Analyse des ratios de rentabilité
Données trimestrielles
Les ratios de rentabilité mesurent la capacité de l’entreprise à générer des ventes rentables à partir de ses ressources (actifs).
Ratios de rentabilité (résumé)
Cigna Group, ratios de rentabilité (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31).
L’analyse des données révèle des tendances distinctes dans les différents ratios financiers sur la période considérée.
- Ratio de marge bénéficiaire brute
- Ce ratio présente une diminution progressive sur l’ensemble de la période. Partant de 14,04% au premier trimestre 2021, il atteint 10,15% au premier trimestre 2024. La baisse n’est pas linéaire, mais la tendance générale est clairement à la dégradation.
- Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
- Similaire au ratio de marge brute, ce ratio affiche également une tendance à la baisse, bien que moins prononcée. Il évolue de 4,98% au premier trimestre 2021 à 3,83% au premier trimestre 2024. Des fluctuations sont observées, mais la direction générale est baissière.
- Ratio de marge bénéficiaire nette
- Ce ratio connaît une forte baisse au cours de l’année 2021, passant de 5,22% au premier trimestre à 3,11% au quatrième trimestre. Il se stabilise ensuite autour de 3% avant de diminuer significativement à partir du premier trimestre 2023, atteignant 1,4% au premier trimestre 2024. Cette baisse est plus marquée que celle des autres ratios de marge.
- Rendement des capitaux propres (ROE)
- Le ROE suit une trajectoire fluctuante. Il diminue fortement en 2021, puis remonte pour atteindre un pic au troisième trimestre 2022 (15,17%). Il redescend ensuite, avec une accélération de la baisse en 2023 et 2024, pour s’établir à 8,37% au premier trimestre 2024. La volatilité est plus importante que pour les ratios de marge.
- Ratio de rendement de l’actif (ROA)
- Le ROA présente une tendance similaire au ROE, avec une diminution notable en 2021, suivie d’une remontée en 2022. Il connaît ensuite une baisse progressive en 2023 et 2024, atteignant 2,2% au premier trimestre 2024. Les fluctuations sont moins importantes que pour le ROE, mais la tendance générale est à la baisse.
En résumé, les données indiquent une détérioration progressive de la rentabilité, mesurée par les différents ratios de marge, ainsi qu’une diminution de l’efficacité de l’utilisation des capitaux propres et des actifs, comme l’illustrent les tendances du ROE et du ROA. La baisse de la rentabilité semble s’accentuer à partir de 2023.
Ratios de rendement des ventes
Ratios de rendement des investissements
Ratio de marge bénéficiaire brute
Cigna Group, le ratio de la marge bénéficiaire brute, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Marge brute | 6,185) | 6,517) | 6,195) | 6,094) | 6,283) | 6,161) | 5,832) | 5,735) | 5,453) | 5,545) | 5,813) | 5,510) | 5,318) | 5,420) | 5,336) | 5,340) | |||||
| Chiffre d’affaires provenant de clients externes | 65,372) | 63,609) | 60,202) | 56,965) | 50,824) | 48,727) | 48,308) | 46,240) | 45,539) | 45,076) | 45,155) | 43,591) | 45,308) | 43,820) | 42,821) | 40,580) | |||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire brute1 | 10.15% | 10.83% | 11.41% | 11.90% | 12.37% | 12.28% | 12.19% | 12.39% | 12.44% | 12.39% | 12.40% | 12.30% | 12.41% | 12.77% | 13.13% | 14.04% | |||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire bruteConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | 50.93% | 50.96% | 50.53% | 50.27% | 50.28% | 49.97% | 50.23% | 50.66% | 51.54% | 52.60% | 53.54% | 52.44% | 52.21% | 52.01% | 50.69% | 51.25% | |||||
| Elevance Health Inc. | 15.92% | 16.62% | 17.16% | 16.92% | 16.79% | 16.86% | 16.89% | 16.90% | 16.79% | 16.85% | 16.79% | 16.89% | 17.09% | 17.30% | 17.57% | 19.38% | |||||
| Intuitive Surgical Inc. | 67.46% | 66.98% | 66.86% | 66.43% | 66.39% | 66.61% | 66.74% | 66.86% | 67.44% | 67.77% | 68.16% | 68.84% | 69.32% | 69.12% | 68.69% | 66.48% | |||||
| Medtronic PLC | 65.34% | 65.50% | 65.40% | 65.68% | 65.67% | 66.43% | 67.21% | 67.61% | 67.98% | 67.89% | 67.39% | 66.53% | 65.19% | 63.85% | 64.57% | 65.76% | |||||
| UnitedHealth Group Inc. | 21.31% | 21.91% | 22.63% | 23.18% | 23.64% | 24.16% | 24.08% | 24.20% | 24.09% | 23.74% | 23.51% | 23.31% | 23.60% | 23.75% | 23.80% | 25.79% | |||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31).
