Analyse des ratios d’activité à long terme
Données trimestrielles
Les ratios d’activité mesurent l’efficacité avec laquelle une entreprise effectue les tâches quotidiennes, telles que le recouvrement des créances et la gestion des stocks.
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Ratios d’activité à long terme (résumé)
Royal Caribbean Cruises Ltd., ratios d’activité à long terme (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
L’analyse des ratios financiers révèle des tendances distinctes sur la période considérée. Le ratio de rotation net des immobilisations a présenté une relative stabilité entre mars 2018 et décembre 2019, oscillant autour de 0,41 à 0,43. Une diminution significative est observée à partir de mars 2020, atteignant des niveaux extrêmement bas, voire nuls, entre mars 2020 et décembre 2020. Une légère reprise s’amorce en 2021, mais reste faible, avant une amélioration plus marquée en 2022.
Le ratio de rotation nette des immobilisations, incluant les contrats de location-exploitation et l’actif de droit d’utilisation, suit une trajectoire similaire au ratio précédent. Il maintient une stabilité relative jusqu’en décembre 2019, puis connaît une baisse drastique à partir de mars 2020, avec des valeurs minimales observées en 2020. Une reprise progressive est constatée en 2021 et 2022, mais les niveaux restent inférieurs à ceux observés avant mars 2020.
Le ratio de rotation de l’actif total présente également une tendance à la baisse à partir de mars 2020. Après une période de stabilité autour de 0,37 entre mars 2018 et juin 2018, il diminue progressivement pour atteindre des valeurs très basses en 2020. Une légère amélioration est visible en 2021 et 2022, mais ne compense pas la baisse initiale.
Le ratio de rotation des capitaux propres affiche une dynamique différente. Il connaît une augmentation progressive entre mars 2018 et décembre 2019, passant de 0,83 à 0,9. Une forte baisse est ensuite observée en 2020, suivie d’une reprise significative en 2021 et 2022, atteignant un pic de 1,38 en décembre 2021. Cette évolution suggère une utilisation plus efficace des capitaux propres à partir de 2021.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Stabilité relative jusqu'en 2019, forte baisse en 2020, légère reprise en 2021 et 2022.
- Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)
- Évolution similaire au ratio précédent.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Baisse progressive à partir de mars 2020, légère amélioration en 2021 et 2022.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Augmentation jusqu'en 2019, forte baisse en 2020, reprise significative en 2021 et 2022.
Ratio de rotation net des immobilisations
Royal Caribbean Cruises Ltd., le taux de rotation net des immobilisations, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
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| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||
| Revenus | ||||||||||||||||||||||||
| Immobilisations corporelles, montant net | ||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisations1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisationsConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Airbnb Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| Booking Holdings Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| Chipotle Mexican Grill Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| DoorDash, Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| McDonald’s Corp. | ||||||||||||||||||||||||
| Starbucks Corp. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q2 2022 calcul
Ratio de rotation net des immobilisations = (RevenusQ2 2022
+ RevenusQ1 2022
+ RevenusQ4 2021
+ RevenusQ3 2021)
÷ Immobilisations corporelles, montant net
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle des tendances significatives sur la période considérée. Les revenus présentent une croissance notable de 2018 à 2019, culminant au troisième trimestre 2019. Cependant, une forte diminution est observée au premier semestre 2020, suivie d’une baisse drastique au troisième trimestre, et des valeurs négatives au quatrième trimestre de la même année. Une reprise progressive est ensuite constatée à partir du premier trimestre 2021, avec une accélération de la croissance au cours des trimestres suivants, atteignant des niveaux supérieurs à ceux de 2018 au premier semestre 2022.
Concernant les immobilisations corporelles, le montant net a connu une augmentation constante de 2018 à 2021, bien que l’évolution soit plus modérée à partir de 2020. Une nouvelle augmentation plus marquée est observée au premier semestre 2022.
Le ratio de rotation net des immobilisations suit une tendance générale à la baisse. Après une période relativement stable autour de 0.42 de 2018 à 2019, une diminution progressive est observée à partir de 2020, atteignant des valeurs très faibles, voire nulles, en 2020 et 2021. Une légère reprise est constatée au cours des trimestres suivants, mais le ratio reste significativement inférieur aux niveaux observés en 2018 et 2019.
- Revenus
- Croissance soutenue jusqu’au troisième trimestre 2019, forte baisse en 2020, reprise progressive à partir de 2021.
