Ratios d’évaluation des actions ordinaires
Données trimestrielles
Les ratios d’évaluation mesurent la quantité d’un actif ou d’un défaut (p. ex., les bénéfices) associée à la propriété d’une créance déterminée (p. ex., une part de la propriété de l’entreprise).
Ratios d’évaluation historiques (résumé)
Chevron Corp., ratios d’évaluation historiques (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31).
- Évolution du ratio cours/bénéfice net (P/E)
- Le ratio P/E a connu une baisse significative entre juin 2020 et septembre 2021, passant d'environ 54,58 à un point plus modéré de 8,71. Cette diminution indique une réduction de la valorisation relative du titre par rapport au bénéfice net. Par la suite, le ratio a fluctué à la hausse, atteignant un sommet de 16,89 au premier semestre 2024, avant de redescendre à environ 15,28 à la fin du troisième trimestre 2024. La tendance générale suggère une consolidation après une période de valorisation élevée en 2020, avec une stabilisation progressive à des niveaux plus modérés.
- Évolution du ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
- Le ratio P/OP a également connu une forte réduction entre juin 2020 et septembre 2021, passant d'environ 26 à 6,12, ce qui indique une amélioration de la valorisation ou une réduction du prix en relation avec le résultat opérationnel. Après cette période, le ratio a augmenté graduellement, atteignant près de 11,35 au dernier trimestre de 2024. La tendance montre une hausse progressive, mais reste à un niveau inférieur à celui observé en 2020, reflétant une amélioration relative de la rentabilité opérationnelle par rapport au prix du marché.
- Évolution du ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
- Ce ratio a varié au fil du temps, passant d’un pic de 2,19 en juin 2020 à un plus bas de 1,24 en juin 2024. Après un recul marqué entre 2020 et 2021, une tendance à la hausse a été observée, atteignant 1,54 en septembre 2024. Cette évolution indique une modulation dans la valorisation par rapport aux revenus, avec une relative stabilité autour de 1,3 à 1,5 dans la période récente.
- Évolution du rapport cours/valeur comptable (P/BV)
- Le ratio P/BV a connu des fluctuations, débutant à 1,17 en mars 2020 et atteignant un sommet de 2,25 au troisième trimestre 2021. Depuis lors, il a oscillé autour de 1,7 à 1,9, avec un léger recul à 1,6 au dernier trimestre de 2024. La tendance suggère une valorisation modérée par rapport à la valeur comptable, avec une période de surévaluation relative en milieu de période analysée, suivie d’un ajustement à la baisse récente.
Ratio cours/bénéfice net (P/E)
Chevron Corp., P/E, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | 1,727,990,376 | 1,746,393,905 | 1,760,598,537 | 1,797,091,325 | 1,828,917,113 | 1,847,009,033 | 1,857,269,160 | 1,887,748,665 | 1,867,245,218 | 1,894,215,264 | 1,906,674,044 | 1,933,638,546 | 1,957,434,814 | 1,964,813,456 | 1,947,553,346 | 1,927,685,919 | 1,933,911,944 | 1,928,052,179 | 1,926,376,764 | 1,867,323,448 | 1,867,267,832 | 1,866,978,650 | |||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice net (perte nette) attribuable à Chevron Corporation (en millions) | 2,490) | 3,500) | 3,239) | 4,487) | 4,434) | 5,501) | 2,259) | 6,526) | 6,010) | 6,574) | 6,353) | 11,231) | 11,622) | 6,259) | 5,055) | 6,111) | 3,082) | 1,377) | (665) | (207) | (8,270) | 3,599) | |||||||
