Tableau des flux de trésorerie

Le tableau des flux de trésorerie fournit des informations sur les entrées de trésorerie et les paiements en espèces d’une entreprise au cours d’une période comptable, montrant comment ces flux de trésorerie relient le solde de trésorerie de fin de caisse au solde de début figurant au bilan de l’entreprise.

Le tableau des flux de trésorerie se compose de trois parties : les flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation, les flux de trésorerie provenant des activités d’investissement et les flux de trésorerie provenant des activités de financement.

Kraft Foods Group Inc., tableau des flux de trésorerie consolidés

en millions de dollars américains

12 mois terminés le	27 déc. 2014	28 déc. 2013	29 déc. 2012
Bénéfice net	1,043)	2,715)	1,642)
Dotations aux amortissements	385)	393)	428)
Charge de rémunération à base d’actions	95)	65)	54)
Provision pour impôts différés	(361)	708)	470)
Dépréciations d’actifs	—)	28)	28)
Incidences du marché sur les régimes d’avantages postérieurs à l’emploi	1,341)	(1,561)	223)
Autres charges hors trésorerie, montant net	67)	138)	159)
Créances, montant net	(22)	35)	220)
Inventaires	(53)	235)	21)
Comptes créditeurs	45)	45)	(241)
Autres actifs circulants	(41)	(9)	(61)
Autres passifs à court terme	(164)	(217)	205)
Variation de l’actif et du passif	(235)	89)	144)
Variation de l’actif et du passif des régimes de retraite et des régimes de retraite, montant net	(315)	(532)	(113)
Ajustements visant à rapprocher le bénéfice net des flux de trésorerie d’exploitation	977)	(672)	1,393)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	2,020)	2,043)	3,035)
Dépenses en immobilisations	(535)	(557)	(440)
Produit de la vente d’immobilisations corporelles	2)	131)	18)
Autres activités d’investissement	(2)	—)	—)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement	(535)	(426)	(422)
Dividendes versés	(1,266)	(1,207)	—)
Rachat d’actions ordinaires dans le cadre d’un programme de rachat d’actions	(740)	—)	—)
Produit de l’exercice d’options d’achat d’actions	115)	96)	14)
Produit de la dette à long terme	—)	—)	5,963)
Transferts nets vers Mondelēz International	—)	—)	(7,210)
Autres activités de financement	25)	(60)	(125)
Flux de trésorerie nets liés aux activités de financement	(1,866)	(1,171)	(1,358)
Effet des variations des taux de change sur la trésorerie et les équivalents de trésorerie	(12)	(15)	—)
Trésorerie et équivalents de trésorerie, augmentation (diminution)	(393)	431)	1,255)
Trésorerie et équivalents de trésorerie, solde au début de la période	1,686)	1,255)	—)
Trésorerie et équivalents de trésorerie, solde à la fin de la période	1,293)	1,686)	1,255)

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2014-12-27), 10-K (Date du rapport : 2013-12-28), 10-K (Date du rapport : 2012-12-29).

Composante de l’état des flux de trésorerie	Description	L’entreprise
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	Montant des entrées (sorties) de trésorerie provenant des activités opérationnelles, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie des activités d’exploitation comprennent les transactions, les ajustements et les variations de valeur qui ne sont pas définis comme des activités d’investissement ou de financement.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation de Kraft Foods Group Inc. ont diminué de 2012 à 2013 et de 2013 à 2014.
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités d’investissement, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie liés aux activités d’investissement comprennent l’octroi et le recouvrement de prêts, ainsi que l’acquisition et la cession de titres de créance ou de capitaux propres, d’immobilisations corporelles et d’autres actifs productifs.	Les flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement de Kraft Foods Group Inc. ont diminué de 2012 à 2013 et de 2013 à 2014.
Flux de trésorerie nets liés aux activités de financement	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités de financement, hors activités abandonnées. Les flux de trésorerie de l’activité de financement comprennent l’obtention de ressources auprès des propriétaires et leur fournir un rendement sur leur investissement ; emprunter de l’argent et rembourser les sommes empruntées, ou régler l’obligation ; et l’obtention et le paiement d’autres ressources obtenues auprès de créanciers sur le crédit à long terme.	Les flux de trésorerie nets liés aux activités de financement des Kraft Foods Group Inc. ont augmenté de 2012 à 2013, puis ont diminué considérablement de 2013 à 2014.

Kraft Foods Group Inc. (NASDAQ:KRFT)

Tableau des flux de trésorerie