Bilan : passif et capitaux propres
Le bilan fournit aux créanciers, aux investisseurs et aux analystes des informations sur les ressources (actifs) de l’entreprise et ses sources de capitaux (ses capitaux propres et ses passifs). Il fournit normalement également des informations sur la capacité bénéficiaire future des actifs d’une entreprise ainsi qu’une indication des flux de trésorerie qui peuvent provenir des créances et des stocks.
Les passifs représentent les obligations d’une société découlant d’événements passés, dont le règlement devrait entraîner une sortie des avantages économiques de l’entité.
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
Shockwave Medical Inc. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- État des résultats
- Bilan : actif
- Tableau des flux de trésorerie
- Analyse des ratios de rentabilité
- Analyse des ratios de solvabilité
- Analyse des ratios d’activité à court terme
- Rapport valeur/ FCFF d’entreprise (EV/FCFF)
- Ratio de marge bénéficiaire d’exploitation depuis 2019
- Ratio cours/bénéfice net (P/E) depuis 2019
- Analyse du chiffre d’affaires
Nous acceptons :
Shockwave Medical Inc., Bilan consolidé : passif et capitaux propres
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).
- Évolution des comptes créditeurs
- Les comptes créditeurs ont connu une augmentation progressive au fil des années, passant d'environ 2,79 millions de dollars à la fin de 2019 à près de 8,87 millions de dollars en 2023. Cette tendance indique une augmentation des dettes envers les fournisseurs ou partenaires commerciaux, ce qui pourrait refléter une croissance de l'activité ou un décalage dans le paiement des fournisseurs.
- Évolution de la dette à court terme
- La dette à court terme a diminué de 6,67 millions de dollars en 2019 à 3,3 millions en 2020, puis retrouvé une certaine stabilité à 5,5 millions en 2021. Les données pour 2022 et 2023 ne sont pas disponibles, mais la tendance entre 2019 et 2021 indique une réduction initiale puis une stabilisation relative. La baisse en 2020 pourrait correspondre à un refinancement ou à une gestion prudente de la liquidité.
- Rémunération des employés
- Les coûts de rémunération des employés ont considérablement augmenté sur la période, passant d'environ 8,13 millions de dollars en 2019 à près de 49,7 millions en 2023. Cette hausse suggère une expansion importante des effectifs ou une augmentation des salaires, indicatrice d'une croissance de l'entreprise ou d'investissements en capital humain.
- Achats d’actifs
- Les achats d’actifs ont connu une croissance régulière, passant de 2,5 millions de dollars en 2020 à 7,8 millions en 2023, indiquant des investissements soutenus dans la croissance ou la modernisation des équipements et autres actifs
- Services professionnels
- Les dépenses en services professionnels ont augmenté de façon continue, atteignant près de 6,3 millions de dollars en 2023 contre 804 000 dollars en 2019. Cela peut refléter une intensification des activités externalisées ou une nécessité accrue de consulting et services spécialisés.
- Coûts de recherche et développement
- Les coûts en R&D ont augmenté de manière significative, passant de 3,09 millions de dollars en 2019 à 8,12 millions en 2023. La tendance montre un fort investissement dans l'innovation et le développement de nouvelles technologies ou produits.
- Taxes diverses
- Les taxes d’accise, taxes de vente, taxes sur le revenu et autres taxes sont devenues significatives à partir de 2021, atteignant 12,32 millions de dollars en 2023, indiquant une croissance de la charge fiscale ou une augmentation des activités taxables.
- Ventes et marketing
- Les dépenses en ventes et marketing ont débuté en 2022 à 2,01 millions de dollars et ont atteint 3,5 millions en 2023, témoignant d’un effort accru pour la promotion et la commercialisation des produits ou services.
- Autres éléments
- Les autres charges ont également augmenté, passant de 1,74 million de dollars en 2019 à 3,99 millions en 2023, ce qui peut couvrir diverses dépenses opérationnelles ou exceptionnelles.
- Courus
- Les montants courus ont enregistré une croissance rapide, notamment en passant de 13,77 millions de dollars en 2019 à 91,7 millions en 2023, traduisant une augmentation des obligations à payer à court terme ou des charges en cours.
- Passifs liés aux contrats de location-exploitation
- Les passifs à court terme et non courants relatifs aux contrats de location-exploitation ont connu une forte augmentation, notamment le passif non courant passant de 8,1 millions en 2019 à 35,1 millions en 2023. Cette évolution reflète une croissance substantielle de l'engagement locatif ou des contrats conclus.
- Dettes non courantes
- La dette non courante a augmenté de 2019 à 2023, atteignant 73,2 millions de dollars, avec une absence de données pour 2022 dans cette ligne précise. La dette convertible, en revanche, n’est pas présente avant 2023, atteignant 731,9 millions de dollars cette année-là, ce qui indique éventuellement une émission importante d’instruments financiers convertibles, souvent liée à des stratégies de financement ou de levée de fonds.
- Passifs d’impôts différés et autres passifs
- Les passifs d’impôts différés et autres passifs ont augmenté au fil des années, suggérant une croissance des activités, des différés fiscaux ou des engagements non immédiats qui s’accumulent dans la structure du passif.
- Evolution du total du passif
- Le total du passif a quasiment triplé, passant de 39,3 millions de dollars en 2019 à près de 897,9 millions en 2023, reflétant une croissance significative des obligations financières et autres engagements de l’entreprise.
- Capitaux propres
- Les capitaux propres ont connu une augmentation notable, passant de 192,7 millions en 2019 à 668,7 millions en 2023. La croissance des bénéfices non répartis, notamment en passant d’un déficit de plusieurs centaines de milliers de dollars en 2019 et 2020 à un excédent de 110 millions en 2023, illustre une amélioration substantielle de la rentabilité et de l’accumulation de résultats positifs.
- Faits marquants globaux
- Globalement, la période considérée témoigne d’une croissance soutenue des investissements en personnel, en R&D et en actifs, concomitante avec une augmentation des passifs et des capitaux propres. La société semble avoir adopté une stratégie de forte expansion, tant sur le plan opérationnel que financier, avec une augmentation notable des passifs financiers et non financiers, notamment via des dettes à long terme et des instruments convertibles, tout en améliorant ses résultats financiers à long terme.