Walmart Inc. (NYSE:WMT)

L’analyse des ratios financiers révèle des tendances distinctes sur la période considérée.

Ratio de rotation net des immobilisations

Ce ratio présente une augmentation initiale, passant de 4.98 à 5.88, avant de connaître une tendance générale à la baisse sur les périodes suivantes. La diminution est progressive, atteignant 5.11 avant de se stabiliser autour de 5.22. Les derniers relevés indiquent une poursuite de cette baisse, avec une valeur de 5.11.

Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)

Ce ratio suit une trajectoire similaire à celle du ratio de rotation net des immobilisations, avec une augmentation initiale suivie d’une stabilisation puis d’une légère diminution. L’augmentation initiale est notable, passant de 4.3 à 5.14. La tendance à la baisse est moins prononcée que pour le ratio précédent, mais reste visible, avec une valeur finale de 4.62.

Ratio de rotation de l’actif total

Ce ratio montre une certaine volatilité, mais une tendance générale à l’augmentation. Il passe de 2.28 à 2.59, puis connaît une légère baisse avant de se stabiliser autour de 2.5. Les dernières valeurs indiquent une légère diminution, atteignant 2.41.

Ratio de rotation des capitaux propres

Ce ratio présente la plus forte variation sur la période. Il diminue initialement de 7.78 à 6.69, puis connaît une augmentation significative, atteignant 8.52. Par la suite, le ratio fluctue, mais reste globalement élevé, avec une valeur finale de 7.25.

En résumé, les ratios de rotation des immobilisations montrent une tendance à la baisse, tandis que le ratio de rotation de l’actif total présente une légère augmentation suivie d’une stabilisation. Le ratio de rotation des capitaux propres est le plus volatile, mais affiche une tendance générale à l’augmentation sur la période.

L’analyse des données révèle une évolution significative du revenu sur la période considérée. On observe une augmentation globale du revenu, avec des fluctuations trimestrielles. Après une période initiale de croissance, un pic est atteint au premier trimestre 2021, suivi d’une stabilisation relative avant une nouvelle phase d’expansion à partir du deuxième trimestre 2022. Le revenu atteint son niveau le plus élevé au quatrième trimestre 2024, puis connaît une légère diminution au trimestre suivant.

Les immobilisations corporelles, nettes, présentent une tendance à la hausse sur l’ensemble de la période. Bien qu’il y ait eu une diminution notable au premier trimestre 2021, elles reprennent ensuite une trajectoire ascendante constante, atteignant leur niveau le plus élevé au quatrième trimestre 2025.

Ratio de rotation net des immobilisations

Le ratio de rotation net des immobilisations montre une diminution progressive sur la période analysée. Initialement autour de 5, il diminue graduellement pour atteindre un niveau inférieur à 5,2 au quatrième trimestre 2025. Cette baisse indique une utilisation moins efficace des actifs immobilisés pour générer des revenus, ou une augmentation plus rapide des immobilisations par rapport à la croissance du revenu.

En résumé, l’entreprise a connu une croissance soutenue de son revenu, accompagnée d’une augmentation de ses immobilisations corporelles. Cependant, l’efficacité de l’utilisation de ces immobilisations, mesurée par le ratio de rotation, a diminué au fil du temps. Cette évolution pourrait nécessiter une analyse plus approfondie pour identifier les causes sous-jacentes et évaluer les implications pour la performance future.

L’analyse des données révèle une évolution significative du revenu sur la période considérée. On observe une augmentation globale du revenu, avec des fluctuations trimestrielles. Après une période initiale de croissance, un léger recul est constaté avant une reprise notable. La tendance générale est à la hausse, culminant avec des valeurs plus élevées vers la fin de la période analysée.

Les immobilisations corporelles, nettes, présentent une trajectoire globalement ascendante. Bien qu’il y ait eu une diminution initiale, elles augmentent progressivement sur l’ensemble de la période. Cette augmentation suggère un investissement continu dans les actifs corporels.

