Analyse des ratios de solvabilité
Données trimestrielles
Les ratios de solvabilité, également connus sous le nom de ratios d’endettement à long terme, mesurent la capacité d’une entreprise à faire face à ses obligations à long terme.
- Ratios de solvabilité (résumé)
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement
- Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement financier
- Ratio de couverture des intérêts
Ratios de solvabilité (résumé)
ONEOK Inc., ratios de solvabilité (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
L’analyse des ratios financiers révèle des tendances notables sur la période considérée. Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres a connu une augmentation progressive de 1,6 à 2,57 entre mars 2019 et mars 2020, avant de redescendre progressivement pour atteindre 1,77 en juin 2023. Une tendance similaire est observée pour le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres incluant le passif lié aux contrats de location-exploitation.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Ce ratio a fluctué, avec une augmentation significative jusqu’en 2020, suivie d’une diminution progressive. La valeur la plus élevée est observée en mars 2020 (2,55) et la plus basse en juin 2023 (1,77).
Le ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres a affiché une progression plus stable, passant de 0,62 en mars 2019 à 0,72 en mars 2020, puis se stabilisant autour de 0,7 jusqu’en juin 2022, avant de diminuer légèrement à 0,64 en juin 2023. Le ratio de la dette sur le total du capital, y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation, suit une évolution similaire.
- Ratio d’endettement
- Ce ratio a augmenté de 0,54 en mars 2019 à 0,64 en mars 2020, puis a connu une légère diminution pour se stabiliser autour de 0,56-0,57 entre 2021 et 2022, avant de redescendre à 0,53 en juin 2023.
Le ratio d’endettement financier a connu une augmentation plus marquée, passant de 2,94 en mars 2019 à 3,95 en mars 2020, avant de diminuer progressivement pour atteindre 3,33 en juin 2023. En contraste, le ratio de couverture des intérêts a subi une baisse significative entre mars 2019 (4,39) et décembre 2020 (2,13), avant de remonter progressivement pour atteindre 5,69 en juin 2023, indiquant une amélioration de la capacité à couvrir les charges d’intérêts.
- Ratio de couverture des intérêts
- Ce ratio a connu une forte baisse initiale, suivie d’une reprise notable, atteignant son niveau le plus élevé en juin 2023.
Dans l’ensemble, les données suggèrent une augmentation de l’endettement jusqu’en 2020, suivie d’une stabilisation et d’une légère diminution progressive. L’amélioration du ratio de couverture des intérêts à partir de 2020 indique une meilleure capacité à gérer la dette.
Ratios d’endettement
Ratios de couverture
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
ONEOK Inc., ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Échéances actuelles de la dette à long terme | —) | 500) | 925) | 925) | 896) | 896) | 896) | 536) | 536) | 544) | 8) | 8) | 8) | 8) | 8) | 8) | 308) | 308) | ||||||
| Emprunts à court terme | —) | —) | —) | 901) | —) | 78) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 220) | —) | —) | —) | ||||||
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | 12,742) | 12,728) | 12,696) | 11,951) | 12,873) | 12,750) | 12,748) | 13,640) | 13,638) | 13,639) | 14,228) | 14,249) | 14,276) | 14,147) | 12,480) | 12,479) | 10,754) | 10,004) | ||||||
| Total de la dette | 12,742) | 13,228) | 13,621) | 13,777) | 13,769) | 13,724) | 13,643) | 14,177) | 14,174) | 14,183) | 14,236) | 14,257) | 14,284) | 14,154) | 12,707) | 12,487) | 11,062) | 10,312) | ||||||
