Analyse des ratios d’activité à long terme
Données trimestrielles
Les ratios d’activité mesurent l’efficacité avec laquelle une entreprise effectue les tâches quotidiennes, telles que le recouvrement des créances et la gestion des stocks.
Ratios d’activité à long terme (résumé)
Halliburton Co., ratios d’activité à long terme (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
L’analyse des ratios financiers révèle des tendances distinctes sur la période considérée. Le ratio de rotation net des immobilisations présente une fluctuation significative. Après une légère augmentation de mars à juin 2015, il diminue progressivement jusqu'à décembre 2016, atteignant son point le plus bas. Une reprise s'ensuit, avec une augmentation continue jusqu'à décembre 2018, bien que la progression soit moins marquée à partir de septembre 2018.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Ce ratio indique l'efficacité avec laquelle l'entreprise utilise ses actifs immobilisés pour générer des revenus. La tendance générale suggère une amélioration de cette efficacité au fil du temps, malgré des variations trimestrielles.
Le ratio de rotation de l’actif total démontre une baisse notable de mars 2015 à décembre 2016. Il se stabilise ensuite, avec une légère augmentation progressive de décembre 2016 à juin 2018. La fin de la période observée montre une stabilisation relative, avec une légère diminution en décembre 2018.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Ce ratio mesure l'efficacité avec laquelle l'entreprise utilise l'ensemble de ses actifs pour générer des revenus. La diminution initiale suivie d'une stabilisation suggère une possible optimisation de l'utilisation des actifs ou une modification de la structure de l'actif.
Le ratio de rotation des capitaux propres suit une trajectoire plus variable. Il diminue de mars 2015 à décembre 2015, puis augmente de manière significative jusqu'à juin 2017. Une légère fluctuation est observée entre juin 2017 et décembre 2017, suivie d'une augmentation continue jusqu'à juin 2018. Enfin, une légère diminution est constatée à partir de septembre 2018.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio indique l'efficacité avec laquelle l'entreprise utilise les capitaux propres pour générer des revenus. L'augmentation globale suggère une amélioration de la rentabilité des capitaux propres investis, bien que des variations trimestrielles soient présentes.
Ratio de rotation net des immobilisations
Halliburton Co., le taux de rotation net des immobilisations, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | 31 déc. 2016 | 30 sept. 2016 | 30 juin 2016 | 31 mars 2016 | 31 déc. 2015 | 30 sept. 2015 | 30 juin 2015 | 31 mars 2015 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Revenu | 5,936) | 6,172) | 6,147) | 5,740) | 5,940) | 5,444) | 4,957) | 4,279) | 4,021) | 3,833) | 3,835) | 4,198) | 5,082) | 5,582) | 5,919) | 7,050) | |||||
| Immobilisations corporelles, déduction faite de l’amortissement cumulé | 8,961) | 8,821) | 8,825) | 8,596) | 8,521) | 8,432) | 8,374) | 8,415) | 8,532) | 8,741) | 8,961) | 9,252) | 10,911) | 11,018) | 11,153) | 12,299) | |||||
| Taux d’activité à long terme | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisations1 | 2.68 | 2.72 | 2.64 | 2.57 | 2.42 | 2.22 | 2.04 | 1.90 | 1.86 | 1.94 | 2.09 | 2.25 | 2.17 | 2.48 | 2.73 | 2.65 | |||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisationsConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| SLB N.V. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
1 Q4 2018 calcul
Ratio de rotation net des immobilisations = (RevenuQ4 2018
+ RevenuQ3 2018
+ RevenuQ2 2018
+ RevenuQ1 2018)
÷ Immobilisations corporelles, déduction faite de l’amortissement cumulé
= (5,936 + 6,172 + 6,147 + 5,740)
÷ 8,961 = 2.68
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution significative du revenu sur la période considérée. Une diminution notable du revenu est observée entre le premier trimestre 2015 et le dernier trimestre 2016, passant de 7050 millions de dollars américains à 4021 millions de dollars américains. À partir du dernier trimestre 2016, une tendance à la hausse du revenu se manifeste, atteignant 6147 millions de dollars américains au dernier trimestre 2018.