| Bénéfice par action (EPS)2 | 7.94 | 8.97 | 10.03 | 9.28 | 10.24 | 10.99 | 11.51 | 13.49 | 16.16 | 18.89 | 18.60 | 17.67 | 14.84 | 10.44 | 8.02 | 5.14 | 1.85 | -4.03 | -2.88 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||
| Cours de l’action1, 3 | 153.16 | 137.04 | 156.92 | 156.77 | 142.41 | 160.73 | 154.45 | 148.76 | 159.67 | 156.22 | 161.93 | 181.13 | 151.14 | 167.59 | 134.85 | 113.51 | 101.23 | 109.02 | 102.35 | 72.14 | 87.20 | 90.05 | |||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||||||||||||||||||||||||
| P/E4 | 19.30 | 15.28 | 15.64 | 16.89 | 13.91 | 14.63 | 13.42 | 11.03 | 9.88 | 8.27 | 8.71 | 10.25 | 10.19 | 16.06 | 16.81 | 22.09 | 54.58 | — | — | — | — | — | |||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||
| P/EConcurrents5 | |||||||||||||||||||||||||||||
| ConocoPhillips | 12.59 | 11.75 | 13.41 | 12.68 | 11.78 | 13.50 | 11.92 | 12.94 | 10.65 | 7.44 | 7.07 | 9.23 | 7.19 | 10.35 | 14.66 | 20.66 | 40.48 | 3,758.13 | — | — | — | — | |||||||
| Exxon Mobil Corp. | 14.76 | 13.42 | 14.21 | 15.47 | 14.93 | 14.38 | 11.49 | 11.00 | 8.76 | 7.58 | 8.47 | 8.70 | 9.74 | 14.98 | 14.11 | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 Q2 2025 calcul
EPS
= (Bénéfice net (perte nette) attribuable à Chevron CorporationQ2 2025
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable à Chevron CorporationQ1 2025
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable à Chevron CorporationQ4 2024
+ Bénéfice net (perte nette) attribuable à Chevron CorporationQ3 2024)
÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= (2,490,000,000 + 3,500,000,000 + 3,239,000,000 + 4,487,000,000)
÷ 1,727,990,376 = 7.94
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport trimestriel ou annuel de Chevron Corp.
4 Q2 2025 calcul
P/E = Cours de l’action ÷ EPS
= 153.16 ÷ 7.94 = 19.30
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une tendance globalement haussière sur la période observée, passant d'environ 90 US$ à la fin mars 2020 à un pic à 181.13 US$ au quatrième trimestre 2022. Après ce pic, une baisse a été notable, notamment jusqu’en juin 2024, où il atteint un minimum à 137.04 US$, avant une légère remontée à 153.16 US$ au premier trimestre 2025. Cette évolution reflète une volatilité accentuée en 2022 et 2023, avec une tendance à la hausse suivi d’un ajustement à la baisse.
- Comportement du bénéfice par action (EPS)
- Le bénéfice par action est absent jusqu’au troisième trimestre 2020, suivi par une période de forte croissance à partir de la fin 2020, culminant à 18.89 US$ au quatrième trimestre 2022. Ensuite, une décélération progressive est observée, avec une baisse jusqu’à environ 9 US$ au troisième trimestre 2024, avant une reprise partielle en fin de période. La croissance du EPS durant la deuxième moitié de la période indique une amélioration de la rentabilité, même si cette dernière reste sujette à des fluctuations importantes.
- Ratio P/E (Price/Earnings)
- Le ratio P/E montre une forte baisse entre 2020 et la fin 2022, passant d’un niveau élevé à environ 8,71, une valeur généralement considérée comme indiquant une valorisation plus raisonnable ou une rentabilité plus attractive. À partir de fin 2022, il augmente à nouveau, atteignant environ 19,30 au troisième trimestre 2025, témoignant d’un élargissement de la valorisation relative par rapport aux bénéfices. La baisse du ratio durant la même période que la croissance du bénéfice par action indique une amélioration des attentes du marché ou une correction de la valorisation après une période de forte spéculation ou d’incertitude.
