Ratios d’évaluation des actions ordinaires
Les ratios d’évaluation mesurent la quantité d’un actif ou d’un défaut (p. ex., les bénéfices) associée à la propriété d’une créance déterminée (p. ex., une part de la propriété de l’entreprise).
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
ONEOK Inc. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- Structure du compte de résultat
- Structure du bilan : passif et capitaux propres
- Analyse des ratios d’activité à long terme
- Valeur d’entreprise (EV)
- Valeur actualisée des flux de trésorerie disponibles par rapport aux capitaux propres (FCFE)
- Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation depuis 2005
- Ratio de liquidité actuel depuis 2005
- Rapport cours/valeur comptable (P/BV) depuis 2005
- Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S) depuis 2005
- Cumul des régularisations
Nous acceptons :
Ratios d’évaluation actuels
ONEOK Inc., les ratios d’évaluation actuels
| ONEOK Inc. | Chevron Corp. | ConocoPhillips | Exxon Mobil Corp. | Pétrole, gaz et combustibles consommables | Énergie | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | |||||||||
| Cours actuel de l’action (P) | |||||||||
| Nombre d’actions ordinaires en circulation | |||||||||
| Taux de croissance (g) | |||||||||
| Bénéfice par action (EPS) | |||||||||
| BPA attendu pour l’année prochaine | |||||||||
| Résultat d’exploitation par action | |||||||||
| Chiffre d’affaires par action | |||||||||
| Valeur comptable par action (BVPS) | |||||||||
| Ratios d’évaluation | |||||||||
| Ratio cours/bénéfice net (P/E) | |||||||||
| Ratio cours/bénéfice prévu pour l’année prochaine | |||||||||
| Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP) | |||||||||
| Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S) | |||||||||
| Rapport cours/valeur comptable (P/BV) | |||||||||
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31).
Si le ratio de valorisation de l’entreprise est inférieur au ratio d’évaluation de l’indice de référence, les actions de l’entreprise sont relativement sous-évaluées.
Sinon, si le ratio de valorisation de l’entreprise est supérieur au ratio d’évaluation de l’indice de référence, l’action de l’entreprise est relativement surévaluée.
Ratios d’évaluation historiques (résumé)
ONEOK Inc., les ratios d’évaluation historiques
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
- Ratio cours/bénéfice net (P/E)
- Une tendance à la hausse du ratio P/E est observée de 2018 à 2020, passant de 23 à 33, ce qui indique une augmentation de la valorisation du titre par rapport au bénéfice net. Cependant, en 2021, ce ratio diminue significativement à 19, puis continue à baisser en 2022 à 17. Ces fluctuations peuvent refléter soit une progression des bénéfices, soit un ajustement de la valorisation en réponse à des changements de marché ou à des performances financières.
- Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
- Ce ratio connaît une certaine stabilité avec une légère augmentation de 14.42 en 2018 à 15.89 en 2019. Ensuite, il diminue légèrement pour atteindre 14.91 en 2020, puis baisse de manière plus marquée en 2021 à 10.97 et en 2022 à 10.43. La tendance observée indique une réduction de la valorisation par rapport au résultat d’exploitation, susceptible d’être liée à une amélioration des résultats ou à un ajustement du marché concernant la rentabilité opérationnelle.
- Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
- Ce ratio présente une augmentation en 2019, passant de 2.1 à 2.99, avant de diminuer en 2020 à 2.38, puis de poursuivre sa baisse jusqu’à 1.72 en 2021 et 1.31 en 2022. La tendance générale indique un déclin du ratio par rapport au chiffre d’affaires, ce qui pourrait refléter une valorisation réduite ou une croissance plus rapide du chiffre d’affaires par rapport à la valorisation boursière, ou encore une évolution du sentiment du marché.
- Rapport cours/valeur comptable (P/BV)
- Le ratio P/BV augmente en 2019 à 4.89 à partir de 4.02 en 2018, puis chute en 2020 à 3.36. En 2021, il progressé à nouveau à 4.73, mais retrécit légèrement en 2022 à 4.51. La tendance générale montre une certaine volatilité avec des fluctuations, mais une valorisation globale maintenue à un niveau relativement élevé par rapport à la valeur comptable, indiquant une certaine confiance du marché dans la pérennité de la société malgré les variations économiques ou financières affectant le marché.
