Analyse des ratios d’activité à long terme
Données trimestrielles
Les ratios d’activité mesurent l’efficacité avec laquelle une entreprise effectue les tâches quotidiennes, telles que le recouvrement des créances et la gestion des stocks.
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Ratios d’activité à long terme (résumé)
HCA Healthcare Inc., ratios d’activité à long terme (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31).
- Évolution du ratio de rotation nette des immobilisations
- Ce ratio, qui mesure l'efficacité dans l'utilisation des immobilisations pour générer du chiffre d'affaires, a présenté une stabilité relative à partir de la troisième trimestre 2017, oscillant autour de 2,44. Cependant, une légère diminution s'est observée entre le deuxième trimestre 2018 et le deuxième trimestre 2019, atteignant une valeur de 2,01. Vers la fin de la période analysée, une nouvelle légère hausse est visible, culminant à 2,46 au dernier trimestre de 2021. La tendance générale suggère une utilisation relativement constante des immobilisations, avec des fluctuations mineures pouvant refléter une stabilité opérationnelle avec quelques variations d'efficacité.
- Évolution du ratio de rotation nette des immobilisations (incluant contrats de location)
- Ce ratio, qui inclut aussi les actifs liés aux contrats de location de type contrat de droit d'utilisation, affiche une tendance similaire à celle du ratio précédent. Après une période de stabilité autour de 2,44 à 2,45, une chute notable est observée entre le troisième trimestre 2018 et le deuxième trimestre 2019, atteignant une valeur de 2,01. Par la suite, le ratio reprend une légère croissance, se situant autour de 2,27 à la fin de la période. La tendance reflète une utilisation des immobilisations incluant les actifs sous contrat en légère baisse, suivie d'une amélioration, suggérant une gestion plus efficace ou une modification dans la composition des actifs.
- Évolution du ratio de rotation de l’actif total
- Ce ratio, reflétant la capacité à générer du chiffre d'affaires par l’ensemble des actifs, présente une tendance légèrement décroissante au fil du temps. Après une valeur proche de 1,19 en mars 2017, il diminue progressivement pour atteindre une valeur minimale de 1,00 au deuxième trimestre 2020. Ensuite, il reprend une tendance à la hausse, atteignant 1,17 au dernier trimestre de 2021, proche de ses valeurs initiales. La diminution globale indique une baisse de l'efficacité dans l'utilisation de l'actif total pour générer des recettes, mais une tentative de remédier à cette faiblesse en fin de période.
- Évolution du ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio, qui exprime la rentabilité des capitaux propres engagés dans l'entreprise, n'a pas de données disponibles sur l'ensemble de la période. On observe toutefois une augmentation spectaculaire entre le troisième trimestre 2021 et le dernier trimestre 2021, avec un pic à 213,15, suivi d'une absence de données pour le trimestre suivant. La forte fluctuation à cette période pourrait refléter une variation importante dans la structure des capitaux propres ou des événements exceptionnels. La rareté des données empêche une analyse plus précise de cette tendance sur l'ensemble de la durée concernée.
Ratio de rotation net des immobilisations
HCA Healthcare Inc., le taux de rotation net des immobilisations, calcul (données trimestrielles)
| 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Revenus | ||||||||||||||||||||||||||||
| Immobilisations corporelles, montant net | ||||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisations1 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisationsConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | ||||||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | ||||||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31).
1 Q1 2022 calcul
Ratio de rotation net des immobilisations = (RevenusQ1 2022
+ RevenusQ4 2021
+ RevenusQ3 2021
+ RevenusQ2 2021)
÷ Immobilisations corporelles, montant net
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution des revenus
- Les revenus de l'entreprise ont connu une croissance globale pendant la période analysée, passant d'environ 10 623 millions de dollars au premier trimestre de 2017 à plus de 15 064 millions de dollars au troisième trimestre de 2022. Après une légère fluctuation en 2018, où les revenus oscillent autour de 11 000 à 12 500 millions de dollars, une tendance haussière est observable à partir de 2019, culminant à la fin de la période avec une valeur proche de 15 000 millions de dollars. Cette croissance témoigne d'une expansion progressive des activités ou d'une augmentation des ventes durant la cycle de temps considéré.
