Ratios d’évaluation des actions ordinaires
Les ratios d’évaluation mesurent la quantité d’un actif ou d’un défaut (p. ex., les bénéfices) associée à la propriété d’une créance déterminée (p. ex., une part de la propriété de l’entreprise).
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
Twitter Inc. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- État des résultats
- Bilan : actif
- Analyse des ratios de liquidité
- Rapport valeur/ EBITDA d’entreprise (EV/EBITDA)
- Rapport valeur/ FCFF d’entreprise (EV/FCFF)
- Modèle d’actualisation des dividendes (DDM)
- Ratio de rotation de l’actif total depuis 2013
- Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP) depuis 2013
- Analyse de l’endettement
- Cumul des régularisations
Nous acceptons :
Ratios d’évaluation actuels
Twitter Inc., les ratios d’évaluation actuels
| Twitter Inc. | Alphabet Inc. | Charter Communications Inc. | Comcast Corp. | Meta Platforms Inc. | Netflix Inc. | Walt Disney Co. | Médias et divertissement | Services de communication | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières | ||||||||||||
| Cours actuel de l’action (P) | ||||||||||||
| Nombre d’actions ordinaires en circulation | ||||||||||||
| Bénéfice par action (EPS) | ||||||||||||
| Résultat d’exploitation par action | ||||||||||||
| Chiffre d’affaires par action | ||||||||||||
| Valeur comptable par action (BVPS) | ||||||||||||
| Ratios d’évaluation | ||||||||||||
| Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S) | ||||||||||||
| Rapport cours/valeur comptable (P/BV) | ||||||||||||
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31).
Si le ratio de valorisation de l’entreprise est inférieur au ratio d’évaluation de l’indice de référence, les actions de l’entreprise sont relativement sous-évaluées.
Sinon, si le ratio de valorisation de l’entreprise est supérieur au ratio d’évaluation de l’indice de référence, l’action de l’entreprise est relativement surévaluée.
Ratios d’évaluation historiques (résumé)
Twitter Inc., les ratios d’évaluation historiques
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
- Évolution du ratio cours/bénéfice net (P/E)
- Le ratio P/E a été enregistré uniquement à partir de 2018, avec une valeur de 19,57, puis a légèrement augmenté à 20,69 en 2019. L’absence de données pour 2017 et 2020-2021 limite l’analyse de sa tendance globale, mais la légère hausse entre 2018 et 2019 suggère une perception du marché de la société comme ayant une croissance stable ou une valorisation légèrement accrue par rapport au bénéfice net.
- Évolution du ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
- Ce ratio a connu une forte volatilité. Il était très élevé en 2017 à 633,05, ce qui peut indiquer une valorisation élevée du marché par rapport aux résultats d’exploitation, ou une faible rentabilité. En 2018, il a diminué à 52,03, ce qui représente une amélioration notable, mais reste encore élevé. En 2019, le ratio a augmenté à 82,78, puis a atteint un pic massif en 2020 à 2149,42, indiquant une déconnexion importante entre la valeur de marché et la résultat opérationnel ou une forte spéculation. La valeur en 2021 n’est pas disponible, empêchant de suivre la tendance récente.
- Évolution du ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
- Ce ratio a diminué de 10,04 en 2017 à 7,75 en 2018, puis a augmenté à 8,77 en 2019. Une nouvelle hausse importante a été observée en 2020 avec un ratio de 15,42, indiquant une valorisation du marché en proportion plus élevée par rapport au chiffre d’affaires, probablement en lien avec une croissance ou une anticipation de croissance. En 2021, le ratio a fortement chuté à 5,71, ce qui pourrait refléter une réduction de la valorisation relative ou un ralentissement de la croissance attendue.
- Évolution du ratio cours/valeur comptable (P/BV)
- Ce ratio a été de 4,86 en 2017, puis a baissé à 3,47 en 2018, puis s’est stabilisé à 3,48 en 2019. Il a ensuite connu une hausse importante en 2020 à 7,19, indiquant une surévaluation du marché ou une réduction de la valeur comptable par rapport à la capitalisation boursière. En 2021, il a diminué à 3,97, évoquant une certaine correction ou une stabilisation de la valorisation en lien avec la valeur comptable.