| Total des capitaux propres d’ONEOK | 7,218) | 7,132) | 6,494) | 6,312) | 6,115) | 5,994) | 6,015) | 5,841) | 5,910) | 6,097) | 6,042) | 6,146) | 6,241) | 5,561) | 6,226) | 6,219) | 6,348) | 6,442) | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres1 | 1.77 | 1.85 | 2.10 | 2.18 | 2.25 | 2.29 | 2.27 | 2.43 | 2.40 | 2.33 | 2.36 | 2.32 | 2.29 | 2.55 | 2.04 | 2.01 | 1.74 | 1.60 | ||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propresConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Chevron Corp. | 0.14 | 0.15 | 0.15 | 0.15 | 0.17 | 0.20 | 0.23 | 0.27 | 0.32 | 0.34 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| ConocoPhillips | 0.35 | 0.35 | 0.35 | 0.35 | 0.34 | 0.38 | 0.44 | 0.45 | 0.45 | 0.46 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | 0.21 | 0.21 | 0.21 | 0.24 | 0.26 | 0.28 | 0.28 | 0.35 | 0.38 | 0.40 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q2 2023 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres = Total de la dette ÷ Total des capitaux propres d’ONEOK
= 12,742 ÷ 7,218 = 1.77
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. Le total de la dette a connu une augmentation constante de mars 2019 à décembre 2020, passant de 10 312 millions de dollars américains à 14 236 millions de dollars américains. Cette tendance à la hausse s'est ensuite inversée, avec une diminution progressive jusqu'à 12 742 millions de dollars américains en mars 2023.
Parallèlement, le total des capitaux propres a présenté une trajectoire plus fluctuante. Une légère diminution a été observée de mars 2019 à septembre 2019, suivie d'une stabilisation relative avant une baisse notable en mars 2020, atteignant 5 561 millions de dollars américains. Les capitaux propres ont ensuite connu une reprise progressive jusqu'en juin 2022, puis une augmentation plus marquée pour atteindre 7 218 millions de dollars américains en juin 2023.
Le ratio d'endettement par rapport aux capitaux propres, qui mesure la proportion de dette par rapport aux capitaux propres, a suivi une tendance à la hausse de 1,6 en mars 2019 à 2,55 en mars 2020, indiquant une augmentation du levier financier. Ce ratio a ensuite diminué progressivement, atteignant 1,77 en juin 2023, ce qui suggère une amélioration de la structure financière et une réduction du risque financier.
- Tendances de la dette
- Augmentation continue jusqu'en décembre 2020, suivie d'une diminution progressive.
- Tendances des capitaux propres
- Fluctuations avec une baisse significative en mars 2020, puis une reprise et une augmentation marquée.
- Tendances du ratio d'endettement
- Augmentation jusqu'en mars 2020, suivie d'une diminution progressive, indiquant une amélioration du levier financier.
En résumé, la période analysée a été marquée par une augmentation initiale de la dette, suivie d'une réduction, et par une fluctuation des capitaux propres. Le ratio d'endettement a reflété ces évolutions, passant d'un niveau relativement bas à un niveau plus élevé, puis diminuant progressivement, ce qui indique une gestion active de la structure financière.
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
ONEOK Inc., le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q2 2023 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Total des capitaux propres d’ONEOK
= 12,817 ÷ 7,218 = 1.78
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. La dette totale a connu une augmentation constante de mars 2019 à décembre 2020, passant de 10 312 millions de dollars américains à 14 337 millions de dollars américains. Cette tendance à la hausse s'est ensuite stabilisée, puis a amorcé un déclin à partir de mars 2022, atteignant 12 817 millions de dollars américains en juin 2023.
Parallèlement, les capitaux propres ont fluctué. Une diminution est observée de mars 2019 à septembre 2021, suivie d'une reprise notable à partir de mars 2022, culminant à 7 218 millions de dollars américains en juin 2023. Cette augmentation des capitaux propres est plus marquée à partir du troisième trimestre 2022.
Le ratio d'endettement par rapport aux capitaux propres a suivi une trajectoire ascendante de 2019 à 2020, atteignant un pic de 2,57 en décembre 2020. Ce ratio indique une augmentation du levier financier. À partir de 2021, ce ratio a commencé à diminuer progressivement, atteignant 1,78 en juin 2023, ce qui suggère une amélioration de la structure financière et une réduction du risque lié à l'endettement.
