Analyse des ratios de solvabilité
Données trimestrielles
Les ratios de solvabilité, également connus sous le nom de ratios d’endettement à long terme, mesurent la capacité d’une entreprise à faire face à ses obligations à long terme.
- Ratios de solvabilité (résumé)
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement
- Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement financier
- Ratio de couverture des intérêts
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- Analyse du chiffre d’affaires
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Ratios de solvabilité (résumé)
Advanced Micro Devices Inc., ratios de solvabilité (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-09-27), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-29), 10-K (Date du rapport : 2024-12-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-30), 10-K (Date du rapport : 2023-12-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-01), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-26), 10-K (Date du rapport : 2021-12-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-27).
L’analyse des ratios financiers révèle des tendances notables en matière de levier financier et de capacité à honorer les obligations financières. Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres présente une stabilité relative sur la majorité de la période observée, fluctuant autour de 0.04 à 0.05. Cependant, une augmentation est perceptible vers la fin de la période, atteignant 0.07, puis revenant à 0.05. Une tendance similaire est observée pour le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres incluant le passif lié aux contrats de location-exploitation, avec une augmentation finale.
- Ratio d’endettement
- Le ratio d’endettement se maintient à un niveau bas, autour de 0.03, avant d’augmenter à 0.06 vers la fin de la période. Cette évolution suggère une légère augmentation du recours à l’endettement.
Le ratio d’endettement financier montre une variation plus importante. Il oscille initialement autour de 1.5, puis diminue significativement pour atteindre 1.21 avant de remonter progressivement pour se stabiliser autour de 1.25-1.26. Cette fluctuation indique des changements dans la structure du financement de l’entreprise.
- Ratio de couverture des intérêts
- Le ratio de couverture des intérêts présente une évolution significative. Il débute à un niveau élevé, supérieur à 40, puis diminue progressivement, passant par des valeurs positives plus faibles, avant de devenir négatif à -2.15. Il se redresse ensuite, atteignant des valeurs positives de plus en plus élevées, culminant à 32.99. Cette évolution indique une capacité initialement confortable à couvrir les charges d’intérêts, suivie d’une période de difficulté, puis d’une amélioration notable.
En résumé, l’entreprise a connu une période de stabilité en matière de levier financier, suivie d’une légère augmentation de l’endettement. Le ratio de couverture des intérêts a connu une forte volatilité, passant d’une situation confortable à une situation de difficulté avant de s’améliorer significativement. Ces tendances méritent une analyse plus approfondie pour comprendre les facteurs sous-jacents et leurs implications sur la santé financière de l’entreprise.
Ratios d’endettement
Ratios de couverture
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
Advanced Micro Devices Inc., ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 27 sept. 2025 | 28 juin 2025 | 29 mars 2025 | 28 déc. 2024 | 28 sept. 2024 | 29 juin 2024 | 30 mars 2024 | 30 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 1 juil. 2023 | 1 avr. 2023 | 31 déc. 2022 | 24 sept. 2022 | 25 juin 2022 | 26 mars 2022 | 25 déc. 2021 | 25 sept. 2021 | 26 juin 2021 | 27 mars 2021 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||
| Emprunts à court terme | |||||||||||||||||||||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme, nette | |||||||||||||||||||||||||
| Dette à long terme, déduction faite de la partie courante | |||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | |||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propresConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Applied Materials Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Qualcomm Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-09-27), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-29), 10-K (Date du rapport : 2024-12-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-30), 10-K (Date du rapport : 2023-12-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-01), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-26), 10-K (Date du rapport : 2021-12-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-27).
1 Q3 2025 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres = Total de la dette ÷ Capitaux propres
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.
