Analyse des ratios d’activité à court terme
Données trimestrielles
Les ratios d’activité mesurent l’efficacité avec laquelle une entreprise effectue les tâches quotidiennes, telles que le recouvrement des créances et la gestion des stocks.
- Ratios d’activité à court terme (résumé)
- Taux de rotation des stocks
- Ratio de rotation des créances
- Taux de rotation des comptes fournisseurs
- Taux de rotation du fonds de roulement
- Jours de rotation de l’inventaire
- Jours de rotation des comptes clients
- Cycle de fonctionnement
- Jours de rotation des comptes fournisseurs
- Cycle de conversion de trésorerie
Ratios d’activité à court terme (résumé)
Home Depot Inc., ratios d’activité à court terme (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2026-05-03), 10-K (Date du rapport : 2026-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2025-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2025-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-04), 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2024-10-27), 10-Q (Date du rapport : 2024-07-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-04-28), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2023-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-30), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-01), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-02).
L'analyse des indicateurs de gestion du cycle d'exploitation révèle un allongement progressif des délais de conversion de trésorerie sur la période observée.
- Gestion des stocks
- Le taux de rotation des stocks a fluctué entre un minimum de 3,96 et un maximum de 5,06. Cette instabilité se traduit par une augmentation du délai de rotation des stocks, qui est passé de 75 jours au début de la période pour atteindre 89 jours à la clôture. Cette tendance indique un ralentissement dans l'écoulement des marchandises.
- Gestion des créances clients
- Une détérioration notable est observée dans la gestion des comptes clients. Le ratio de rotation des créances, initialement compris entre 39 et 47, a chuté pour s'établir entre 25 et 29 sur les dernières périodes. En corrélation, le délai de rotation des comptes clients a augmenté, passant d'une moyenne de 8 à 9 jours à un intervalle de 12 à 15 jours, signalant un allongement des délais de paiement des clients.
- Gestion des dettes fournisseurs
- Le taux de rotation des comptes fournisseurs a globalement progressé, passant de 6,44 à des valeurs oscillant entre 7,75 et 9,56. Le délai de rotation des comptes fournisseurs a montré une volatilité significative, variant entre 36 et 57 jours, sans tendance linéaire marquée, bien que les valeurs récentes se stabilisent autour de 47 jours.
- Cycles d'exploitation et de trésorerie
- Le cycle de fonctionnement a suivi une trajectoire ascendante, passant de 84 jours à 104 jours. Cette progression est accentuée par l'augmentation combinée des délais de rotation des stocks et des créances clients.
- Le cycle de conversion de trésorerie a connu une augmentation constante et significative, s'élevant de 27 jours à 57 jours. Ce résultat démontre que les ressources sont immobilisées plus longtemps avant d'être converties en liquidités.
- Utilisation du fonds de roulement
- Le taux de rotation du fonds de roulement a présenté une volatilité extrême, avec un pic exceptionnel à 417,56 suivi d'une phase de contraction. Cependant, une tendance à la hausse est observable sur les derniers trimestres, atteignant un niveau de 104,64.
Taux de rotation
Ratios moyens du nombre de jours
Taux de rotation des stocks
Home Depot Inc., le taux de rotation des stocks, calcul (données trimestrielles)
| 3 mai 2026 | 1 févr. 2026 | 2 nov. 2025 | 3 août 2025 | 4 mai 2025 | 2 févr. 2025 | 27 oct. 2024 | 28 juil. 2024 | 28 avr. 2024 | 28 janv. 2024 | 29 oct. 2023 | 30 juil. 2023 | 30 avr. 2023 | 29 janv. 2023 | 30 oct. 2022 | 31 juil. 2022 | 1 mai 2022 | 30 janv. 2022 | 31 oct. 2021 | 1 août 2021 | 2 mai 2021 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Coût des ventes | 27,984) | 25,732) | 27,537) | 30,152) | 26,397) | 26,670) | 26,792) | 28,759) | 23,985) | 23,278) | 24,972) | 28,759) | 24,700) | 23,905) | 25,648) | 29,309) | 25,763) | 23,857) | 24,257) | 27,453) | 24,758) | |||||||
| Inventaires de marchandises | 27,280) | 25,817) | 26,203) | 24,843) | 25,763) | 23,451) | 23,897) | 23,060) | 22,416) | 20,976) | 22,805) | 23,265) | 25,371) | 24,886) | 25,719) | 26,088) | 25,297) | 22,068) | 20,582) | 18,909) | 19,178) | |||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des stocks1 | 4.08 | 4.25 | 4.23 | 4.43 | 4.22 | 4.53 | 4.30 | 4.38 | 4.51 | 4.85 | 4.49 | 4.43 | 4.08 | 4.20 | 4.07 | 3.96 | 4.01 | 4.55 | 4.76 | 5.06 | 4.87 | |||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des stocksConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Amazon.com Inc. | — | — | — | — | 10.04 | 9.30 | 8.32 | 8.27 | 9.22 | 9.54 | 8.86 | 9.21 | 9.94 | 9.15 | 8.41 | 8.01 | 8.49 | 8.40 | 7.80 | 7.30 | 7.90 | |||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 3.20 | 3.32 | 3.26 | 3.40 | 3.03 | 3.21 | 3.18 | 3.33 | 3.13 | 3.41 | 3.43 | 3.57 | 3.28 | 3.50 | 3.23 | 3.29 | 3.14 | 3.65 | 3.82 | 3.66 | 3.44 | |||||||
| TJX Cos. Inc. | 5.51 | 5.71 | 4.36 | 5.46 | 5.56 | 6.09 | 4.69 | 5.99 | 6.16 | 6.36 | 4.48 | 5.56 | 5.64 | 6.21 | 4.26 | 5.04 | 5.10 | 5.82 | 4.90 | 6.04 | 5.35 | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2026-05-03), 10-K (Date du rapport : 2026-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2025-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2025-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-04), 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2024-10-27), 10-Q (Date du rapport : 2024-07-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-04-28), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2023-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-30), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-01), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-02).