- Dette totale
- Augmentation continue jusqu'en décembre 2020, stabilisation puis diminution à partir de mars 2022.
- Capitaux propres
- Diminution jusqu'en septembre 2021, reprise significative à partir de mars 2022.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Augmentation jusqu'en décembre 2020, diminution progressive à partir de 2021.
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
ONEOK Inc., ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Échéances actuelles de la dette à long terme | —) | 500) | 925) | 925) | 896) | 896) | 896) | 536) | 536) | 544) | 8) | 8) | 8) | 8) | 8) | 8) | 308) | 308) | ||||||
| Emprunts à court terme | —) | —) | —) | 901) | —) | 78) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 220) | —) | —) | —) | ||||||
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | 12,742) | 12,728) | 12,696) | 11,951) | 12,873) | 12,750) | 12,748) | 13,640) | 13,638) | 13,639) | 14,228) | 14,249) | 14,276) | 14,147) | 12,480) | 12,479) | 10,754) | 10,004) | ||||||
| Total de la dette | 12,742) | 13,228) | 13,621) | 13,777) | 13,769) | 13,724) | 13,643) | 14,177) | 14,174) | 14,183) | 14,236) | 14,257) | 14,284) | 14,154) | 12,707) | 12,487) | 11,062) | 10,312) | ||||||
| Total des capitaux propres d’ONEOK | 7,218) | 7,132) | 6,494) | 6,312) | 6,115) | 5,994) | 6,015) | 5,841) | 5,910) | 6,097) | 6,042) | 6,146) | 6,241) | 5,561) | 6,226) | 6,219) | 6,348) | 6,442) | ||||||
| Total du capital | 19,960) | 20,360) | 20,115) | 20,089) | 19,883) | 19,718) | 19,659) | 20,017) | 20,084) | 20,279) | 20,278) | 20,403) | 20,525) | 19,715) | 18,933) | 18,706) | 17,410) | 16,754) | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres1 | 0.64 | 0.65 | 0.68 | 0.69 | 0.69 | 0.70 | 0.69 | 0.71 | 0.71 | 0.70 | 0.70 | 0.70 | 0.70 | 0.72 | 0.67 | 0.67 | 0.64 | 0.62 | ||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propresConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Chevron Corp. | 0.12 | 0.13 | 0.13 | 0.13 | 0.15 | 0.17 | 0.18 | 0.22 | 0.24 | 0.26 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| ConocoPhillips | 0.26 | 0.26 | 0.26 | 0.26 | 0.25 | 0.28 | 0.31 | 0.31 | 0.31 | 0.32 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | 0.17 | 0.17 | 0.17 | 0.20 | 0.21 | 0.22 | 0.22 | 0.26 | 0.28 | 0.29 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q2 2023 calcul
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres = Total de la dette ÷ Total du capital
= 12,742 ÷ 19,960 = 0.64
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution notable de la structure financière sur la période considérée. Le total de la dette a connu une augmentation générale, passant d'environ 10 312 millions de dollars américains au 31 mars 2019 à un pic de 14 284 millions de dollars américains au 30 juin 2020, avant de redescendre à 12 742 millions de dollars américains au 31 mars 2023.
Parallèlement, le total du capital a également augmenté, évoluant de 16 754 millions de dollars américains au 31 mars 2019 à 20 360 millions de dollars américains au 30 septembre 2022, puis diminuant légèrement à 19 960 millions de dollars américains au 30 juin 2023.
Le ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres a suivi une tendance à la hausse initiale, passant de 0,62 au 31 mars 2019 à 0,72 au 31 mars 2020. Il s'est ensuite stabilisé autour de 0,7, puis a connu une légère diminution pour atteindre 0,64 au 30 juin 2023.
- Total de la dette
- Une augmentation significative est observée jusqu'au 30 juin 2020, suivie d'une stabilisation et d'une légère diminution progressive.