- Total de la dette
- Le total de la dette est resté relativement stable au cours des premiers trimestres, autour de 313 millions de dollars américains. Une augmentation notable est observée à partir du premier trimestre 2022, atteignant un pic de 2777 millions de dollars américains, puis se stabilisant autour de 2467 millions de dollars américains jusqu'au quatrième trimestre 2022. Une diminution est ensuite constatée, atteignant 1720 millions de dollars américains au deuxième trimestre 2024. Une nouvelle augmentation importante est observée au premier trimestre 2025, atteignant 4164 millions de dollars américains, suivie d'une légère diminution à 3220 millions de dollars américains au troisième trimestre 2025.
- Capitaux propres
- Les capitaux propres présentent une tendance générale à la hausse sur l'ensemble de la période. Ils passent de 6477 millions de dollars américains au premier trimestre 2021 à 60790 millions de dollars américains au troisième trimestre 2025, avec une accélération de la croissance à partir du premier trimestre 2022. Une fluctuation est observée entre le premier et le quatrième trimestre 2022, mais la tendance haussière se maintient.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres est initialement faible et stable, autour de 0.04 à 0.05. Il augmente brièvement à 0.05 au deuxième trimestre 2022, puis se stabilise à nouveau autour de 0.04 à 0.05 jusqu'au deuxième trimestre 2024. Une augmentation notable est observée au premier trimestre 2025, atteignant 0.07, avant de redescendre à 0.05 au troisième trimestre 2025. Cette évolution reflète l'augmentation de la dette par rapport aux capitaux propres.
En résumé, la période est marquée par une augmentation significative des capitaux propres, accompagnée d'une évolution plus volatile de la dette. L'augmentation de la dette, particulièrement notable à partir de 2022, a entraîné une augmentation du ratio d'endettement par rapport aux capitaux propres, bien que ce ratio reste globalement faible. La dernière période observée suggère une nouvelle augmentation de l'endettement.
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
Advanced Micro Devices Inc., le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
| 27 sept. 2025 | 28 juin 2025 | 29 mars 2025 | 28 déc. 2024 | 28 sept. 2024 | 29 juin 2024 | 30 mars 2024 | 30 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 1 juil. 2023 | 1 avr. 2023 | 31 déc. 2022 | 24 sept. 2022 | 25 juin 2022 | 26 mars 2022 | 25 déc. 2021 | 25 sept. 2021 | 26 juin 2021 | 27 mars 2021 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||
| Emprunts à court terme | |||||||||||||||||||||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme, nette | |||||||||||||||||||||||||
| Dette à long terme, déduction faite de la partie courante | |||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | |||||||||||||||||||||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-exploitation | |||||||||||||||||||||||||
| Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | |||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)Concurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-09-27), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-29), 10-K (Date du rapport : 2024-12-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-30), 10-K (Date du rapport : 2023-12-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-01), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-26), 10-K (Date du rapport : 2021-12-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-27).
1 Q3 2025 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Capitaux propres
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.
- Dette totale
- La dette totale a connu une augmentation notable jusqu'au quatrième trimestre 2021, atteignant un pic de 661 millions de dollars américains. Elle a ensuite diminué progressivement jusqu'au premier trimestre 2023, avant de remonter de manière significative au quatrième trimestre 2024, atteignant 4731 millions de dollars américains. Une baisse est observée au premier trimestre 2025, suivie d'une légère augmentation au deuxième et troisième trimestres.
- Capitaux propres
- Les capitaux propres ont affiché une tendance générale à la hausse sur la majeure partie de la période. Une croissance importante est visible entre le premier trimestre 2021 et le quatrième trimestre 2023, culminant à 56538 millions de dollars américains. La croissance ralentit ensuite, avec une augmentation plus modérée jusqu'au troisième trimestre 2025, atteignant 60790 millions de dollars américains.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres est resté relativement stable et faible entre le premier trimestre 2021 et le troisième trimestre 2023, oscillant autour de 0.05. Une augmentation est observée au quatrième trimestre 2024, atteignant 0.08, reflétant l'augmentation significative de la dette. Ce ratio diminue légèrement au premier et deuxième trimestres 2025, revenant à un niveau proche de 0.06.