Ratio cours/bénéfice net (P/E)
Twitter Inc., P/Ecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Bénéfice net (perte nette) (en milliers) | ||||||
| Bénéfice par action (EPS)2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/E4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/EConcurrents5 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Comcast Corp. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Netflix Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
| P/Esecteur | ||||||
| Médias et divertissement | ||||||
| P/Eindustrie | ||||||
| Services de communication | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2021 calcul
EPS = Bénéfice net (perte nette) ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Twitter Inc.
4 2021 calcul
P/E = Cours de l’action ÷ EPS
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l'action
- Le cours de l'action a connu une baisse entre 2017 et 2018, passant de 32,66 US$ à 30,76 US$, avant de rebondir nettement en 2019 à 38,77 US$. Une forte hausse est observée en 2020, avec un cours atteignant 71,79 US$, marquant une période de croissance significative. Cependant, en 2021, le cours diminue à 36,24 US$, retrouvant un niveau inférieur à celui de 2019.
- Évolution du bénéfice par action (EPS)
- Le bénéfice par action affiche une tendance volatile. En 2017, il est en perte à -0,14 US$, puis devient positif en 2018, s’établissant à 1,57 US$, et poursuit sur une tendance à la hausse en 2019 à 1,87 US$. En 2020, une inversion de tendance survient : l’EPS devient négatif avec -1,42 US$, indiquant une perte. En 2021, cette perte se réduit, atteignant -0,28 US$, mais reste en territoire négatif.
- Ratio cours/bénéfice (P/E)
- Ce ratio est disponible uniquement pour 2018 (19,57) et 2019 (20,69). Il indique une valorisation du titre en adéquation avec ses bénéfices à cette période, avec une légère augmentation en 2019. L’absence de données pour les autres années limite l’analyse de l’évolution de ce ratio dans le temps.
Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
Twitter Inc., P/OPcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Bénéfice (perte) d’exploitation (en milliers) | ||||||
| Résultat d’exploitation par action2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/OP4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/OPConcurrents5 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Comcast Corp. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Netflix Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
| P/OPsecteur | ||||||
| Médias et divertissement | ||||||
| P/OPindustrie | ||||||
| Services de communication | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2021 calcul
Résultat d’exploitation par action = Bénéfice (perte) d’exploitation ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Twitter Inc.
4 2021 calcul
P/OP = Cours de l’action ÷ Résultat d’exploitation par action
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une fluctuation significative au cours de la période analysée. Après une légère baisse en 2018 par rapport à 2017, une forte augmentation a été observée en 2019, atteignant un pic en 2020. En 2021, une contraction notable du cours a été constatée, ramenant le prix en dessous du niveau de 2018.
- Résultat d’exploitation par action (ROA)
- Le résultat d’exploitation par action a connu une progression notable entre 2017 et 2018, passant de 0,05 US$ à 0,59 US$, puis a fluctué, atteignant 0,47 US$ en 2019. En 2020, une chute importante a été détectée, avec un résultat très faible de 0,03 US$, et enfin, en 2021, un résultat négatif de -0,62 US$, indiquant une perte par action significative pour cette année.
- Ratio P/OP (Price to Operating Profit)
- Ce ratio a été extrêmement volatile durant la période. Il a connu une forte baisse de 633,05 en 2017 à 52,03 en 2018, indiquant une réduction notable de la valorisation relative par rapport au bénéfice d’exploitation. Par la suite, il a augmenté de façon significative, culminant à 2149,42 en 2020. La donnée de 2021 est absente, ce qui limite l’analyse de sa tendance pour cette année. La hausse spectaculaire du ratio en 2020 reflète probablement une augmentation de la valorisation du marché malgré une baisse ou une faiblesse au niveau de l'exploitation.
Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
Twitter Inc., P/Scalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Revenu (en milliers) | ||||||
| Chiffre d’affaires par action2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/S4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/SConcurrents5 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Comcast Corp. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Netflix Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
| P/Ssecteur | ||||||
| Médias et divertissement | ||||||
| P/Sindustrie | ||||||
| Services de communication | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2021 calcul
Chiffre d’affaires par action = Revenu ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Twitter Inc.