1 Q1 2027 calcul
Taux de rotation des stocks = (Coût des ventesQ1 2027
+ Coût des ventesQ4 2026
+ Coût des ventesQ3 2026
+ Coût des ventesQ2 2026)
÷ Inventaires de marchandises
= (27,984 + 25,732 + 27,537 + 30,152)
÷ 27,280 = 4.08
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L'analyse des données financières révèle des dynamiques spécifiques concernant la gestion des actifs circulants et les charges liées aux ventes sur la période observée.
- Évolution du coût des ventes
- Le coût des ventes présente une cyclicité marquée, avec des pics récurrents durant les périodes estivales, notamment en juillet et août. Une tendance générale à la hausse est perceptible, le montant maximal ayant été atteint en août 2025 avec 30 152 millions de dollars, avant de se stabiliser autour de 27 984 millions de dollars en mai 2026.
- Variation des inventaires de marchandises
- Une progression structurelle des niveaux de stocks est observée. Les inventaires, qui s'élevaient à 19 178 millions de dollars en mai 2021, ont augmenté pour atteindre 27 280 millions de dollars en mai 2026. Cette croissance s'est accélérée durant l'année 2022 pour ensuite osciller dans une fourchette comprise entre 20 et 27 milliards de dollars.
- Analyse du taux de rotation des stocks
- L'efficacité de la rotation des stocks a connu une phase de déclin entre 2021 et 2022, passant d'un sommet de 5,06 en août 2021 à un point bas de 3,96 en juillet 2022. Bien que des reprises ponctuelles aient été enregistrées, notamment en janvier 2023 et janvier 2024, le ratio s'est stabilisé à un niveau inférieur aux valeurs initiales, s'établissant à 4,08 en mai 2026. Cette évolution indique un ralentissement du rythme de renouvellement des stocks proportionnellement au coût des ventes.
Ratio de rotation des créances
Home Depot Inc., le ratio de rotation des créances, calcul (données trimestrielles)
| 3 mai 2026 | 1 févr. 2026 | 2 nov. 2025 | 3 août 2025 | 4 mai 2025 | 2 févr. 2025 | 27 oct. 2024 | 28 juil. 2024 | 28 avr. 2024 | 28 janv. 2024 | 29 oct. 2023 | 30 juil. 2023 | 30 avr. 2023 | 29 janv. 2023 | 30 oct. 2022 | 31 juil. 2022 | 1 mai 2022 | 30 janv. 2022 | 31 oct. 2021 | 1 août 2021 | 2 mai 2021 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Revenu | 41,765) | 38,198) | 41,352) | 45,277) | 39,856) | 39,704) | 40,217) | 43,175) | 36,418) | 34,786) | 37,710) | 42,916) | 37,257) | 35,831) | 38,872) | 43,792) | 38,908) | 35,719) | 36,820) | 41,118) | 37,500) | |||||||
| Créances, montant net | 6,624) | 5,597) | 6,765) | 5,878) | 5,886) | 4,903) | 5,782) | 5,503) | 4,105) | 3,328) | 3,932) | 3,836) | 4,213) | 3,317) | 3,732) | 3,725) | 3,936) | 3,426) | 3,533) | 3,322) | 3,624) | |||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des créances1 | 25.15 | 29.42 | 24.57 | 28.08 | 27.68 | 32.53 | 26.74 | 27.64 | 36.99 | 45.87 | 39.09 | 40.37 | 36.97 | 47.45 | 42.15 | 41.67 | 38.76 | 44.12 | 41.81 | 43.47 | 39.00 | |||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des créancesConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 76.83 | 79.16 | 69.29 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| TJX Cos. Inc. | 95.93 | 100.29 | 90.60 | 96.54 | 95.95 | 102.66 | 94.19 | 106.76 | 101.32 | 102.49 | 93.44 | 93.48 | 85.71 | 88.70 | 86.31 | 89.32 | 86.53 | 93.79 | 74.20 | 70.21 | 60.88 | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2026-05-03), 10-K (Date du rapport : 2026-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2025-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2025-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-04), 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2024-10-27), 10-Q (Date du rapport : 2024-07-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-04-28), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2023-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-30), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-01), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-02).