Ratio cours/résultat d’exploitation (P/OP)
Chevron Corp., P/OP, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | 1,727,990,376 | 1,746,393,905 | 1,760,598,537 | 1,797,091,325 | 1,828,917,113 | 1,847,009,033 | 1,857,269,160 | 1,887,748,665 | 1,867,245,218 | 1,894,215,264 | 1,906,674,044 | 1,933,638,546 | 1,957,434,814 | 1,964,813,456 | 1,947,553,346 | 1,927,685,919 | 1,933,911,944 | 1,928,052,179 | 1,926,376,764 | 1,867,323,448 | 1,867,267,832 | 1,866,978,650 | |||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice (perte) d’exploitation (en millions) | 4,504) | 5,806) | 6,308) | 6,702) | 7,197) | 8,088) | 3,654) | 8,943) | 7,996) | 9,672) | 9,967) | 15,145) | 16,119) | 9,254) | 7,226) | 8,329) | 4,772) | 2,712) | (297) | 342) | (10,326) | 4,405) | |||||||
| Résultat d’exploitation par action2 | 13.50 | 14.90 | 16.07 | 14.27 | 15.25 | 15.53 | 16.30 | 19.38 | 22.91 | 26.87 | 26.48 | 24.69 | 20.91 | 15.06 | 11.83 | 8.05 | 3.89 | -3.93 | -3.05 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||
| Cours de l’action1, 3 | 153.16 | 137.04 | 156.92 | 156.77 | 142.41 | 160.73 | 154.45 | 148.76 | 159.67 | 156.22 | 161.93 | 181.13 | 151.14 | 167.59 | 134.85 | 113.51 | 101.23 | 109.02 | 102.35 | 72.14 | 87.20 | 90.05 | |||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||||||||||||||||||||||||
| P/OP4 | 11.35 | 9.20 | 9.76 | 10.99 | 9.34 | 10.35 | 9.48 | 7.68 | 6.97 | 5.81 | 6.12 | 7.34 | 7.23 | 11.13 | 11.40 | 14.10 | 26.00 | — | — | — | — | — | |||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||
| P/OPConcurrents5 | |||||||||||||||||||||||||||||
| ConocoPhillips | 7.88 | 7.33 | 8.50 | 7.96 | 7.49 | 8.70 | 7.61 | 8.04 | 6.49 | 4.60 | 4.57 | 5.96 | 4.72 | 6.75 | 8.66 | 11.68 | 17.96 | 71.79 | — | — | — | — | |||||||
| Exxon Mobil Corp. | 9.89 | 9.03 | 9.57 | 10.23 | 9.86 | 9.47 | 7.62 | 7.06 | 6.00 | 5.28 | 5.88 | 6.28 | 6.76 | 10.28 | 9.86 | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 Q2 2025 calcul
Résultat d’exploitation par action = (Bénéfice (perte) d’exploitationQ2 2025
+ Bénéfice (perte) d’exploitationQ1 2025
+ Bénéfice (perte) d’exploitationQ4 2024
+ Bénéfice (perte) d’exploitationQ3 2024)
÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= (4,504,000,000 + 5,806,000,000 + 6,308,000,000 + 6,702,000,000)
÷ 1,727,990,376 = 13.50
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport trimestriel ou annuel de Chevron Corp.
4 Q2 2025 calcul
P/OP = Cours de l’action ÷ Résultat d’exploitation par action
= 153.16 ÷ 13.50 = 11.35
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l'action
- Le cours de l'action montre une tendance générale à la hausse sur la période, passant de 90,05 US$ au premier trimestre 2020 à un sommet de 181,13 US$ au dernier trimestre 2022. Après cette période, une certaine volatilité apparaît, avec des fluctuations à la baisse et à la hausse, notamment une baisse à 137,04 US$ au troisième trimestre 2025. Cette évolution suggère une croissance ponctuée de périodes de correction, reflétant peut-être l'impact de facteurs macroéconomiques ou sectoriels.»
- Résultat d’exploitation par action (ROA)
- Le résultat d'exploitation par action présente une tendance positive après une période initiale sans données significatives en 2020. À partir du troisième trimestre 2020, il évolue de manière progressive, atteignant un pic de 26,87 US$ au troisième trimestre 2022. Par la suite, une légère décroissance est observable, avec des valeurs situées autour de 13,5 à 16,07 US$ à partir de 2023. La stabilité relative de ce ratio indique une amélioration de la rentabilité opérationnelle suivie d'une stabilisation ou d'une légère décroissance.»