- Total du capital
- Une croissance constante est constatée jusqu'au 30 septembre 2022, suivie d'une légère baisse.
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Une augmentation initiale est suivie d'une stabilisation et d'une légère diminution, indiquant une amélioration relative de la structure financière en fin de période.
En résumé, bien que la dette ait augmenté en valeur absolue, l'évolution du ratio d'endettement suggère que le capital a augmenté à un rythme suffisant pour atténuer l'impact de l'augmentation de la dette, conduisant à une stabilisation puis à une légère amélioration de la solvabilité.
Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
ONEOK Inc., ratio de la dette sur le total des fonds propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q2 2023 calcul
Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Total du capital (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation)
= 12,817 ÷ 20,035 = 0.64
L'analyse des données révèle une évolution notable de la structure financière sur la période considérée.
- Dette totale
- La dette totale a connu une augmentation constante de mars 2019 à décembre 2020, passant de 10 312 millions de dollars américains à 14 337 millions de dollars américains. À partir de décembre 2020, une tendance à la diminution s'observe, avec une valeur de 12 817 millions de dollars américains en juin 2023.
- Total du capital
- Le total du capital a également augmenté de manière continue de mars 2019 à juin 2023, passant de 16 754 millions de dollars américains à 20 438 millions de dollars américains. Bien que l'augmentation ne soit pas linéaire, la tendance générale est à la hausse.
- Ratio dette sur capital
- Le ratio dette sur capital a augmenté de 0,62 en mars 2019 à 0,72 en décembre 2020, indiquant une augmentation du levier financier. Après décembre 2020, le ratio a fluctué, mais a globalement diminué, atteignant 0,64 en juin 2023. Cette diminution suggère une amélioration de la structure du capital, avec une proportion moindre de dette par rapport au capital propre.
En résumé, la période initiale est caractérisée par une augmentation de l'endettement et du capital, entraînant une hausse du ratio dette sur capital. La période ultérieure montre une stabilisation puis une diminution de la dette, combinée à une croissance continue du capital, ce qui se traduit par une diminution du ratio dette sur capital. L'entreprise semble avoir géré son endettement de manière proactive après décembre 2020.
Ratio d’endettement
ONEOK Inc., ratio d’endettement, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Échéances actuelles de la dette à long terme | —) | 500) | 925) | 925) | 896) | 896) | 896) | 536) | 536) | 544) | 8) | 8) | 8) | 8) | 8) | 8) | 308) | 308) | ||||||
| Emprunts à court terme | —) | —) | —) | 901) | —) | 78) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 220) | —) | —) | —) | ||||||
| Dette à long terme, à l’exclusion des échéances courantes | 12,742) | 12,728) | 12,696) | 11,951) | 12,873) | 12,750) | 12,748) | 13,640) | 13,638) | 13,639) | 14,228) | 14,249) | 14,276) | 14,147) | 12,480) | 12,479) | 10,754) | 10,004) | ||||||
| Total de la dette | 12,742) | 13,228) | 13,621) | 13,777) | 13,769) | 13,724) | 13,643) | 14,177) | 14,174) | 14,183) | 14,236) | 14,257) | 14,284) | 14,154) | 12,707) | 12,487) | 11,062) | 10,312) | ||||||
| Total de l’actif | 24,038) | 24,464) | 24,379) | 24,439) | 24,527) | 23,993) | 23,622) | 23,872) | 23,437) | 23,180) | 23,079) | 22,781) | 22,992) | 21,969) | 21,812) | 21,336) | 19,752) | 18,934) | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement1 | 0.53 | 0.54 | 0.56 | 0.56 | 0.56 | 0.57 | 0.58 | 0.59 | 0.60 | 0.61 | 0.62 | 0.63 | 0.62 | 0.64 | 0.58 | 0.59 | 0.56 | 0.54 | ||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettementConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Chevron Corp. | 0.09 | 0.09 | 0.09 | 0.09 | 0.10 | 0.12 | 0.13 | 0.16 | 0.18 | 0.19 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| ConocoPhillips | 0.18 | 0.18 | 0.18 | 0.18 | 0.18 | 0.20 | 0.22 | 0.23 | 0.23 | 0.24 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | 0.11 | 0.11 | 0.11 | 0.12 | 0.13 | 0.13 | 0.14 | 0.17 | 0.18 | 0.19 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q2 2023 calcul
Ratio d’endettement = Total de la dette ÷ Total de l’actif
= 12,742 ÷ 24,038 = 0.53
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. Le total de la dette a connu une augmentation constante de mars 2019 à décembre 2020, passant de 10 312 millions de dollars américains à 14 236 millions de dollars américains. Cette tendance à la hausse s'est ensuite stabilisée, puis a amorcé un déclin progressif à partir de mars 2021, atteignant 12 742 millions de dollars américains en juin 2023.
