Analyse des ratios de solvabilité
Données trimestrielles
Les ratios de solvabilité, également connus sous le nom de ratios d’endettement à long terme, mesurent la capacité d’une entreprise à faire face à ses obligations à long terme.
- Ratios de solvabilité (résumé)
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement
- Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement financier
- Ratio de couverture des intérêts
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- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres depuis 2011
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Ratios de solvabilité (résumé)
LyondellBasell Industries N.V., ratios de solvabilité (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
L’analyse des ratios financiers révèle des tendances significatives en matière de levier financier et de capacité à honorer les obligations financières.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Ce ratio a connu une augmentation progressive de 1,11 à 1,49 entre mars 2015 et septembre 2016, indiquant une augmentation de l’endettement par rapport aux capitaux propres. Il a ensuite diminué de manière constante pour atteindre 0,78 en décembre 2018, suggérant une amélioration de la structure du capital. Une légère remontée est observée en 2019, atteignant 0,98 en juin.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- L’évolution de ce ratio est similaire au précédent, avec une augmentation initiale suivie d’une diminution. L’inclusion du passif lié aux contrats de location-exploitation a un impact modeste sur les valeurs, mais confirme la tendance générale. Une augmentation notable est observée en juin 2019, atteignant 1,10, puis 1,09.
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Ce ratio a progressé de 0,53 en mars 2015 à 0,59 en mars 2016, puis s’est stabilisé autour de 0,6 avant de diminuer progressivement pour atteindre 0,44 en décembre 2018. Il se stabilise ensuite autour de 0,48-0,49 en 2019.
- Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ce ratio suit une trajectoire similaire au ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres, avec une légère augmentation initiale suivie d’une stabilisation et d’une diminution progressive. Une légère augmentation est observée en 2019, atteignant 0,52.
- Ratio d’endettement
- Le ratio d’endettement est resté relativement stable entre 0,34 et 0,39 de mars 2015 à septembre 2016. Il a ensuite diminué pour atteindre 0,30 en décembre 2018, avant de remonter légèrement à 0,33 en 2019.
- Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ce ratio présente une évolution similaire au ratio d’endettement, avec une diminution progressive après une période de stabilisation. Une augmentation est observée en 2019, atteignant 0,38.
- Ratio d’endettement financier
- Ce ratio a augmenté de 3,21 en mars 2015 à 3,88 en décembre 2016, indiquant une augmentation du levier financier. Il a ensuite diminué de manière significative pour atteindre 2,60 en juin 2019, suggérant une réduction de l’endettement financier.
- Ratio de couverture des intérêts
- Le ratio de couverture des intérêts a fluctué entre 17,25 et 21,47 de décembre 2015 à septembre 2017, indiquant une forte capacité à couvrir les charges d’intérêts. Une diminution significative est observée à partir de septembre 2017, atteignant 13,36 en juin 2019, ce qui pourrait indiquer une réduction de la rentabilité ou une augmentation des charges d’intérêts.
Dans l’ensemble, les données suggèrent une période initiale d’augmentation du levier financier suivie d’une phase de désendettement et d’amélioration de la structure du capital. Cependant, la diminution du ratio de couverture des intérêts en 2019 mérite une attention particulière.
Ratios d’endettement
Ratios de couverture
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
LyondellBasell Industries N.V., ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | 31 déc. 2016 | 30 sept. 2016 | 30 juin 2016 | 31 mars 2016 | 31 déc. 2015 | 30 sept. 2015 | 30 juin 2015 | 31 mars 2015 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Échéances actuelles de la dette à long terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à court terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | ||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | ||||||||||||||||||||||||
| Part totale de la Société dans les capitaux propres | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propresConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Linde plc | ||||||||||||||||||||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
1 Q2 2019 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres = Total de la dette ÷ Part totale de la Société dans les capitaux propres
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.
- Total de la dette
- Le total de la dette a initialement fluctué entre 8267 et 8318 millions de dollars américains de mars 2015 à septembre 2015. Une diminution notable est observée à la fin de 2015, atteignant 8028 millions de dollars américains. La dette a ensuite augmenté pour atteindre un pic de 9105 millions de dollars américains en juin 2016, avant de se stabiliser autour de 8981 à 9088 millions de dollars américains jusqu'en septembre 2016. Une tendance à la baisse s'amorce en décembre 2016, se poursuivant jusqu'à 8613 millions de dollars américains en mars 2018. Cependant, une augmentation significative est constatée à partir de mars 2018, atteignant 10402 millions de dollars américains en décembre 2018, et se poursuivant jusqu'en juin 2019.