1 Q1 2027 calcul
Ratio de rotation des créances = (RevenuQ1 2027
+ RevenuQ4 2026
+ RevenuQ3 2026
+ RevenuQ2 2026)
÷ Créances, montant net
= (41,765 + 38,198 + 41,352 + 45,277)
÷ 6,624 = 25.15
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L'analyse des données financières sur la période s'étendant de mai 2021 à mai 2026 révèle des évolutions distinctes concernant les revenus, la gestion des créances et l'efficacité du recouvrement.
- Évolution du revenu
- Le revenu affiche une tendance cyclique avec des fluctuations trimestrielles régulières. Des sommets sont systématiquement observés durant les périodes estivales, le point le plus haut étant atteint en août 2025 avec 45 277 millions de dollars. Malgré cette volatilité saisonnière, le niveau global des revenus se maintient dans une fourchette comprise entre 34 et 45 milliards de dollars.
- Dynamique des créances nettes
- Le montant net des créances est demeuré relativement stable entre mai 2021 et janvier 2023, oscillant majoritairement autour de 3,5 milliards de dollars. Une phase de croissance marquée débute en avril 2024, où les créances passent de 4,1 milliards à un pic de 6,7 milliards de dollars en novembre 2025, pour s'établir à 6,6 milliards de dollars en mai 2026.
- Performance du ratio de rotation des créances
- Le ratio de rotation des créances montre une diminution de l'efficacité du recouvrement sur le long terme. Entre 2021 et début 2023, le ratio était élevé, se situant généralement entre 36 et 47. À partir d'avril 2024, une baisse notable est enregistrée, le ratio chutant pour fluctuer dans une plage comprise entre 24 et 29 jusqu'en mai 2026.
L'augmentation concomitante du volume des créances et la diminution du ratio de rotation suggèrent un allongement des délais de paiement ou un changement dans la politique de crédit, dans la mesure où la croissance des créances a largement surpassé la croissance des revenus durant la période 2024-2026.
Taux de rotation des comptes fournisseurs
Home Depot Inc., ratio de rotation des comptes créditeurs, calcul (données trimestrielles)
| 3 mai 2026 | 1 févr. 2026 | 2 nov. 2025 | 3 août 2025 | 4 mai 2025 | 2 févr. 2025 | 27 oct. 2024 | 28 juil. 2024 | 28 avr. 2024 | 28 janv. 2024 | 29 oct. 2023 | 30 juil. 2023 | 30 avr. 2023 | 29 janv. 2023 | 30 oct. 2022 | 31 juil. 2022 | 1 mai 2022 | 30 janv. 2022 | 31 oct. 2021 | 1 août 2021 | 2 mai 2021 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Coût des ventes | 27,984) | 25,732) | 27,537) | 30,152) | 26,397) | 26,670) | 26,792) | 28,759) | 23,985) | 23,278) | 24,972) | 28,759) | 24,700) | 23,905) | 25,648) | 29,309) | 25,763) | 23,857) | 24,257) | 27,453) | 24,758) | |||||||
| Comptes créditeurs | 14,373) | 11,491) | 13,237) | 13,086) | 14,696) | 11,938) | 13,506) | 13,206) | 12,563) | 10,037) | 11,478) | 12,104) | 12,630) | 11,443) | 12,402) | 14,348) | 15,367) | 13,462) | 13,375) | 12,817) | 14,494) | |||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des comptes fournisseurs1 | 7.75 | 9.56 | 8.37 | 8.41 | 7.39 | 8.90 | 7.61 | 7.65 | 8.04 | 10.13 | 8.92 | 8.51 | 8.20 | 9.14 | 8.43 | 7.19 | 6.59 | 7.45 | 7.32 | 7.47 | 6.44 | |||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des comptes fournisseursConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Amazon.com Inc. | — | — | — | — | 2.94 | 2.92 | 3.26 | 3.44 | 3.70 | 3.46 | 3.78 | 3.84 | 4.24 | 3.59 | 4.14 | 4.22 | 4.34 | 3.63 | 4.22 | 3.91 | 4.03 | |||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 4.93 | 5.88 | 5.47 | 5.85 | 4.94 | 6.01 | 5.27 | 5.43 | 4.86 | 6.61 | 6.07 | 6.02 | 5.39 | 6.16 | 5.22 | 5.03 | 4.59 | 5.65 | 5.62 | 5.28 | 4.52 | |||||||
| TJX Cos. Inc. | 8.71 | 9.11 | 6.87 | 8.56 | 8.98 | 9.19 | 6.99 | 8.61 | 9.41 | 9.83 | 6.85 | 8.26 | 8.43 | 9.53 | 7.11 | 8.74 | 8.16 | 7.77 | 5.97 | 6.96 | 6.17 | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2026-05-03), 10-K (Date du rapport : 2026-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2025-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2025-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-04), 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2024-10-27), 10-Q (Date du rapport : 2024-07-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-04-28), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2023-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-30), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-01), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-02).
