Rapport valeur/ EBITDA d’entreprise (EV/EBITDA)
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
Air Products & Chemicals Inc. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- État des résultats
- État du résultat global
- Tableau des flux de trésorerie
- Structure du bilan : passif et capitaux propres
- Analyse des ratios d’activité à court terme
- Analyse des ratios d’activité à long terme
- Rapport valeur/ FCFF d’entreprise (EV/FCFF)
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres depuis 2005
- Ratio de rotation de l’actif total depuis 2005
- Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP) depuis 2005
Nous acceptons :
Bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (EBITDA)
Air Products & Chemicals Inc., EBITDAcalcul
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2020-09-30), 10-K (Date du rapport : 2019-09-30), 10-K (Date du rapport : 2018-09-30), 10-K (Date du rapport : 2017-09-30), 10-K (Date du rapport : 2016-09-30), 10-K (Date du rapport : 2015-09-30).
- Évolution du résultat net attribuable à Air Products
- Entre 2015 et 2019, le résultat net a connu une croissance significative, passant de 1 277 900 US$ à 1 760 000 US$, puis atteignant 1 886 700 US$ en 2020. Après une baisse marquée en 2016, la tendance globale indique une forte reprise et une croissance continue, culminant en 2020. La stabilité ou la croissance de ce résultat sur cette période reflète probablement une amélioration de la performance opérationnelle et des effets positifs des stratégies mises en œuvre.
- Analyse du bénéfice avant impôt (EBT)
- Le bénéfice avant impôt a augmenté globalement, passant de 1 733 500 US$ en 2015 à 2 423 800 US$ en 2020. Il a connu une croissance régulière lors des années suivantes, sauf une baisse en 2017 où il est descendu à 1 416 100 US$. La tendance à la hausse depuis cette baisse signale une amélioration de la rentabilité fiscale, soutenue par une croissance constante dans les autres périodes.
- Évolution du bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT)
- Le bénéfice EBIT présente également une tendance haussière globale, avec une variation de 1 837 000 US$ en 2015 à 2 533 100 US$ en 2020. La baisse en 2017, similaire à celle du EBT, indique une période de difficultés ou de charges accrues, mais cette tendance est rapidement inversée avec une reprise et une croissance soutenue jusqu’en 2020.
- Performances de l'EBITDA
- L’EBITDA affiche une progression continue, passant de 2 773 400 US$ en 2015 à 3 718 100 US$ en 2020. La croissance régulière et notable de cet indicateur suggère une amélioration de la performance opérationnelle, une gestion efficace des coûts, et une capacité à générer plus de flux de trésorerie issus des activités principales. La croissance constante au fil des années indique une tendance positive soutenue par une gestion efficace des actifs et des opérations.
Ratio valeur d’entreprise/EBITDAcourant
Air Products & Chemicals Inc., EV/EBITDAcalcul, comparaison avec des indices de référence
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |
| Valeur d’entreprise (EV) | |
| Bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (EBITDA) | |
| Ratio d’évaluation | |
| EV/EBITDA | |
| Repères | |
| EV/EBITDAConcurrents1 | |
| Linde plc | |
| Sherwin-Williams Co. | |
| EV/EBITDAsecteur | |
| Produits chimiques | |
| EV/EBITDAindustrie | |
| Matériaux | |
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2020-09-30).
1 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
Si l’EV/EBITDA de l’entreprise est inférieur à l’EV/EBITDA de l’indice de référence, l’entreprise est relativement sous-évaluée.
Sinon, si l’EV/EBITDA de l’entreprise est supérieur à l’EV/EBITDA de l’indice de référence, l’entreprise est relativement surévaluée.
Ratio valeur d’entreprise/EBITDAhistorique
Air Products & Chemicals Inc., EV/EBITDAcalcul, comparaison avec des indices de référence
| 30 sept. 2020 | 30 sept. 2019 | 30 sept. 2018 | 30 sept. 2017 | 30 sept. 2016 | 30 sept. 2015 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||
| Valeur d’entreprise (EV)1 | |||||||
| Bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (EBITDA)2 | |||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||
| EV/EBITDA3 | |||||||
| Repères | |||||||
| EV/EBITDAConcurrents4 | |||||||
| Linde plc | |||||||
| Sherwin-Williams Co. | |||||||
| EV/EBITDAsecteur | |||||||
| Produits chimiques | |||||||
| EV/EBITDAindustrie | |||||||
| Matériaux | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2020-09-30), 10-K (Date du rapport : 2019-09-30), 10-K (Date du rapport : 2018-09-30), 10-K (Date du rapport : 2017-09-30), 10-K (Date du rapport : 2016-09-30), 10-K (Date du rapport : 2015-09-30).
3 2020 calcul
EV/EBITDA = EV ÷ EBITDA
= ÷ =
4 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution de la valeur d'entreprise (EV)
- La valeur d'entreprise de l'entreprise a suivi une tendance globale à la hausse sur la période étudiée. Après une légère diminution entre 2015 et 2016, passant de 35 850 244 à 35 233 696 US$, on observe une consolidation en 2017 avec une valeur proche de celle de 2016. À partir de 2018, une croissance notable est flagrante, culminant à 61 669 949 US$ en 2020, représentant une augmentation significative d’environ 72 % par rapport à 2019.
- Évolution de l'EBITDA
- L'EBITDA a connu une tendance globalement positive sur la période. Après une hausse de 2015 à 2016, passant de 2 773 400 à 3 173 600 US$, une baisse se manifeste en 2017, avec un EBITDA de 2 402 500 US$, soit une diminution d’environ 24 % par rapport à l’année précédente. Par la suite, l’EBITDA connaît une croissance régulière, atteignant 3 516 300 US$ en 2019, puis 3 718 100 US$ en 2020, ce qui témoigne d’un redressement de la performance opérationnelle sur la dernière année.
- Ratios EV/EBITDA
- Le ratio EV/EBITDA, indicateur de la valorisation relative par rapport à la rentabilité opérationnelle, présente une évolution fluctuante. Après un niveau initial de 12.93 en 2015, le ratio diminue à 11.1 en 2016, puis augmente substantiellement en 2017 pour atteindre 14.83. La tendance à la baisse se renouvelle en 2018 avec une valeur de 11.47, mais la hausse reprend ensuite en 2019, atteignant 15.08, et continue en 2020 avec une valeur de 16.59. La progression du ratio en 2019 et 2020 indique une augmentation de la valorisation relative de l'entreprise par rapport à ses bénéfices, pouvant refléter une amélioration de la perception du marché ou une croissance anticipée durable.