Analyse des ratios d’activité à long terme
Données trimestrielles
Les ratios d’activité mesurent l’efficacité avec laquelle une entreprise effectue les tâches quotidiennes, telles que le recouvrement des créances et la gestion des stocks.
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Ratios d’activité à long terme (résumé)
Amazon.com Inc., ratios d’activité à long terme (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2025-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31).
L’analyse des ratios financiers révèle des tendances distinctes sur la période considérée. Le ratio de rotation net des immobilisations présente une diminution progressive. Initialement stable autour de 2.8, il décline pour atteindre 2.01, puis 1.62 et enfin 1.74. Cette baisse suggère une utilisation moins efficace des actifs immobilisés pour générer des revenus.
Le ratio de rotation nette des immobilisations, incluant les contrats de location-exploitation et l’actif de droit d’utilisation, suit une trajectoire similaire. Il diminue de 2.13 à 1.62, avec une progression plus lente que le ratio précédent. Cette observation indique une possible détérioration de l’efficacité de l’ensemble des actifs, y compris ceux liés aux contrats de location.
Le ratio de rotation de l’actif total affiche également une tendance à la baisse, bien que moins prononcée. Partant de 1.16, il se réduit progressivement pour atteindre 0.88. Cette diminution peut indiquer une gestion moins efficace de l’ensemble des actifs de l’entreprise, ou une croissance des actifs plus rapide que celle des revenus.
Enfin, le ratio de rotation des capitaux propres connaît une diminution significative. Il passe de 3.57 à 1.74 sur la période analysée. Cette baisse suggère une utilisation moins efficace des capitaux propres pour générer des bénéfices, ou une augmentation des capitaux propres plus rapide que celle des bénéfices.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Diminution progressive de 2.84 à 1.74, indiquant une utilisation moins efficace des actifs immobilisés.
- Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)
- Diminution de 2.13 à 1.62, suggérant une détérioration de l’efficacité de l’ensemble des actifs.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Baisse de 1.16 à 0.88, indiquant une gestion potentiellement moins efficace de l’ensemble des actifs.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Diminution significative de 3.57 à 1.74, suggérant une utilisation moins efficace des capitaux propres.
Ratio de rotation net des immobilisations
Amazon.com Inc., le taux de rotation net des immobilisations, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2025 | 30 sept. 2025 | 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | ||||||
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| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Revenu | |||||||||||||||||||||
| Immobilisations corporelles, montant net | |||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisations1 | |||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisationsConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Home Depot Inc. | |||||||||||||||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | |||||||||||||||||||||
| TJX Cos. Inc. | |||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2025-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31).
1 Q4 2025 calcul
Ratio de rotation net des immobilisations = (RevenuQ4 2025
+ RevenuQ3 2025
+ RevenuQ2 2025
+ RevenuQ1 2025)
÷ Immobilisations corporelles, montant net
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative des revenus sur la période considérée. On observe une croissance soutenue des revenus de mars 2022 à décembre 2022, culminant à 149 204 millions de dollars américains. Une légère diminution est ensuite constatée au premier trimestre 2023, suivie d'une reprise progressive et d'une accélération de la croissance au cours des trimestres suivants, atteignant un pic de 213 386 millions de dollars américains en décembre 2025.
Les immobilisations corporelles, montant net, présentent une tendance à la hausse constante tout au long de la période. L'augmentation s'étend de 168 468 millions de dollars américains en mars 2022 à 357 025 millions de dollars américains en décembre 2025, indiquant un investissement continu dans les actifs physiques.
Le ratio de rotation net des immobilisations affiche une tendance à la baisse. Il passe de 2.84 en mars 2022 à 2.01 en décembre 2025. Cette diminution suggère une utilisation moins efficace des immobilisations corporelles pour générer des revenus, ou un investissement plus important dans les immobilisations par rapport à la croissance des revenus.
- Revenu
- Les revenus ont connu une croissance globale, avec des fluctuations trimestrielles. La période de décembre 2024 à juin 2025 a enregistré la plus forte croissance.
- Immobilisations corporelles, montant net
- Les immobilisations corporelles ont augmenté de manière constante, reflétant des investissements continus dans les actifs à long terme.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- La diminution du ratio de rotation des immobilisations indique une efficacité potentiellement réduite dans l'utilisation des actifs immobilisés pour générer des revenus.
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)
Amazon.com Inc., le taux de rotation net des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif au titre du droit d’utilisation), calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2025 | 30 sept. 2025 | 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Revenu | |||||||||||||||||||||
| Immobilisations corporelles, montant net | |||||||||||||||||||||
| Contrats de location-exploitation | |||||||||||||||||||||
| Immobilisations corporelles, montant net (y compris les contrats de location-exploitation, les actifs au titre de droits d’utilisation) | |||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)1 | |||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)Concurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Home Depot Inc. | |||||||||||||||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | |||||||||||||||||||||
| TJX Cos. Inc. | |||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2025-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31).
1 Q4 2025 calcul
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation) = (RevenuQ4 2025
+ RevenuQ3 2025
+ RevenuQ2 2025
+ RevenuQ1 2025)
÷ Immobilisations corporelles, montant net (y compris les contrats de location-exploitation, les actifs au titre de droits d’utilisation)
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative du revenu sur la période considérée. On observe une croissance continue du revenu de mars 2022 à décembre 2023, atteignant un pic de 169961 millions de dollars américains. Cependant, le revenu diminue au premier trimestre 2024, puis connaît une reprise progressive, culminant à 213386 millions de dollars américains en décembre 2025. Cette dernière valeur représente une augmentation substantielle par rapport au début de la période analysée.