Parallèlement, le total de l'actif a également augmenté de manière continue, bien que moins prononcée que celle de la dette, de mars 2019 à décembre 2022, passant de 18 934 millions de dollars américains à 24 527 millions de dollars américains. Une légère diminution est observée en juin 2023, avec un total de l'actif de 24 038 millions de dollars américains.
Le ratio d'endettement, qui mesure la proportion de la dette par rapport à l'actif, a suivi une trajectoire ascendante de 0,54 en mars 2019 à 0,64 en décembre 2020. À partir de ce point, le ratio a commencé à diminuer, atteignant 0,53 en juin 2023. Cette diminution du ratio d'endettement suggère une amélioration de la solvabilité, malgré la fluctuation des montants absolus de la dette et de l'actif.
- Tendances de la dette
- Augmentation continue jusqu'en décembre 2020, suivie d'une stabilisation et d'une diminution progressive.
- Tendances de l'actif
- Augmentation continue jusqu'en décembre 2022, suivie d'une légère diminution en juin 2023.
- Tendances du ratio d'endettement
- Augmentation jusqu'en décembre 2020, suivie d'une diminution progressive, indiquant une amélioration de la solvabilité.
Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
ONEOK Inc., le ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q2 2023 calcul
Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Total de l’actif
= 12,817 ÷ 24,038 = 0.53
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. La dette totale a connu une augmentation constante de mars 2019 à décembre 2020, passant de 10 312 millions de dollars américains à 14 337 millions de dollars américains. Cette tendance à la hausse s'est ensuite stabilisée, puis a amorcé un léger déclin à partir de mars 2021, atteignant 12 817 millions de dollars américains en juin 2023.
Parallèlement, le total de l'actif a également augmenté sur l'ensemble de la période, bien que de manière moins prononcée que la dette. Il est passé de 18 934 millions de dollars américains en mars 2019 à 24 038 millions de dollars américains en juin 2023. L'augmentation la plus notable de l'actif s'est produite entre mars 2020 et décembre 2020.
Le ratio d'endettement par rapport à l'actif a suivi une tendance à la hausse initiale, passant de 0,54 en mars 2019 à 0,65 en mars 2020. Ce ratio a ensuite connu une stabilisation et une légère diminution, atteignant 0,53 en juin 2023. Cette évolution suggère une amélioration de la solvabilité, bien que le niveau d'endettement reste significatif.
- Tendances de la dette totale
- Augmentation constante jusqu'en décembre 2020, stabilisation et léger déclin par la suite.
- Tendances de l'actif total
- Augmentation continue sur la période, avec une accélération entre mars 2020 et décembre 2020.
- Tendances du ratio d'endettement
- Augmentation initiale suivie d'une stabilisation et d'une légère diminution, indiquant une amélioration de la solvabilité.
