Structure du compte de résultat
Freeport-McMoRan Inc., structure du compte de résultat consolidé
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
- Tendance des revenus
- Les revenus de l'entreprise sont maintenus constants à 100 % du chiffre d'affaires sur l'ensemble de la période. Cette stabilité indique que le chiffre d'affaires global n'a pas connu de variation significative, permettant une comparaison cohérente avec les autres indicateurs financiers.
- Évolution de la production et livraison
- La proportion de la chiffre d'affaires consacrée à la production et livraison diminue de manière continue, passant de 71,33 % en 2020 à 61,1 % en 2024. Cette tendance pourrait suggérer une amélioration de l'efficacité opérationnelle ou une réduction relative des coûts associés à la production, malgré une augmentation du pourcentage total des coûts de ventes.
- Coût des ventes et marge brute
- Le coût des ventes en tant que pourcentage du chiffre d'affaires augmente de 82,09 % en 2020 à près de 70 % en 2024, après une baisse significative en 2021. La marge brute connaît une hausse importante en 2021, atteignant 38,59 %, avant de se réduire progressivement pour atteindre 30,09 % en 2024. La contraction de la marge brute après 2021 signale une pression accrue sur la rentabilité brute, en partie due à l'augmentation des coûts de ventes.
- Frais et coûts opérationnels
- Les frais de vente, frais généraux et administratifs représentent une part stable d'environ -1,68 % à -2,02 %, tandis que les frais d'exploration minière et de recherche évoluent légèrement à la hausse, de -0,24 % à -0,61 %. Les obligations environnementales et coûts d’arrêt ont varié, passant d'une part élevée en 2021 (-0,4 %) à une augmentation en 2023 (-1,4 %), avant de redescendre à -0,5 % en 2024. Ces évolutions indiquent une gestion continue des coûts opérationnels et environnementaux, avec des pics occasionnels liés à des engagements spécifiques.
- Résultat d’exploitation et indicateurs associés
- Le résultat d'exploitation progresse substantiellement de 17,16 % en 2020 à un pic de 36,62 % en 2021, avant de diminuer progressivement pour atteindre 26,97 % en 2024, toujours supérieur à son niveau initial. La rentabilité opérationnelle s'est ainsi améliorée en 2021, mais sa tendance est à la légère baisse par la suite.
- Charges d’intérêts et autres éléments financiers
- Les charges d’intérêts, nettes, diminuent de 4,21 % en 2020 à 1,25 % en 2024, reflétant une gestion de la dette potentiellement plus efficace ou une réduction des coûts d'endettement. Par ailleurs, le gain net sur la vente d’actifs diminue fortement, se rapprochant de zéro à partir de 2022, ce qui pourrait indiquer une réduction des opérations de cession ou une moindre contribution de cette activité à la profitabilité.
- Résultat avant impôts et bénéfice net
- Le bénéfice avant impôts est en forte progression en 2021, atteignant 33,53 %, puis se stabilise à un niveau supérieur à 26 %. Le revenu net connaît une croissance comparable, passant de 6,09 % en 2020 à 23,48 % en 2021, avant de redescendre autour de 17 % en 2024. La diminution de la rentabilité en termes de résultat net en fin de période peut être liée à des facteurs fiscaux ou à des éléments exceptionnels non détaillés dans les données.
- Charge d’impôts etquotité dans le résultat
- La charge d'impôts demeure relativement stable, autour de 9,9 % à 10,1 %, malgré une légère tendance à la baisse en 2023 et 2024. La quote-part dans le bénéfice net des sociétés affiliées est mineure, oscillant faiblement, ce qui indique une contribution limitée de ces participations à la profitabilité globale.
- Bénéfice net attribuable
- Le bénéfice net attribuable aux détenteurs d’actions ordinaires diminue de façon significative, passant de 4,22 % en 2020 à 7,42 % en 2024, avec une baisse progressive après 2021. Le bénéfice net global, en revanche, affiche une croissance en 2021, puis une baisse relative, ce qui reflète une réduction de la rentabilité nette par action ou par participation.