- Part totale de la Société dans les capitaux propres
- Les capitaux propres ont connu une augmentation de 7478 millions de dollars américains en mars 2015 à 7927 millions de dollars américains en juin 2015. Une diminution est ensuite observée, atteignant 6550 millions de dollars américains en décembre 2015. Les capitaux propres ont continué à fluctuer, avec une tendance générale à la hausse, atteignant 8949 millions de dollars américains en mars 2017 et culminant à 10602 millions de dollars américains en mars 2018. Une légère diminution est observée en juin 2018, suivie d'une stabilisation autour de 10138 à 10721 millions de dollars américains.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres a débuté à 1.11 en mars 2015, puis a diminué à 1.05 en juin 2015. Il a ensuite augmenté progressivement, atteignant un pic de 1.45 en juin 2016. Après une légère diminution, le ratio a atteint 1.49 en septembre 2016. Une tendance à la baisse est ensuite observée, avec une diminution significative à 0.96 en mars 2017 et 0.81 en décembre 2017. Le ratio a augmenté à nouveau à partir de mars 2018, atteignant 0.98 en juin 2019, indiquant une augmentation relative de l'endettement par rapport aux capitaux propres.
En résumé, la période observée est marquée par une augmentation de la dette et des capitaux propres, mais avec une accélération de l'augmentation de la dette à partir de 2018, ce qui se reflète dans l'évolution du ratio d'endettement par rapport aux capitaux propres.
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
LyondellBasell Industries N.V., le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | 31 déc. 2016 | 30 sept. 2016 | 30 juin 2016 | 31 mars 2016 | 31 déc. 2015 | 30 sept. 2015 | 30 juin 2015 | 31 mars 2015 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Échéances actuelles de la dette à long terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à court terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | ||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | ||||||||||||||||||||||||
| Passifs liés aux contrats de location-exploitation | ||||||||||||||||||||||||
| Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | ||||||||||||||||||||||||
| Part totale de la Société dans les capitaux propres | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)Concurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
1 Q2 2019 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Part totale de la Société dans les capitaux propres
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. La dette totale, exprimée en millions de dollars américains, a fluctué au cours des trimestres, présentant une tendance générale à la hausse entre 2015 et 2018, puis une augmentation notable en 2019.
- Dette totale
- En 2015, la dette totale a connu une légère augmentation, passant de 8267 millions de dollars américains au premier trimestre à 8318 millions de dollars américains au troisième trimestre, avant de diminuer à 8028 millions de dollars américains au quatrième trimestre. En 2016, la dette a augmenté pour atteindre 9105 millions de dollars américains au deuxième trimestre, puis s'est stabilisée autour de 9000 millions de dollars américains. Une diminution progressive est observée en 2017, atteignant 8619 millions de dollars américains au quatrième trimestre. En 2018, la dette a continué de diminuer, atteignant 8540 millions de dollars américains au quatrième trimestre. Cependant, une forte augmentation est constatée en 2019, avec une progression de 8669 millions de dollars américains au premier trimestre à 11706 millions de dollars américains au deuxième trimestre.
- Capitaux propres
- La part totale de la société dans les capitaux propres a montré une tendance plus volatile. Après une augmentation initiale en 2015, atteignant 7927 millions de dollars américains au deuxième trimestre, une diminution est observée au troisième et au quatrième trimestre, atteignant 6550 millions de dollars américains. En 2016, les capitaux propres ont continué de diminuer, atteignant 6048 millions de dollars américains au quatrième trimestre. Une reprise est ensuite observée en 2017, avec une augmentation à 8949 millions de dollars américains au quatrième trimestre. Cette tendance à la hausse se poursuit en 2018, atteignant 10602 millions de dollars américains au quatrième trimestre. En 2019, les capitaux propres ont légèrement diminué, passant de 11044 millions de dollars américains au deuxième trimestre à 10257 millions de dollars américains.
