Analyse des ratios de solvabilité
Données trimestrielles
Les ratios de solvabilité, également connus sous le nom de ratios d’endettement à long terme, mesurent la capacité d’une entreprise à faire face à ses obligations à long terme.
Ratios de solvabilité (résumé)
KLA Corp., ratios de solvabilité (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-K (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-K (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-K (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-K (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-K (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30).
- Évolution du ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Au fil de la période, ce ratio a connu une tendance initialement stable autour de 1,25 à 1,29 jusqu’au début de 2020, avant de légèrement diminuer en 2021. Cependant, une hausse significative est observée à la fin de 2022, atteignant un pic de 4,75 au premier trimestre 2023, avant de revenir à une valeur plus modérée autour de 1,25 au premier trimestre 2025. Cette variation suggère une escalation temporaire de l’endettement par rapport aux capitaux propres, suivie d’une stabilisation vers un niveau plus faible.
- Évolution du ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Ce ratio a légèrement diminué durant la majorité de la période, passant d’environ 0,56-0,57 en 2019-2020 à une valeur proche de 0,46-0,48 en 2021. Une augmentation notable se manifeste à partir de 2022, culminant à 0,83 en début 2022, avant de revenir à une fourchette plus basse, autour de 0,56 à la fin de la période. Cette évolution témoigne d’une relative stabilité à long terme, malgré une période ponctuelle de hausse en 2022.
- Évolution du ratio d’endettement
- Ce ratio, globalement stable autour de 0,35-0,37 jusqu’à 2021, puis en légère baisse dans la même fourchette, connaît une augmentation importante en 2022, atteignant 0,53. Par la suite, il diminue légèrement, s’établissant à environ 0,37 à la fin de la période. La montée en 2022 indique une augmentation de l’endettement par rapport aux actifs totaux ou aux fonds propres, suivie d’une correction vers une structure financière plus équilibrée.
- Évolution du ratio d’endettement financier
- Ce ratio montre une tendance à la baisse continue de 3,83 (mars 2020) à environ 3,42 (fin 2024). Une baisse notable intervient en 2022, passant de 6,24 en début d’année à environ 4,58 à la fin de la même année, témoignant d’une réduction du levier financier lié à l’endettement financier. La baisse progressive indique une gestion favorable du niveau d’endettement financier, au détriment de ratios élevés en terme d’exposition au risque financier.
- Évolution du ratio de couverture des intérêts
- Ce ratio a connu une tendance haussière significative, passant de valeurs faibles (environ 9 à 10) en 2020, à des niveaux beaucoup plus élevés de 20 à 22 de 2021 à 2022, avant de se stabiliser autour de 11 à 16 en 2023-2024. La croissance de ce ratio reflète une capacité accrue à couvrir les charges d’intérêts à partir des bénéfices ou de la capacité opérationnelle, indiquant une amélioration de la situation financière de l’entreprise dans la gestion de ses dettes.
Ratios d’endettement
Ratios de couverture
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
KLA Corp., ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Dette à court terme | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 20,000) | 20,000) | 20,000) | 20,000) | 20,000) | —) | —) | —) | —) | —) | |||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme | —) | —) | —) | 749,984) | 749,936) | 749,889) | 749,842) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 250,000) | |||||||
