Analyse des zones géographiques
Kinder Morgan Inc. opère dans 3 régions : États-Unis ; Canada; et le Mexique et d’autres pays étrangers.
Ratio de rotation des actifs par zone géographique
Kinder Morgan Inc., taux de rotation des actifs par zone géographique
| 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | |
|---|---|---|---|---|---|
| États-Unis | 0.27 | 0.29 | 0.27 | 0.25 | 0.27 |
| Canada | 300.00 | 0.60 | 0.16 | 0.20 | 0.22 |
| Mexique et autres pays étrangers | 0.93 | 1.22 | 1.61 | 1.41 | 1.90 |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
- Évolution du ratio de rotation des actifs aux États-Unis
- Ce ratio est relativement stable sur l’ensemble de la période, oscillant entre 0,25 et 0,29. Une légère baisse est observée en 2016, puis une augmentation en 2018, avant de revenir à un niveau proche de celui de 2015 à 2019. Cela peut indiquer une constance dans l’efficacité de l’utilisation des actifs dans cette région, avec une tendance marginalement à la hausse en 2018.
- Évolution du ratio de rotation des actifs au Canada
- Ce ratio montre une grande volatilité. Il commence à 0,22 en 2015, puis baisse à 0,2 en 2016, puis diminue davantage en 2017 pour atteindre 0,16. Ensuite, une augmentation significative est enregistrée en 2018, atteignant 0,6, avant un saut remarquable en 2019 à 300. La valeur extrême en 2019 paraît anormale ou peut indiquer une erreur ou un changement comptable exceptionnel. En général, la tendance montre une baisse progressive puis une forte hausse en 2018 et 2019, suggérant une évolution potentielle importante ou une anomalie dans la donnée.
- Évolution du ratio de rotation des actifs pour le Mexique et autres pays étrangers
- Ce ratio a une tendance relativement stable, en diminuant légèrement de 1,9 en 2015 à 1,41 en 2016, puis à 1,61 en 2017, avant de diminuer à 1,22 en 2018. En 2019, le ratio chute à 0,93, indiquant une baisse progressive de l’efficacité de l’utilisation des actifs dans cette zone géographique. La tendance générale est à une diminution modérée, sauf pour une augmentation en 2017 par rapport à 2016.
Ratio de rotation des actifs par zone géographique: États-Unis
Kinder Morgan Inc.; États-Unis; Calcul du ratio de rotation des actifs de la zone
| 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||
| Chiffre d’affaires provenant de clients externes | 12,833) | 13,596) | 13,073) | 12,459) | 13,797) |
| Actifs à long terme, excluant le goodwill et autres actifs incorporels | 46,709) | 47,468) | 47,928) | 49,125) | 51,679) |
| Ratio d’activité par zone géographique | |||||
| Ratio de rotation des actifs par zone géographique1 | 0.27 | 0.29 | 0.27 | 0.25 | 0.27 |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
1 2019 calcul
Ratio de rotation des actifs par zone géographique = Chiffre d’affaires provenant de clients externes ÷ Actifs à long terme, excluant le goodwill et autres actifs incorporels
= 12,833 ÷ 46,709 = 0.27
- Évolution du chiffre d'affaires provenant de clients externes
- Le chiffre d'affaires a connu une baisse significative entre 2015 et 2016, passant de 13 797 millions de dollars à 12 459 millions de dollars. Par la suite, une légère augmentation a été observée en 2017, atteignant 13 073 millions de dollars. Cependant, cette tendance positives n’a pas été maintenue, puisque le chiffre d'affaires a de nouveau diminué en 2018, pour s’établir à 13 596 millions de dollars, puis a enregistré une baisse plus prononcée en 2019, tombant à 12 833 millions de dollars. La fluctuation indique une instabilité dans la génération de revenus externes, avec une tendance globale à la faiblesse relative en fin de période par rapport à 2015.
- Évolution des actifs à long terme, excluant le goodwill et autres actifs incorporels
- Les actifs à long terme ont signalé une tendance à la baisse sur la période analysée. En 2015, ils s’élevaient à 51 679 millions de dollars, puis ont diminué chaque année pour atteindre 49 125 millions en 2016, 47 928 millions en 2017, 47 468 millions en 2018, et finalement 46 709 millions en 2019. Cette réduction progressive indique probablement une dépréciation ou un désinvestissement partiel de certains actifs à long terme, reflétant une stratégie de désengagement ou une dévalorisation de ces actifs dans le contexte économique ou stratégique de l’entreprise.
- Évolution du ratio de rotation des actifs par zone géographique
- Le ratio de rotation des actifs par zone géographique a fluctué modérément au cours de la période. Il a été de 0,27 en 2015, puis a diminué légèrement à 0,25 en 2016, indiquant une réduction de l'efficacité dans l’utilisation des actifs pour générer du chiffre d'affaires. Par la suite, il a retrouvé son niveau de 0,27 en 2017, puis a augmenté à 0,29 en 2018, suggérant une amélioration de l’efficience de l’emploi des actifs dans cette zone. Cependant, en 2019, le ratio est revenu à 0,27. Ces variations indiquent des changements dans la gestion ou la performance opérationnelle géographique de l’entreprise, avec une tendance globale à une stabilité relative à la fin de la période, après une période de fluctuation.