- Ratio d’endettement
- Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres a connu une augmentation constante entre 2015 et 2016, passant de 1.11 à 1.45. En 2017, ce ratio a commencé à diminuer, atteignant 0.96 au quatrième trimestre. Cette tendance à la baisse s'est poursuivie en 2018, atteignant 0.78 au quatrième trimestre. Cependant, en 2019, le ratio a augmenté, passant de 0.92 au premier trimestre à 1.09 au deuxième trimestre, reflétant l'augmentation significative de la dette par rapport aux capitaux propres.
En résumé, la période analysée est caractérisée par une augmentation de l'endettement, particulièrement marquée en 2019, tandis que les capitaux propres ont connu des fluctuations plus importantes. L'évolution du ratio d'endettement indique une augmentation du risque financier en 2019, après une période de stabilisation et de diminution.
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
LyondellBasell Industries N.V., ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | 31 déc. 2016 | 30 sept. 2016 | 30 juin 2016 | 31 mars 2016 | 31 déc. 2015 | 30 sept. 2015 | 30 juin 2015 | 31 mars 2015 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Échéances actuelles de la dette à long terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à court terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | ||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | ||||||||||||||||||||||||
| Part totale de la Société dans les capitaux propres | ||||||||||||||||||||||||
| Total du capital | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propresConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Linde plc | ||||||||||||||||||||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
1 Q2 2019 calcul
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres = Total de la dette ÷ Total du capital
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution notable de la structure financière sur la période considérée.
- Total de la dette
- Le total de la dette a fluctué au cours des trimestres. Une diminution est observée entre mars 2015 et décembre 2015, suivie d’une augmentation significative jusqu’à mars 2016. La dette se stabilise ensuite, avec des variations modérées, avant de connaître une nouvelle augmentation progressive à partir de mars 2018, culminant en juin 2019. La valeur la plus élevée est enregistrée en juin 2019, avec 10 402 millions de dollars américains.
- Total du capital
- Le total du capital a également présenté des fluctuations. Une augmentation est visible entre mars et juin 2015, suivie d’une diminution jusqu’à décembre 2015. Le capital se stabilise ensuite, avec une tendance générale à la hausse à partir de mars 2017, atteignant son maximum en juin 2019, avec 21 123 millions de dollars américains.
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Le ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres a montré une tendance à la hausse entre mars 2015 et mars 2016, passant de 0,53 à 0,59. Il a ensuite connu une légère diminution jusqu’en décembre 2016, puis une stabilisation autour de 0,58-0,60. À partir de mars 2017, une diminution progressive est observée, atteignant 0,44 en décembre 2018. Ce ratio remonte légèrement en 2019, se stabilisant autour de 0,49.
En résumé, bien que la dette ait augmenté en valeur absolue, le ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres a globalement diminué sur la période, suggérant une amélioration de la solvabilité, suivie d'une stabilisation récente. L'augmentation du capital a contribué à cette évolution.
Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
LyondellBasell Industries N.V., ratio de la dette sur le total des fonds propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | 31 déc. 2016 | 30 sept. 2016 | 30 juin 2016 | 31 mars 2016 | 31 déc. 2015 | 30 sept. 2015 | 30 juin 2015 | 31 mars 2015 | |||||||
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| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Échéances actuelles de la dette à long terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à court terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | ||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | ||||||||||||||||||||||||
| Passifs liés aux contrats de location-exploitation | ||||||||||||||||||||||||
| Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | ||||||||||||||||||||||||
| Part totale de la Société dans les capitaux propres | ||||||||||||||||||||||||
| Total du capital (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)Concurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
1 Q2 2019 calcul
Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Total du capital (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation)
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. La dette totale a fluctué au cours des trimestres, présentant une diminution notable entre fin 2015 et fin 2017, avant de connaître une augmentation substantielle à partir de fin 2018, culminant avec les valeurs observées en fin 2019.
Le total du capital a également connu des variations, mais dans l’ensemble, a affiché une tendance à la hausse sur l’ensemble de la période. Cette augmentation est plus marquée à partir de 2017, ce qui suggère une augmentation des fonds propres ou une réévaluation des actifs.
- Dette totale
- La dette totale a débuté à 8267 millions de dollars américains au premier trimestre de 2015. Après des fluctuations modérées, elle a diminué pour atteindre 8028 millions de dollars américains à la fin de 2015. Une augmentation est ensuite observée, atteignant 9102 millions de dollars américains au premier trimestre de 2016, avant de se stabiliser autour de 9000 millions de dollars américains. Une baisse significative est ensuite constatée, avec 8619 millions de dollars américains au premier trimestre de 2017, et 8540 millions de dollars américains à la fin de 2018. Cependant, une forte augmentation est observée à partir du deuxième trimestre de 2018, atteignant 11186 millions de dollars américains au premier trimestre de 2019 et 11706 millions de dollars américains au deuxième trimestre de 2019.
