Analyse de l’endettement
Dette totale (valeur comptable)
Medtronic PLC, bilan : dette
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-04-25), 10-K (Date du rapport : 2024-04-26), 10-K (Date du rapport : 2023-04-28), 10-K (Date du rapport : 2022-04-29), 10-K (Date du rapport : 2021-04-30), 10-K (Date du rapport : 2020-04-24).
L'analyse des données financières révèle des tendances distinctes concernant la structure du capital. Les titres de créance à court terme présentent une volatilité significative sur la période observée. Après une forte diminution en 2021, une augmentation notable est constatée en 2022, suivie d'une baisse en 2023 et d'une remontée substantielle en 2024. Les prévisions pour 2025 indiquent une poursuite de cette tendance haussière.
La dette à long terme a connu une augmentation initiale entre 2020 et 2021, suivie d'une diminution en 2022. Une légère augmentation est observée en 2023, et cette tendance se poursuit en 2024 et 2025, avec une prévision de dette à long terme plus élevée en 2025 qu'en 2020.
La dette totale (valeur comptable) suit une trajectoire relativement stable, avec des fluctuations modérées entre 2020 et 2023. Une augmentation plus marquée est cependant perceptible en 2024 et se confirme avec les prévisions pour 2025, indiquant une tendance à l'accroissement de l'endettement global.
- Tendances clés
- Volatilité des titres de créance à court terme.
- Augmentation progressive de la dette à long terme.
- Stabilité relative de la dette totale, suivie d'une augmentation en 2024 et 2025.
L'évolution des titres de créance à court terme pourrait indiquer une gestion active de la trésorerie ou des besoins de financement à court terme. L'augmentation de la dette à long terme, combinée à la hausse de la dette totale, suggère une stratégie d'investissement ou de financement nécessitant un recours accru à l'endettement. Une analyse plus approfondie des flux de trésorerie et des investissements serait nécessaire pour comprendre pleinement les motivations derrière ces tendances.
Total de la dette (juste valeur)
| 25 avr. 2025 | |
|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |
| Emprunts bancaires | 13) |
| Billet de trésorerie | —) |
| Notes de fin d’année | 26,200) |
| Obligations liées aux contrats de location-financement | 58) |
| Total de la dette (juste valeur) | 26,271) |
| Ratio financier | |
| Ratio d’endettement, juste valeur/valeur comptable | 0.92 |
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2025-04-25).
Taux d’intérêt moyen pondéré sur la dette
Taux d’intérêt effectif moyen pondéré sur la dette: 2.66%
| Taux d’intérêt | Montant de la dette1 | Taux d’intérêt × Montant de la dette | Taux d’intérêt moyen pondéré2 |
|---|---|---|---|
| 0.25% | 1,142) | 3) | |
| 0.00% | 1,142) | —) | |
| 2.63% | 571) | 15) | |
| 1.25% | 1,714) | 21) | |
| 4.42% | 1,000) | 44) | |
| 3.09% | 1,142) | 35) | |
| 0.51% | 1,142) | 6) | |
| 3.74% | 971) | 36) | |
| 1.75% | 1,142) | 20) | |
| 1.06% | 1,142) | 12) | |
| 3.25% | 1,142) | 37) | |
| 0.81% | 1,142) | 9) | |
| 4.62% | 1,000) | 46) | |
| 3.44% | 1,142) | 39) | |
| 4.47% | 1,932) | 86) | |
| 3.93% | 971) | 38) | |
| 4.67% | 253) | 12) | |
| 2.34% | 1,142) | 27) | |
| 6.56% | 158) | 10) | |
| 1.58% | 1,142) | 18) | |
| 5.58% | 224) | 12) | |
| 1.46% | 1,142) | 17) | |
| 4.54% | 105) | 5) | |
| 4.10% | 305) | 13) | |
| 4.20% | 685) | 29) | |
| 4.67% | 127) | 6) | |
| 4.69% | 1,813) | 85) | |
| 1.87% | 1,142) | 21) | |
| 1.75% | 1,142) | 20) | |
| 4.19% | 800) | 34) | |
| 10.00% | 58) | 6) | |
| Valeur totale | 28,675) | 763) | |
| 2.66% | |||
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2025-04-25).
1 en millions de dollars américains
2 Taux d’intérêt moyen pondéré = 100 × 763 ÷ 28,675 = 2.66%