Ratio de rotation des actifs par zone géographique:Canada
Kinder Morgan Inc.; Canada; Calcul du ratio de rotation des actifs de la zone
| 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||
| Chiffre d’affaires provenant de clients externes | 300) | 447) | 503) | 483) | 479) |
| Actifs à long terme, excluant le goodwill et autres actifs incorporels | 1) | 748) | 3,071) | 2,399) | 2,193) |
| Ratio d’activité par zone géographique | |||||
| Ratio de rotation des actifs par zone géographique1 | 300.00 | 0.60 | 0.16 | 0.20 | 0.22 |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
1 2019 calcul
Ratio de rotation des actifs par zone géographique = Chiffre d’affaires provenant de clients externes ÷ Actifs à long terme, excluant le goodwill et autres actifs incorporels
= 300 ÷ 1 = 300.00
- Chiffre d’affaires provenant de clients externes
- La tendance du chiffre d'affaires montre une croissance modérée entre 2015 et 2017, avec une augmentation progressive d'environ 479 à 503 millions de dollars. Cependant, à partir de 2018, cette valeur connaît une diminution notable, passant à 447 millions, puis à 300 millions en 2019, ce qui indique une baisse significative de l'activité commerciale hors diverses circonstances potentielles.
- Actifs à long terme, excluant le goodwill et autres actifs incorporels
- Les actifs à long terme présentent une croissance régulière sur la période, passant de 2 193 millions de dollars en 2015 à 3 071 millions en 2017. En 2018, une chute importante est constatée, avec une valeur anormalement basse de 748 millions, suivie d'une valeur de 1 million en 2019, ce qui suggère la présence d'une erreur dans la saisie des données ou d'une anomalie comptable importante. Cette baisse exceptionnelle masque une croissance antérieure structurée à long terme.
- Ratio de rotation des actifs par zone géographique
- Ce ratio montre une diminution progressive de 0,22 en 2015 à 0,16 en 2017, indiquant une baisse de l'efficacité dans l'utilisation des actifs pour générer du chiffre d'affaires. En 2018, le ratio connaît une augmentation significative à 0,6, suggérant un accroissement temporaire voire un changement dans la gestion ou la structure des actifs. Cependant, l'année 2019 affiche une valeur anormalement élevée de 300, ce qui constitue probablement une erreur ou une donnée erronée dans la saisie, rendant toute interprétation précise difficile pour cette période."
Ratio de rotation des actifs par zone géographique: Mexique et autres pays étrangers
Kinder Morgan Inc.; Mexique et autres pays étrangers; Calcul du ratio de rotation des actifs de la zone
| 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||
| Chiffre d’affaires provenant de clients externes | 76) | 101) | 129) | 116) | 127) |
| Actifs à long terme, excluant le goodwill et autres actifs incorporels | 82) | 83) | 80) | 82) | 67) |
| Ratio d’activité par zone géographique | |||||
| Ratio de rotation des actifs par zone géographique1 | 0.93 | 1.22 | 1.61 | 1.41 | 1.90 |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
1 2019 calcul
Ratio de rotation des actifs par zone géographique = Chiffre d’affaires provenant de clients externes ÷ Actifs à long terme, excluant le goodwill et autres actifs incorporels
= 76 ÷ 82 = 0.93
- Chiffre d’affaires provenant de clients externes
- Une tendance à la baisse est observable sur la période, passant d'environ 127 millions de dollars en 2015 à 76 millions de dollars en 2019. Après une légère augmentation en 2017, le chiffre d’affaires a diminué de manière significative en 2018 et 2019, indiquant une possible contraction des activités ou une réduction des revenus externalisés.
- Actifs à long terme, excluant le goodwill et autres actifs incorporels
- Les actifs à long terme ont connu une croissance modérée entre 2015 et 2018, passant de 67 millions à 83 millions de dollars. Cependant, une stabilité est observée en 2019, avec une légère baisse à 82 millions de dollars. La tendance indique une léger accroissement initial suivi d'une stabilisation dans la valeur de ces actifs.
- Ratio de rotation des actifs par zone géographique
- Ce ratio a présenté une baisse notable sur la période, passant de 1,9 en 2015 à 0,93 en 2019. La diminution indique une baisse de l'efficacité avec laquelle l'entreprise utilise ses actifs pour générer des revenus dans ses différentes zones géographiques, suggérant un déclin de la productivité ou une évolution des activités dans des zones moins rentables.