- Immobilisations corporelles, montant net
- Augmentation constante jusqu’en 2021, accélération au premier semestre 2022.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Diminution progressive à partir de 2020, atteignant des niveaux très bas en 2020 et 2021, légère reprise par la suite.
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)
Royal Caribbean Cruises Ltd., le taux de rotation net des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif au titre du droit d’utilisation), calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
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| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||
| Revenus | ||||||||||||||||||||||||
| Immobilisations corporelles, montant net | ||||||||||||||||||||||||
| Actifs au titre du droit d’utilisation au titre des contrats de location-exploitation | ||||||||||||||||||||||||
| Immobilisations corporelles, montant net (y compris les contrats de location-exploitation, les actifs au titre de droits d’utilisation) | ||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation)Concurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Airbnb Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| Booking Holdings Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| Chipotle Mexican Grill Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| DoorDash, Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| Starbucks Corp. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q2 2022 calcul
Ratio de rotation nette des immobilisations (y compris le contrat de location-exploitation, l’actif de droit d’utilisation) = (RevenusQ2 2022
+ RevenusQ1 2022
+ RevenusQ4 2021
+ RevenusQ3 2021)
÷ Immobilisations corporelles, montant net (y compris les contrats de location-exploitation, les actifs au titre de droits d’utilisation)
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution significative des revenus sur la période considérée. On observe une croissance des revenus de 2018 à 2019, culminant au troisième trimestre de 2019. Le quatrième trimestre 2019 marque un début de ralentissement, qui s’accentue fortement en 2020, avec une diminution drastique des revenus, incluant une valeur négative au premier trimestre, et une reprise progressive au cours de l’année.
Les immobilisations corporelles nettes présentent une tendance à la hausse constante de 2018 à 2021, bien que l’augmentation soit plus modérée à partir de 2020. Une accélération de la croissance est observée en 2022.
Le ratio de rotation nette des immobilisations suit une trajectoire inverse à celle des revenus. Il se maintient autour de 0.40 à 0.42 de 2018 à 2019, puis diminue progressivement en 2020, atteignant des niveaux très bas, notamment 0.18, 0.09, 0.01 et 0.02. Une légère reprise est constatée en 2021, qui se poursuit en 2022, atteignant 0.17.
- Tendances des revenus
- Croissance de 2018 à 2019, ralentissement en fin de 2019, forte diminution en 2020, reprise progressive en 2020 et 2021, accélération en 2022.
- Tendances des immobilisations corporelles nettes
- Augmentation constante de 2018 à 2021, accélération en 2022.
- Tendances du ratio de rotation nette des immobilisations
- Stabilité de 2018 à 2019, diminution progressive en 2020, légère reprise en 2021 et 2022.
La corrélation entre les revenus et le ratio de rotation des immobilisations est notable. La baisse des revenus en 2020 s’accompagne d’une diminution significative du ratio, indiquant une utilisation moins efficace des actifs immobilisés. La reprise des revenus en 2021 et 2022 se reflète dans une légère amélioration du ratio, mais celui-ci reste inférieur aux niveaux observés avant 2020.
Ratio de rotation de l’actif total
Royal Caribbean Cruises Ltd., le taux de rotation total de l’actif, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||
| Revenus | ||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | ||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif total1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif totalConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Airbnb Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| Booking Holdings Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| Chipotle Mexican Grill Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| DoorDash, Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| McDonald’s Corp. | ||||||||||||||||||||||||
| Starbucks Corp. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q2 2022 calcul
Ratio de rotation de l’actif total = (RevenusQ2 2022
+ RevenusQ1 2022
+ RevenusQ4 2021
+ RevenusQ3 2021)
÷ Total de l’actif
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution significative des revenus sur la période considérée. On observe une croissance des revenus de mars 2018 à septembre 2019, atteignant un pic à 3 186 850 US$ en milliers. Une diminution est ensuite constatée en décembre 2019, suivie d’une chute drastique en 2020, culminant avec une valeur négative de -33 688 US$ en milliers au premier trimestre. Une reprise progressive s’amorce à partir du deuxième trimestre 2020, mais reste inférieure aux niveaux pré-2020. Une accélération de la croissance des revenus est visible à partir du premier trimestre 2021, atteignant 2 184 242 US$ en milliers au deuxième trimestre 2022.
