Analyse des ratios de rentabilité
Les ratios de rentabilité mesurent la capacité de l’entreprise à générer des ventes rentables à partir de ses ressources (actifs).
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Ratios de rentabilité (résumé)
Comcast Corp., les ratios de rentabilité
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
- Évolution du ratio de marge bénéficiaire brute
- Le ratio de marge bénéficiaire brute a connu une augmentation progressive, passant de 68,02 % en 2020 à 70,08 % en 2024. Cette tendance indique une amélioration de la rentabilité brute, suggérant une gestion plus efficace des coûts directs liés à la production ou à la fourniture des services.
- Évolution du ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
- Ce ratio a fluctué au cours de la période, atteignant un pic à 17,89 % en 2021, avant de chuter significativement à 11,56 % en 2022. Par la suite, il a rebondi pour atteindre 19,18 % en 2023, puis a légèrement diminué à 18,83 % en 2024. La variation notable en 2022 pourrait refléter des dépenses exceptionnelles ou une baisse de performance opérationnelle, tandis que la reprise en 2023 indique une amélioration de l'efficacité opérationnelle.
- Évolution du ratio de marge bénéficiaire nette
- Ce ratio a connu une forte baisse en 2022 à 4,42 %, par rapport à 12,17 % en 2021, avant de remonter à 12,66 % en 2023 et de s’établir à 13,09 % en 2024. La chute en 2022 peut résulter de charges exceptionnelles ou d’autres événements impactant la rentabilité nette, mais la tendance positive depuis cette date indique une récupération de la profitabilité après cette période de faiblesse.
- Évolution du rendement des capitaux propres (ROE)
- Le ROE a varié, atteignant un sommet de 14,73 % en 2021, avant de diminuer à 6,63 % en 2022. Ensuite, il a fortement rebondi à 18,61 % en 2023, et a légèrement progressé à 18,92 % en 2024, ce qui témoigne d’une amélioration significative de la rentabilité pour les actionnaires après une période de faiblesse en 2022.
- Évolution du ratio de rendement de l’actif (ROA)
- Le ROA a suivi une tendance similaire, passant de 3,85 % en 2020 à 5,13 % en 2021, chutant à 2,09 % en 2022, puis retrouvant une valeur plus élevée de 5,81 % en 2023 et se maintenant à 6,08 % en 2024. La baisse en 2022 reflète une détérioration de l’efficacité de l’utilisation des actifs, tandis que la reprise indique une utilisation plus efficace des ressources à partir de cette année.
Ratios de rendement des ventes
Ratios de rendement des investissements
Ratio de marge bénéficiaire brute
Comcast Corp., le ratio de la marge bénéficiaire brutecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Marge brute | ||||||
| Revenu | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire brute1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire bruteConcurrents2 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Netflix Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire brute = 100 × Marge brute ÷ Revenu
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Marque de la marge brute
- La marge brute de l'entreprise a montré une tendance à la hausse progressive sur la période analysée. Elle est passée de 70 443 millions de dollars en 2020 à 86 705 millions de dollars en 2024, soit une augmentation totale d'environ 23 %. Cette croissance indique une amélioration de la rentabilité brute, bien que la marge bénéficiaire brute ait connu une légère fluctuation en 2021, passant de 68,02 % à 66,96 %, avant de reprendre une tendance à la hausse. Le ratio de marge bénéficiaire brute a ainsi progressé, atteignant 70,08 % en 2024, marquant une amélioration continue de la rentabilité en pourcentage.
- Revenu
- Le chiffre d'affaires a constamment augmenté tout au long de la période. Il est passé de 103 564 millions de dollars en 2020 à 123 731 millions de dollars en 2024, en enregistrant une croissance d'environ 19 %. La hausse régulière du revenu indique une croissance soutenue des activités ou des marchés de l'entreprise, avec une augmentation notable entre 2021 et 2022, suivie d'une augmentation plus modérée en 2023 et 2024.
- Ratio de marge bénéficiaire brute
- Le ratio de marge bénéficiaire brute a connu une évolution positive après une baisse en 2021. Il s’établissait à 68,02 % en 2020, diminue à 66,96 % en 2021, mais revient à une valeur supérieure en 2022 à 68,53 %, pour atteindre finalement 69,76 % en 2023 et 70,08 % en 2024. Cette évolution suggère une amélioration de la rentabilité relative, reflétant une gestion efficace des coûts ou une optimisation des marges bénéficiaires au fil du temps.