Ratio de rotation nette des immobilisations

Le ratio de rotation nette des immobilisations présente une relative stabilité au cours des premiers trimestres, se situant autour de 4,3 à 4,4. Une augmentation significative est ensuite observée, atteignant un pic autour de 5,0 à 5,1. Par la suite, le ratio se stabilise à nouveau, puis amorce une légère tendance à la baisse vers la fin de la période, se situant entre 4,6 et 4,8. Cette évolution indique une utilisation plus efficace des actifs corporels au milieu de la période, suivie d’une stabilisation et d’une légère diminution de cette efficacité.

En résumé, les données indiquent une croissance soutenue du revenu, accompagnée d’investissements continus dans les actifs corporels. Le ratio de rotation des immobilisations suggère une amélioration initiale de l’efficacité de l’utilisation des actifs, suivie d’une stabilisation et d’une légère diminution.

L’analyse des données révèle une évolution significative du revenu au fil des trimestres. Après une période initiale de croissance, avec un revenu atteignant 150985 millions de dollars américains au 31 janvier 2021, une légère diminution est observée au trimestre suivant. Le revenu reprend ensuite une trajectoire ascendante, culminant à 171914 millions de dollars américains au 31 janvier 2024, avant de connaître une fluctuation trimestrielle. Les données les plus récentes indiquent un revenu de 177769 millions de dollars américains au 31 octobre 2023, puis de 175750 millions de dollars américains au 31 janvier 2024, et enfin de 178830 millions de dollars américains au 30 avril 2024.

Le total de l’actif a également connu une évolution. Une augmentation constante est perceptible jusqu’au 31 janvier 2022, atteignant 247199 millions de dollars américains. Par la suite, l’actif a fluctué, avec une légère diminution au 31 octobre 2022, suivie d’une reprise et d’une nouvelle augmentation progressive. Les données les plus récentes montrent un total de l’actif de 288655 millions de dollars américains au 31 janvier 2025.

Ratio de rotation de l’actif total

Le ratio de rotation de l’actif total présente une relative stabilité, oscillant principalement entre 2.17 et 2.59. Une tendance à la hausse est observable à partir du 31 avril 2021, avec des valeurs dépassant régulièrement 2.40. Les données les plus récentes indiquent un ratio de 2.53 au 31 janvier 2025, suggérant une efficacité accrue dans l’utilisation des actifs pour générer des revenus.

En résumé, les données financières indiquent une croissance globale du revenu, une évolution du total de l’actif et une amélioration de l’efficacité de l’utilisation des actifs, telle que mesurée par le ratio de rotation de l’actif total. Des fluctuations trimestrielles sont cependant à noter, nécessitant une analyse plus approfondie pour identifier les facteurs sous-jacents.

L’analyse des données révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le revenu présente une trajectoire globalement ascendante, bien que fluctuante. Une augmentation notable est observée au premier trimestre 2021, suivie d’une stabilisation relative avant une nouvelle croissance à partir du deuxième trimestre 2022. Le revenu atteint son point culminant au quatrième trimestre 2024, puis connaît une légère diminution au trimestre suivant, avant de remonter au troisième trimestre 2025.

Les capitaux propres de l’entreprise montrent également une tendance à la hausse sur l’ensemble de la période. Une progression importante est visible entre le premier et le troisième trimestre 2020. Après une légère baisse au quatrième trimestre 2020, les capitaux propres continuent de croître, atteignant un pic au premier trimestre 2025, avant une diminution au trimestre suivant.

Le ratio de rotation des capitaux propres présente une variabilité plus marquée. Il oscille autour de 7, avec des pics à 8.23, 8.52 et 8.1 au cours des trimestres respectifs. Une tendance générale à l’augmentation est perceptible à partir du troisième trimestre 2022, suggérant une utilisation plus efficace des capitaux propres pour générer des revenus. Une légère baisse est observée au troisième trimestre 2025.

Revenu

Croissance globale avec des fluctuations trimestrielles. Pic au quatrième trimestre 2024.

Total des capitaux propres

Tendance à la hausse sur l’ensemble de la période. Pic au premier trimestre 2025.

Ratio de rotation des capitaux propres

Variabilité significative, avec une tendance à l’augmentation à partir du troisième trimestre 2022.

En résumé, l’entreprise démontre une croissance soutenue de son revenu et de ses capitaux propres. Le ratio de rotation des capitaux propres indique une efficacité variable dans l’utilisation des capitaux propres, avec une amélioration récente.