Analyse des ratios de rentabilité
Les ratios de rentabilité mesurent la capacité de l’entreprise à générer des ventes rentables à partir de ses ressources (actifs).
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
e.l.f. Beauty, Inc. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- État du résultat global
- Bilan : passif et capitaux propres
- Structure du bilan : actif
- Analyse des ratios de solvabilité
- Valeur d’entreprise (EV)
- Valeur actualisée des flux de trésorerie disponibles par rapport aux capitaux propres (FCFE)
- Ratio de marge bénéficiaire nette depuis 2016
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres depuis 2016
- Rapport cours/valeur comptable (P/BV) depuis 2016
- Analyse de l’endettement
Nous acceptons :
Ratios de rentabilité (résumé)
e.l.f. Beauty, Inc., les ratios de rentabilité
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-03-31).
- Ratio de marge bénéficiaire brute
- Une tendance générale à la hausse est observable dans le ratio de marge bénéficiaire brute, passant de 64,03% en 2020 à 70,72% en 2024. Cette augmentation indique une amélioration de la rentabilité brute de l'entreprise, suggérant une meilleure gestion des coûts des ventes ou une augmentation des marges sur les produits ou services proposés. La progression est régulière, notamment entre 2023 et 2024, où la marge s'accroît notablement.
- Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
- Ce ratio présente une évolution plus variable. Après une baisse en 2021 (2,95% contre 10,59% en 2020), il augmente sensiblement en 2022 (7,59%) et poursuit sa croissance en 2023 (11,77%) puis en 2024 (14,62%). La progression indique une amélioration de la rentabilité opérationnelle, reflétant une gestion efficace des coûts opérationnels et une rentabilisation accrue des activités au fil des années.
- Ratio de marge bénéficiaire nette
- Ce ratio montre une faiblesse en 2021 (1,96%), avec une reprise progressive au cours des années suivantes, atteignant 12,47% en 2024. La tendance est à la croissance, notamment entre 2022 et 2024, signalant une amélioration significative de la rentabilité après impôts. La hausse régulière de cette marge illustre une meilleure gestion de l’ensemble des coûts et des charges, permettant de maximiser le résultat net.
- Rendement des capitaux propres (ROE)
- Le ROE connaît une progression importante, passant de 7,38% en 2020 à 19,87% en 2024. La croissance est relativement régulière, avec une légère chute en 2021 (2,31%) suivie d'une forte reprise à partir de 2022. Cela indique une meilleure utilisation des fonds propres pour générer des profits, reflétant une gestion efficace du capital sur la période considérée.
- Ratio de rendement de l’actif (ROA)
- Le ROA suit une tendance similaire, avec une baisse en 2021 (1,28%) par rapport à 2020 (3,95%), puis une remontée significative en 2022 (4,4%) et une forte croissance en 2023 et 2024, atteignant respectivement 10,33% et 11,31%. Cela témoigne d'une amélioration de l'efficacité dans l'utilisation des actifs pour générer du revenu, notamment dans les années récentes où la rentabilité des actifs a augmenté de manière notable.
Ratios de rendement des ventes
Ratios de rendement des investissements
Ratio de marge bénéficiaire brute
e.l.f. Beauty, Inc., le ratio de la marge bénéficiaire brutecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 mars 2024 | 31 mars 2023 | 31 mars 2022 | 31 mars 2021 | 31 mars 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Marge brute | ||||||
| Revenu | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire brute1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire bruteConcurrents2 | ||||||
| Procter & Gamble Co. | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-03-31).
1 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire brute = 100 × Marge brute ÷ Revenu
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution de la marge brute
- La marge brute de l'entreprise a connu une progression constante sur la période analysée, passant de 64,03 % en 2020 à 70,72 % en 2024. Cette tendance indique une amélioration de la rentabilité brute, suggérant une meilleure gestion des coûts directs liés à la production ou à l'approvisionnement et/ou une augmentation de la pricing power de l'entreprise. La croissance de la marge brute est relativement stable, avec une légère augmentation chaque année, notamment entre 2023 et 2024 où elle augmente de plus de 3 points de pourcentage.
- Évolution du revenu
- Les revenus ont connu une croissance soutenue tout au long de la période, passant de 282,9 millions de dollars en 2020 à plus de 1,02 milliard de dollars en 2024. Cette progression significative illustre une expansion commerciale notable. La croissance est régulière, avec une accélération probable à partir de 2022, où les revenus ont augmenté de manière substantielle d'une année à l'autre. La croissance du chiffre d'affaires reflète une augmentation du volume de ventes, une diversification ou un renforcement des parts de marché.