- Ratio P/OP (Prix sur résultat d'exploitation)
- Le ratio P/OP montre une tendance à la baisse significative à partir de 2020, passant de valeurs élevées (26) à une moyenne plus faible proche de 7. Après avoir atteint un minimum de 5,81 au quatrième trimestre 2021, le ratio remonte légèrement pour se stabiliser entre 9,2 et 11,35 à partir de 2023. Cette évolution traduit probablement une amélioration du résultat d'exploitation en comparaison avec le prix de l'action, suggérant une valorisation relative plus attractive ou une augmentation des résultats opérationnels.»
- Observations générales
- Dans l'ensemble, la période observée est marquée par une progression du cours de l'action et une amélioration du résultat d'exploitation par action. La baisse du ratio P/OP indique une potentialité d'appréciation ou une meilleure évaluation de la société relative à ses résultats. La volatilité récente du cours pourrait refléter l'incertitude du marché ou des facteurs spécifiques à la société, tandis que la croissance des indicateurs fondamentaux indiquait une période de performance opérationnelle soutenue jusqu'en 2022, suivie d'une stabilisation ou d'une légère décroissance.»
Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S)
Chevron Corp., P/S, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | 1,727,990,376 | 1,746,393,905 | 1,760,598,537 | 1,797,091,325 | 1,828,917,113 | 1,847,009,033 | 1,857,269,160 | 1,887,748,665 | 1,867,245,218 | 1,894,215,264 | 1,906,674,044 | 1,933,638,546 | 1,957,434,814 | 1,964,813,456 | 1,947,553,346 | 1,927,685,919 | 1,933,911,944 | 1,928,052,179 | 1,926,376,764 | 1,867,323,448 | 1,867,267,832 | 1,866,978,650 | |||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||||||||||||||||||||||||
| Chiffre d’affaires et autres produits d’exploitation (en millions) | 44,375) | 46,101) | 48,334) | 48,926) | 49,574) | 46,580) | 48,933) | 51,922) | 47,216) | 48,842) | 54,523) | 63,508) | 65,372) | 52,314) | 45,861) | 42,552) | 36,117) | 31,076) | 24,843) | 23,997) | 15,926) | 29,705) | |||||||
| Chiffre d’affaires par action2 | 108.64 | 110.48 | 109.86 | 107.96 | 107.72 | 105.39 | 106.02 | 107.27 | 114.65 | 122.61 | 123.63 | 117.42 | 105.29 | 90.01 | 79.90 | 69.82 | 60.00 | 49.71 | 49.04 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||
| Cours de l’action1, 3 | 153.16 | 137.04 | 156.92 | 156.77 | 142.41 | 160.73 | 154.45 | 148.76 | 159.67 | 156.22 | 161.93 | 181.13 | 151.14 | 167.59 | 134.85 | 113.51 | 101.23 | 109.02 | 102.35 | 72.14 | 87.20 | 90.05 | |||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||||||||||||||||||||||||
| P/S4 | 1.41 | 1.24 | 1.43 | 1.45 | 1.32 | 1.53 | 1.46 | 1.39 | 1.39 | 1.27 | 1.31 | 1.54 | 1.44 | 1.86 | 1.69 | 1.63 | 1.69 | 2.19 | 2.09 | — | — | — | |||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||
| P/SConcurrents5 | |||||||||||||||||||||||||||||
| ConocoPhillips | 2.00 | 1.95 | 2.26 | 2.28 | 2.23 | 2.59 | 2.33 | 2.42 | 2.06 | 1.56 | 1.68 | 2.22 | 1.75 | 2.47 | 2.58 | 2.67 | 2.56 | 3.35 | 3.52 | — | — | — | |||||||
| Exxon Mobil Corp. | 1.39 | 1.31 | 1.41 | 1.53 | 1.50 | 1.42 | 1.24 | 1.21 | 1.17 | 1.13 | 1.12 | 1.17 | 1.08 | 1.26 | 1.17 | 1.12 | 1.12 | 1.43 | 1.34 | — | — | — | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 Q2 2025 calcul
Chiffre d’affaires par action = (Chiffre d’affaires et autres produits d’exploitationQ2 2025
+ Chiffre d’affaires et autres produits d’exploitationQ1 2025
+ Chiffre d’affaires et autres produits d’exploitationQ4 2024
+ Chiffre d’affaires et autres produits d’exploitationQ3 2024)
÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= (44,375,000,000 + 46,101,000,000 + 48,334,000,000 + 48,926,000,000)
÷ 1,727,990,376 = 108.64
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport trimestriel ou annuel de Chevron Corp.