1 Q4 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire brute = 100
× (Marge bruteQ4 2024
+ Marge bruteQ3 2024
+ Marge bruteQ2 2024
+ Marge bruteQ1 2024)
÷ (Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ4 2024
+ Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ3 2024
+ Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ2 2024
+ Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ1 2024)
= 100 × (6,185 + 6,517 + 6,195 + 6,094)
÷ (65,372 + 63,609 + 60,202 + 56,965)
= 10.15%
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution notable de plusieurs indicateurs financiers sur la période considérée. La marge brute a présenté une trajectoire globalement ascendante, avec des fluctuations trimestrielles. On observe une augmentation progressive de 5340 millions de dollars américains au premier trimestre 2021 à 6517 millions de dollars américains au premier trimestre 2024, bien que des variations à la baisse soient également présentes, notamment entre le quatrième trimestre 2021 et le premier trimestre 2022.
Le chiffre d’affaires provenant de clients externes a également connu une croissance significative. Il est passé de 40580 millions de dollars américains au premier trimestre 2021 à 65372 millions de dollars américains au premier trimestre 2024. Cette croissance n'est pas linéaire, avec des accélérations et des ralentissements selon les trimestres. Le plus fort gain est constaté entre le premier trimestre 2023 et le premier trimestre 2024.
Le ratio de marge bénéficiaire brute a quant à lui suivi une tendance à la baisse. Il a diminué de 14.04% au premier trimestre 2021 à 10.15% au premier trimestre 2024. Cette diminution est relativement constante, bien que des variations trimestrielles soient observées. La baisse est plus prononcée entre le quatrième trimestre 2022 et le premier trimestre 2024.
- Marge brute
- Présente une tendance générale à la hausse, avec des fluctuations trimestrielles. L'augmentation la plus significative se situe entre le premier trimestre 2023 et le premier trimestre 2024.
- Chiffre d’affaires provenant de clients externes
- A connu une croissance soutenue sur l'ensemble de la période, avec une accélération notable vers la fin de la période analysée.
- Ratio de marge bénéficiaire brute
- A diminué de manière constante, indiquant une pression sur la rentabilité des ventes. La baisse est plus marquée au cours des derniers trimestres.
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
Cigna Group, le ratio de marge bénéficiaire d’exploitation, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Résultat d’exploitation | 2,173) | 2,576) | 2,412) | 2,256) | 2,060) | 2,240) | 2,221) | 2,015) | 1,725) | 2,141) | 2,381) | 2,167) | 1,537) | 2,294) | 2,147) | 1,957) | |||||
| Chiffre d’affaires provenant de clients externes | 65,372) | 63,609) | 60,202) | 56,965) | 50,824) | 48,727) | 48,308) | 46,240) | 45,539) | 45,076) | 45,155) | 43,591) | 45,308) | 43,820) | 42,821) | 40,580) | |||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation1 | 3.83% | 4.02% | 4.14% | 4.29% | 4.40% | 4.34% | 4.38% | 4.54% | 4.69% | 4.59% | 4.71% | 4.64% | 4.60% | 4.59% | 4.57% | 4.98% | |||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | 16.27% | 16.24% | 15.92% | 15.76% | 16.15% | 15.02% | 15.23% | 16.77% | 19.16% | 20.95% | 22.42% | 20.73% | 19.56% | 20.04% | 18.46% | 17.97% | |||||
| Elevance Health Inc. | 4.16% | 4.55% | 4.76% | 4.64% | 4.47% | 4.58% | 4.96% | 4.99% | 4.94% | 5.01% | 5.07% | 5.10% | 5.15% | 4.91% | 3.68% | 4.83% | |||||
| Intuitive Surgical Inc. | 28.12% | 26.24% | 25.79% | 25.26% | 24.80% | 24.66% | 24.34% | 24.21% | 25.35% | 27.05% | 28.48% | 30.69% | 31.89% | 32.55% | 31.27% | 26.01% | |||||
| Medtronic PLC | 15.89% | 17.50% | 17.41% | 17.83% | 17.56% | 18.17% | 19.02% | 19.37% | 18.15% | 17.89% | 16.68% | 14.78% | 14.89% | 11.44% | 12.77% | 14.25% | |||||
| UnitedHealth Group Inc. | 8.17% | 8.28% | 8.40% | 8.58% | 8.80% | 8.86% | 8.83% | 8.87% | 8.83% | 8.65% | 8.32% | 8.19% | 8.40% | 7.91% | 7.73% | 9.24% | |||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31).
