Analyse des ratios de rentabilité
Les ratios de rentabilité mesurent la capacité de l’entreprise à générer des ventes rentables à partir de ses ressources (actifs).
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- Analyse des zones géographiques
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- Rendement des capitaux propres (ROE) depuis 2005
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres depuis 2005
- Analyse du chiffre d’affaires
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Ratios de rentabilité (résumé)
Mondelēz International Inc., les ratios de rentabilité
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances contrastées sur la période considérée. La marge bénéficiaire brute a connu une fluctuation, passant de 39,19% en 2021 à 35,92% en 2022, avant de remonter à 38,22% en 2023 et 39,12% en 2024. Une baisse significative est cependant observée en 2025, avec une marge de 28,38%.
La marge bénéficiaire d’exploitation suit une tendance similaire, avec une diminution notable en 2022 (11,22%) après un niveau de 16,2% en 2021. Une reprise s'ensuit en 2023 (15,28%) et 2024 (17,41%), suivie d'un recul important en 2025 (9,21%).
La marge bénéficiaire nette présente également une volatilité. Elle diminue fortement en 2022 (8,63%) par rapport à 2021 (14,97%), puis augmente en 2023 (13,77%) et en 2024 (12,65%) avant de chuter en 2025 (6,36%).
Le rendement des capitaux propres (ROE) a connu une baisse en 2022 (10,11%) après 15,21% en 2021, puis une forte augmentation en 2023 (17,5%) et une stabilisation en 2024 (17,12%). Une diminution significative est constatée en 2025 (9,49%).
Le ratio de rendement de l’actif (ROA) suit une trajectoire similaire au ROE, avec une baisse en 2022 (3,82%) après 6,41% en 2021, une remontée en 2023 (6,95%) et en 2024 (6,73%), et enfin une baisse en 2025 (3,43%).
- Tendances générales
- Les ratios de rentabilité (marges et ROE/ROA) montrent une volatilité significative sur la période, avec une tendance à la baisse en 2022, une reprise en 2023 et 2024, et un recul marqué en 2025. Cette dernière année semble indiquer une détérioration de la performance financière.
- Observations spécifiques
- La baisse des marges en 2025 est particulièrement notable et affecte tous les indicateurs de rentabilité. Cela pourrait signaler des pressions sur les coûts, une diminution des prix de vente, ou une combinaison des deux.
- Implications potentielles
- La diminution du ROE et du ROA en 2025 suggère une efficacité réduite dans l'utilisation des capitaux propres et des actifs pour générer des bénéfices.
Ratios de rendement des ventes
Ratios de rendement des investissements
Ratio de marge bénéficiaire brute
Mondelēz International Inc., le ratio de la marge bénéficiaire brutecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Marge brute | ||||||
| Chiffre d’affaires net | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire brute1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire bruteConcurrents2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | ||||||
| PepsiCo Inc. | ||||||
| Philip Morris International Inc. | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio de marge bénéficiaire brute = 100 × Marge brute ÷ Chiffre d’affaires net
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le chiffre d’affaires net a connu une croissance constante de 2021 à 2024, passant de 28 720 millions de dollars américains à 36 441 millions de dollars américains. Cependant, une nouvelle augmentation est observée en 2025, atteignant 38 537 millions de dollars américains.
La marge brute a également augmenté de 2021 à 2023, passant de 11 254 millions de dollars américains à 13 764 millions de dollars américains, puis à 14 257 millions de dollars américains en 2024. Une diminution notable est cependant constatée en 2025, avec une marge brute de 10 935 millions de dollars américains.
- Ratio de marge bénéficiaire brute
- Le ratio de marge bénéficiaire brute a fluctué au cours de la période. Il est passé de 39,19 % en 2021 à 35,92 % en 2022, puis a augmenté à 38,22 % en 2023 et 39,12 % en 2024. Une baisse significative est observée en 2025, avec un ratio de 28,38 %.
L'évolution du chiffre d’affaires net et de la marge brute suggère une croissance initiale soutenue, suivie d'une potentielle pression sur la rentabilité en 2025, comme l'indique la diminution du ratio de marge bénéficiaire brute. La croissance du chiffre d'affaires en 2025 ne compense pas la baisse de la marge brute, ce qui pourrait indiquer une augmentation des coûts de production ou une modification de la stratégie de prix.