| Dette à long terme, excluant la partie courante | 5,884,257) | 5,883,322) | 5,882,387) | 5,881,372) | 5,880,199) | 5,879,025) | 5,142,884) | 5,891,731) | 5,890,736) | 5,889,740) | 6,113,745) | 6,312,749) | 6,660,718) | 3,699,799) | 3,424,106) | 3,423,436) | 3,422,767) | 3,422,097) | 3,441,465) | 3,420,403) | 3,469,670) | 3,443,937) | 3,399,877) | 3,174,130) | |||||||
| Total de la dette | 5,884,257) | 5,883,322) | 5,882,387) | 6,631,356) | 6,630,135) | 6,628,914) | 5,892,726) | 5,891,731) | 5,890,736) | 5,889,740) | 6,113,745) | 6,312,749) | 6,660,718) | 3,699,799) | 3,444,106) | 3,443,436) | 3,442,767) | 3,442,097) | 3,461,465) | 3,420,403) | 3,469,670) | 3,443,937) | 3,399,877) | 3,424,130) | |||||||
| Total des capitaux propres de KLA | 4,692,453) | 4,004,739) | 3,584,549) | 3,559,714) | 3,368,328) | 3,094,885) | 3,043,711) | 2,990,217) | 2,919,753) | 2,682,781) | 2,603,260) | 2,102,074) | 1,401,351) | 4,080,307) | 4,048,527) | 3,860,930) | 3,377,554) | 3,114,856) | 2,935,182) | 2,747,184) | 2,665,424) | 2,307,433) | 2,669,764) | 2,661,163) | |||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres1 | 1.25 | 1.47 | 1.64 | 1.86 | 1.97 | 2.14 | 1.94 | 1.97 | 2.02 | 2.20 | 2.35 | 3.00 | 4.75 | 0.91 | 0.85 | 0.89 | 1.02 | 1.11 | 1.18 | 1.25 | 1.30 | 1.49 | 1.27 | 1.29 | |||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propresConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | — | — | 0.05 | 0.07 | 0.03 | 0.03 | 0.03 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.05 | 0.05 | 0.05 | 0.05 | 0.03 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.05 | 0.06 | 0.10 | 0.21 | 0.16 | |||||||
| Analog Devices Inc. | — | — | 0.21 | 0.22 | 0.22 | 0.23 | 0.23 | 0.20 | 0.20 | 0.19 | 0.19 | 0.18 | 0.18 | 0.17 | 0.17 | 0.17 | 0.18 | 0.42 | 0.42 | 0.43 | 0.43 | 0.47 | 0.48 | 0.47 | |||||||
| Applied Materials Inc. | — | — | 0.33 | 0.34 | 0.33 | 0.33 | 0.31 | 0.32 | 0.34 | 0.37 | 0.40 | 0.42 | 0.45 | 0.45 | 0.47 | 0.46 | 0.45 | 0.45 | 0.45 | 0.47 | 0.52 | 0.57 | 0.76 | 0.61 | |||||||
| Broadcom Inc. | — | — | 0.97 | 0.95 | 1.00 | 1.07 | 1.06 | 1.08 | 1.64 | 1.78 | 1.79 | 1.69 | 1.74 | 1.89 | 1.88 | 1.72 | 1.59 | 1.66 | 1.69 | 1.75 | 1.72 | 1.87 | 1.92 | 1.84 | |||||||
| Intel Corp. | — | — | 0.52 | 0.50 | 0.50 | 0.50 | 0.46 | 0.49 | 0.47 | 0.48 | 0.49 | 0.51 | 0.41 | 0.40 | 0.35 | 0.36 | 0.40 | 0.45 | 0.42 | 0.45 | 0.45 | 0.49 | 0.47 | 0.52 | |||||||
| Lam Research Corp. | — | 0.47 | 0.57 | 0.59 | 0.58 | 0.62 | 0.61 | 0.62 | 0.61 | 0.60 | 0.60 | 0.67 | 0.80 | 0.83 | 0.77 | 0.86 | 0.83 | 1.08 | 1.06 | 1.08 | 1.12 | 1.12 | 1.01 | 0.90 | |||||||
| Micron Technology Inc. | — | 0.31 | 0.30 | 0.29 | 0.30 | 0.30 | 0.31 | 0.31 | 0.30 | 0.29 | 0.26 | 0.21 | 0.14 | 0.14 | 0.15 | 0.15 | 0.15 | 0.16 | 0.16 | 0.17 | 0.17 | 0.18 | 0.15 | 0.15 | |||||||
| NVIDIA Corp. | 0.11 | 0.13 | 0.15 | 0.20 | 0.23 | 0.29 | 0.35 | 0.45 | 0.50 | 0.51 | 0.46 | 0.42 | 0.41 | 0.46 | 0.56 | 0.37 | 0.41 | 0.45 | 0.50 | 0.53 | 0.16 | 0.18 | 0.19 | 0.20 | |||||||
| Qualcomm Inc. | — | 0.54 | 0.53 | 0.54 | 0.56 | 0.59 | 0.63 | 0.67 | 0.71 | 0.75 | 0.81 | 0.90 | 0.86 | 0.97 | 1.18 | 1.39 | 1.58 | 1.92 | 2.12 | 2.13 | 2.59 | 4.82 | 5.24 | 3.53 | |||||||
| Texas Instruments Inc. | — | — | 0.86 | 0.78 | 0.80 | 0.80 | 0.81 | 0.84 | 0.66 | 0.67 | 0.70 | 0.66 | 0.60 | 0.55 | 0.51 | 0.55 | 0.58 | 0.64 | 0.56 | 0.61 | 0.74 | 0.82 | 0.89 | 0.85 | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-K (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-K (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-K (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-K (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-K (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30).