1 Q4 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation = 100
× (Résultat d’exploitationQ4 2024
+ Résultat d’exploitationQ3 2024
+ Résultat d’exploitationQ2 2024
+ Résultat d’exploitationQ1 2024)
÷ (Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ4 2024
+ Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ3 2024
+ Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ2 2024
+ Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ1 2024)
= 100 × (2,173 + 2,576 + 2,412 + 2,256)
÷ (65,372 + 63,609 + 60,202 + 56,965)
= 3.83%
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution notable du résultat d’exploitation sur la période considérée. Après une progression constante de mars 2021 à septembre 2021, une diminution significative est observée au quatrième trimestre 2021. Le résultat d’exploitation se redresse ensuite en 2022, atteignant un pic au deuxième trimestre, avant de connaître une nouvelle baisse à la fin de l’année. Cette tendance à la hausse et à la baisse se poursuit en 2023, avec une stabilisation relative au cours des deux derniers trimestres. En 2024, une augmentation est constatée jusqu’au troisième trimestre, suivie d’une diminution au dernier trimestre.
Le chiffre d’affaires provenant de clients externes présente une croissance continue tout au long de la période. Une accélération de cette croissance est perceptible à partir du premier trimestre 2023, avec des augmentations trimestrielles plus importantes. Cette croissance s’est poursuivie en 2024, avec des chiffres d’affaires trimestriels atteignant des niveaux plus élevés.
Le ratio de marge bénéficiaire d’exploitation montre une tendance générale à la baisse sur l’ensemble de la période. Bien que des fluctuations trimestrielles soient observées, la marge bénéficiaire d’exploitation diminue progressivement, passant d’environ 4,98% au premier trimestre 2021 à environ 3,83% au dernier trimestre 2024. Cette diminution suggère une pression sur la rentabilité, malgré la croissance du chiffre d’affaires.
- Résumé des tendances clés :
- Croissance continue du chiffre d’affaires, mais avec une accélération notable à partir de 2023.
- Fluctuations du résultat d’exploitation, sans tendance claire à la hausse ou à la baisse sur l’ensemble de la période.
- Diminution progressive du ratio de marge bénéficiaire d’exploitation, indiquant une érosion de la rentabilité.
Il est à noter que les variations trimestrielles du résultat d’exploitation ne sont pas directement corrélées aux variations du chiffre d’affaires, ce qui suggère que d’autres facteurs, tels que les coûts d’exploitation, peuvent influencer la rentabilité.