En résumé, la période est caractérisée par une augmentation de la dette, particulièrement marquée au quatrième trimestre 2024, et une croissance continue des capitaux propres. Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres, bien que fluctuant, reste globalement faible, mais a montré une augmentation récente qui mérite d'être surveillée.
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
Advanced Micro Devices Inc., ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres, calcul (données trimestrielles)
| 27 sept. 2025 | 28 juin 2025 | 29 mars 2025 | 28 déc. 2024 | 28 sept. 2024 | 29 juin 2024 | 30 mars 2024 | 30 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 1 juil. 2023 | 1 avr. 2023 | 31 déc. 2022 | 24 sept. 2022 | 25 juin 2022 | 26 mars 2022 | 25 déc. 2021 | 25 sept. 2021 | 26 juin 2021 | 27 mars 2021 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||
| Emprunts à court terme | |||||||||||||||||||||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme, nette | |||||||||||||||||||||||||
| Dette à long terme, déduction faite de la partie courante | |||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | |||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | |||||||||||||||||||||||||
| Total du capital | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propresConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Applied Materials Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Qualcomm Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-09-27), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-29), 10-K (Date du rapport : 2024-12-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-30), 10-K (Date du rapport : 2023-12-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-01), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-26), 10-K (Date du rapport : 2021-12-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-27).
1 Q3 2025 calcul
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres = Total de la dette ÷ Total du capital
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.
- Total de la dette
- Le total de la dette est resté stable au niveau de 313 millions de dollars américains durant les quatre premiers trimestres de 2021. Une augmentation notable est observée à partir du premier trimestre 2022, atteignant un pic de 2777 millions de dollars américains, puis se stabilisant autour de 2467 millions de dollars américains jusqu'au quatrième trimestre 2022. Une nouvelle augmentation est constatée au premier trimestre 2023, suivie d'une diminution progressive jusqu'au quatrième trimestre 2023. Une forte hausse est ensuite enregistrée au premier trimestre 2025, atteignant 4164 millions de dollars américains, avant une légère diminution au deuxième trimestre 2025.
- Total du capital
- Le total du capital a connu une augmentation constante au cours des trois premiers trimestres de 2021, passant de 6790 millions de dollars américains à 7810 millions de dollars américains. Une augmentation substantielle est observée au premier trimestre 2022, atteignant 57120 millions de dollars américains, suivie d'une légère fluctuation et d'une augmentation continue jusqu'au quatrième trimestre 2024. Une nouvelle augmentation significative est constatée au troisième et quatrième trimestres de 2024, atteignant 64010 millions de dollars américains.
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Le ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres est resté relativement stable et faible, oscillant autour de 0.04 durant la majeure partie de la période analysée, de mars 2021 à décembre 2022. Une augmentation est observée au premier trimestre 2023, atteignant 0.03, puis se stabilisant à nouveau à 0.04. Une hausse plus marquée est constatée au premier trimestre 2025, atteignant 0.07, avant de redescendre à 0.05 au deuxième et troisième trimestres 2025.
En résumé, la structure financière a connu une augmentation significative de la dette à partir de 2022, accompagnée d'une augmentation du capital. Le ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres est resté relativement faible, mais a montré une tendance à la hausse au premier trimestre 2025, suggérant une augmentation du levier financier.
Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
Advanced Micro Devices Inc., ratio de la dette sur le total des fonds propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
| 27 sept. 2025 | 28 juin 2025 | 29 mars 2025 | 28 déc. 2024 | 28 sept. 2024 | 29 juin 2024 | 30 mars 2024 | 30 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 1 juil. 2023 | 1 avr. 2023 | 31 déc. 2022 | 24 sept. 2022 | 25 juin 2022 | 26 mars 2022 | 25 déc. 2021 | 25 sept. 2021 | 26 juin 2021 | 27 mars 2021 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||
| Emprunts à court terme | |||||||||||||||||||||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme, nette | |||||||||||||||||||||||||
| Dette à long terme, déduction faite de la partie courante | |||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | |||||||||||||||||||||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-exploitation | |||||||||||||||||||||||||
| Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | |||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | |||||||||||||||||||||||||
| Total du capital (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)Concurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-09-27), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-29), 10-K (Date du rapport : 2024-12-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-30), 10-K (Date du rapport : 2023-12-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-01), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-26), 10-K (Date du rapport : 2021-12-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-27).
1 Q3 2025 calcul
Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Total du capital (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation)
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.
- Dette totale
- La dette totale a connu une augmentation notable entre mars 2021 et décembre 2021, passant de 551 millions de dollars américains à 661 millions. Elle a ensuite atteint un pic à 3199 millions de dollars américains en mars 2022, avant de diminuer progressivement pour atteindre 2238 millions de dollars américains en mars 2024. Une augmentation substantielle est observée en mars 2025, atteignant 3870 millions de dollars américains, suivie d'une légère hausse en juin 2025 à 3886 millions de dollars américains.
- Total du capital
- Le total du capital a affiché une croissance constante de mars 2021 à décembre 2022, passant de 7028 millions de dollars américains à 58783 millions de dollars américains. Cette croissance s'est poursuivie, atteignant 64660 millions de dollars américains en septembre 2025. Une baisse significative est observée en mars 2022, mais le capital reprend ensuite une trajectoire ascendante.
- Ratio dette sur capital
- Le ratio dette sur capital est resté relativement stable entre mars 2021 et décembre 2022, oscillant autour de 0.08 et 0.05. Il a ensuite maintenu un niveau bas de 0.05 pendant plusieurs trimestres. Une augmentation notable est observée en mars 2025, atteignant 0.08, puis une légère diminution en juin 2025 à 0.06, et une stabilisation à 0.06 en septembre 2025. Cette évolution indique une augmentation relative de l'endettement par rapport au capital propre à partir de mars 2025.
En résumé, la période analysée est marquée par une augmentation initiale de la dette, suivie d'une période de consolidation et de croissance du capital. L'augmentation récente de la dette en mars 2025, reflétée dans le ratio dette sur capital, mérite une attention particulière.
Ratio d’endettement
Advanced Micro Devices Inc., ratio d’endettement, calcul (données trimestrielles)
| 27 sept. 2025 | 28 juin 2025 | 29 mars 2025 | 28 déc. 2024 | 28 sept. 2024 | 29 juin 2024 | 30 mars 2024 | 30 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 1 juil. 2023 | 1 avr. 2023 | 31 déc. 2022 | 24 sept. 2022 | 25 juin 2022 | 26 mars 2022 | 25 déc. 2021 | 25 sept. 2021 | 26 juin 2021 | 27 mars 2021 | |||||||
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| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||
| Emprunts à court terme | |||||||||||||||||||||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme, nette | |||||||||||||||||||||||||
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| Total de la dette | |||||||||||||||||||||||||
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| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
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| Repères | |||||||||||||||||||||||||
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| Lam Research Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Qualcomm Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-09-27), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-29), 10-K (Date du rapport : 2024-12-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-30), 10-K (Date du rapport : 2023-12-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-01), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-26), 10-K (Date du rapport : 2021-12-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-27).
1 Q3 2025 calcul
Ratio d’endettement = Total de la dette ÷ Total de l’actif
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données financières trimestrielles révèle des tendances significatives concernant la structure du capital et la situation financière globale.