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation
Comcast Corp., le ratio de marge bénéficiaire d’exploitationcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Résultat d’exploitation | ||||||
| Revenu | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationConcurrents2 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Netflix Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationsecteur | ||||||
| Media & Entertainment | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire d’exploitationindustrie | ||||||
| Communication Services | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation = 100 × Résultat d’exploitation ÷ Revenu
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du résultat d'exploitation
- Le résultat d'exploitation a connu une croissance significative entre 2020 et 2021, passant de 17 493 millions de dollars à 20 817 millions de dollars. Cependant, une baisse notable a été observée en 2022, avec une diminution à 14 041 millions de dollars. La situation s'est améliorée en 2023, avec une augmentation substantielle à 23 314 millions de dollars, pratiquement identique à 2024, à 23 297 millions de dollars. Cette tendance met en évidence une stabilité relative à partir de 2023 après une période de fluctuation importante.
- Évolution du revenu
- Le revenu a montré une croissance régulière sur l'ensemble de la période, passant de 103 564 millions de dollars en 2020 à 123 731 millions de dollars en 2024. La progression a été constante, sans période de stagnation ou de recul significatif, illustrant une expansion soutenue des activités de l'entreprise au fil des ans.
- Ratio de marge bénéficiaire d'exploitation
- Le ratio de marge bénéficiaire d'exploitation a connu une légère amélioration en 2021, atteignant 17,89 %, contre 16,89 % en 2020. En 2022, il a chuté à 11,56 %, indiquant une réduction de la rentabilité opérationnelle. Néanmoins, en 2023, la marge a fortement rebondi à 19,18 %, dépassant même le niveau de 2021, pour se stabiliser à 18,83 % en 2024. Cette évolution suggère une récupération de la rentabilité opérationnelle après une année de faiblesse en 2022.
Ratio de marge bénéficiaire nette
Comcast Corp., le ratio de la marge bénéficiaire nettecalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Bénéfice net attribuable à Comcast Corporation | ||||||
| Revenu | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire nette1 | ||||||
| Repères | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire netteConcurrents2 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Netflix Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire nettesecteur | ||||||
| Media & Entertainment | ||||||
| Ratio de marge bénéficiaire netteindustrie | ||||||
| Communication Services | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
Ratio de marge bénéficiaire nette = 100 × Bénéfice net attribuable à Comcast Corporation ÷ Revenu
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Bénéfice net attribuable à Comcast Corporation
- Le bénéfice net a connu une évolution variable au cours de la période analysée. Après une augmentation significative de 2020 à 2021, passant de 10 534 millions de dollars à 14 159 millions de dollars, une baisse notable a été observée en 2022, atteignant 5 370 millions de dollars. Cependant, à partir de cette baisse, une forte reprise est apparue en 2023, avec un bénéfice net atteignant 15 388 millions de dollars, dépassant ainsi largement le niveau de 2021. En 2024, le résultat est légèrement supérieur, s’établissant à 16 192 millions de dollars, indiquant une tendance à la croissance de la rentabilité globale.
- Revenu
- Le chiffre d’affaires a affiché une croissance constante durant toute la période. Il a augmenté progressivement, passant de 103 564 millions de dollars en 2020 à 116 385 millions en 2021, puis à 121 427 millions en 2022. La croissance a ralenti légèrement en 2023, atteignant 121 572 millions, avant de poursuivre son extension en 2024, où le revenu a atteint 123 731 millions de dollars, témoignant d'une stabilité et d'une croissance régulière dans la génération de chiffre d'affaires.
- Ratio de marge bénéficiaire nette
- Ce ratio a connu une volatilité notable. Après avoir augmenté de 10,17 % en 2020 à 12,17 % en 2021, il a chuté à 4,42 % en 2022, ce qui suggère une réduction significative de la rentabilité nette relative. Toutefois, à partir de 2022, une forte reprise a été observée, avec le ratio atteignant de nouveau 12,66 % en 2023, et poursuivant sa progression à 13,09 % en 2024. Cette tendance indique une amélioration de la rentabilité nette relative, retrouvant et dépassant les niveaux atteints en 2021. La volatilité du ratio témoigne des variations dans la performance opérationnelle ou dans la structure des coûts et des marges au fil des années.