Ratio de marge bénéficiaire nette
Cigna Group, le ratio de la marge bénéficiaire nette, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnaires | 1,424) | 739) | 1,548) | (277) | 1,029) | 1,408) | 1,460) | 1,267) | 1,169) | 2,757) | 1,559) | 1,183) | 1,116) | 1,621) | 1,467) | 1,161) | |||||
| Chiffre d’affaires provenant de clients externes | 65,372) | 63,609) | 60,202) | 56,965) | 50,824) | 48,727) | 48,308) | 46,240) | 45,539) | 45,076) | 45,155) | 43,591) | 45,308) | 43,820) | 42,821) | 40,580) | |||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire nette1 | 1.40% | 1.31% | 1.71% | 1.77% | 2.66% | 2.81% | 3.59% | 3.71% | 3.72% | 3.69% | 3.08% | 3.07% | 3.11% | 4.97% | 4.93% | 5.22% | |||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de marge bénéficiaire netteConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | 31.95% | 13.99% | 13.65% | 13.96% | 14.27% | 12.92% | 12.83% | 13.98% | 15.88% | 17.52% | 18.78% | 17.35% | 16.42% | 17.12% | 15.85% | 15.33% | |||||
| Elevance Health Inc. | 3.41% | 3.72% | 3.93% | 3.66% | 3.52% | 3.63% | 3.89% | 3.89% | 3.87% | 4.09% | 4.13% | 4.37% | 4.46% | 4.17% | 3.32% | 3.82% | |||||
| Intuitive Surgical Inc. | 27.81% | 28.51% | 27.65% | 27.16% | 25.24% | 22.14% | 21.38% | 20.40% | 21.25% | 22.52% | 24.05% | 27.84% | 29.85% | 30.78% | 31.43% | 25.78% | |||||
| Medtronic PLC | 11.36% | 13.00% | 12.84% | 11.47% | 12.03% | 13.20% | 14.03% | 16.75% | 15.90% | 15.46% | 14.79% | 12.29% | 11.97% | 10.36% | 12.69% | 15.80% | |||||
| UnitedHealth Group Inc. | 3.65% | 3.68% | 3.70% | 4.09% | 6.09% | 6.09% | 6.11% | 6.21% | 6.25% | 6.21% | 5.99% | 5.91% | 6.06% | 5.56% | 5.37% | 6.46% | |||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31).
1 Q4 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire nette = 100
× (Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ4 2024
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ3 2024
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ2 2024
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ1 2024)
÷ (Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ4 2024
+ Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ3 2024
+ Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ2 2024
+ Chiffre d’affaires provenant de clients externesQ1 2024)
= 100 × (1,424 + 739 + 1,548 + -277)
÷ (65,372 + 63,609 + 60,202 + 56,965)
= 1.40%
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative du bénéfice net attribuable aux actionnaires sur la période considérée. On observe une augmentation progressive de mars 2021 à septembre 2021, suivie d'une diminution notable au quatrième trimestre 2021. Cette tendance à la hausse se poursuit en 2022, culminant au troisième trimestre, avant une nouvelle baisse au quatrième trimestre. L'année 2023 est marquée par une volatilité accrue, avec une perte significative au premier trimestre, suivie d'une reprise, puis d'une nouvelle diminution au quatrième trimestre. En 2024, une amélioration est constatée, avec une progression continue du bénéfice net sur les quatre premiers trimestres.
Le chiffre d'affaires provenant de clients externes présente une croissance constante sur la majorité de la période. Une augmentation est observée de mars 2021 à décembre 2021. Après une légère diminution au premier trimestre 2022, le chiffre d'affaires reprend une trajectoire ascendante, avec une accélération notable à partir du troisième trimestre 2023. Cette croissance se maintient et s'intensifie en 2024.
Le ratio de marge bénéficiaire nette suit une tendance générale à la baisse sur la période. Il diminue progressivement de mars 2021 à décembre 2022, puis connaît une légère reprise en 2023. Cependant, cette reprise est de courte durée, et le ratio continue de diminuer en 2024, bien qu'une stabilisation soit perceptible au dernier trimestre.
- Bénéfice net attribuable aux actionnaires
- Le bénéfice net a connu des fluctuations importantes, passant d'un pic de 2757 millions de dollars américains au troisième trimestre 2022 à une perte de -277 millions de dollars américains au premier trimestre 2023. La reprise observée en 2024 suggère une amélioration de la rentabilité.
- Chiffre d’affaires provenant de clients externes
- Le chiffre d'affaires a augmenté de manière constante, passant de 40580 millions de dollars américains au premier trimestre 2021 à 65372 millions de dollars américains au quatrième trimestre 2024, indiquant une croissance soutenue de l'activité.
- Ratio de marge bénéficiaire nette
- Le ratio de marge bénéficiaire nette a diminué de 5.22% au premier trimestre 2021 à 1.4% au quatrième trimestre 2024, ce qui indique une pression sur la rentabilité malgré la croissance du chiffre d'affaires.