4 2021 calcul
P/S = Cours de l’action ÷ Chiffre d’affaires par action
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une fluctuation notable au cours de la période analysée. Après une baisse modérée entre 2017 et 2018, il a progressivement augmenté en 2019, atteignant un sommet en 2020. Cependant, en 2021, le cours a diminué de façon significative, revenant à un niveau inférieur à celui de 2017.
- Chiffre d’affaires par action
- Ce indicateur a connu une croissance constante sur toute la période. De 3,25 USD en 2017, il a augmenté chaque année pour atteindre 6,34 USD en 2021, témoignant d’une amélioration du résultat ou de la rentabilité par action sur cette période.
- Ratio P/S (Prix/Ventes)
- Le ratio P/S a connu des fluctuations importantes. Il a diminué de 2017 à 2018, passant de 10,04 à 7,75, puis a augmenté en 2019, atteignant 8,77. La valeur la plus élevée a été enregistrée en 2020 avec 15,42, indiquant une surévaluation relative par rapport aux ventes. En 2021, le ratio a fortement diminué à 5,71, ce qui pourrait refléter une correction de la valorisation ou des changements dans la perception du marché concernant la société.
- Synthèse générale
- La période analysée présente une dynamique contrastée : une augmentation du chiffre d’affaires par action, mais une volatilité du cours de l’action et du ratio P/S. La hausse du chiffre d’affaires par action indique une amélioration en termes de rentabilité ou de résultats sous-jacents, tandis que la baisse du cours de l’action en 2021, coupled avec la chute du ratio P/S, pourrait signaler une correction du marché ou une perception modifiée de la valorisation de l’entreprise malgré une performance opérationnelle en progression.
Rapport cours/valeur comptable (P/BV)
Twitter Inc., P/BVcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | 31 déc. 2018 | 31 déc. 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | ||||||
| Sélection de données financières (US$) | ||||||
| Capitaux propres (en milliers) | ||||||
| Valeur comptable par action (BVPS)2 | ||||||
| Cours de l’action1, 3 | ||||||
| Ratio d’évaluation | ||||||
| P/BV4 | ||||||
| Repères | ||||||
| P/BVConcurrents5 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Comcast Corp. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Netflix Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
| P/BVsecteur | ||||||
| Médias et divertissement | ||||||
| P/BVindustrie | ||||||
| Services de communication | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 2021 calcul
BVPS = Capitaux propres ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= ÷ =
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport annuel de Twitter Inc.
4 2021 calcul
P/BV = Cours de l’action ÷ BVPS
= ÷ =
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une baisse notable entre 2017 et 2018, passant de 32,66 US$ à 30,76 US$, puis a augmenté de manière significative en 2019 pour atteindre 38,77 US$, poursuivant cette tendance à la hausse en 2020 avec une valeur de 71,79 US$. Cependant, en 2021, le cours a fortement diminué pour s’établir à 36,24 US$, revenant presque à son niveau initial de 2017.
- Valeur comptable par action (BVPS)
- La valeur comptable par action a connu une croissance régulière de 2017 à 2019, passant de 6,72 US$ à 11,13 US$, indiquant une augmentation de la valeur nette par action sur cette période. En 2020, une baisse se manifeste, avec une BVPS de 9,99 US$, confirmé par une légère diminution à 9,13 US$ en 2021, traduisant une diminution ou une dilution des fonds propres par action ou une réduction de la valeur comptable par action.
- Ratio P/BV
- Le ratio Prix/valeur comptable (P/BV) a varié de façon notable au cours de la période. Il a diminué entre 2017 et 2018, passant de 4,86 à 3,47, indiquant une valorisation plus basse par rapport à la valeur comptable. En 2019, le ratio s’est maintenu quasi inchangé (3,48). En 2020, il a rapidement augmenté pour atteindre 7,19, ce qui reflète une valorisation du marché beaucoup plus élevée par rapport à la valeur comptable, probablement en réponse à une croissance du cours de l’action ou à une hausse des perspectives de l'entreprise. En 2021, le ratio a diminué à 3,97, s’éloignant de son pic de 2020, signalant une réduction de l’écart entre la marché et la valeur comptable ou une correction en termes de valorisation.