1 Q1 2027 calcul
Taux de rotation des comptes fournisseurs = (Coût des ventesQ1 2027
+ Coût des ventesQ4 2026
+ Coût des ventesQ3 2026
+ Coût des ventesQ2 2026)
÷ Comptes créditeurs
= (27,984 + 25,732 + 27,537 + 30,152)
÷ 14,373 = 7.75
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières révèle des cycles saisonniers marqués et une évolution de l'efficacité de la gestion des dettes fournisseurs sur la période observée.
- Évolution du coût des ventes
- Le coût des ventes présente une fluctuation cyclique avec des pics récurrents durant les périodes estivales, atteignant un maximum de 30 152 millions de dollars en août 2025. Malgré ces variations saisonnières, les charges liées aux ventes se maintiennent globalement dans une fourchette comprise entre 23 000 et 30 000 millions de dollars.
- Dynamique des comptes créditeurs
- Le solde des comptes créditeurs affiche une tendance irrégulière, oscillant entre un point bas de 10 037 millions de dollars en janvier 2023 et un sommet de 15 367 millions de dollars en mai 2022. Une contraction notable des dettes fournisseurs a été observée au début de l'année 2023, suivie d'une remontée progressive.
- Analyse du taux de rotation des comptes fournisseurs
- Le ratio de rotation a connu une progression globale, passant de 6,44 en mai 2021 à un pic de 10,13 en janvier 2024. Cette augmentation indique une accélération du cycle de règlement des fournisseurs. Après ce sommet, le ratio s'est stabilisé, fluctuant principalement entre 7,39 et 9,56, ce qui suggère une gestion plus constante des obligations à court terme.
Taux de rotation du fonds de roulement
Home Depot Inc., taux de rotation du fonds de roulement, calcul (données trimestrielles)
| 3 mai 2026 | 1 févr. 2026 | 2 nov. 2025 | 3 août 2025 | 4 mai 2025 | 2 févr. 2025 | 27 oct. 2024 | 28 juil. 2024 | 28 avr. 2024 | 28 janv. 2024 | 29 oct. 2023 | 30 juil. 2023 | 30 avr. 2023 | 29 janv. 2023 | 30 oct. 2022 | 31 juil. 2022 | 1 mai 2022 | 30 janv. 2022 | 31 oct. 2021 | 1 août 2021 | 2 mai 2021 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Actif circulant | 37,172) | 34,391) | 36,115) | 35,391) | 34,529) | 31,683) | 32,949) | 32,273) | 32,622) | 29,775) | 30,682) | 31,830) | 32,423) | 32,471) | 33,681) | 32,941) | 33,867) | 29,055) | 30,466) | 28,262) | 30,672) | |||||||
| Moins: Passif à court terme | 35,580) | 32,424) | 34,367) | 30,846) | 31,589) | 28,661) | 29,092) | 28,123) | 24,359) | 22,015) | 23,572) | 24,227) | 25,446) | 23,110) | 24,280) | 27,834) | 30,387) | 28,693) | 26,903) | 26,666) | 27,758) | |||||||
| Fonds de roulement | 1,592) | 1,967) | 1,748) | 4,545) | 2,940) | 3,022) | 3,857) | 4,150) | 8,263) | 7,760) | 7,110) | 7,603) | 6,977) | 9,361) | 9,401) | 5,107) | 3,480) | 362) | 3,563) | 1,596) | 2,914) | |||||||
| Revenu | 41,765) | 38,198) | 41,352) | 45,277) | 39,856) | 39,704) | 40,217) | 43,175) | 36,418) | 34,786) | 37,710) | 42,916) | 37,257) | 35,831) | 38,872) | 43,792) | 38,908) | 35,719) | 36,820) | 41,118) | 37,500) | |||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation du fonds de roulement1 | 104.64 | 83.72 | 95.07 | 36.32 | 55.43 | 52.78 | 40.08 | 36.65 | 18.37 | 19.67 | 21.62 | 20.37 | 22.32 | 16.81 | 16.73 | 30.40 | 43.84 | 417.56 | 41.45 | 90.49 | 48.51 | |||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation du fonds de roulementConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Amazon.com Inc. | — | — | — | — | 19.34 | 64.72 | 413.97 | 148.93 | 76.74 | 55.79 | 43.32 | 39.93 | 53.59 | 77.32 | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 46.84 | 57.83 | 109.57 | 82.22 | 290.03 | 52.26 | 33.09 | 20.54 | 26.32 | 24.66 | 25.98 | 20.16 | 20.34 | 50.26 | 23.32 | 41.46 | 25.26 | 245.54 | 23.72 | 27.67 | 24.04 | |||||||
| TJX Cos. Inc. | 34.50 | 32.79 | 44.92 | 29.40 | 32.24 | 28.42 | 24.16 | 24.51 | 23.78 | 24.50 | 24.16 | 25.35 | 24.41 | 23.22 | 28.07 | 29.41 | 20.26 | 17.40 | 14.05 | 12.91 | 7.40 | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2026-05-03), 10-K (Date du rapport : 2026-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2025-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2025-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-04), 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2024-10-27), 10-Q (Date du rapport : 2024-07-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-04-28), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2023-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-30), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-01), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-02).