Rendement des capitaux propres (ROE)
Cigna Group, ROE, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnaires | 1,424) | 739) | 1,548) | (277) | 1,029) | 1,408) | 1,460) | 1,267) | 1,169) | 2,757) | 1,559) | 1,183) | 1,116) | 1,621) | 1,467) | 1,161) | |||||
| Capitaux propres | 41,033) | 42,095) | 41,332) | 41,181) | 46,223) | 45,691) | 45,445) | 44,502) | 44,872) | 45,041) | 45,892) | 46,087) | 47,112) | 47,415) | 48,709) | 48,149) | |||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||
| ROE1 | 8.37% | 7.22% | 8.97% | 8.79% | 11.17% | 11.61% | 14.64% | 15.17% | 14.86% | 14.69% | 11.94% | 11.69% | 11.39% | 17.68% | 16.73% | 17.52% | |||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| ROEConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | 28.12% | 14.49% | 14.13% | 14.51% | 14.83% | 13.77% | 13.88% | 15.68% | 18.90% | 22.11% | 23.44% | 21.82% | 19.75% | 21.04% | 18.86% | 17.06% | |||||
| Elevance Health Inc. | 14.47% | 14.66% | 15.86% | 15.38% | 15.23% | 15.82% | 16.78% | 16.62% | 16.59% | 17.26% | 17.04% | 17.36% | 16.93% | 15.44% | 12.10% | 13.92% | |||||
| Intuitive Surgical Inc. | 14.13% | 14.39% | 14.23% | 14.24% | 13.51% | 12.10% | 12.00% | 11.70% | 11.98% | 11.97% | 11.93% | 13.58% | 14.32% | 14.80% | 14.97% | 11.56% | |||||
| Medtronic PLC | 7.32% | 8.11% | 7.97% | 7.07% | 7.30% | 7.90% | 8.33% | 9.88% | 9.59% | 9.35% | 9.05% | 7.54% | 7.01% | 5.70% | 7.05% | 8.77% | |||||
| UnitedHealth Group Inc. | 15.55% | 15.14% | 15.78% | 17.72% | 25.22% | 25.67% | 25.63% | 25.46% | 25.87% | 26.03% | 25.07% | 23.98% | 24.09% | 21.95% | 21.03% | 25.42% | |||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31).
1 Q4 2024 calcul
ROE = 100
× (Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ4 2024
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ3 2024
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ2 2024
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ1 2024)
÷ Capitaux propres
= 100 × (1,424 + 739 + 1,548 + -277)
÷ 41,033 = 8.37%
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle des fluctuations significatives du bénéfice net attribuable aux actionnaires sur la période considérée. Une augmentation est observée de mars 2021 à septembre 2021, suivie d'une diminution notable à décembre 2021. Le bénéfice net remonte ensuite au cours de 2022, atteignant un pic en septembre 2022, avant de connaître une nouvelle baisse à la fin de l'année. En 2023, une forte baisse est constatée au premier trimestre, suivie d'une reprise progressive, mais le dernier trimestre affiche une perte significative. Une amélioration est ensuite observée en 2024, avec une tendance à la hausse sur les trimestres successifs.
- Bénéfice net attribuable aux actionnaires
- Le bénéfice net attribuable aux actionnaires présente une volatilité importante, passant d'un maximum de 2757 millions de dollars américains en septembre 2022 à une perte de -277 millions de dollars américains en mars 2023. Les données de 2024 indiquent une reprise progressive.
Les capitaux propres montrent une tendance générale à la diminution de 2021 à 2023, avec une baisse plus marquée au premier trimestre de 2023. Une stabilisation et une légère augmentation sont ensuite observées en 2024, bien que les niveaux restent inférieurs à ceux de 2021.
- Capitaux propres
- Les capitaux propres diminuent de 48149 millions de dollars américains en mars 2021 à 41181 millions de dollars américains en mars 2023, avant de remonter à 42095 millions de dollars américains en juin 2024.
Le rendement des capitaux propres (ROE) suit une trajectoire similaire à celle du bénéfice net. Il augmente de mars 2021 à septembre 2022, puis diminue fortement en 2023, atteignant un minimum en mars 2023. Une reprise est ensuite observée en 2024, mais le ROE reste inférieur aux niveaux de 2021 et 2022.
- ROE
- Le ROE passe de 17.52% en mars 2021 à 8.79% en mars 2023, avant de remonter à 8.37% en septembre 2024. La volatilité du ROE reflète les fluctuations du bénéfice net et des capitaux propres.