Ratio d’endettement financier
ONEOK Inc., ratio d’endettement financier, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | 24,038) | 24,464) | 24,379) | 24,439) | 24,527) | 23,993) | 23,622) | 23,872) | 23,437) | 23,180) | 23,079) | 22,781) | 22,992) | 21,969) | 21,812) | 21,336) | 19,752) | 18,934) | ||||||
| Total des capitaux propres d’ONEOK | 7,218) | 7,132) | 6,494) | 6,312) | 6,115) | 5,994) | 6,015) | 5,841) | 5,910) | 6,097) | 6,042) | 6,146) | 6,241) | 5,561) | 6,226) | 6,219) | 6,348) | 6,442) | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement financier1 | 3.33 | 3.43 | 3.75 | 3.87 | 4.01 | 4.00 | 3.93 | 4.09 | 3.97 | 3.80 | 3.82 | 3.71 | 3.68 | 3.95 | 3.50 | 3.43 | 3.11 | 2.94 | ||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement financierConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Chevron Corp. | 1.59 | 1.60 | 1.62 | 1.64 | 1.68 | 1.70 | 1.72 | 1.77 | 1.82 | 1.83 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| ConocoPhillips | 1.89 | 1.91 | 1.95 | 1.93 | 1.87 | 1.90 | 2.00 | 1.98 | 1.93 | 1.94 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | 1.82 | 1.86 | 1.89 | 1.99 | 2.07 | 2.10 | 2.01 | 2.10 | 2.13 | 2.13 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q2 2023 calcul
Ratio d’endettement financier = Total de l’actif ÷ Total des capitaux propres d’ONEOK
= 24,038 ÷ 7,218 = 3.33
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières trimestrielles révèle une évolution constante de l'actif total sur la période considérée. Une augmentation progressive est observée de mars 2019 à décembre 2022, passant d'un total de 18 934 millions de dollars américains à 24 527 millions de dollars américains. Le premier trimestre 2023 marque une légère diminution, ramenant l'actif total à 24 038 millions de dollars américains, suivie d'une remontée modérée à 24 464 millions de dollars américains au second trimestre 2023.
Les capitaux propres présentent une trajectoire plus fluctuante. Après une légère diminution de mars 2019 à septembre 2019, ils connaissent une baisse significative au premier trimestre 2020, atteignant 5 561 millions de dollars américains. Une reprise s'ensuit, avec une augmentation progressive jusqu'au quatrième trimestre 2022, où ils atteignent 7 218 millions de dollars américains. Le second trimestre 2023 affiche une valeur de 7 132 millions de dollars américains.
- Ratio d’endettement financier
- Le ratio d'endettement financier montre une tendance à la hausse de mars 2019 à décembre 2021, passant de 2,94 à 4,09. Cette augmentation indique une proportion croissante de financement par la dette par rapport aux capitaux propres. Une stabilisation relative est observée au premier trimestre 2022, suivie d'une légère augmentation à 4,01. Les trimestres suivants montrent une diminution progressive, atteignant 3,33 au second trimestre 2023, suggérant une amélioration de la structure financière et une réduction du levier financier.
En résumé, l'actif total a connu une croissance soutenue sur la période, tandis que les capitaux propres ont présenté des fluctuations plus importantes. Le ratio d'endettement financier a augmenté jusqu'en fin d'année 2021, puis a commencé à diminuer, indiquant une possible amélioration de la gestion de la dette.