1 Q1 2027 calcul
Taux de rotation du fonds de roulement = (RevenuQ1 2027
+ RevenuQ4 2026
+ RevenuQ3 2026
+ RevenuQ2 2026)
÷ Fonds de roulement
= (41,765 + 38,198 + 41,352 + 45,277)
÷ 1,592 = 104.64
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
Le revenu présente des fluctuations cycliques, avec des pics d'activité notables durant les périodes estivales, notamment en juillet 2022, juillet 2024 et août 2025, date à laquelle il atteint son point culminant à 45 277 millions de dollars. Une relative stabilité globale est observée malgré des variations trimestrielles.
- Évolution du fonds de roulement
- Le fonds de roulement affiche une instabilité marquée. Après avoir atteint un niveau minimal de 362 millions de dollars en janvier 2022, il a connu une croissance rapide pour atteindre un sommet de 9 401 millions de dollars en octobre 2022. À partir de 2023, une tendance générale à la diminution est visible, aboutissant à un solde de 1 592 millions de dollars en mai 2026.
- Analyse du taux de rotation du fonds de roulement
- Le taux de rotation manifeste une corrélation inverse avec le volume du fonds de roulement. Des pics significatifs sont enregistrés lorsque le fonds de roulement est à son minimum, particulièrement en janvier 2022 avec un ratio de 417,56 et en mai 2026 avec un ratio de 104,64. Entre octobre 2022 et avril 2024, le ratio s'est stabilisé à des niveaux bas, oscillant entre 16,73 et 22,32, ce qui correspond à la période d'augmentation du fonds de roulement.
Jours de rotation de l’inventaire
Home Depot Inc., jours de rotation de l’inventaire, calcul (données trimestrielles)
| 3 mai 2026 | 1 févr. 2026 | 2 nov. 2025 | 3 août 2025 | 4 mai 2025 | 2 févr. 2025 | 27 oct. 2024 | 28 juil. 2024 | 28 avr. 2024 | 28 janv. 2024 | 29 oct. 2023 | 30 juil. 2023 | 30 avr. 2023 | 29 janv. 2023 | 30 oct. 2022 | 31 juil. 2022 | 1 mai 2022 | 30 janv. 2022 | 31 oct. 2021 | 1 août 2021 | 2 mai 2021 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des stocks | 4.08 | 4.25 | 4.23 | 4.43 | 4.22 | 4.53 | 4.30 | 4.38 | 4.51 | 4.85 | 4.49 | 4.43 | 4.08 | 4.20 | 4.07 | 3.96 | 4.01 | 4.55 | 4.76 | 5.06 | 4.87 | |||||||
| Taux d’activité à court terme (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation de l’inventaire1 | 89 | 86 | 86 | 82 | 87 | 81 | 85 | 83 | 81 | 75 | 81 | 82 | 89 | 87 | 90 | 92 | 91 | 80 | 77 | 72 | 75 | |||||||
| Repères (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation de l’inventaireConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Amazon.com Inc. | — | — | — | — | 36 | 39 | 44 | 44 | 40 | 38 | 41 | 40 | 37 | 40 | 43 | 46 | 43 | 43 | 47 | 50 | 46 | |||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 114 | 110 | 112 | 107 | 121 | 114 | 115 | 110 | 117 | 107 | 106 | 102 | 111 | 104 | 113 | 111 | 116 | 100 | 96 | 100 | 106 | |||||||
| TJX Cos. Inc. | 66 | 64 | 84 | 67 | 66 | 60 | 78 | 61 | 59 | 57 | 81 | 66 | 65 | 59 | 86 | 72 | 72 | 63 | 74 | 60 | 68 | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2026-05-03), 10-K (Date du rapport : 2026-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2025-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2025-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-04), 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2024-10-27), 10-Q (Date du rapport : 2024-07-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-04-28), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2023-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-30), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-01), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-02).
1 Q1 2027 calcul
Jours de rotation de l’inventaire = 365 ÷ Taux de rotation des stocks
= 365 ÷ 4.08 = 89
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des indicateurs de gestion des stocks révèle des fluctuations cycliques sur la période observée.
- Taux de rotation des stocks
- L'indicateur a enregistré un pic de 5,06 en août 2021, suivi d'une phase de déclin atteignant son point le plus bas à 3,96 en juillet 2022. Une reprise progressive a été constatée, menant à un sommet de 4,85 en janvier 2024. Pour le reste de la période, le ratio a oscillé entre 4,08 et 4,53.