- Relation entre revenu et marge brute
- La croissance du revenu s'accompagne d'une augmentation de la marge brute en pourcentage, qui témoigne d'une amélioration simultanée de la capacité à générer des bénéfices sur chaque dollar de vente. Cette évolution positive suggère que l'entreprise parvient à contrôler ou à optimiser ses coûts marginaux, tout en accroissant ses ventes.
- Enjeux et observations complémentaires
- La tendance générale indique une amélioration de la performance financière de l'entreprise, tant en termes de rentabilité que de croissance des revenus. La progression de la marge brute en parallèle de celle du revenu laisse supposer une gestion efficace des coûts et une stratégie commerciale dynamique. La stabilité relative de la marge brute, malgré la croissance du chiffre d'affaires, souligne une maîtrise des marges bénéficiaires dans un contexte de développement soutenu.
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
e.l.f. Beauty, Inc., le ratio de marge bénéficiaire d’exploitationcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 mars 2024 | 31 mars 2023 | 31 mars 2022 | 31 mars 2021 | 31 mars 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Résultat d’exploitation | ||||||
| Revenu | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationConcurrents2 | ||||||
| Procter & Gamble Co. | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationindustrie | ||||||
| Biens de consommation de base | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-03-31).
1 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation = 100 × Résultat d’exploitation ÷ Revenu
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du résultat d’exploitation
- Le résultat d’exploitation a connu une forte fluctuation sur la période considérée. Après une valeur initiale élevée en 2020, il a chuté de manière significative en 2021, atteignant un pic en 2023 avec une croissance substantielle en valeur absolue. Cette progression se poursuit en 2024 avec une augmentation encore plus marquée, indiquant une amélioration notable de la rentabilité opérationnelle sur la période récente.
- Évolution du revenu
- Les revenus ont affiché une croissance régulière sur la période, avec une augmentation constante d’année en année. La croissance entre 2020 et 2024 est soutenue, passant d’environ 282,8 millions de dollars à plus d’un milliard de dollars. Cette tendance traduit une expansion significative de l’activité commerciale de l’entreprise, soulignant une performance commerciale solide et une capacité à renforcer ses ventes au fil du temps.
- Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
- Ce ratio a connu une forte variation initiale, passant de 10.59 % en 2020 à un creux de 2.95 % en 2021, puis rebondissant à 7.59 % en 2022. À partir de cette année, il a poursuivi une tendance haussière régulière, culminant à 14.62 % en 2024. La progression du ratio indique une amélioration de la rentabilité opérationnelle relative, suggérant que l’entreprise a réussi à maîtriser ses coûts ou à augmenter ses marges, en parallèle à l’accroissement de ses revenus.
Ratio de marge bénéficiaire nette
e.l.f. Beauty, Inc., le ratio de la marge bénéficiaire nettecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 mars 2024 | 31 mars 2023 | 31 mars 2022 | 31 mars 2021 | 31 mars 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Revenu net | ||||||
| Revenu | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire nette1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire netteConcurrents2 | ||||||
| Procter & Gamble Co. | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire netteindustrie | ||||||
| Biens de consommation de base | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-03-31).
1 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire nette = 100 × Revenu net ÷ Revenu
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Revenu net
- Les données indiquent une forte fluctuation du revenu net sur la période analysée. Une baisse notable est observée entre le 31 mars 2020 et le 31 mars 2021, passant d'environ 17,9 millions de dollars à environ 6,2 millions de dollars. Par la suite, une reprise significative est constatée avec une augmentation constante et soutenue, atteignant environ 21,8 millions de dollars en 2022, puis une progression majeure pour s'établir à environ 61,5 millions de dollars en 2023, et enfin une croissance exponentielle pour atteindre environ 127,7 millions de dollars en 2024.
- Revenu
- Le revenu total de l'entreprise a affiché une tendance à la croissance continue tout au long de la période. Après avoir augmenté légèrement entre 2020 et 2021, il a connu une croissance plus soutenue à partir de 2021, avec une progression régulière pour atteindre environ 392,2 millions de dollars en 2022, environ 578,8 millions en 2023, et culminant à plus de 1 milliard de dollars, précisément 1 023,9 millions, en 2024. Cette évolution témoigne d'une expansion commerciale importante et soutenue dans la période analysée.