- Total du capital
- Le total du capital a progressé de 15745 millions de dollars américains au premier trimestre de 2015 à 16240 millions de dollars américains au deuxième trimestre de 2015. Après une légère diminution, il a augmenté de manière plus significative à partir de 2017, atteignant 17568 millions de dollars américains au premier trimestre de 2017 et 19142 millions de dollars américains à la fin de 2018. Cette tendance haussière s’est poursuivie, atteignant 21324 millions de dollars américains au premier trimestre de 2019 et 22427 millions de dollars américains au deuxième trimestre de 2019.
- Ratio dette sur capital
- Le ratio dette sur capital a fluctué entre 0,51 et 0,60 sur la période. Il a débuté à 0,53 au premier trimestre de 2015, puis a diminué à 0,51 au deuxième trimestre de 2015. Il a ensuite augmenté pour atteindre 0,59 au premier trimestre de 2016, avant de se stabiliser autour de 0,58-0,59. Une diminution notable est observée à partir de 2017, atteignant 0,49 au premier trimestre de 2017 et 0,45 à la fin de 2018. Cependant, ce ratio a augmenté à partir du premier trimestre de 2018, atteignant 0,52 au deuxième trimestre de 2019, reflétant l’augmentation plus rapide de la dette par rapport au capital.
L’évolution du ratio dette sur capital indique une augmentation du levier financier à partir de 2018, ce qui pourrait signaler un risque accru. L’augmentation de la dette, combinée à une croissance du capital, nécessite une analyse plus approfondie pour déterminer l’impact sur la solvabilité et la performance financière globale.
Ratio d’endettement
LyondellBasell Industries N.V., ratio d’endettement, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | 31 déc. 2016 | 30 sept. 2016 | 30 juin 2016 | 31 mars 2016 | 31 déc. 2015 | 30 sept. 2015 | 30 juin 2015 | 31 mars 2015 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Échéances actuelles de la dette à long terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à court terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | ||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | ||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettementConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Linde plc | ||||||||||||||||||||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
1 Q2 2019 calcul
Ratio d’endettement = Total de la dette ÷ Total de l’actif
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution notable de la structure financière sur la période considérée.
- Total de la dette
- Le total de la dette a fluctué au cours des trimestres. Une augmentation est observée entre mars 2015 et mars 2016, suivie d'une stabilisation relative jusqu'à décembre 2016. Une nouvelle tendance à la hausse se manifeste à partir de mars 2018, culminant à décembre 2018 et se poursuivant jusqu'à juin 2019, avec une augmentation significative atteignant 10 402 millions de dollars américains.
- Total de l’actif
- Le total de l'actif a également connu des variations. Une augmentation est perceptible entre mars et juin 2015, suivie d'une diminution progressive jusqu'à décembre 2015. Une reprise s'amorce en 2016, avec une croissance continue jusqu'à juin 2017. La tendance se poursuit avec une accélération entre mars et juin 2019, atteignant 31 171 millions de dollars américains.
- Ratio d’endettement
- Le ratio d'endettement a montré une augmentation progressive entre mars 2015 et mars 2016, atteignant 0,39. Il est resté relativement stable autour de cette valeur jusqu'à décembre 2016, puis a diminué progressivement jusqu'à mars 2017. Une stabilisation est observée entre mars 2017 et juin 2019, avec des valeurs oscillant autour de 0,33. L'évolution du ratio d'endettement suggère une gestion de la dette relativement stable sur la période récente, malgré l'augmentation du total de la dette.
En résumé, l'actif a globalement augmenté sur la période, tandis que la dette a connu des fluctuations plus marquées, avec une augmentation notable à partir de 2018. Le ratio d'endettement, bien qu'ayant augmenté initialement, s'est stabilisé, indiquant une capacité à financer la croissance de l'actif par l'endettement.
Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
LyondellBasell Industries N.V., le ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | 31 déc. 2016 | 30 sept. 2016 | 30 juin 2016 | 31 mars 2016 | 31 déc. 2015 | 30 sept. 2015 | 30 juin 2015 | 31 mars 2015 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Échéances actuelles de la dette à long terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à court terme | ||||||||||||||||||||||||
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | ||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | ||||||||||||||||||||||||
| Passifs liés aux contrats de location-exploitation | ||||||||||||||||||||||||
| Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | ||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)Concurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
1 Q2 2019 calcul
Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Total de l’actif
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution significative de la dette totale sur la période considérée. Initialement, la dette totale oscille autour de 8 300 millions de dollars américains entre mars 2015 et septembre 2015, avant de diminuer à 8 028 millions de dollars américains à la fin de l’année 2015. Une augmentation notable est ensuite observée, atteignant 9 102 millions de dollars américains au premier trimestre 2016, puis se stabilisant autour de 9 000 millions de dollars américains jusqu’à la fin de l’année 2016.
À partir de 2017, une tendance à la diminution de la dette totale s’amorce, passant de 9 032 millions de dollars américains au premier trimestre à 8 619 millions de dollars américains au deuxième trimestre. Cette diminution se poursuit jusqu’à 8 540 millions de dollars américains à la fin de l’année 2018. Cependant, une forte augmentation est constatée au cours de l’année 2019, avec une progression de 8 669 millions de dollars américains au premier trimestre à 11 706 millions de dollars américains au deuxième trimestre, atteignant 11 186 millions de dollars américains à la fin de la période analysée.
Parallèlement, le total de l’actif présente une tendance générale à la hausse. Il évolue de 24 006 millions de dollars américains en mars 2015 à 31 171 millions de dollars américains en juin 2019. Bien que des fluctuations trimestrielles soient observées, la trajectoire globale est ascendante, avec une accélération de la croissance à partir de 2017.
Le ratio d’endettement par rapport à l’actif suit une évolution corrélée à celle de la dette totale et de l’actif. Il se maintient autour de 0,34 à 0,35 entre mars 2015 et décembre 2016. Une augmentation est ensuite observée, atteignant 0,39 au premier trimestre 2016, avant de redescendre à 0,38 à la fin de l’année 2016. Le ratio diminue progressivement à partir de 2017, atteignant un minimum de 0,30 en décembre 2018. Enfin, une augmentation est constatée en 2019, atteignant 0,38 en juin.
- Dette totale
- Augmentation significative en 2019 après une période de stabilisation et de légère diminution.
- Total de l’actif
- Tendance générale à la hausse sur toute la période analysée.
- Ratio d’endettement par rapport à l’actif
- Fluctuations trimestrielles, mais tendance à la diminution jusqu’en 2018, suivie d’une augmentation en 2019.
Ratio d’endettement financier
LyondellBasell Industries N.V., ratio d’endettement financier, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | 31 déc. 2016 | 30 sept. 2016 | 30 juin 2016 | 31 mars 2016 | 31 déc. 2015 | 30 sept. 2015 | 30 juin 2015 | 31 mars 2015 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | ||||||||||||||||||||||||
| Part totale de la Société dans les capitaux propres | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement financier1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement financierConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Linde plc | ||||||||||||||||||||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
1 Q2 2019 calcul
Ratio d’endettement financier = Total de l’actif ÷ Part totale de la Société dans les capitaux propres
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution notable de la structure financière sur la période considérée.
- Total de l’actif
- Le total de l’actif a connu une fluctuation au cours des trois premières années, passant de 24006 millions de dollars américains au 31 mars 2015 à 22757 millions de dollars américains au 31 décembre 2015, puis à 23572 millions de dollars américains au 31 mars 2016. Une tendance à la hausse s’est ensuite affirmée, atteignant 31171 millions de dollars américains au 30 juin 2019. Cette progression suggère une expansion des activités ou des acquisitions.
- Part totale de la Société dans les capitaux propres
- La part totale de la Société dans les capitaux propres a également présenté des variations. Après une augmentation initiale, passant de 7478 millions de dollars américains au 31 mars 2015 à 7927 millions de dollars américains au 30 juin 2015, elle a diminué pour atteindre 6550 millions de dollars américains au 31 décembre 2015. Une reprise s’est ensuite observée, culminant à 10721 millions de dollars américains au 31 mars 2019. Cette évolution indique une amélioration de la valeur nette de l’entreprise.