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
Mondelēz International Inc., le ratio de marge bénéficiaire d’exploitationcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Résultat d’exploitation | ||||||
| Chiffre d’affaires net | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationConcurrents2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | ||||||
| PepsiCo Inc. | ||||||
| Philip Morris International Inc. | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationsecteur | ||||||
| Aliments, boissons et tabac | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationindustrie | ||||||
| Biens de consommation de base | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation = 100 × Résultat d’exploitation ÷ Chiffre d’affaires net
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le résultat d’exploitation a connu une fluctuation notable. Après une diminution en 2022, il a augmenté de manière substantielle en 2023, pour ensuite progresser en 2024 avant de diminuer significativement en 2025.
Le chiffre d’affaires net a affiché une croissance constante tout au long de la période. Une augmentation est observée de 2021 à 2022, suivie d'une accélération de la croissance entre 2022 et 2023. Cette croissance s'est poursuivie, bien que de manière plus modérée, en 2024 et 2025.
- Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
- Le ratio de marge bénéficiaire d’exploitation a présenté une volatilité importante. Il a diminué de manière significative en 2022, puis a augmenté en 2023 et 2024. Cependant, une baisse marquée est constatée en 2025, indiquant une détérioration de la rentabilité par rapport au chiffre d’affaires.
L'évolution du résultat d’exploitation, combinée à celle du chiffre d’affaires net, suggère une variation de l'efficacité opérationnelle. La croissance du chiffre d’affaires n’a pas toujours été accompagnée d’une augmentation proportionnelle du résultat d’exploitation, comme illustré par la baisse du ratio de marge bénéficiaire d’exploitation en 2022 et surtout en 2025. Cette dernière baisse pourrait indiquer une augmentation des coûts, une pression sur les prix de vente, ou une combinaison des deux.
Ratio de marge bénéficiaire nette
Mondelēz International Inc., le ratio de la marge bénéficiaire nettecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Bénéfice net attribuable à Mondelēz International | ||||||
| Chiffre d’affaires net | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire nette1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire netteConcurrents2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | ||||||
| PepsiCo Inc. | ||||||
| Philip Morris International Inc. | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire nettesecteur | ||||||
| Aliments, boissons et tabac | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire netteindustrie | ||||||
| Biens de consommation de base | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
Ratio de marge bénéficiaire nette = 100 × Bénéfice net attribuable à Mondelēz International ÷ Chiffre d’affaires net
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières annuelles révèle des fluctuations significatives sur la période considérée. Le bénéfice net attribuable à l'entreprise a connu une baisse notable en 2022, suivie d'une reprise substantielle en 2023, avant de diminuer à nouveau en 2024 et de connaître une baisse plus prononcée en 2025.
Le chiffre d’affaires net a affiché une croissance constante sur l'ensemble de la période. Une augmentation significative est observée entre 2021 et 2022, qui se poursuit, bien que de manière plus modérée, les années suivantes. La croissance du chiffre d'affaires semble ralentir entre 2023 et 2025.
- Bénéfice net attribuable à Mondelēz International
- Le bénéfice net a débuté à 4 300 millions de dollars américains en 2021, chutant à 2 717 millions en 2022. Il a ensuite rebondi à 4 959 millions en 2023, pour redescendre à 4 611 millions en 2024 et finalement atteindre 2 451 millions en 2025. Cette volatilité suggère une sensibilité aux conditions économiques ou des changements dans la structure des coûts.
- Chiffre d’affaires net
- Le chiffre d'affaires net a progressé de 28 720 millions de dollars américains en 2021 à 31 496 millions en 2022, puis à 36 016 millions en 2023, 36 441 millions en 2024 et enfin à 38 537 millions en 2025. Cette croissance continue indique une expansion des activités commerciales, bien que le rythme de croissance semble s'atténuer vers la fin de la période.
- Ratio de marge bénéficiaire nette
- Le ratio de marge bénéficiaire nette a suivi une trajectoire variable. Il est passé de 14,97 % en 2021 à 8,63 % en 2022, puis a augmenté à 13,77 % en 2023 et à 12,65 % en 2024, avant de chuter significativement à 6,36 % en 2025. Cette évolution reflète l'impact combiné des fluctuations du bénéfice net et du chiffre d'affaires net, et indique une diminution de la rentabilité en 2025.