4 Q2 2025 calcul
P/S = Cours de l’action ÷ Chiffre d’affaires par action
= 153.16 ÷ 108.64 = 1.41
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l’action
- Le cours de l’action a connu une forte hausse entre mars 2020 et juin 2022, passant d’environ 90 US$ à un pic de 167,59 US$ en juin 2022. Après ce sommet, une tendance à la baisse relative apparaît, avec des fluctuations mais une tendance générale à la baisse, atteignant 137,04 US$ en juin 2025. Ces mouvements indiquent une volatilité notable lors de la période de reprise après la chute initiale, suivie d’un ajustement à la baisse dans la période plus récente.
- Chiffre d’affaires par action
- Les données du chiffre d’affaires par action, disponibles à partir de fin 2020, montrent une croissance soutenue jusqu’au troisième trimestre 2022, culminant à 123,63 US$. Ensuite, une légère baisse se manifeste, stabilisant autour de 107 à 110 US$ jusqu’au troisième trimestre 2025. Cette tendance reflète une volatilité constante mais avec une tendance à la stabilisation dans la croissance par action à partir de 2022.
- Ratios P/S (Price-to-Sales)
- Le ratio P/S, disponible à partir de 2020, indique une diminution depuis son niveau initial vers la fin 2022, passant d’environ 2,09 à un plus faible de 1,24. Une stabilité relative est observée par la suite, oscillant autour de 1,3 à 1,5. La baisse du ratio P/S peut indiquer une valorisation relative plus faible par rapport au chiffre d’affaires ou une perception de marché plus prudente sur la croissance future, après avoir atteint des sommets durant la cycle de croissance en 2022.
- Résumé général
- En synthèse, l’analyse montre une augmentation significative du cours de l’action jusqu’en juin 2022, suivie d’une correction. Le chiffre d’affaires par action a suivi une tendance similaire, culminant en 2022 pour ensuite se stabiliser. Le ratio P/S a évolué dans un cadre de diminution puis de stabilisation, traduisant une évolution relative de la valorisation de l’entreprise. La période récente est caractérisée par une stabilité relative des indicateurs financiers malgré les fluctuations du prix de l'action.
Rapport cours/valeur comptable (P/BV)
Chevron Corp., P/BV, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nombre d’actions ordinaires en circulation1 | 1,727,990,376 | 1,746,393,905 | 1,760,598,537 | 1,797,091,325 | 1,828,917,113 | 1,847,009,033 | 1,857,269,160 | 1,887,748,665 | 1,867,245,218 | 1,894,215,264 | 1,906,674,044 | 1,933,638,546 | 1,957,434,814 | 1,964,813,456 | 1,947,553,346 | 1,927,685,919 | 1,933,911,944 | 1,928,052,179 | 1,926,376,764 | 1,867,323,448 | 1,867,267,832 | 1,866,978,650 | |||||||
| Sélection de données financières (US$) | |||||||||||||||||||||||||||||
| Total des capitaux propres de Chevron Corporation (en millions) | 146,417) | 149,244) | 152,318) | 156,202) | 159,233) | 160,625) | 160,957) | 165,265) | 158,325) | 159,449) | 159,282) | 158,680) | 153,554) | 146,219) | 139,067) | 135,862) | 133,182) | 131,888) | 131,688) | 131,774) | 134,118) | 143,930) | |||||||
| Valeur comptable par action (BVPS)2 | 84.73 | 85.46 | 86.51 | 86.92 | 87.06 | 86.96 | 86.66 | 87.55 | 84.79 | 84.18 | 83.54 | 82.06 | 78.45 | 74.42 | 71.41 | 70.48 | 68.87 | 68.40 | 68.36 | 70.57 | 71.83 | 77.09 | |||||||