- Total de la dette
- Le total de la dette est resté stable à 313 millions de dollars américains durant les quatre premiers trimestres de la période analysée. Un accroissement notable est observé à partir du premier trimestre 2022, atteignant un pic de 2777 millions de dollars américains, puis se stabilisant autour de 2467 millions de dollars américains jusqu'au quatrième trimestre 2022. Une diminution est ensuite constatée au premier trimestre 2023, revenant à 1719 millions de dollars américains, puis à 1721 millions de dollars américains. Une augmentation substantielle est à nouveau observée au premier trimestre 2025, atteignant 4164 millions de dollars américains, avant de redescendre à 3220 millions de dollars américains au troisième trimestre 2025.
- Total de l’actif
- Le total de l’actif a connu une croissance constante au cours des trois premiers trimestres de 2021, passant de 10047 millions de dollars américains à 12419 millions de dollars américains. Une augmentation significative est ensuite observée au premier trimestre 2022, atteignant 66915 millions de dollars américains. L'actif fluctue ensuite légèrement autour de 67000 millions de dollars américains jusqu'au quatrième trimestre 2023, avant de croître à nouveau pour atteindre 76891 millions de dollars américains au troisième trimestre 2025.
- Ratio d’endettement
- Le ratio d’endettement est resté constant à 0.03 durant les quatre premiers trimestres de la période analysée. Il augmente ensuite à 0.04 à partir du premier trimestre 2022 et se maintient à ce niveau jusqu'au quatrième trimestre 2023. Une diminution est observée au premier trimestre 2024, revenant à 0.03, puis à 0.02. Une augmentation notable est constatée au premier trimestre 2025, atteignant 0.06, avant de redescendre à 0.04 au troisième trimestre 2025.
L'évolution du ratio d'endettement, bien que relativement faible, suit les variations du total de la dette, indiquant une relation directe entre les deux. L'augmentation significative de l'actif au début de 2022 suggère une expansion des opérations ou des acquisitions. Les fluctuations observées au cours des derniers trimestres nécessitent une analyse plus approfondie pour déterminer les facteurs sous-jacents.
Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
Advanced Micro Devices Inc., le ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
| 27 sept. 2025 | 28 juin 2025 | 29 mars 2025 | 28 déc. 2024 | 28 sept. 2024 | 29 juin 2024 | 30 mars 2024 | 30 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 1 juil. 2023 | 1 avr. 2023 | 31 déc. 2022 | 24 sept. 2022 | 25 juin 2022 | 26 mars 2022 | 25 déc. 2021 | 25 sept. 2021 | 26 juin 2021 | 27 mars 2021 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||
| Emprunts à court terme | |||||||||||||||||||||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme, nette | |||||||||||||||||||||||||
| Dette à long terme, déduction faite de la partie courante | |||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | |||||||||||||||||||||||||
| Passifs à long terme liés aux contrats de location-exploitation | |||||||||||||||||||||||||
| Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) | |||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)Concurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-09-27), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-29), 10-K (Date du rapport : 2024-12-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-30), 10-K (Date du rapport : 2023-12-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-01), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-26), 10-K (Date du rapport : 2021-12-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-27).
1 Q3 2025 calcul
Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Total de l’actif
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.
- Dette totale
- La dette totale a connu une augmentation notable entre mars 2021 et décembre 2021, passant de 551 millions de dollars américains à 661 millions. Elle a ensuite atteint un pic à 3199 millions de dollars américains en mars 2022, avant de diminuer progressivement pour atteindre 2238 millions de dollars américains en décembre 2023. Une augmentation substantielle est observée en mars 2024, atteignant 4731 millions de dollars américains, suivie d'une baisse à 3870 millions de dollars américains en septembre 2025.
- Total de l’actif
- L'actif total a affiché une croissance constante de mars 2021 à décembre 2022, passant de 10047 millions de dollars américains à 67580 millions de dollars américains. Après décembre 2022, l'actif total a connu une légère fluctuation, avec une tendance à la hausse, atteignant 76891 millions de dollars américains en septembre 2025.