L'écart entre la croissance du chiffre d'affaires net et les fluctuations du bénéfice net attribuable à l'entreprise, ainsi que la baisse du ratio de marge bénéficiaire nette en 2025, méritent une attention particulière. Une analyse plus approfondie des coûts et des dépenses serait nécessaire pour identifier les facteurs sous-jacents à ces tendances.
Rendement des capitaux propres (ROE)
Mondelēz International Inc., ROEcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Bénéfice net attribuable à Mondelēz International | ||||||
| Total des capitaux propres de Mondelēz International | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| ROE1 | ||||||
| Repères | ||||||
| ROEConcurrents2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | ||||||
| PepsiCo Inc. | ||||||
| Philip Morris International Inc. | ||||||
| ROEsecteur | ||||||
| Aliments, boissons et tabac | ||||||
| ROEindustrie | ||||||
| Biens de consommation de base | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
ROE = 100 × Bénéfice net attribuable à Mondelēz International ÷ Total des capitaux propres de Mondelēz International
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières annuelles révèle des fluctuations significatives du bénéfice net attribuable. Une diminution notable est observée entre 2021 et 2022, suivie d'une reprise substantielle en 2023. Le bénéfice net diminue à nouveau en 2024, puis connaît une baisse plus prononcée en 2025, atteignant son niveau le plus bas sur la période considérée.
Le total des capitaux propres de l'entreprise présente une tendance globalement stable, mais avec des variations annuelles. Une diminution est constatée entre 2021 et 2022, suivie d'une légère augmentation en 2023. Les années 2024 et 2025 montrent une tendance à la baisse des capitaux propres.
- ROE (Retour sur capitaux propres)
- Le ROE suit une trajectoire variable. Après une baisse significative entre 2021 et 2022, il se redresse fortement en 2023, restant relativement stable en 2024. Une diminution importante du ROE est observée en 2025, indiquant une rentabilité moindre des capitaux propres.
L'évolution du ROE semble corrélée à celle du bénéfice net, suggérant que les variations de la rentabilité sont un facteur déterminant de la performance des capitaux propres. La baisse combinée du bénéfice net et du ROE en 2025 pourrait indiquer une détérioration de la performance financière globale.
Il est à noter que la diminution du bénéfice net en 2025, conjuguée à la baisse des capitaux propres, pourrait nécessiter une analyse plus approfondie des facteurs sous-jacents, tels que les coûts d'exploitation, les revenus et la structure du capital.
Ratio de rendement de l’actif (ROA)
Mondelēz International Inc., ROAcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2025 | 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Bénéfice net attribuable à Mondelēz International | ||||||
| Total de l’actif | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| ROA1 | ||||||
| Repères | ||||||
| ROAConcurrents2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | ||||||
| PepsiCo Inc. | ||||||
| Philip Morris International Inc. | ||||||
| ROAsecteur | ||||||
| Aliments, boissons et tabac | ||||||
| ROAindustrie | ||||||
| Biens de consommation de base | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
1 2025 calcul
ROA = 100 × Bénéfice net attribuable à Mondelēz International ÷ Total de l’actif
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle des fluctuations significatives du bénéfice net attribuable sur la période considérée. Une diminution notable est observée entre 2021 et 2022, suivie d'une reprise substantielle en 2023. Le bénéfice net diminue à nouveau en 2024, puis connaît une baisse plus prononcée en 2025, revenant à un niveau inférieur à celui de 2022.
Le total de l'actif présente une tendance générale à la hausse. Une augmentation importante est constatée entre 2021 et 2022. L'actif continue de croître légèrement en 2023, puis diminue en 2024 avant de remonter en 2025, atteignant un niveau supérieur à celui de 2023 mais restant inférieur à celui de 2022.
Le rendement des actifs (ROA) suit une trajectoire variable. Après un pic en 2021, le ROA diminue en 2022, puis remonte en 2023 et se maintient à un niveau similaire en 2024. Une baisse significative du ROA est observée en 2025, indiquant une rentabilité moindre des actifs par rapport aux années précédentes.
- Bénéfice net attribuable à Mondelēz International
- Le bénéfice net a connu une forte volatilité, passant de 4 300 millions de dollars américains en 2021 à 2 451 millions de dollars américains en 2025.
- Total de l’actif
- L'actif total a augmenté de 67 092 millions de dollars américains en 2021 à 71 487 millions de dollars américains en 2025, avec des variations annuelles.
- ROA
- Le ROA a fluctué entre 3,43% et 6,95% au cours de la période, reflétant des changements dans la rentabilité par rapport à l'actif total.