Ratio de couverture des intérêts
ONEOK Inc., le taux de couverture des intérêts, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice net (perte nette) attribuable à ONEOK | 468) | 1,049) | 485) | 432) | 414) | 391) | 379) | 392) | 342) | 386) | 308) | 312) | 134) | (142) | 320) | 309) | 312) | 337) | ||||||
| Plus: Bénéfice net attribuable à la participation ne donnant pas le contrôle | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | ||||||
| Plus: Charge d’impôt sur le résultat | 145) | 330) | 142) | 132) | 131) | 122) | 130) | 122) | 110) | 122) | 95) | 107) | 43) | (55) | 98) | 97) | 99) | 78) | ||||||
| Plus: Charges d’intérêts, déduction faite des intérêts capitalisés | 180) | 166) | 166) | 167) | 171) | 172) | 178) | 184) | 185) | 186) | 177) | 176) | 219) | 141) | 129) | 130) | 117) | 115) | ||||||
| Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) | 793) | 1,545) | 793) | 731) | 716) | 686) | 688) | 698) | 637) | 694) | 580) | 595) | 396) | (57) | 548) | 536) | 528) | 531) | ||||||
| Ratio de solvabilité | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de couverture des intérêts1 | 5.69 | 5.65 | 4.33 | 4.10 | 3.95 | 3.77 | 3.71 | 3.57 | 3.46 | 2.99 | 2.13 | 2.23 | 2.30 | 3.01 | 4.36 | 4.37 | 4.45 | 4.39 | ||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de couverture des intérêtsConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Chevron Corp. | 87.36 | 102.29 | 97.27 | 86.49 | 68.50 | 44.87 | 31.39 | 19.12 | 8.50 | -11.85 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| ConocoPhillips | 28.69 | 33.08 | 36.07 | 33.30 | 28.10 | 22.60 | 15.38 | 9.41 | 4.77 | 1.17 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | 85.62 | 108.93 | 94.68 | 88.00 | 68.10 | 42.27 | 33.98 | -5.84 | -14.48 | -20.45 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q2 2023 calcul
Ratio de couverture des intérêts = (EBITQ2 2023
+ EBITQ1 2023
+ EBITQ4 2022
+ EBITQ3 2022)
÷ (Charges d’intérêtsQ2 2023
+ Charges d’intérêtsQ1 2023
+ Charges d’intérêtsQ4 2022
+ Charges d’intérêtsQ3 2022)
= (793 + 1,545 + 793 + 731)
÷ (180 + 166 + 166 + 167)
= 5.69
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une volatilité significative du bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) sur la période considérée. Initialement, l'EBIT présente une relative stabilité entre 528 et 548 millions de dollars américains de mars 2019 à décembre 2019. Un point bas est atteint en mars 2020 avec une valeur négative de -57 millions de dollars américains, suivi d'une reprise progressive tout au long de l'année 2020. Cette tendance à la hausse se poursuit en 2021, atteignant un maximum de 731 millions de dollars américains en juin 2021, avant de se stabiliser autour de 686-716 millions de dollars américains pour le reste de l'année. L'année 2022 voit une nouvelle augmentation, culminant à 793 millions de dollars américains en décembre 2022, puis une remontée à 1545 millions de dollars américains en mars 2023, suivie d'une légère diminution à 793 millions de dollars américains en juin 2023.
Les charges d'intérêts, déduction faite des intérêts capitalisés, affichent une tendance générale à la hausse sur la période. Elles passent de 115 millions de dollars américains en mars 2019 à 180 millions de dollars américains en juin 2023, avec une accélération notable entre mars 2020 et juin 2020, passant de 141 à 219 millions de dollars américains. Cette augmentation est plus modérée par la suite, mais reste constante.
Le ratio de couverture des intérêts, qui mesure la capacité à couvrir les charges d'intérêts avec le bénéfice avant intérêts et impôts, suit une trajectoire inversement proportionnelle à celle des charges d'intérêts et du EBIT. Il diminue fortement en 2020, atteignant un minimum de 2.13 en décembre 2020, en raison de la baisse de l'EBIT et de l'augmentation des charges d'intérêts. Le ratio se redresse ensuite progressivement à partir de 2021, atteignant 5.69 en juin 2023, reflétant l'amélioration de la rentabilité et une augmentation plus modérée des charges d'intérêts.
- Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT)
- Présente une forte volatilité, avec un point bas en mars 2020 et une reprise significative en 2021 et 2022, suivie d'une remontée importante en mars 2023.
- Charges d’intérêts
- Augmentent de manière générale sur la période, avec une accélération notable en 2020.
- Ratio de couverture des intérêts
- Diminue en 2020, atteignant un minimum, puis se redresse progressivement à partir de 2021, reflétant l'amélioration de la rentabilité.