Analyse des immobilisations corporelles
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Divulgation des immobilisations corporelles
Occidental Petroleum Corp., bilan : immobilisations corporelles
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
L’analyse des données financières révèle une tendance générale à la croissance du chiffre d’affaires sur la période considérée. Le segment Pétrole et gaz, représentant la part la plus importante des revenus, a connu une augmentation constante, passant de 102 454 millions de dollars américains en 2020 à 121 874 millions de dollars américains en 2024. Une légère diminution a été observée entre 2020 et 2021, mais la trajectoire globale est positive.
Le segment Chimique a également affiché une croissance régulière, bien que moins prononcée que celle du segment Pétrole et gaz. Les revenus sont passés de 7 356 millions de dollars américains en 2020 à 8 725 millions de dollars américains en 2024.
Le segment Secteur intermédiaire et marketing a présenté une évolution plus variable. Après une légère augmentation entre 2020 et 2021, une baisse significative a été enregistrée en 2022, suivie d’une reprise en 2023 et 2024, atteignant 9 322 millions de dollars américains.
Les dépenses du segment Corporatif sont restées relativement stables sur l’ensemble de la période, avec de légères fluctuations autour de 900 à 1 000 millions de dollars américains.
Concernant l’investissement en immobilisations, les immobilisations corporelles brutes ont augmenté de manière continue, passant de 118 964 millions de dollars américains en 2020 à 140 954 millions de dollars américains en 2024. L’amortissement cumulé a également augmenté, mais à un rythme moins rapide, ce qui a entraîné une augmentation du montant net des immobilisations corporelles.
Le montant net des immobilisations corporelles a connu une diminution entre 2020 et 2022, atteignant un minimum de 58 384 millions de dollars américains. Cependant, il a ensuite augmenté de manière significative en 2023 et 2024, atteignant 69 378 millions de dollars américains, suggérant un investissement accru dans les actifs à long terme.
- Tendances clés
- Croissance générale du chiffre d’affaires, principalement tirée par le segment Pétrole et gaz.
- Stabilité relative des dépenses corporatives.
- Augmentation continue des immobilisations corporelles brutes et de l’amortissement cumulé.
- Reprise du montant net des immobilisations corporelles après une période de déclin.
- Observations
- La volatilité du segment Secteur intermédiaire et marketing mérite une attention particulière.
- L’augmentation du montant net des immobilisations corporelles en 2023 et 2024 pourrait indiquer une stratégie d’investissement à long terme.
Ratios d’âge des actifs (résumé)
Occidental Petroleum Corp., les ratios d’âge de l’actif
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
L'analyse des données disponibles révèle une tendance à l'augmentation du ratio moyen d'âge sur la période considérée. Initialement à 44.61% en 2020, ce ratio a progressé pour atteindre 49.28% en 2021, puis 51.64% en 2022 et 53.85% en 2023.
En 2024, une légère diminution est observée, ramenant le ratio à 50.78%. Bien que cette dernière valeur représente un recul par rapport au pic de 2023, elle demeure supérieure à celle enregistrée en 2020 et 2021.
- Ratio moyen d’âge
- Ce ratio, en augmentation constante sur les quatre premières années, suggère un vieillissement progressif de l'actif immobilisé. La stabilisation, voire la légère diminution en 2024, pourrait indiquer un renouvellement partiel des actifs ou un ralentissement des acquisitions d'actifs plus anciens.
L'évolution de ce ratio mérite une attention particulière, car un ratio d'âge élevé peut impliquer une nécessité accrue de dépenses en capital pour le remplacement des actifs et peut potentiellement affecter la rentabilité future.
Ratio moyen d’âge
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
2024 Calculs
1 Ratio moyen d’âge = 100 × Amortissements cumulés ÷ Immobilisations corporelles, brutes
= 100 × ÷ =
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives concernant l'évolution des immobilisations et de leur amortissement.
- Amortissements cumulés
- Les amortissements cumulés ont connu une augmentation constante sur la période analysée, passant de 53 075 millions de dollars américains en 2020 à 71 576 millions de dollars américains en 2024. Cette progression indique une utilisation continue des actifs immobilisés et la reconnaissance de leur dépréciation au fil du temps. Le rythme d'augmentation semble s'accélérer entre 2022 et 2023, avant de ralentir légèrement en 2024.
- Immobilisations corporelles, brutes
- Les immobilisations corporelles brutes ont également augmenté sur l'ensemble de la période, bien qu'avec une certaine fluctuation. Elles sont passées de 118 964 millions de dollars américains en 2020 à 140 954 millions de dollars américains en 2024. Une légère diminution est observée entre 2020 et 2021, suivie d'une croissance plus marquée en 2022 et 2023. L'augmentation la plus substantielle se produit entre 2023 et 2024.
- Ratio moyen d’âge
- Le ratio moyen d’âge des immobilisations a augmenté de 44,61% en 2020 à 53,85% en 2023, suggérant un vieillissement progressif du parc d'actifs. Cependant, une légère diminution est constatée en 2024, ramenant le ratio à 50,78%. Cette baisse pourrait indiquer des investissements récents dans de nouveaux actifs, compensant partiellement l'ancienneté des actifs existants. L'augmentation globale du ratio d'âge sur la période suggère une potentielle nécessité d'investissements futurs pour moderniser les actifs.
En résumé, l'entreprise a continué d'investir dans ses immobilisations corporelles, ce qui se traduit par une augmentation des amortissements cumulés. L'évolution du ratio moyen d'âge suggère une gestion active du renouvellement des actifs, bien qu'une tendance au vieillissement soit globalement observée.