Analyse des créances douteuses
La provision pour créances douteuses (créances irrécouvrables) est un compte de contrepartie qui réduit le solde des créances brutes de l’entreprise. La relation entre la provision et le solde des créances devrait être relativement constante, à moins qu’il n’y ait un changement dans l’ensemble de l’économie ou un changement dans la clientèle.
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Provision pour créances douteuses
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
1 2021 calcul
Provision en pourcentage des comptes débiteurs, brut = 100 × Provision pour créances douteuses ÷ Débiteurs, bruts
= 100 × ÷ =
L'analyse des données financières révèle une tendance à l'augmentation de la provision pour créances douteuses sur la période considérée. Cette provision a progressé de 59 millions de dollars américains en 2017 à 167 millions de dollars américains en 2021, ce qui représente une augmentation significative.
Parallèlement, les débiteurs bruts ont également augmenté, passant de 2257 millions de dollars américains en 2017 à 3189 millions de dollars américains en 2021. Cependant, l'augmentation de la provision pour créances douteuses a été plus rapide que celle des débiteurs bruts.
- Provision pour créances douteuses
- L'évolution de la provision pour créances douteuses indique une détérioration potentielle de la qualité du crédit des clients ou une modification de la politique de provision de l'entreprise. L'augmentation substantielle en 2020 et 2021 mérite une attention particulière.
- Débiteurs, bruts
- La croissance des débiteurs bruts suggère une augmentation des ventes à crédit. Il est important de surveiller si cette augmentation est proportionnelle à la croissance du chiffre d'affaires global.
Le ratio de la provision pour créances douteuses en pourcentage des comptes débiteurs, brut, a connu une augmentation notable, passant de 2,61% en 2017 à 5,24% en 2021. Cette progression indique une couverture croissante des créances douteuses, ce qui peut être interprété comme une gestion plus prudente des risques de crédit ou comme une anticipation de pertes plus importantes.
- Provision en pourcentage des comptes débiteurs, brut
- L'augmentation du pourcentage de provision suggère que l'entreprise anticipe un risque de non-recouvrement plus élevé sur ses créances. Une analyse plus approfondie des délais de recouvrement et de la composition du portefeuille clients serait nécessaire pour déterminer les causes de cette augmentation.
En résumé, les données indiquent une augmentation de l'exposition au risque de crédit, reflétée par l'augmentation de la provision pour créances douteuses et du ratio associé. Une surveillance continue de ces indicateurs est recommandée.