Les immobilisations corporelles, déduction faite de l’amortissement cumulé, présentent une diminution importante entre le premier trimestre 2015 et le dernier trimestre 2016, passant de 12299 millions de dollars américains à 8532 millions de dollars américains. Après cette baisse, une légère augmentation est constatée jusqu’au dernier trimestre 2018, avec une valeur de 8961 millions de dollars américains.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Le ratio de rotation net des immobilisations fluctue au cours de la période. Il débute à 2.65 au premier trimestre 2015, puis augmente légèrement pour atteindre 2.73 au deuxième trimestre 2015. Une diminution est ensuite observée, atteignant un minimum de 1.86 au dernier trimestre 2016. À partir de ce point, le ratio montre une tendance à la hausse, culminant à 2.72 au deuxième trimestre 2018, avant de légèrement diminuer à 2.68 au dernier trimestre 2018. Cette évolution suggère une utilisation plus efficace des immobilisations corporelles à partir du dernier trimestre 2016, corrélée à l’augmentation du revenu.
En résumé, les données indiquent une période initiale de contraction du revenu et des immobilisations, suivie d’une reprise et d’une amélioration de l’efficacité de l’utilisation des actifs, comme l’illustre l’évolution du ratio de rotation net des immobilisations.
Ratio de rotation de l’actif total
Halliburton Co., le taux de rotation total de l’actif, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | 31 déc. 2016 | 30 sept. 2016 | 30 juin 2016 | 31 mars 2016 | 31 déc. 2015 | 30 sept. 2015 | 30 juin 2015 | 31 mars 2015 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Revenu | 5,936) | 6,172) | 6,147) | 5,740) | 5,940) | 5,444) | 4,957) | 4,279) | 4,021) | 3,833) | 3,835) | 4,198) | 5,082) | 5,582) | 5,919) | 7,050) | |||||
| Total de l’actif | 25,982) | 25,751) | 25,765) | 25,191) | 25,085) | 25,790) | 25,325) | 24,885) | 27,000) | 26,755) | 27,737) | 33,932) | 36,942) | 30,248) | 30,606) | 30,587) | |||||
| Taux d’activité à long terme | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif total1 | 0.92 | 0.93 | 0.90 | 0.88 | 0.82 | 0.73 | 0.67 | 0.64 | 0.59 | 0.63 | 0.67 | 0.61 | 0.64 | 0.90 | 0.99 | 1.06 | |||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif totalConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| SLB N.V. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
1 Q4 2018 calcul
Ratio de rotation de l’actif total = (RevenuQ4 2018
+ RevenuQ3 2018
+ RevenuQ2 2018
+ RevenuQ1 2018)
÷ Total de l’actif
= (5,936 + 6,172 + 6,147 + 5,740)
÷ 25,982 = 0.92
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une fluctuation significative du revenu sur la période considérée. Une diminution notable est observée entre le premier trimestre 2015 et le dernier trimestre 2016, passant de 7050 millions de dollars américains à 4021 millions de dollars américains. Une reprise s’ensuit, avec une augmentation progressive jusqu’à atteindre 6172 millions de dollars américains au dernier trimestre 2018.
Le total de l’actif présente une variation plus modérée. Il connaît une augmentation initiale entre le premier trimestre 2015 et le dernier trimestre 2015, puis une diminution progressive jusqu’au deuxième trimestre 2016, atteignant 27737 millions de dollars américains. Par la suite, l’actif se stabilise et connaît une légère augmentation pour atteindre 25982 millions de dollars américains au dernier trimestre 2018.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Ce ratio indique une efficacité variable dans l’utilisation des actifs pour générer des revenus. Il diminue de 1.06 au premier trimestre 2015 à 0.64 au dernier trimestre 2015, suggérant une utilisation moins efficace des actifs. Une légère amélioration est ensuite observée jusqu’à 0.67 au deuxième trimestre 2016. Le ratio continue de croître progressivement, atteignant 0.92 au dernier trimestre 2018, ce qui indique une amélioration de l’efficacité de l’utilisation des actifs, bien qu’il reste inférieur au niveau initial de 2015.