Chiffre d’affaires provenant de clients externes
Kinder Morgan Inc., les revenus provenant de clients externes par zone géographique
en millions de dollars américains
| 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | |
|---|---|---|---|---|---|
| États-Unis | 12,833) | 13,596) | 13,073) | 12,459) | 13,797) |
| Canada | 300) | 447) | 503) | 483) | 479) |
| Mexique et autres pays étrangers | 76) | 101) | 129) | 116) | 127) |
| Total | 13,209) | 14,144) | 13,705) | 13,058) | 14,403) |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
- Chiffre d’affaires provenant de clients externes aux États-Unis
- Entre 2015 et 2016, cette ligne a connu une baisse significative, passant de 13 797 à 12 459 millions de dollars américains, reflétant une diminution de l’activité sur le marché américain. Ensuite, une reprise est observée en 2017 avec une augmentation à 13 073 millions de dollars, bien que le chiffre reste inférieur à celui de 2015. En 2018, le chiffre d’affaires repart légèrement à la hausse, atteignant 13 596 millions, mais en 2019, une baisse est à nouveau constatée, le chiffre redescendant à 12 833 millions de dollars, ce qui indique une certaine volatilité dans la performance de ce segment de marché.
- Chiffre d’affaires provenant de clients externes au Canada
- Le chiffre d’affaires canadien a été globalement stable entre 2015 et 2017, avec une légère augmentation, culminant à 503 millions de dollars en 2017. Cependant, à partir de 2018, une baisse notable est enregistrée, passant à 447 millions, puis en 2019, cette baisse se poursuit, atteignant 300 millions. La tendance indique une diminution de la contribution du marché canadien à l’activité extérieure de l’entreprise sur cette période.
- Chiffre d’affaires provenant de clients externes au Mexique et dans d’autres pays étrangers
- Ce segment a connu une tendance globalement descendante au fil des années. Après avoir été de 127 millions de dollars en 2015, il a fluctué légèrement en 2016 et 2017, avec respectivement 116 et 129 millions. Une baisse plus marquée apparaît en 2018 à 101 millions, poursuivant en 2019 avec une réduction à 76 millions. La tendance générale indique une diminution continue des revenus provenant de ces marchés étrangers au cours de la période observée.
- Total du chiffre d’affaires provenant de clients externes
- Le total a connu une tendance fluctuante. Après une baisse de 14 403 millions de dollars en 2015 à 13 058 millions en 2016, il reprend en 2017 pour atteindre 13 705 millions. En 2018, une nouvelle hausse à 14 144 millions est enregistrée, mais cette progression est annulée en 2019, où le chiffre tombe à 13 209 millions. La dynamique du total du chiffre d’affaires extérieur montre donc une certaine volatilité mais tendance à un plafond inférieur au pic de 2015, avec une légère récupération en 2018 avant de diminuer en 2019.
Actifs à long terme, excluant le goodwill et autres actifs incorporels
Kinder Morgan Inc., les actifs à long terme, à l’exclusion du goodwill et des autres actifs incorporels, par zone géographique
en millions de dollars américains
| 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | 31 déc. 2016 | 31 déc. 2015 | |
|---|---|---|---|---|---|
| États-Unis | 46,709) | 47,468) | 47,928) | 49,125) | 51,679) |
| Canada | 1) | 748) | 3,071) | 2,399) | 2,193) |
| Mexique et autres pays étrangers | 82) | 83) | 80) | 82) | 67) |
| Total | 46,792) | 48,299) | 51,079) | 51,606) | 53,939) |
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
- Évolution des actifs à long terme aux États-Unis
- Les actifs à long terme aux États-Unis, excluant le goodwill et autres actifs incorporels, ont connu une réduction progressive sur la période, passant de 51 679 millions de dollars en 2015 à 46 709 millions de dollars en 2019. Cette tendance indique une diminution relative de ces actifs, suggérant soit une cession d'actifs, soit une dépréciation amortie ou une réduction de certains investissements à long terme.
- Évolution des actifs à long terme au Canada
- Au Canada, les actifs à long terme ont connu une hausse initiale, passant de 2 193 millions de dollars en 2015 à 3 071 millions de dollars en 2017. Cependant, une chute notable est observée en 2018 à 748 millions de dollars, puis ils practically disparaissent en 2019 à 1 million de dollars. Cette fluctuation peut résulter de ventes d’actifs, de modifications dans la consolidation ou de dépréciations, indiquant une réduction substantielle des actifs à long terme dans cette région.
- Évolution des actifs à long terme dans d’autres pays étrangers (Mexique et autres)
- Pour cette zone, les actifs ont peu varié au cours de la période, passant de 67 millions de dollars en 2015 à 82 millions en 2019, avec des valeurs relativement stables. La stabilité de ces actifs indique une absence de mouvements significatifs, ou un investissement limité dans ces régions comparativement au Canada et aux États-Unis.
- Total des actifs à long terme (excluant le goodwill et autres actifs incorporels)
- Le total global des actifs à long terme a diminué de façon progressive, passant de 53 939 millions de dollars en 2015 à 46 792 millions en 2019. Cette tendance intégrée reflète l’ensemble des mouvements régionaux, dominés par la baisse continue aux États-Unis et la chute importante au Canada, contribuant à une contraction du total des actifs à long terme de l’entreprise sur la période.