaux propres: Malgré l'impact des rachats d'actions, le total des capitaux propres progresse globalement, passant de 46 984 millions de dollars en septembre 2019 à 54 731 millions de dollars en mars 2026.

Le total du passif et des capitaux propres montre une croissance modérée sur l'ensemble de la période, s'établissant à 128 378 millions de dollars en mars 2026 contre 114 058 millions de dollars au début de l'analyse.

Procter & Gamble Co. (NYSE:PG)

Bilan : passif et capitaux propres Données trimestrielles

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