En résumé, la période analysée est marquée par une baisse initiale du revenu suivie d’une reprise, tandis que le total de l’actif connaît une évolution plus stable. L’amélioration du ratio de rotation de l’actif total au cours des derniers trimestres suggère une meilleure gestion des actifs, mais il est important de noter que ce ratio reste inférieur à son niveau initial.
Ratio de rotation des capitaux propres
Halliburton Co., le taux de rotation des capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | 31 déc. 2017 | 30 sept. 2017 | 30 juin 2017 | 31 mars 2017 | 31 déc. 2016 | 30 sept. 2016 | 30 juin 2016 | 31 mars 2016 | 31 déc. 2015 | 30 sept. 2015 | 30 juin 2015 | 31 mars 2015 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Revenu | 5,936) | 6,172) | 6,147) | 5,740) | 5,940) | 5,444) | 4,957) | 4,279) | 4,021) | 3,833) | 3,835) | 4,198) | 5,082) | 5,582) | 5,919) | 7,050) | |||||
| Capitaux propres de l’entreprise | 9,522) | 8,998) | 8,823) | 8,365) | 8,322) | 9,217) | 8,917) | 8,951) | 9,409) | 9,682) | 9,734) | 13,015) | 15,462) | 15,448) | 15,685) | 15,591) | |||||
| Taux d’activité à long terme | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propres1 | 2.52 | 2.67 | 2.64 | 2.64 | 2.48 | 2.03 | 1.92 | 1.78 | 1.69 | 1.75 | 1.92 | 1.60 | 1.53 | 1.77 | 1.94 | 2.09 | |||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propresConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| SLB N.V. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2017-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2017-03-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2016-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2016-03-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2015-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2015-03-31).
1 Q4 2018 calcul
Ratio de rotation des capitaux propres = (RevenuQ4 2018
+ RevenuQ3 2018
+ RevenuQ2 2018
+ RevenuQ1 2018)
÷ Capitaux propres de l’entreprise
= (5,936 + 6,172 + 6,147 + 5,740)
÷ 9,522 = 2.52
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle des tendances distinctes concernant le revenu, les capitaux propres de l’entreprise et le ratio de rotation des capitaux propres sur la période considérée.
- Revenu
- Le revenu a connu une diminution progressive de 7050 millions de dollars américains au premier trimestre 2015 à 5082 millions de dollars américains au quatrième trimestre 2015. Cette tendance à la baisse s’est poursuivie au premier trimestre 2016, atteignant 4198 millions de dollars américains. Une légère reprise a été observée au cours des trimestres suivants de 2016, culminant à 4021 millions de dollars américains au quatrième trimestre. Le revenu a continué à croître en 2017, atteignant 6147 millions de dollars américains au quatrième trimestre. Cette croissance s’est maintenue en 2018, avec un revenu de 6172 millions de dollars américains au deuxième trimestre et 6147 millions de dollars américains au quatrième trimestre.
- Capitaux propres de l’entreprise
- Les capitaux propres de l’entreprise ont fluctué sur la période. Ils ont légèrement diminué de 15591 millions de dollars américains au premier trimestre 2015 à 15462 millions de dollars américains au quatrième trimestre 2015. Une baisse plus significative a été observée en 2016, atteignant un minimum de 9409 millions de dollars américains au quatrième trimestre. Les capitaux propres ont commencé à se redresser en 2017, atteignant 9217 millions de dollars américains au deuxième trimestre et 8823 millions de dollars américains au quatrième trimestre. La tendance à la hausse s’est poursuivie en 2018, atteignant 9522 millions de dollars américains au quatrième trimestre.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Le ratio de rotation des capitaux propres a montré une diminution initiale de 2.09 au premier trimestre 2015 à 1.53 au quatrième trimestre 2015. Il a connu une légère amélioration en 2016, atteignant 1.92 au deuxième trimestre, mais est retombé à 1.69 au quatrième trimestre. Une augmentation notable a été observée en 2017, atteignant 2.64 au quatrième trimestre. Cette tendance à la hausse s’est maintenue en 2018, avec un ratio de 2.67 au deuxième trimestre et 2.52 au quatrième trimestre. L’augmentation du ratio suggère une utilisation plus efficace des capitaux propres pour générer des revenus.