Valeur ajoutée marchande (MVA)
La valeur ajoutée de marché (MVA) est la différence entre la juste valeur d’une entreprise et son capital investi. MVA s’agit d’une mesure de la valeur qu’une entreprise a créée au-delà des ressources déjà engagées dans l’entreprise.
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MVA
Cigna Group, MVAcalcul
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 Juste valeur de la dette. Voir les détails »
2 Capital investi. Voir les détails »
- Évolution de la valeur marchande de Cigna
- La valeur marchande de l'entreprise a connu des fluctuations durant la période analysée. Après une légère baisse de 113 123 millions de dollars en 2020 à 110 398 millions en 2021, elle a enregistré une augmentation significative en 2022 pour atteindre 116 820 millions. Cette tendance positive s'est poursuivie en 2023 avec une croissance notable à 128 223 millions de dollars. Cependant, en 2024, la valeur a diminé pour revenir à 112 469 millions, inférieure au pic de 2023, mais restant supérieure aux deux années précédentes.
- Évolution du capital investi
- Le capital investi a montré une tendance à la baisse globale sur la période, passant de 93 748 millions de dollars en 2020 à 81 638 millions en 2024. Cela indique une réduction progressive des investissements au fil des années, avec une baisse notable entre 2020 et 2022, puis une stabilisation autour de 85 000 millions en 2023 et 2024.
- Évolution de la valeur ajoutée marchande (MVA)
- La valeur ajoutée marchande a connu une croissance remarquable en 2022, atteignant 31 170 millions de dollars, dépassant largement les valeurs des années précédentes. Cette augmentation indique une amélioration significative de la création de valeur pour les actionnaires à cette période. La tendance positive a été accentuée en 2023 avec une nouvelle hausse à 42 446 millions. Cependant, en 2024, la MVA a diminué pour revenir à 30 831 millions, légèrement inférieure au sommet atteint en 2023, mais située à un niveau supérieur à celui de 2020 et 2021.
Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande
Cigna Group, ratio d’écart de la valeur ajoutée de marchécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Valeur ajoutée marchande (MVA)1 | ||||||
| Capital investi2 | ||||||
| Ratio de performance | ||||||
| Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande3 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchandeConcurrents4 | ||||||
| Abbott Laboratories | ||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||
| Medtronic PLC | ||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 MVA. Voir les détails »
2 Capital investi. Voir les détails »
3 2024 calcul
Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande = 100 × MVA ÷ Capital investi
= 100 × ÷ =
4 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Valeur ajoutée marchande (MVA)
- Au cours des cinq années analysées, la valeur ajoutée marchande a connu une progression significative, passant de 19 375 millions de dollars en 2020 à un pic de 42 446 millions en 2023. Cette croissance notable indique une augmentation de la création de richesse économique générée par l'entreprise durant cette période. Toutefois, une baisse est observée en 2024, avec une valeur de 30 831 millions, ce qui pourrait refléter une réduction de la performance ou des ajustements spécifiques dans les activités. La tendance montre une forte dynamique jusqu'en 2023 suivie d'une correction en 2024.
- Capital investi
- Le capital investi a été relativement stable, avec une légère tendance à la baisse, passant de 93 748 millions de dollars en 2020 à 81 638 millions de dollars en 2024. La diminution progressive suggère une gestion prudente du capital ou une réduction dans les investissements en actifs à long terme durant cette période. Cette stabilité relative indique une continuité dans la structure financière sans mouvements brusques significatifs.
- Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande
- Ce ratio a connu une croissance notable, passant de 20,67 % en 2020 à 49,48 % en 2023, avant de reculer à 37,77 % en 2024. La progression de ce ratio indique une augmentation de la rentabilité relative de la création de valeur par rapport au capital investi, surtout jusqu'en 2023. La baisse en 2024 pourrait signaler un ralentissement de cette rentabilité ou une augmentation des investissements qui n’auraient pas encore été traduits en valeur ajoutée. La tendance générale montre une amélioration substantielle de l'efficacité de l'utilisation du capital jusqu'en 2023, suivie d'une correction partielle en 2024.
Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché
Cigna Group, ratio de marge sur la valeur ajoutée du marchécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Valeur ajoutée marchande (MVA)1 | ||||||
| Chiffre d’affaires provenant de clients externes | ||||||
| Ratio de performance | ||||||
| Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché2 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marchéConcurrents3 | ||||||
| Abbott Laboratories | ||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||
| Medtronic PLC | ||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 MVA. Voir les détails »
2 2024 calcul
Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché = 100 × MVA ÷ Chiffre d’affaires provenant de clients externes
= 100 × ÷ =
3 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Valeur ajoutée marchande (MVA)
- La valeur ajoutée marchande a montré une croissance continue de 2020 à 2023, passant de 19 375 millions de dollars à 42 446 millions de dollars, ce qui indique une expansion significative de la création de valeur. Cependant, une réduction notable est observée en 2024, où la MVA diminue à 30 831 millions de dollars, signant une contraction après la hausse importante de 2022 et 2023.
- Chiffre d’affaires provenant de clients externes
- Le chiffre d'affaires provenant de clients externes a connu une croissance régulière sur la période, passant de 159 157 millions de dollars en 2020 à 246 148 millions de dollars en 2024. La progression est constante chaque année, témoignant d’une augmentation soutenue de l’activité commerciale de l'entreprise.
- Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché
- Ce ratio a fluctué au cours de la période. Il a diminué de 12,17 % en 2020 à 11,43 % en 2021, indiquant une légère contraction de la rentabilité relative. En 2022, il a connu une forte hausse à 17,38 %, puis poursuivi sa progression en 2023 à 21,87 %, atteignant son pic sur la période. En 2024, le ratio a fortement diminué à 12,53 %, revenant à un niveau proche de celui de 2020, suggérant une réduction de la rentabilité relative par rapport à la valeur ajoutée créée.