Ratio cours/bénéfice net (P/E)
ONEOK Inc., P/Ecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Bénéfice net attribuable aux détenteurs d’actions ordinaires (en milliers) | ||||||
| Bénéfice par action (EPS)2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/E4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/EConcurrents5 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| P/Esecteur | ||||||
| Pétrole, gaz et combustibles consommables | ||||||
| P/Eindustrie | ||||||
| Énergie | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2022 calcul
EPS = Bénéfice net attribuable aux détenteurs d’actions ordinaires ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de ONEOK Inc.
4 2022 calcul
P/E = Cours de l’action ÷ EPS
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une croissance notable entre 2018 et 2019, passant de 64,29 USD à 73,61 USD. Cependant, en 2020, une forte baisse a été observée, le cours chutant à 45,62 USD, ce qui reflète probablement une période de volatilité ou de conjoncture défavorable. Par la suite, le cours a repris une tendance haussière en 2021, atteignant 63,82 USD, puis a poursuivi sur cette lancée en 2022, culminant à 65,45 USD. La trajectoire globale montre une récupération après la baisse de 2020, avec une tendance à la stabilité au cours des deux dernières années.
- Évolution du bénéfice par action (EPS)
- Le bénéfice par action a présenté une progression continue sur la période, passant de 2,80 USD en 2018 à 3,09 USD en 2019. En 2020, une chute significative à 1,37 USD a été enregistrée, indiquant une baisse de la rentabilité. Toutefois, à partir de cette année, une forte reprise est visible, avec l’EPS qui s’élève à 3,36 USD en 2021 et continue d’accroître pour atteindre 3,85 USD en 2022. Cette évolution suggère une forte résilience de la rentabilité après la baisse en 2020.
- Ratio P/E (Price-to-Earnings)
- Le ratio P/E, qui reflète la valorisation relative par rapport aux bénéfices, a connu des fluctuations durant la période. En 2018, il s’élevait à 23, puis a légèrement augmenté à 23,82 en 2019. Un pic à 33,19 a été atteint en 2020, concomitant avec la baisse de l’EPS, ce qui peut indiquer une déconnexion ou une anticipation de la reprise future par le marché. En 2021, le ratio est redescendu à 19, puis a diminué davantage à 17,01 en 2022. La tendance générale montre une réduction progressive du ratio P/E, concomitante avec la reprise de l’EPS, témoignant d’une valorisation plus modérée en fin de période.»
Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
ONEOK Inc., P/OPcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Résultat d’exploitation (en milliers) | ||||||
| Résultat d’exploitation par action2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/OP4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/OPConcurrents5 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| P/OPsecteur | ||||||
| Pétrole, gaz et combustibles consommables | ||||||
| P/OPindustrie | ||||||
| Énergie | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2022 calcul
Résultat d’exploitation par action = Résultat d’exploitation ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de ONEOK Inc.
4 2022 calcul
P/OP = Cours de l’action ÷ Résultat d’exploitation par action
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une tendance variable au cours des cinq années analysées. Après une augmentation notable entre 2018 et 2019, passant de 64,29 US$ à 73,61 US$, il a ensuite connu une baisse significative en 2020, tombant à 45,62 US$, probablement en raison de facteurs macroéconomiques ou sectoriels affectant la performance ou la confiance des investisseurs. Par la suite, le cours a reconquis une partie de sa valeur en 2021 pour atteindre 63,82 US$, puis a légèrement augmenté en 2022, se situant à 65,45 US$. Cette progression suggère une certaine stabilité ou un redressement après la chute de 2020.
- Résultat d’exploitation par action (ROE par action)
- Le résultat d’exploitation par action a connu une croissance progressive depuis 2020, passant de 3,06 US$ à 5,82 US$ en 2021, puis à 6,28 US$ en 2022. Cette tendance indique une amélioration de la rentabilité opérationnelle par action, reflétant une gestion plus efficace ou une augmentation des marges bénéficiaires à partir de 2020. La hausse en 2022 souligne une continuité dans la progression de la performance opérationnelle de l'entreprise.
- Ratio P/OP (Price-to-Operating Ratio)
- Le ratio P/OP a connu une tendance à la baisse sur la période, passant de 14,42 en 2018 à 10,43 en 2022. Après une augmentation en 2019, atteignant 15,89, il a fait preuve d’une réduction continue, atteignant presque la moitié de la valeur initiale. La diminution de ce ratio peut indiquer une valorisation relative plus basse par rapport aux résultats d’exploitation, ou bien une meilleure perception de la performance opérationnelle par le marché. La baisse du ratio P/OP en parallèle de l’augmentation du résultat d’exploitation par action suggère une amélioration de la performance financière et une valorisation potentiellement plus attractive ou moins surévaluée à la fin de la période.
Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
ONEOK Inc., P/Scalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Revenus (en milliers) | ||||||
| Chiffre d’affaires par action2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/S4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/SConcurrents5 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| P/Ssecteur | ||||||
| Pétrole, gaz et combustibles consommables | ||||||
| P/Sindustrie | ||||||
| Énergie | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2022 calcul
Chiffre d’affaires par action = Revenus ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de ONEOK Inc.
4 2022 calcul
P/S = Cours de l’action ÷ Chiffre d’affaires par action
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une augmentation significative entre 2018 et 2019, passant de 64,29 USD à 73,61 USD. Cependant, une forte baisse a été observée en 2020, où le cours est tombé à 45,62 USD, avant de rebondir en 2021 à 63,82 USD. En 2022, il a légèrement augmenté pour atteindre 65,45 USD. Ces fluctuations indiquent une volatilité notable, avec une tendance générale de reprise après la baisse de 2020.
- Chiffre d’affaires par action
- Le chiffre d’affaires par action a diminué de manière continue de 2018 à 2020, passant de 30,59 USD à 19,20 USD. Cette baisse pourrait refléter une diminution des revenus ou une augmentation du nombre d’actions en circulation. En 2021, une forte reprise est observée, avec une augmentation significative à 37,07 USD, et cette tendance positive s’est poursuivie en 2022, atteignant 50,06 USD. La croissance de ce indicateur indique une amélioration de la performance financière relative par action après une période de déclin.
- Ratio de valorisation P/S (Prix sur ventes)
- Le ratio P/S a augmenté de 2,1 en 2018 à 2,99 en 2019, témoignant d’une valorisation plus élevée par rapport aux ventes. Cependant, il a réduit de manière progressive en 2020 à 2,38, puis en 2021 à 1,72, et enfin en 2022 à 1,31. La baisse continue de ce ratio pourrait indiquer une diminution de la valorisation du marché par rapport aux ventes, ou une augmentation des ventes n’ayant pas été entièrement reflétée dans le prix de l’action. La réduction significative en 2022 suggère une possible consolidation ou une perception du marché moins favorable quant à la valorisation relative.
Rapport cours/valeur comptable (P/BV)
ONEOK Inc., P/BVcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Total des capitaux propres d’ONEOK (en milliers) | ||||||
| Valeur comptable par action (BVPS)2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/BV4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/BVConcurrents5 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| P/BVsecteur | ||||||
| Pétrole, gaz et combustibles consommables | ||||||
| P/BVindustrie | ||||||
| Énergie | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2022 calcul
BVPS = Total des capitaux propres d’ONEOK ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de ONEOK Inc.
4 2022 calcul
P/BV = Cours de l’action ÷ BVPS
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une progression notable entre 2018 et 2019, passant de 64,29 US$ à 73,61 US$, indiquant une période de croissance. Cependant, en 2020, une baisse significative a été observée, avec le cours tombant à 45,62 US$, ce qui pourrait refléter des impacts extérieurs ou internes à l’entreprise. Par la suite, le cours a retrouvé une certaine stabilité, enregistrant une hausse en 2021 à 63,82 US$ puis culminant à 65,45 US$ en 2022, approchant ainsi les niveaux de 2019.
- Valeur comptable par action (BVPS)
- La valeur comptable par action a connu une tendance à la baisse entre 2018 et 2020, passant de 15,98 US$ à 13,58 US$, ce qui peut indiquer une dépréciation de la valeur comptable ou une redistribution des résultats. Cependant, en 2021, une stabilisation est apparue, avec une légère diminution à 13,48 US$, avant une reprise en 2022 à 14,52 US$, dépassant ainsi le niveau de 2018.
- Ratio P/BV (Prix sur valeur comptable)
- Le ratio P/BV a augmenté de 4,02 en 2018 à 4,89 en 2019, suggérant que le marché attribuait une prime accrue à la valeur comptable de l’entreprise cette année-là. En 2020, ce ratio a chuté à 3,36, pouvant indiquer une moindre confiance du marché ou une baisse perçue dans la valeur de l’entreprise. Par la suite, le ratio a rebondi en 2021 à 4,73, puis a légèrement diminué en 2022 à 4,51, mais reste supérieur à celui de 2020, ce qui laisse penser à une amélioration de la perception de la valeur de l'entreprise par le marché après la baisse de 2020.