- Évolution des immobilisations corporelles nettes
- Les immobilisations corporelles nettes ont également augmenté, passant d'environ 16 462 millions de dollars en mars 2017 à plus de 24 228 millions de dollars en septembre 2022. La progression est régulière avec une tendance à la hausse continue, ce qui indique des investissements soutenus dans le renouvellement ou l'expansion des actifs immobilisés. La croissance de ces immobilisations note l'engagement de l'entreprise dans le développement de ses infrastructures et équipements.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Le ratio de rotation net des immobilisations a fluctué mais est resté globalement stable autour de 2.2 à 2.46 entre 2017 et 2022. La tendance montre une certaine stabilité avec de légères variations, ce qui suggère un niveau constant d'efficience dans l'utilisation des immobilisations pour générer des revenus. On remarque une légère augmentation dans la dernière année, atteignant voire dépassant 2.46, ce qui peut indiquer une amélioration de l'efficacité opérationnelle ou une optimisation de l'utilisation des immobilisations.
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)
HCA Healthcare Inc., le taux de rotation net des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif au titre du droit d’utilisation), calcul (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31).
1 Q1 2022 calcul
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation) = (RevenusQ1 2022
+ RevenusQ4 2021
+ RevenusQ3 2021
+ RevenusQ2 2021)
÷ Immobilisations corporelles, montant net (y compris les contrats de location-exploitation, les actifs au titre de droits d’utilisation)
= ( + + + )
÷ =
- Évolution des revenus
- Les revenus de l'entreprise ont connu une croissance soutenue entre le premier trimestre de 2017 et le troisième trimestre de 2022. Après une légère hausse en 2017, les revenus ont augmenté de manière progressive, dépassant régulièrement la barre des 14 milliards de dollars à partir de 2021. La tendance générale indique une croissance continue, avec des fluctuations mineures, culminant à environ 15 milliards de dollars au troisième trimestre de 2022.
- Évolution des immobilisations corporelles
- Les immobilisations corporelles ont également montré une tendance à la hausse sur la période analysée. Leur montant net s'est accru de manière régulière, passant d'environ 16,5 milliards de dollars en mars 2017 à plus de 26 milliards de dollars au troisième trimestre de 2022. Cette augmentation traduit probablement des investissements réguliers dans les actifs immobilisés, afin de soutenir la croissance de l'entreprise ou de moderniser son parc d’actifs.
- Ratio de rotation nette des immobilisations
- Ce ratio, qui mesure la capacité de l'entreprise à générer des revenus à partir de ses immobilisations, a connu une légère amélioration sur la période. Après des années de stabilité, il s'est accru progressivement, passant de 2.44 en juin 2017 à environ 2.27 au troisième trimestre de 2022. Cette évolution suggère une utilisation plus efficace ou plus productive des immobilisations corporelles, bien que la variation reste relativement modérée.
- Observations générales
- Dans l'ensemble, les données mettent en évidence une croissance continue des revenus et des immobilisations corporelles, tout en montrant une amélioration progressive du ratio de rotation net. Ces tendances indiquent une expansion soutenue de l'entreprise avec une optimisation constante de l’usage de ses actifs. La stabilité relative des ratios de rotation, malgré l'augmentation de la taille des immobilisations, peut suggérer une gestion efficace de l’actif et une volonté d'améliorer la rentabilité de ses investissements au fil du temps.
Ratio de rotation de l’actif total
HCA Healthcare Inc., le taux de rotation total de l’actif, calcul (données trimestrielles)
| 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Revenus | ||||||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | ||||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif total1 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif totalConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | ||||||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | ||||||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31).
1 Q1 2022 calcul
Ratio de rotation de l’actif total = (RevenusQ1 2022
+ RevenusQ4 2021
+ RevenusQ3 2021
+ RevenusQ2 2021)
÷ Total de l’actif
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Tendances des revenus
- Les revenus de l'entreprise ont montré une croissance régulière sur la période analysée. Après une hausse significative entre mars 2017 et décembre 2017, les revenus ont continué à augmenter, atteignant un pic au deuxième trimestre 2021, avant de présenter une légère baisse au troisième trimestre 2021. Cependant, au trimestre de mars 2022, les revenus ont retrouvé un niveau élevé, supérieur à celui de mars 2017, indiquant une tendance à la croissance à long terme malgré des fluctuations trimestrielles.
