Valeur ajoutée marchande (MVA)
La valeur ajoutée de marché (MVA) est la différence entre la juste valeur d’une entreprise et son capital investi. MVA s’agit d’une mesure de la valeur qu’une entreprise a créée au-delà des ressources déjà engagées dans l’entreprise.
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MVA
EQT Corp., MVAcalcul
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D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
1 Juste valeur de la dette. Voir les détails »
2 Capital investi. Voir les détails »
- Valeur marchande (juste) de EQT
- La valeur marchande de l'entreprise a connu une évolution significative entre 2017 et 2021. Elle a fortement diminué de 24,27 milliards de dollars en 2017 à environ 9,29 milliards en 2018, marquant une chute notable. Cette tendance à la baisse s'est poursuivie en 2019, avec une valeur de 6,42 milliards, soit une baisse continue par rapport à 2018. En 2020, la valeur a enregistré une reprise sensible mais limitée, atteignant environ 10,99 milliards, puis a encore augmenté en 2021 pour atteindre près de 14,78 milliards. Dans l'ensemble, après une baisse importante dans la période 2017-2019, la valeur marchande a rebondi à partir de 2020, indiquant possiblement une consolidation ou une amélioration de la perception de la valeur de l'entreprise.
- Capital investi
- Le capital investi a suivi une tendance à la baisse de 2017 à 2019, passant de 26,51 milliards de dollars à environ 16,65 milliards, laissant apparaître une réduction progressive des investissements ou un désinvestissement. En 2020, cette valeur a continué à diminuer, atteignant autour de 15,62 milliards, avant d'augmenter légèrement en 2021 à environ 16,53 milliards. Cette hausse en 2021 peut indiquer une reprise ou une augmentation des investissements, ou une mise à jour de l’évaluation du capital investi.
- Valeur ajoutée marchande (MVA)
- La valeur ajoutée marchande a connu une évolution fortement négative sur l'ensemble de la période. Elle est revenue en territoire négatif dès 2018, passant de -2,24 millions de dollars en 2017 à -9,10 millions en 2018, puis à -10,23 millions en 2019. La tendance s’est poursuivie en 2020 avec une valeur de -4,63 millions, puis a continué à se dégrader, atteignant -1,73 million en 2021. La persistance de valeurs négatives indique que la valeur créée par l'entreprise a été inférieure à ses investissements ou coûts, ce qui suggère une dégradation de la création de valeur pour les actionnaires au cours de cette période.
Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande
EQT Corp., ratio d’écart de la valeur ajoutée de marchécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Valeur ajoutée marchande (MVA)1 | ||||||
| Capital investi2 | ||||||
| Ratio de performance | ||||||
| Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande3 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchandeConcurrents4 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
1 MVA. Voir les détails »
2 Capital investi. Voir les détails »
3 2021 calcul
Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande = 100 × MVA ÷ Capital investi
= 100 × ÷ =
4 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Valeur ajoutée marchande (MVA)
- Les valeurs de la valeur ajoutée marchande ont connu une tendance fortement dégressive sur l'ensemble de la période, passant d'environ -2 237 326 milliers de dollars en 2017 à environ -1 737 043 milliers de dollars en 2021. Après une période de forte baisse entre 2018 et 2019, la valeur négative s'est ralentie, indiquant peut-être une stabilisation ou une réduction de la perte dans cette indication de création de valeur pour l'entreprise, même si celle-ci demeure largement négative à la fin de la période.
- Capital investi
- Le capital investi a connu une baisse notable entre 2017 et 2019, passant d'environ 26 508 072 milliers de dollars à 16 653 426 milliers de dollars. Cependant, à partir de 2019, cette valeur s’est stabilisée puis légèrement accrue en 2021, atteignant 16 527 021 milliers de dollars. Cette évolution pourrait suggérer une réduction de l’engagement financier sur la période initiale, suivie d’une stabilization ou d’une légère augmentation des investissements à la fin de la période analysée.
- Ratio d’écart de la valeur ajoutée marchande
- Ce ratio, exprimant la proportion de la valeur ajoutée marchande par rapport au capital investi, a connu une réduction significative en absolu, passant de -8.44% en 2017 à -61.46% en 2019. Par la suite, il s’est amélioré, atteignant -10.51% en 2021. La tendance indique une dégradation initiale de la création de valeur par unité de capital entre 2017 et 2019, suivie d’une amélioration relative, suggérant une meilleure efficacité dans l’utilisation du capital ou une réduction de la perte de valeur dans cette période.
Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché
EQT Corp., ratio de marge sur la valeur ajoutée du marchécalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||
| Valeur ajoutée marchande (MVA)1 | ||||||
| Ventes de gaz naturel, de liquides de gaz naturel et de pétrole | ||||||
| Ratio de performance | ||||||
| Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché2 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marchéConcurrents3 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
1 MVA. Voir les détails »
2 2021 calcul
Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché = 100 × MVA ÷ Ventes de gaz naturel, de liquides de gaz naturel et de pétrole
= 100 × ÷ =
3 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Valeur ajoutée marchande (MVA)
- La valeur ajoutée marchande de l'entreprise a connu une tendance significative à la baisse sur la période analysée. Elle est passée d'une valeur négative de -2 237 326 milliers de dollars en 2017 à une valeur encore plus négative de -10 234 669 milliers en 2019, avant de se redresser partiellement à -4 630 568 milliers en 2020, puis à -1 737 043 milliers en 2021. Cette évolution indique une réduction de la dégradation de la valeur ajoutée, suggérant une amélioration progressive de la rentabilité ou une diminution du déficit dans le processus de création de valeur marchande.
- Ventes de gaz naturel, de liquides de gaz naturel et de pétrole
- Les ventes de l'entreprise ont augmenté globalement au cours de la période, passant de 2 651 318 milliers de dollars en 2017 à un pic de 4 695 519 milliers en 2018, puis ont fluctué pour atteindre 3 791 414 milliers en 2019. Après une baisse en 2020 à 2 650 299 milliers, elles ont fortement rebondi en 2021 à 6 804 020 milliers, témoignant d'une capacité à récupérer et à accroître ses ventes, notamment en fin de période.
- Ratio de marge sur la valeur ajoutée du marché
- Ce ratio, exprimé en pourcentage, a présenté une évolution remarquable. Il est resté profondément négatif tout au long de la période, passant de -84,39 % en 2017 à -193,86 % en 2018, puis à -269,94 % en 2019, avant de diminuer en magnitude à -174,72 % en 2020, puis à -25,53 % en 2021. La tendance indique une dégradation significative de la marge en pourcentage sur la valeur ajoutée jusqu’en 2019, suivie d’une amélioration substantielle en 2021, susceptible d’être liée à une meilleure gestion ou à une augmentation des marges bénéficiaires.