Ratio de rendement de l’actif (ROA)
Cigna Group, ROA, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnaires | 1,424) | 739) | 1,548) | (277) | 1,029) | 1,408) | 1,460) | 1,267) | 1,169) | 2,757) | 1,559) | 1,183) | 1,116) | 1,621) | 1,467) | 1,161) | |||||
| Total de l’actif | 155,881) | 157,639) | 155,446) | 153,119) | 152,761) | 149,645) | 150,054) | 147,976) | 143,932) | 144,209) | 152,630) | 152,610) | 154,889) | 154,251) | 154,207) | 152,081) | |||||
| Ratio de rentabilité | |||||||||||||||||||||
| ROA1 | 2.20% | 1.93% | 2.39% | 2.36% | 3.38% | 3.54% | 4.43% | 4.56% | 4.63% | 4.59% | 3.59% | 3.53% | 3.46% | 5.44% | 5.29% | 5.55% | |||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| ROAConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | 16.46% | 7.76% | 7.61% | 7.77% | 7.82% | 7.16% | 7.04% | 7.87% | 9.31% | 10.84% | 11.53% | 10.44% | 9.40% | 9.82% | 8.70% | 7.86% | |||||
| Elevance Health Inc. | 5.12% | 5.51% | 5.92% | 5.58% | 5.50% | 5.50% | 5.87% | 5.69% | 5.86% | 6.03% | 6.05% | 6.21% | 6.26% | 5.63% | 4.40% | 4.93% | |||||
| Intuitive Surgical Inc. | 12.39% | 12.64% | 12.57% | 12.56% | 11.64% | 10.31% | 10.25% | 10.05% | 10.19% | 10.39% | 10.47% | 12.02% | 12.58% | 13.06% | 13.20% | 10.17% | |||||
| Medtronic PLC | 4.09% | 4.63% | 4.55% | 3.99% | 4.13% | 4.32% | 4.63% | 5.79% | 5.54% | 5.35% | 5.13% | 4.23% | 3.87% | 2.97% | 3.69% | 4.70% | |||||
| UnitedHealth Group Inc. | 4.83% | 4.78% | 4.93% | 5.40% | 8.18% | 7.69% | 7.53% | 7.30% | 8.19% | 7.99% | 7.93% | 7.89% | 8.15% | 7.24% | 6.90% | 8.23% | |||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31).
1 Q4 2024 calcul
ROA = 100
× (Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ4 2024
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ3 2024
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ2 2024
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable aux actionnairesQ1 2024)
÷ Total de l’actif
= 100 × (1,424 + 739 + 1,548 + -277)
÷ 155,881 = 2.20%
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle des fluctuations significatives du bénéfice net attribuable aux actionnaires sur la période considérée. Une progression est observée de mars 2021 à septembre 2021, suivie d’une diminution notable à décembre 2021. Le bénéfice net remonte ensuite au cours de 2022, atteignant un pic en septembre, avant de connaître une nouvelle baisse à la fin de l’année. En 2023, une volatilité marquée est constatée, avec un résultat négatif au premier trimestre, suivi d’une reprise au quatrième trimestre. Cette tendance se poursuit en 2024, avec une amélioration progressive du bénéfice net au fil des trimestres.
Le total de l’actif présente une relative stabilité sur la période 2021-2022, avec des variations trimestrielles limitées. Une diminution plus prononcée est observée en 2023, suivie d’une reprise et d’une augmentation continue au cours de 2024.
- ROA (Retour sur Actifs)
- Le ROA affiche une tendance générale à la baisse sur la période. Après des valeurs relativement stables autour de 5% en 2021 et début 2022, une diminution progressive est constatée, atteignant un point bas en 2023. Une légère reprise est observée en 2024, mais le ROA reste inférieur aux niveaux de 2021.
Il est à noter que la diminution du ROA coïncide avec la fluctuation du bénéfice net et la réduction du total de l’actif, suggérant une possible corrélation entre ces indicateurs. L’évolution du bénéfice net semble plus volatile que celle du total de l’actif, ce qui pourrait indiquer une sensibilité accrue aux facteurs externes ou internes affectant la rentabilité.