- Ratio d’endettement financier
- Le ratio d’endettement financier a montré une augmentation progressive de 3.21 au 31 mars 2015 à 3.88 au 31 décembre 2016, indiquant un recours accru à l’endettement par rapport aux capitaux propres. Cependant, à partir du 31 mars 2017, une tendance à la baisse s’est manifestée, avec une diminution significative pour atteindre 2.91 au 30 juin 2019. Cette réduction du ratio suggère une amélioration de la structure financière et une diminution du risque financier.
En résumé, la période analysée est caractérisée par une croissance de l’actif et des capitaux propres, accompagnée d’une diminution du ratio d’endettement financier, ce qui indique une amélioration de la solidité financière globale.
Ratio de couverture des intérêts
LyondellBasell Industries N.V., le taux de couverture des intérêts, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | 31 déc. 2016 | 30 sept. 2016 | 30 juin 2016 | 31 mars 2016 | 31 déc. 2015 | 30 sept. 2015 | 30 juin 2015 | 31 mars 2015 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice net attribuable aux actionnaires de la Société | ||||||||||||||||||||||||
| Plus: Bénéfice net attribuable à la participation ne donnant pas le contrôle | ||||||||||||||||||||||||
| Moins: Bénéfice (perte) lié aux activités abandonnées, net d’impôt | ||||||||||||||||||||||||
| Plus: Charge d’impôt sur le résultat | ||||||||||||||||||||||||
| Plus: Charges d’intérêts | ||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de couverture des intérêts1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de couverture des intérêtsConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
1 Q2 2019 calcul
Ratio de couverture des intérêts = (EBITQ2 2019
+ EBITQ1 2019
+ EBITQ4 2018
+ EBITQ3 2018)
÷ (Charges d’intérêtsQ2 2019
+ Charges d’intérêtsQ1 2019
+ Charges d’intérêtsQ4 2018
+ Charges d’intérêtsQ3 2018)
= ( + + + )
÷ ( + + + )
=
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution significative du bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) sur la période considérée. Initialement, l’EBIT présente une croissance entre le premier et le deuxième trimestre de 2015, atteignant un pic de 1946 millions de dollars américains. Une légère diminution est ensuite observée au troisième trimestre, suivie d’une baisse plus marquée au quatrième trimestre, s’établissant à 1136 millions de dollars américains.
L’année 2016 montre une reprise de l’EBIT, avec des valeurs relativement stables tout au long de l’année, oscillant entre 1521 et 1544 millions de dollars américains. L’EBIT continue de fluctuer en 2017, avec une tendance générale à la hausse au cours des trimestres, culminant à 1688 millions de dollars américains au quatrième trimestre.
En 2018, l’EBIT affiche une performance soutenue, avec des valeurs comprises entre 1437 et 1725 millions de dollars américains. Cependant, une diminution notable est constatée au premier trimestre de 2019, avec un EBIT de 884 millions de dollars américains, suivie d’une reprise progressive au cours des trimestres suivants, atteignant 1256 millions de dollars américains au deuxième trimestre de 2019.
Les charges d’intérêts restent relativement stables entre 2015 et 2018, oscillant généralement entre 72 et 95 millions de dollars américains. Une augmentation significative est cependant observée au quatrième trimestre de 2016, atteignant 207 millions de dollars américains, avant de revenir à des niveaux plus habituels.
Le ratio de couverture des intérêts suit une tendance globalement inverse à celle des charges d’intérêts. Il se maintient au-dessus de 17 pendant la majeure partie de la période, indiquant une capacité confortable à couvrir les charges d’intérêts avec le bénéfice avant intérêts et impôts. Une baisse significative est cependant observée au quatrième trimestre de 2016, en raison de l’augmentation des charges d’intérêts, ramenant le ratio à 11.94. Le ratio se redresse ensuite, mais reste inférieur aux niveaux initiaux, se situant entre 11.82 et 16.96 entre 2017 et 2018. Une diminution progressive est observée en 2019, avec un ratio de 13.36 au deuxième trimestre.
- Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT)
- Présente des fluctuations trimestrielles, avec une tendance générale à la reprise après les baisses observées en fin d’année 2015.
- Charges d’intérêts
- Relativement stables, avec une augmentation notable au quatrième trimestre de 2016.
- Ratio de couverture des intérêts
- Reflète l’évolution des charges d’intérêts et de l’EBIT, avec une baisse significative en fin d’année 2016 et une stabilisation relative par la suite.