- Jours de rotation de l’inventaire
- Le délai de rotation a progressé de 75 jours en mai 2021 pour culminer à 92 jours en juillet 2022, signalant un ralentissement de l'écoulement des marchandises. Une réduction du délai a été observée jusqu'en janvier 2024, revenant à 75 jours, avant de se stabiliser dans une plage comprise entre 81 et 89 jours.
L'évolution concomitante de ces deux ratios démontre une corrélation inverse directe, mettant en évidence une période de ralentissement de la rotation des stocks durant l'année 2022, suivie d'une phase de normalisation et d'une stabilisation relative des cycles d'inventaire.
Jours de rotation des comptes clients
Home Depot Inc., jours de rotation des comptes clients, calcul (données trimestrielles)
| 3 mai 2026 | 1 févr. 2026 | 2 nov. 2025 | 3 août 2025 | 4 mai 2025 | 2 févr. 2025 | 27 oct. 2024 | 28 juil. 2024 | 28 avr. 2024 | 28 janv. 2024 | 29 oct. 2023 | 30 juil. 2023 | 30 avr. 2023 | 29 janv. 2023 | 30 oct. 2022 | 31 juil. 2022 | 1 mai 2022 | 30 janv. 2022 | 31 oct. 2021 | 1 août 2021 | 2 mai 2021 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des créances | 25.15 | 29.42 | 24.57 | 28.08 | 27.68 | 32.53 | 26.74 | 27.64 | 36.99 | 45.87 | 39.09 | 40.37 | 36.97 | 47.45 | 42.15 | 41.67 | 38.76 | 44.12 | 41.81 | 43.47 | 39.00 | |||||||
| Taux d’activité à court terme (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation des comptes clients1 | 15 | 12 | 15 | 13 | 13 | 11 | 14 | 13 | 10 | 8 | 9 | 9 | 10 | 8 | 9 | 9 | 9 | 8 | 9 | 8 | 9 | |||||||
| Repères (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation des comptes clientsConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 5 | 5 | 5 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| TJX Cos. Inc. | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 3 | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 5 | 5 | 6 | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2026-05-03), 10-K (Date du rapport : 2026-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2025-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2025-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-04), 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2024-10-27), 10-Q (Date du rapport : 2024-07-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-04-28), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2023-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-30), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-01), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-02).
1 Q1 2027 calcul
Jours de rotation des comptes clients = 365 ÷ Ratio de rotation des créances
= 365 ÷ 25.15 = 15
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des indicateurs de gestion du poste clients révèle une évolution contrastée sur la période s'étendant de mai 2021 à mai 2026.
- Ratio de rotation des créances
- Le ratio a manifesté une stabilité relative entre mai 2021 et janvier 2024, oscillant généralement dans une fourchette comprise entre 37 et 47. À partir d'avril 2024, une tendance baissière marquée est observée, le ratio chutant sous la barre des 30 pour atteindre un point bas de 24,57 en novembre 2025, avant de se stabiliser autour de 25 en mai 2026.
- Jours de rotation des comptes clients
- Le délai de recouvrement est demeuré constant, variant entre 8 et 10 jours, jusqu'en janvier 2024. Une augmentation progressive est enregistrée à compter d'avril 2024, le nombre de jours grimpant à 13, puis 14, pour culminer à 15 jours en novembre 2025 et mai 2026.
La concomitance de la baisse du ratio de rotation et de l'allongement du délai de recouvrement indique une diminution de l'efficacité de la collecte des créances à partir du deuxième trimestre 2024, entraînant un cycle d'exploitation plus long pour le recouvrement des ventes à crédit.
Cycle de fonctionnement
Home Depot Inc., cycle de fonctionnement, calcul (données trimestrielles)
Nombre de jours
| 3 mai 2026 | 1 févr. 2026 | 2 nov. 2025 | 3 août 2025 | 4 mai 2025 | 2 févr. 2025 | 27 oct. 2024 | 28 juil. 2024 | 28 avr. 2024 | 28 janv. 2024 | 29 oct. 2023 | 30 juil. 2023 | 30 avr. 2023 | 29 janv. 2023 | 30 oct. 2022 | 31 juil. 2022 | 1 mai 2022 | 30 janv. 2022 | 31 oct. 2021 | 1 août 2021 | 2 mai 2021 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation de l’inventaire | 89 | 86 | 86 | 82 | 87 | 81 | 85 | 83 | 81 | 75 | 81 | 82 | 89 | 87 | 90 | 92 | 91 | 80 | 77 | 72 | 75 | |||||||
| Jours de rotation des comptes clients | 15 | 12 | 15 | 13 | 13 | 11 | 14 | 13 | 10 | 8 | 9 | 9 | 10 | 8 | 9 | 9 | 9 | 8 | 9 | 8 | 9 | |||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||||
| Cycle de fonctionnement1 | 104 | 98 | 101 | 95 | 100 | 92 | 99 | 96 | 91 | 83 | 90 | 91 | 99 | 95 | 99 | 101 | 100 | 88 | 86 | 80 | 84 | |||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||
| Cycle de fonctionnementConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 119 | 115 | 117 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| TJX Cos. Inc. | 70 | 68 | 88 | 71 | 70 | 64 | 82 | 64 | 63 | 61 | 85 | 70 | 69 | 63 | 90 | 76 | 76 | 67 | 79 | 65 | 74 | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2026-05-03), 10-K (Date du rapport : 2026-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2025-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2025-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-04), 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2024-10-27), 10-Q (Date du rapport : 2024-07-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-04-28), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2023-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-30), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-01), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-02).