Les immobilisations corporelles nettes présentent une tendance à la hausse constante tout au long de la période. Elles passent de 224629 millions de dollars américains en mars 2022 à 443079 millions de dollars américains en décembre 2025, indiquant un investissement continu dans les actifs matériels.
- Ratio de rotation nette des immobilisations
- Le ratio de rotation nette des immobilisations, bien que relativement stable, montre une tendance à la baisse. Il diminue progressivement de 2.13 en mars 2022 à 1.62 en décembre 2025. Cette diminution suggère une utilisation moins efficace des immobilisations pour générer des revenus, ou un investissement plus important dans les actifs qui n'a pas encore pleinement contribué à l'augmentation du revenu. La baisse est plus prononcée à partir de mars 2024, coïncidant avec une période de croissance du revenu moins rapide et une augmentation continue des immobilisations.
En résumé, l'entreprise a connu une croissance significative de son revenu global, accompagnée d'investissements constants dans ses immobilisations corporelles. Cependant, la diminution du ratio de rotation des immobilisations suggère une possible inefficacité dans l'utilisation de ces actifs, nécessitant une analyse plus approfondie pour déterminer les causes sous-jacentes.
Ratio de rotation de l’actif total
Amazon.com Inc., le taux de rotation total de l’actif, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2025 | 30 sept. 2025 | 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Revenu | |||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | |||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif total1 | |||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif totalConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Home Depot Inc. | |||||||||||||||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | |||||||||||||||||||||
| TJX Cos. Inc. | |||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2025-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31).
1 Q4 2025 calcul
Ratio de rotation de l’actif total = (RevenuQ4 2025
+ RevenuQ3 2025
+ RevenuQ2 2025
+ RevenuQ1 2025)
÷ Total de l’actif
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières trimestrielles révèle une évolution significative du revenu au cours de la période considérée. On observe une croissance soutenue du revenu entre le premier trimestre 2022 et le quatrième trimestre 2022, culminant à 149 204 millions de dollars américains. Le premier trimestre 2023 marque un repli, suivi d'une reprise progressive et d'une nouvelle accélération de la croissance au cours des trimestres suivants, atteignant 213 386 millions de dollars américains au quatrième trimestre 2025.
Le total de l'actif a également connu une augmentation constante tout au long de la période. Partant de 410 767 millions de dollars américains au premier trimestre 2022, il atteint 818 042 millions de dollars américains au quatrième trimestre 2025. Cette croissance est relativement linéaire, avec une légère accélération entre le troisième et le quatrième trimestre 2024.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Le ratio de rotation de l’actif total présente une tendance à la baisse sur l'ensemble de la période. Initialement stable autour de 1.16-1.17 entre le premier trimestre 2022 et le troisième trimestre 2022, il diminue progressivement pour atteindre 0.88 au quatrième trimestre 2025. Cette diminution suggère une utilisation moins efficace de l'actif pour générer des revenus, ou une augmentation plus rapide de l'actif par rapport au revenu.
En résumé, l'entreprise a démontré une forte capacité à augmenter son revenu sur la période analysée, bien que cette croissance ait été variable. L'actif total a également augmenté de manière constante. Cependant, la diminution du ratio de rotation de l'actif total indique une potentielle inefficacité dans l'utilisation des actifs, nécessitant une analyse plus approfondie pour identifier les causes et les mesures correctives potentielles.
Ratio de rotation des capitaux propres
Amazon.com Inc., le taux de rotation des capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2025 | 30 sept. 2025 | 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Revenu | |||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | |||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propres1 | |||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propresConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Home Depot Inc. | |||||||||||||||||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | |||||||||||||||||||||
| TJX Cos. Inc. | |||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2025-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31).
1 Q4 2025 calcul
Ratio de rotation des capitaux propres = (RevenuQ4 2025
+ RevenuQ3 2025
+ RevenuQ2 2025
+ RevenuQ1 2025)
÷ Capitaux propres
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières trimestrielles révèle des tendances significatives concernant le revenu, les capitaux propres et le ratio de rotation des capitaux propres.
- Revenu
- Le revenu a connu une croissance globale sur la période analysée. Après une augmentation continue de mars 2022 à décembre 2022, une légère diminution a été observée au premier trimestre 2023. Cependant, une reprise s'est enclenchée, avec une croissance notable tout au long de 2023 et jusqu'au premier trimestre 2024. Le revenu a atteint son point culminant au quatrième trimestre 2023, puis a fluctué, avec une nouvelle augmentation significative au premier trimestre 2025. La croissance semble s'accélérer vers la fin de la période observée.
- Capitaux propres
- Les capitaux propres ont affiché une tendance à la hausse constante tout au long de la période. L'augmentation est régulière, sans fluctuations majeures, indiquant une accumulation stable des fonds propres de l'entreprise. La croissance des capitaux propres semble s'accélérer au cours des derniers trimestres de la période analysée.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Le ratio de rotation des capitaux propres a démontré une tendance à la baisse sur l'ensemble de la période. Il a diminué progressivement de 3.57 en mars 2022 à 1.74 en décembre 2025. Cette diminution suggère que l'entreprise génère moins de revenu pour chaque dollar de capitaux propres investis, ce qui pourrait indiquer une efficacité décroissante dans l'utilisation des fonds propres pour générer des ventes. La baisse est continue et semble s'accentuer au fil du temps.
En résumé, bien que le revenu et les capitaux propres aient augmenté, l'efficacité avec laquelle les capitaux propres sont utilisés pour générer des revenus a diminué au cours de la période analysée. Cette évolution nécessite une attention particulière pour comprendre les facteurs sous-jacents et potentiellement ajuster les stratégies de gestion des actifs et des capitaux.