Rendement des capitaux propres (ROE)
Comcast Corp., ROEcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Bénéfice net attribuable à Comcast Corporation | ||||||
| Total des capitaux propres de Comcast Corporation | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| ROE1 | ||||||
| Repères | ||||||
| ROEConcurrents2 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Netflix Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
| ROEsecteur | ||||||
| Media & Entertainment | ||||||
| ROEindustrie | ||||||
| Communication Services | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
ROE = 100 × Bénéfice net attribuable à Comcast Corporation ÷ Total des capitaux propres de Comcast Corporation
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Bénéfice net attribuable à Comcast Corporation
- Les bénéfices nets ont connu une forte croissance en 2021, atteignant 14 159 millions de dollars, en hausse par rapport à 10 534 millions en 2020. Cependant, une importante baisse a été observée en 2022, avec un bénéfice de 5 370 millions, inférieur aux années précédentes. Par la suite, une reprise a eu lieu en 2023, où le bénéfice net a augmenté pour atteindre 15 388 millions, dépassant largement les niveaux de 2020 et 2021. En 2024, cette tendance de croissance s’est confirmée, avec un bénéfice net de 16 192 millions, continuant la progression observée en 2023.
- Total des capitaux propres de Comcast Corporation
- Les capitaux propres ont montré une croissance modérée de 2020 à 2021, passant de 90 323 millions à 96 092 millions de dollars. Une diminution significative a été enregistrée en 2022, où ils ont chuté à 80 943 millions, ce qui peut indiquer une utilisation ou une réduction des réserves ou des résultats d’exploitation moins favorables. Toutefois, ces capitaux ont augmenté en 2023 à 82 703 millions, puis encore en 2024 à 85 560 millions, traduisant une consolidation de la situation financière et une reprise progressive.
- ROE (Return on Equity)
- Le taux de rendement des capitaux propres a connu une évolution variable. Il a augmenté de 11,66 % en 2020 à 14,73 % en 2021, témoignant d’une meilleure rentabilité pour les actionnaires. Une baisse significative à 6,63 % en 2022 a contrasté avec cette tendance positive. Cependant, ce ratio a rebondi fortement en 2023, atteignant 18,61 %, puis une nouvelle hausse a été observée en 2024, dépassant les 18 %, ce qui indique une amélioration substantielle de la rentabilité par rapport aux années précédentes.
Ratio de rendement de l’actif (ROA)
Comcast Corp., ROAcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 31 déc. 2024 | 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||||
| Bénéfice net attribuable à Comcast Corporation | ||||||
| Total de l’actif | ||||||
| Ratio de rentabilité | ||||||
| ROA1 | ||||||
| Repères | ||||||
| ROAConcurrents2 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Netflix Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
| ROAsecteur | ||||||
| Media & Entertainment | ||||||
| ROAindustrie | ||||||
| Communication Services | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
1 2024 calcul
ROA = 100 × Bénéfice net attribuable à Comcast Corporation ÷ Total de l’actif
= 100 × ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Bénéfice net attribuable à Comcast Corporation
- La tendance du bénéfice net montre une augmentation significative entre 2020 et 2021, passant d'environ 10,534 millions de dollars à 14,159 millions de dollars. Cependant, en 2022, une forte baisse est observée, avec le bénéfice net tombant à 5,370 millions de dollars. Par la suite, une reprise est constatée pour 2023, avec une hausse notable à 15,388 millions de dollars, et cette tendance positive se maintient en 2024 avec 16,192 millions de dollars. Ces fluctuations indiquent une instabilité à court terme, mais une reprise globale lors des dernières années.
- Total de l’actif
- Le total de l’actif reste relativement stable au cours de la période analysée, avec une légère augmentation passant de 273 869 millions de dollars en 2020 à 275 905 millions en 2021, suivi d'une baisse en 2022 à 257 275 millions. Ensuite, une croissance modérée est observée en 2023, atteignant 264 811 millions, et elle se maintient en 2024 à 266 211 millions. La stabilité relative de cette ligne indique une gestion prudente ou un équilibre dans la composition des actifs, malgré quelques variations.
- ROA (Return on Assets)
- Le ratio de rendement des actifs affiche une évolution positive sur la période. En 2020, il s'établissait à 3,85 %, ce qui indique un faible rendement par rapport à l'actif total. Une progression est observée en 2021, avec un ROA de 5,13 %, ce qui suggère une meilleure utilisation des actifs pour générer des bénéfices. En 2022, le ROA chute à 2,09 %, marquant une baisse de la rentabilité relative. Cependant, en 2023, une forte amélioration est constatée avec un ROA de 5,81 %, dépassant même le niveau de 2021. La tendance se confirme en 2024, avec un ROA de 6,08 %, ce qui indique une amélioration continue dans l'efficacité de l'utilisation des actifs pour générer des bénéfices.