1 Q1 2027 calcul
Cycle de fonctionnement = Jours de rotation de l’inventaire + Jours de rotation des comptes clients
= 89 + 15 = 104
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des indicateurs d'efficacité opérationnelle révèle une tendance générale à l'allongement des cycles de conversion d'actifs sur la période observée.
- Jours de rotation de l’inventaire
- Le délai de rotation des stocks a progressé de 75 jours en mai 2021 pour atteindre un pic de 92 jours en juillet 2022. Une phase de contraction a suivi, ramenant cet indicateur à 75 jours en janvier 2024, avant qu'une nouvelle tendance haussière ne s'installe pour atteindre 89 jours en mai 2026.
- Jours de rotation des comptes clients
- Ce ratio est resté stable, oscillant entre 8 et 10 jours entre mai 2021 et mars 2024. À partir d'avril 2024, une augmentation graduelle est constatée, le délai de recouvrement s'étirant jusqu'à 15 jours en mai 2026.
- Cycle de fonctionnement
- Le cycle de fonctionnement global a suivi la trajectoire des stocks, passant de 84 jours en mai 2021 à 101 jours en juillet 2022. Après un minimum de 83 jours enregistré en janvier 2024, le cycle s'est prolongé pour atteindre son niveau le plus élevé, soit 104 jours, en mai 2026.
Jours de rotation des comptes fournisseurs
Home Depot Inc., les jours de rotation des comptes créditeurs, calcul (données trimestrielles)
| 3 mai 2026 | 1 févr. 2026 | 2 nov. 2025 | 3 août 2025 | 4 mai 2025 | 2 févr. 2025 | 27 oct. 2024 | 28 juil. 2024 | 28 avr. 2024 | 28 janv. 2024 | 29 oct. 2023 | 30 juil. 2023 | 30 avr. 2023 | 29 janv. 2023 | 30 oct. 2022 | 31 juil. 2022 | 1 mai 2022 | 30 janv. 2022 | 31 oct. 2021 | 1 août 2021 | 2 mai 2021 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||||||||||||||||||||||||||
| Taux de rotation des comptes fournisseurs | 7.75 | 9.56 | 8.37 | 8.41 | 7.39 | 8.90 | 7.61 | 7.65 | 8.04 | 10.13 | 8.92 | 8.51 | 8.20 | 9.14 | 8.43 | 7.19 | 6.59 | 7.45 | 7.32 | 7.47 | 6.44 | |||||||
| Taux d’activité à court terme (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation des comptes fournisseurs1 | 47 | 38 | 44 | 43 | 49 | 41 | 48 | 48 | 45 | 36 | 41 | 43 | 45 | 40 | 43 | 51 | 55 | 49 | 50 | 49 | 57 | |||||||
| Repères (Nombre de jours) | ||||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation des comptes fournisseursConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Amazon.com Inc. | — | — | — | — | 124 | 125 | 112 | 106 | 99 | 106 | 96 | 95 | 86 | 102 | 88 | 87 | 84 | 101 | 86 | 93 | 91 | |||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 74 | 62 | 67 | 62 | 74 | 61 | 69 | 67 | 75 | 55 | 60 | 61 | 68 | 59 | 70 | 72 | 79 | 65 | 65 | 69 | 81 | |||||||
| TJX Cos. Inc. | 42 | 40 | 53 | 43 | 41 | 40 | 52 | 42 | 39 | 37 | 53 | 44 | 43 | 38 | 51 | 42 | 45 | 47 | 61 | 52 | 59 | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2026-05-03), 10-K (Date du rapport : 2026-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2025-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2025-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-04), 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2024-10-27), 10-Q (Date du rapport : 2024-07-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-04-28), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2023-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-30), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-01), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-02).
1 Q1 2027 calcul
Jours de rotation des comptes fournisseurs = 365 ÷ Taux de rotation des comptes fournisseurs
= 365 ÷ 7.75 = 47
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des indicateurs de rotation des comptes fournisseurs révèle des variations significatives sur la période observée.