- Evolution de l’actif total
- L’actif total de l’entreprise a connu une augmentation constante au cours de la période, passant de 33 795 millions de dollars en mars 2017 à 52 208 millions en mars 2022. Cette progression reflète une expansion progressive du bilan, soutenue par une croissance continue des investissements et des opérations. La tendance à la hausse est régulière, avec un ralentissement en 2020, où la croissance de l’actif semble s’être stabilisée, marquée par des valeurs relativement constantes entre fin 2018 et début 2020.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Le ratio de rotation de l’actif total a fluctué tout au long de la période. Au début de la période analysée, il n’est pas disponible, mais à partir de juin 2017, il se maintient autour de 1.19, indiquant une utilisation efficace de l’actif pour générer les revenus. Entre 2018 et 2019, ce ratio a connu une légère baisse, atteignant une valeur de 1.03 au dernier trimestre 2020, ce qui pourrait refléter une période de ralentissement de l’efficacité opérationnelle ou une augmentation accrue de l’actif non lié directement à la génération de revenus. Cependant, à partir de fin 2020, le ratio oscille autour de 1.09 à 1.17, signalant une amélioration progressive de l’efficacité avec une utilisation de l’actif plus optimale pour soutenir la croissance des revenus.
Ratio de rotation des capitaux propres
HCA Healthcare Inc., le taux de rotation des capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Revenus | ||||||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres (déficit) attribuables à HCA Healthcare, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propres1 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propresConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | ||||||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | ||||||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31).
1 Q1 2022 calcul
Ratio de rotation des capitaux propres = (RevenusQ1 2022
+ RevenusQ4 2021
+ RevenusQ3 2021
+ RevenusQ2 2021)
÷ Capitaux propres (déficit) attribuables à HCA Healthcare, Inc.
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution des revenus
- Les revenus de l'entreprise ont connu une croissance régulière sur la période analysée, passant de 10 623 millions de dollars américains au premier trimestre de 2017 à un sommet de 15 276 millions de dollars au premier trimestre de 2022. Après une période de stabilité entre 2017 et 2018, une tendance de croissance soutenue s'est dessinée à partir de l'année 2019, avec une augmentation notable en 2021, particulièrement au troisième trimestre, avant de se stabiliser légèrement vers la fin de la période. Cette hausse indique une expansion continue des activités ou une augmentation de la demande pour ses services pendant cette période.
- Évolution des capitaux propres
- Les capitaux propres attribuables à l'entreprise ont connu une évolution significative, passant d'une situation de déficit de -7 017 millions de dollars en mars 2017 à une situation positive à partir de 2021, atteignant 572 millions de dollars au premier trimestre 2021, puis augmentant jusqu'à 4 683 millions de dollars au troisième trimestre 2021. Cependant, la tendance s'inverse à partir de cette période, avec un recul marqué, aboutissant à une valeur négative de -2 033 millions de dollars au troisième trimestre de 2022. Cela reflète une amélioration initiale suivie d'une détérioration de la situation patrimoniale, avec une accumulation de pertes ou une dévalorisation des actifs au fil du temps.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio, mesurant l'efficience de l'utilisation des capitaux propres pour générer des revenus, apparaît uniquement pour la fin de la période analysée. Il présente une valeur très élevée, passant de 90,09 à 213,15, ce qui suggère une très bonne efficacité dans l'utilisation des capitaux propres durant cette période spécifique. Cependant, l'absence de données pour la majeure partie de la période limite une interprétation exhaustive de cette tendance.
- Résumé général
- Globalement, la période analysée montre une croissance soutenue des revenus, indiquant une augmentation de l'activité économique ou une expansion commerciale. Parallèlement, les capitaux propres de l'entreprise ont évolué d'une position déficitaire à une situation plus favorable, puis ont affiché une tendance à la détérioration à partir de 2021. La forte augmentation du ratio de rotation des capitaux propres vers la fin de la période suggère une amélioration de l'efficacité dans l'utilisation des capitaux, mais cette donnée reste limitée dans sa portée chronologique. Ces observations reflètent des dynamiques d'expansion et de gestion financière pouvant impliquer des investissements, des opérations de restructuration ou des changements stratégiques récents.