- Ratio d’endettement par rapport à l’actif
- Le ratio d'endettement par rapport à l'actif est resté relativement stable autour de 0.05 entre mars 2021 et juin 2022. Il a ensuite diminué à 0.03 en mars 2023, puis est resté stable autour de 0.04 jusqu'en juin 2024. Une augmentation notable est observée en mars 2025, atteignant 0.07, avant de redescendre à 0.05 en septembre 2025. Cette évolution reflète les variations de la dette totale par rapport à l'actif total.
En résumé, la période observée est marquée par une augmentation initiale de la dette, suivie d'une diminution, puis d'une nouvelle augmentation significative. L'actif total a connu une croissance plus régulière, tandis que le ratio d'endettement a fluctué en fonction de l'évolution de la dette et de l'actif.
Ratio d’endettement financier
Advanced Micro Devices Inc., ratio d’endettement financier, calcul (données trimestrielles)
| 27 sept. 2025 | 28 juin 2025 | 29 mars 2025 | 28 déc. 2024 | 28 sept. 2024 | 29 juin 2024 | 30 mars 2024 | 30 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 1 juil. 2023 | 1 avr. 2023 | 31 déc. 2022 | 24 sept. 2022 | 25 juin 2022 | 26 mars 2022 | 25 déc. 2021 | 25 sept. 2021 | 26 juin 2021 | 27 mars 2021 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | |||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement financier1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement financierConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Applied Materials Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Intel Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Lam Research Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Qualcomm Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-09-27), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-29), 10-K (Date du rapport : 2024-12-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-30), 10-K (Date du rapport : 2023-12-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-01), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-26), 10-K (Date du rapport : 2021-12-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-27).
1 Q3 2025 calcul
Ratio d’endettement financier = Total de l’actif ÷ Capitaux propres
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative du total de l'actif au cours de la période considérée. Une augmentation constante est observée jusqu'au 26 mars 2022, atteignant un pic de 66915 millions de dollars américains. Par la suite, le total de l'actif a connu une légère fluctuation, se stabilisant autour de 67500 à 68000 millions de dollars américains jusqu'au 30 mars 2024. Une nouvelle phase de croissance est ensuite perceptible, avec une progression continue jusqu'à 76891 millions de dollars américains le 27 septembre 2025.
Les capitaux propres suivent une tendance similaire, bien que d'amplitude moindre. Une augmentation progressive est constatée jusqu'au 26 mars 2022, atteignant 55333 millions de dollars américains. Après une période de stabilisation relative, les capitaux propres montrent une croissance plus marquée à partir du 30 mars 2024, culminant à 60790 millions de dollars américains le 27 septembre 2025.
- Ratio d’endettement financier
- Le ratio d’endettement financier présente une variabilité au cours de la période. Initialement, il oscille entre 1.51 et 1.66, indiquant un niveau d'endettement relativement élevé. À partir du 26 mars 2022, le ratio diminue significativement, atteignant un minimum de 1.21. Il se stabilise ensuite autour de 1.23-1.24 pendant plusieurs trimestres. Une légère augmentation est observée à partir du 28 septembre 2024, atteignant 1.26 le 27 septembre 2025, suggérant une augmentation progressive du recours à l'endettement.
En résumé, l'entreprise a connu une croissance soutenue de son actif et de ses capitaux propres, avec une période de stabilisation suivie d'une nouvelle phase d'expansion. Le ratio d'endettement financier a diminué de manière significative avant de montrer une légère tendance à la hausse vers la fin de la période analysée.