- Total de l’actif
- Le total de l’actif présente une tendance générale à la hausse de mars 2018 à septembre 2019, passant de 23 970 972 US$ en milliers à 29 825 461 US$ en milliers. Il connaît ensuite une augmentation notable en décembre 2019, atteignant 30 320 284 US$ en milliers, puis une nouvelle hausse significative en septembre 2020, atteignant 33 445 053 US$ en milliers. Le total de l’actif se stabilise ensuite, fluctuant légèrement entre 31 828 810 US$ en milliers et 34 347 073 US$ en milliers jusqu’au premier trimestre 2022, avant de diminuer légèrement au deuxième trimestre 2022, atteignant 33 943 245 US$ en milliers.
Le ratio de rotation de l’actif total suit une trajectoire inversement proportionnelle à l’évolution des revenus. Il se maintient autour de 0,37 de mars 2018 à juin 2018, puis diminue progressivement pour atteindre 0,32 en décembre 2019. La chute des revenus en 2020 entraîne une baisse significative du ratio, passant de 0,24 au premier trimestre à 0,15 au deuxième trimestre, puis à 0,07 au troisième trimestre et 0,01 au quatrième trimestre. Le ratio reste très bas en 2020 et 2021, atteignant 0 au quatrième trimestre 2021. Une légère amélioration est observée en 2022, avec une augmentation progressive du ratio, atteignant 0,14 au deuxième trimestre.
Ratio de rotation des capitaux propres
Royal Caribbean Cruises Ltd., le taux de rotation des capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | 31 déc. 2018 | 30 sept. 2018 | 30 juin 2018 | 31 mars 2018 | |||||||
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| Sélection de données financières (US$ en milliers) | ||||||||||||||||||||||||
| Revenus | ||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | ||||||||||||||||||||||||
| Taux d’activité à long terme | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propres1 | ||||||||||||||||||||||||
| Repères | ||||||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propresConcurrents2 | ||||||||||||||||||||||||
| Airbnb Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| Booking Holdings Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| Chipotle Mexican Grill Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| DoorDash, Inc. | ||||||||||||||||||||||||
| McDonald’s Corp. | ||||||||||||||||||||||||
| Starbucks Corp. | ||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2018-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2018-03-31).
1 Q2 2022 calcul
Ratio de rotation des capitaux propres = (RevenusQ2 2022
+ RevenusQ1 2022
+ RevenusQ4 2021
+ RevenusQ3 2021)
÷ Capitaux propres
= ( + + + )
÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières trimestrielles révèle des tendances significatives sur la période considérée. Les revenus présentent une croissance notable de 2018 à 2019, atteignant un pic au troisième trimestre de 2019. Cependant, une forte diminution des revenus est observée au premier trimestre de 2020, qui s'accentue au deuxième trimestre, culminant avec des valeurs négatives au troisième trimestre de 2020. Une reprise progressive est ensuite constatée à partir du quatrième trimestre de 2020, mais les revenus restent inférieurs aux niveaux pré-pandémiques jusqu'au troisième trimestre de 2021. Une accélération de la croissance des revenus est ensuite visible au quatrième trimestre de 2021 et se poursuit au premier et deuxième trimestres de 2022, dépassant les niveaux de 2018 et 2019.
- Capitaux propres
- Les capitaux propres affichent une tendance générale à la hausse de 2018 à 2019, atteignant un maximum au quatrième trimestre de 2019. Une baisse significative est ensuite enregistrée au premier trimestre de 2020, qui se poursuit au cours des trimestres suivants, atteignant un minimum au deuxième trimestre de 2021. Une remontée est observée à partir du troisième trimestre de 2021, mais les capitaux propres restent inférieurs aux niveaux de 2019 jusqu'au deuxième trimestre de 2022.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Le ratio de rotation des capitaux propres se maintient relativement stable autour de 0.8 à 0.9 de 2018 à 2019. Une augmentation est observée au troisième trimestre de 2020, atteignant 1.03, suivie d'une forte diminution au cours des trimestres suivants, avec des valeurs minimales au premier et deuxième trimestres de 2021. Une reprise progressive est ensuite constatée, avec une augmentation significative au quatrième trimestre de 2021 et au deuxième trimestre de 2022, atteignant 1.38, ce qui indique une utilisation plus efficace des capitaux propres pour générer des revenus.
En résumé, les données suggèrent une forte perturbation des activités au cours de l'année 2020, suivie d'une reprise progressive à partir de 2021. L'amélioration du ratio de rotation des capitaux propres au cours des derniers trimestres indique une meilleure performance opérationnelle et une utilisation plus efficace des ressources financières.