- Taux de rotation des comptes fournisseurs
- Le taux de rotation a connu une tendance générale à la hausse entre mai 2021 et janvier 2024, progressant de 6,44 pour atteindre un sommet de 10,13. Cette évolution indique une accélération de la fréquence de règlement des dettes envers les fournisseurs. À partir de 2024, l'indicateur a manifesté une plus grande volatilité, fluctuant entre un minimum de 7,39 en mai 2025 et un nouveau pic de 9,56 en février 2026, avant de redescendre à 7,75 en mai 2026.
- Jours de rotation des comptes fournisseurs
- Le délai moyen de paiement a suivi une trajectoire inverse, diminuant de 57 jours en mai 2021 pour atteindre son point le plus bas de 36 jours en janvier 2024. Cette réduction témoigne d'un raccourcissement du cycle de paiement. Pour le reste de la période, le délai s'est stabilisé dans une fourchette comprise entre 38 et 49 jours, reflétant une gestion des échéances fournisseurs plus courte et plus constante que lors du premier semestre 2021.
Cycle de conversion de trésorerie
Home Depot Inc., cycle de conversion de trésorerie, calcul (données trimestrielles)
Nombre de jours
| 3 mai 2026 | 1 févr. 2026 | 2 nov. 2025 | 3 août 2025 | 4 mai 2025 | 2 févr. 2025 | 27 oct. 2024 | 28 juil. 2024 | 28 avr. 2024 | 28 janv. 2024 | 29 oct. 2023 | 30 juil. 2023 | 30 avr. 2023 | 29 janv. 2023 | 30 oct. 2022 | 31 juil. 2022 | 1 mai 2022 | 30 janv. 2022 | 31 oct. 2021 | 1 août 2021 | 2 mai 2021 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||||||||||||||||||||||||||
| Jours de rotation de l’inventaire | 89 | 86 | 86 | 82 | 87 | 81 | 85 | 83 | 81 | 75 | 81 | 82 | 89 | 87 | 90 | 92 | 91 | 80 | 77 | 72 | 75 | |||||||
| Jours de rotation des comptes clients | 15 | 12 | 15 | 13 | 13 | 11 | 14 | 13 | 10 | 8 | 9 | 9 | 10 | 8 | 9 | 9 | 9 | 8 | 9 | 8 | 9 | |||||||
| Jours de rotation des comptes fournisseurs | 47 | 38 | 44 | 43 | 49 | 41 | 48 | 48 | 45 | 36 | 41 | 43 | 45 | 40 | 43 | 51 | 55 | 49 | 50 | 49 | 57 | |||||||
| Taux d’activité à court terme | ||||||||||||||||||||||||||||
| Cycle de conversion de trésorerie1 | 57 | 60 | 57 | 52 | 51 | 51 | 51 | 48 | 46 | 47 | 49 | 48 | 54 | 55 | 56 | 50 | 45 | 39 | 36 | 31 | 27 | |||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||||||
| Cycle de conversion de trésorerieConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | 45 | 53 | 50 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| TJX Cos. Inc. | 28 | 28 | 35 | 28 | 29 | 24 | 30 | 22 | 24 | 24 | 32 | 26 | 26 | 25 | 39 | 34 | 31 | 20 | 18 | 13 | 15 | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2026-05-03), 10-K (Date du rapport : 2026-02-01), 10-Q (Date du rapport : 2025-11-02), 10-Q (Date du rapport : 2025-08-03), 10-Q (Date du rapport : 2025-05-04), 10-K (Date du rapport : 2025-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2024-10-27), 10-Q (Date du rapport : 2024-07-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-04-28), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2023-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-30), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-01), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-02).
1
Cycle de conversion de trésorerie = Jours de rotation de l’inventaire + Jours de rotation des comptes clients – Jours de rotation des comptes fournisseurs
= 89 + 15 – 47 = 57
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des indicateurs de gestion du fonds de roulement montre un allongement significatif du cycle de conversion de trésorerie, qui est passé de 27 jours en mai 2021 à 57 jours en mai 2026.
- Jours de rotation de l’inventaire
- Le délai de rotation des stocks a globalement augmenté, passant de 75 jours à 89 jours. Un pic a été enregistré en juillet 2022 à 92 jours, suivi d'une période de fluctuations avant une nouvelle tendance haussière observée entre 2025 et 2026.
- Jours de rotation des comptes clients
- Cette mesure est demeurée stable, oscillant entre 8 et 10 jours, jusqu'en janvier 2024. À partir de cette date, une augmentation progressive du délai de recouvrement est constatée, atteignant un maximum de 15 jours en mai 2026.
- Jours de rotation des comptes fournisseurs
- Le délai de règlement des fournisseurs a suivi une tendance générale à la baisse, passant de 57 jours à 47 jours. Un point bas a été atteint en janvier 2024 avec 36 jours, traduisant une réduction du délai de paiement accordé par les fournisseurs.
L'augmentation du cycle de conversion de trésorerie résulte de la combinaison d'un ralentissement de la rotation des stocks, d'un allongement des délais de recouvrement clients et d'une diminution des délais de paiement fournisseurs.