| Cours de l’action1, 3 | 153.16 | 137.04 | 156.92 | 156.77 | 142.41 | 160.73 | 154.45 | 148.76 | 159.67 | 156.22 | 161.93 | 181.13 | 151.14 | 167.59 | 134.85 | 113.51 | 101.23 | 109.02 | 102.35 | 72.14 | 87.20 | 90.05 | |||||||
| Ratio d’évaluation | |||||||||||||||||||||||||||||
| P/BV4 | 1.81 | 1.60 | 1.81 | 1.80 | 1.64 | 1.85 | 1.78 | 1.70 | 1.88 | 1.86 | 1.94 | 2.21 | 1.93 | 2.25 | 1.89 | 1.61 | 1.47 | 1.59 | 1.50 | 1.02 | 1.21 | 1.17 | |||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||
| P/BVConcurrents5 | |||||||||||||||||||||||||||||
| ConocoPhillips | 1.76 | 1.72 | 1.91 | 2.53 | 2.53 | 2.90 | 2.65 | 3.03 | 2.90 | 2.47 | 2.75 | 3.40 | 2.28 | 2.70 | 2.61 | 2.19 | 1.69 | 1.74 | 2.22 | 1.02 | 1.28 | 1.40 | |||||||
| Exxon Mobil Corp. | 1.74 | 1.69 | 1.81 | 1.94 | 1.90 | 2.30 | 2.02 | 2.10 | 2.14 | 2.24 | 2.29 | 2.43 | 2.14 | 2.28 | 1.93 | 1.69 | 1.52 | 1.64 | 1.53 | 0.79 | 1.03 | 1.02 | |||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31).
1 Données ajustées pour tenir compte des fractionnements et des dividendes en actions.
2 Q2 2025 calcul
BVPS = Total des capitaux propres de Chevron Corporation ÷ Nombre d’actions ordinaires en circulation
= 146,417,000,000 ÷ 1,727,990,376 = 84.73
3 Cours de clôture à la date de dépôt du rapport trimestriel ou annuel de Chevron Corp.
4 Q2 2025 calcul
P/BV = Cours de l’action ÷ BVPS
= 153.16 ÷ 84.73 = 1.81
5 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution du cours de l'action
- Le cours de l’action a connu une tendance volatile sur la période étudiée. Après une diminution initiale en mars 2020, le prix a considérablement augmenté pour atteindre un sommet en mars 2022, passant de 90,05 US$ en mars 2020 à 167,59 US$ en juin 2022. Par la suite, une baisse est observée jusqu’au 31 décembre 2022, avec une reprise progressive jusqu’à atteindre 156,77 US$ au 31 mars 2025. La période se caractérise par des fluctuations importantes, reflétant potentiellement des variations du marché et des facteurs spécifiques à l’industrie.
- Évolution de la valeur comptable par action (BVPS)
- La valeur comptable par action augmente progressivement sur toute la période, passant d’environ 77,09 US$ en mars 2020 à environ 86,51 US$ en mars 2025. La croissance est régulière, indiquant une accumulation de valeur comptable, voire une amélioration de la situation patrimoniale de l’entreprise à long terme. La stabilité relative de cette métrique contraste avec la volatilité du cours de l’action, suggérant une déconnexion potentielle entre la valeur comptable et la valorisation boursière à court terme.
- Évolution du ratio P/BV
- Le ratio prix/valeur comptable (P/BV) a connu une variation significative, allant de 1,17 en mars 2020 à un sommet de 2,25 en juin 2022. Par la suite, il fluctue autour de 1,7 à 1,9, avec une baisse notable à 1,64 en septembre 2024. Ces fluctuations indiquent des changements dans la perception du marché quant à la valorisation relative de l’entreprise par rapport à sa valeur comptable. Une augmentation du ratio peut refléter une confiance accrue des investisseurs ou des anticipations de croissance, tandis qu’une baisse peut signaler un optimisme réduit ou une revalorisation moindre par rapport à la valeur comptable.