Ratio de couverture des intérêts
Advanced Micro Devices Inc., le taux de couverture des intérêts, calcul (données trimestrielles)
| 27 sept. 2025 | 28 juin 2025 | 29 mars 2025 | 28 déc. 2024 | 28 sept. 2024 | 29 juin 2024 | 30 mars 2024 | 30 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 1 juil. 2023 | 1 avr. 2023 | 31 déc. 2022 | 24 sept. 2022 | 25 juin 2022 | 26 mars 2022 | 25 déc. 2021 | 25 sept. 2021 | 26 juin 2021 | 27 mars 2021 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice net (perte nette) | |||||||||||||||||||||||||
| Moins: Résultat net d’impôt des activités abandonnées | |||||||||||||||||||||||||
| Plus: Charge d’impôt sur le résultat | |||||||||||||||||||||||||
| Plus: Charges d’intérêts | |||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de couverture des intérêts1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de couverture des intérêtsConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Analog Devices Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Applied Materials Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Broadcom Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| KLA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Micron Technology Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| NVIDIA Corp. | |||||||||||||||||||||||||
| Qualcomm Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Texas Instruments Inc. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2025-09-27), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-29), 10-K (Date du rapport : 2024-12-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-30), 10-K (Date du rapport : 2023-12-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-01), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-01), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-26), 10-K (Date du rapport : 2021-12-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-27).
1 Q3 2025 calcul
Ratio de couverture des intérêts = (EBITQ3 2025
+ EBITQ2 2025
+ EBITQ1 2025
+ EBITQ4 2024)
÷ (Charges d’intérêtsQ3 2025
+ Charges d’intérêtsQ2 2025
+ Charges d’intérêtsQ1 2025
+ Charges d’intérêtsQ4 2024)
= ( + + + )
÷ ( + + + )
=
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative du bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT). Une croissance notable est observée du premier trimestre 2021 au dernier trimestre 2021, atteignant un pic de 1211 millions de dollars américains. Cette tendance positive se poursuit au premier trimestre 2022, mais s'inverse ensuite, avec une diminution marquée du bénéfice, culminant avec une perte de 114 millions de dollars américains au troisième trimestre 2022.
À partir du quatrième trimestre 2022, une reprise progressive du bénéfice est constatée, atteignant 331 millions de dollars américains au premier trimestre 2023. Cette amélioration se maintient et s'accentue, avec un pic de 967 millions de dollars américains au troisième trimestre 2023. Le bénéfice fluctue ensuite, atteignant 920 millions de dollars américains au quatrième trimestre 2023, puis 852 millions de dollars américains au premier trimestre 2024. Une légère baisse est observée au deuxième trimestre 2024, suivie d'une remontée progressive jusqu'à 1362 millions de dollars américains au troisième trimestre 2025.
Les charges d'intérêts présentent une tendance générale à la hausse sur la période analysée. Elles passent de 9 millions de dollars américains au premier trimestre 2021 à 38 millions de dollars américains au troisième trimestre 2025, avec des fluctuations trimestrielles.
Le ratio de couverture des intérêts suit une trajectoire inversement proportionnelle à l'évolution des charges d'intérêts et du bénéfice avant intérêts et impôts. Il atteint des niveaux élevés entre le premier trimestre 2021 et le premier trimestre 2022, dépassant 100. Une diminution significative est ensuite observée, avec un ratio tombant à 2.73 au troisième trimestre 2022 et devenant négatif (-2.15) au quatrième trimestre 2022. Le ratio se redresse progressivement à partir du deuxième trimestre 2023, atteignant 32.99 au troisième trimestre 2025, indiquant une amélioration de la capacité à couvrir les charges d'intérêts avec le bénéfice opérationnel.
- Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT)
- Indique la rentabilité opérationnelle de l'entreprise avant prise en compte des intérêts et des impôts. Les fluctuations importantes suggèrent une sensibilité aux conditions du marché ou à des facteurs internes.
- Charges d’intérêts
- Représentent le coût de l'endettement de l'entreprise. Leur augmentation peut indiquer un recours accru au financement par emprunt.
- Ratio de couverture des intérêts
- Mesure la capacité de l'entreprise à honorer ses obligations financières liées aux intérêts. Un ratio élevé est généralement considéré comme favorable, indiquant une bonne capacité de remboursement.