- Ratio de marge bénéficiaire nette
- Le ratio de marge bénéficiaire nette a été très variable. Initialement, en 2020, il était d'environ 6,32 %, mais en 2021, il a fortement chuté à environ 1,96 %. Par la suite, il a connu une amélioration progressive, atteignant 5,55 % en 2022, puis une croissance significative pour dépasser 10 % en 2023, avec une valeur de 10,63 %, et enfin atteindre environ 12,47 % en 2024. La tendance générale indique une amélioration de la rentabilité nette de l'entreprise, notamment à partir de 2022, correspondant possiblement à une gestion plus efficiente ou à une croissance plus rentable de ses activités.
Rendement des capitaux propres (ROE)
e.l.f. Beauty, Inc., ROEcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 mars 2024 | 31 mars 2023 | 31 mars 2022 | 31 mars 2021 | 31 mars 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Revenu net | ||||||
| Capitaux propres | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| ROE1 | ||||||
| Repères | ||||||
| ROEConcurrents2 | ||||||
| Procter & Gamble Co. | ||||||
| ROEindustrie | ||||||
| Biens de consommation de base | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-03-31).
1 2024 calcul
ROE = 100 × Revenu net ÷ Capitaux propres
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Revenu net
- Les revenus nets ont connu une tendance globale à la hausse sur la période considérée. Après une baisse significative en 2021, où le revenu a chuté à 6,2 millions de dollars, une forte reprise est observée en 2022, avec une croissance notable à 21,8 millions de dollars. Cette tendance de croissance soutenue se poursuit en 2023 avec une augmentation significative à 61,5 millions de dollars, culminant en 2024 à 127,7 millions de dollars. La croissance entre 2023 et 2024 est particulièrement marquée, indiquant une expansion importante du chiffre d’affaires au cours de cette période.
- Capitaux propres
- Les capitaux propres ont montré une progression régulière tout au long de la période, passant de 242,2 millions de dollars en 2020 à 642,6 millions en 2024. La croissance est constante et soutenue, reflétant une amélioration de la situation financière de l'entreprise et un renforcement de ses fonds propres sur la période. Aucun signe de déclin ou de fluctuations importantes n'est observé dans cette métrique.
- ROE (Return on Equity)
- Le ratio de rendement des capitaux propres a connu une évolution variable. Après un niveau relativement élevé en 2020 à 7,38 %, il a chuté en 2021 à 2,31 %. Cependant, une nette amélioration est constatée à partir de 2022, où le ROE retrouve un taux proche de 7 %, et continue de croître en 2023 à 14,97 %, pour atteindre 19,87 % en 2024. La tendance générale indique une meilleure rentabilité à partir de 2022, avec un pic en 2024, signalant une gestion plus efficace des capitaux propres ou des marges bénéficiaires accrues sur cette période.
Ratio de rendement de l’actif (ROA)
e.l.f. Beauty, Inc., ROAcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 mars 2024 | 31 mars 2023 | 31 mars 2022 | 31 mars 2021 | 31 mars 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Revenu net | ||||||
| Total de l’actif | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| ROA1 | ||||||
| Repères | ||||||
| ROAConcurrents2 | ||||||
| Procter & Gamble Co. | ||||||
| ROAindustrie | ||||||
| Biens de consommation de base | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-03-31).
1 2024 calcul
ROA = 100 × Revenu net ÷ Total de l’actif
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Revenu net
- Les données montrent une forte fluctuation du revenu net au cours des années. Après une baisse significative entre 2020 et 2021, la croissance reprend pour atteindre un pic remarquable en 2024, où le revenu net a été multiplié par plus de sept par rapport à 2021. Cette tendance indique une reprise importante et une croissance soutenue sur la période récente.
- Total de l’actif
- La valeur totale de l’actif présente une augmentation continue sur toute la période, avec une croissance accélérée entre 2023 et 2024. La progression la plus marquante intervient en 2024, où l’actif a doublé par rapport à l’année précédente, suggérant une expansion significative des ressources et des investissements de l’entreprise.
- ROA (Return on Assets)
- Le ratio de rendement des actifs illustre une amélioration constante. Après une période de faiblesse en 2021, le ROA affiche une forte hausse en 2022, puis continue à croître de manière régulière, atteignant 11.31 % en 2024. Cette tendance suggère une utilisation de plus en plus efficace des actifs pour générer des bénéfices, en particulier dans la dernière année de la série.