1 Q4 2025 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres = Total de la dette ÷ Total des capitaux propres de KLA
= 5,884,257 ÷ 4,692,453 = 1.25
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution de la dette totale
- La dette totale de l'entreprise présente une tendance globale à la hausse sur la période analysée. Après un début stable autour de 3,42 millions de dollars en septembre 2019, la dette augmente légèrement jusqu'à atteindre un pic important en juin 2022, avec une valeur de près de 6,67 millions de dollars. Par la suite, on observe une diminution progressive, culminant à environ 5,88 millions de dollars à la fin du premier semestre 2025. Cette évolution suggère une augmentation initiale du recours à l’endettement, suivie d’une réduction progressive, probablement en lien avec une tentative de désendettement ou de gestion du levier financier.
- Évolution des capitaux propres
- Les capitaux propres ont connu une évolution remarquable, passant d’environ 2,66 millions de dollars en septembre 2019 à plus de 4,7 millions de dollars fin mars 2025. Notamment, une phase de croissance régulière est observable à partir de 2020, avec une progression soutenue durant tout le cycle analysé. Le ratio de croissance des capitaux propres indique une hausse continue, reflétant probablement une accumulation de bénéfices non distribués ou de nouvelles émissions d’actions.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Ce ratio a connu une forte volatilité, débutant à 1.29 en septembre 2019, puis atteignant un sommet exceptionnel de 4.75 en mars 2021. Cette période correspond probablement à une augmentation significative de l’endettement par rapport aux capitaux propres, pouvant indiquer une stratégie de financement par emprunt pour financer des investissements importants ou faire face à des besoins de liquidités. Après ce pic, le ratio diminue constamment, revenant sous 2 en décembre 2022, et poursuivant sa tendance à la baisse jusqu’à environ 1.25 en juin 2025, ce qui indique une réduction du niveau d’endettement relatif et une amélioration de la solidité financière à long terme.
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
KLA Corp., ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Dette à court terme | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 20,000) | 20,000) | 20,000) | 20,000) | 20,000) | —) | —) | —) | —) | —) | |||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme | —) | —) | —) | 749,984) | 749,936) | 749,889) | 749,842) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 250,000) | |||||||
| Dette à long terme, excluant la partie courante | 5,884,257) | 5,883,322) | 5,882,387) | 5,881,372) | 5,880,199) | 5,879,025) | 5,142,884) | 5,891,731) | 5,890,736) | 5,889,740) | 6,113,745) | 6,312,749) | 6,660,718) | 3,699,799) | 3,424,106) | 3,423,436) | 3,422,767) | 3,422,097) | 3,441,465) | 3,420,403) | 3,469,670) | 3,443,937) | 3,399,877) | 3,174,130) | |||||||
| Total de la dette | 5,884,257) | 5,883,322) | 5,882,387) | 6,631,356) | 6,630,135) | 6,628,914) | 5,892,726) | 5,891,731) | 5,890,736) | 5,889,740) | 6,113,745) | 6,312,749) | 6,660,718) | 3,699,799) | 3,444,106) | 3,443,436) | 3,442,767) | 3,442,097) | 3,461,465) | 3,420,403) | 3,469,670) | 3,443,937) | 3,399,877) | 3,424,130) | |||||||
| Total des capitaux propres de KLA | 4,692,453) | 4,004,739) | 3,584,549) | 3,559,714) | 3,368,328) | 3,094,885) | 3,043,711) | 2,990,217) | 2,919,753) | 2,682,781) | 2,603,260) | 2,102,074) | 1,401,351) | 4,080,307) | 4,048,527) | 3,860,930) | 3,377,554) | 3,114,856) | 2,935,182) | 2,747,184) | 2,665,424) | 2,307,433) | 2,669,764) | 2,661,163) | |||||||
| Total du capital | 10,576,710) | 9,888,061) | 9,466,936) | 10,191,070) | 9,998,463) | 9,723,799) | 8,936,437) | 8,881,948) | 8,810,489) | 8,572,521) | 8,717,005) | 8,414,823) | 8,062,069) | 7,780,106) | 7,492,633) | 7,304,366) | 6,820,321) | 6,556,953) | 6,396,647) | 6,167,587) | 6,135,094) | 5,751,370) | 6,069,641) | 6,085,293) | |||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres1 | 0.56 | 0.59 | 0.62 | 0.65 | 0.66 | 0.68 | 0.66 | 0.66 | 0.67 | 0.69 | 0.70 | 0.75 | 0.83 | 0.48 | 0.46 | 0.47 | 0.50 | 0.52 | 0.54 | 0.55 | 0.57 | 0.60 | 0.56 | 0.56 | |||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propresConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | — | — | 0.05 | 0.07 | 0.03 | 0.03 | 0.03 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.05 | 0.03 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.05 | 0.05 | 0.09 | 0.17 | 0.14 | |||||||
| Analog Devices Inc. | — | — | 0.17 | 0.18 | 0.18 | 0.19 | 0.19 | 0.16 | 0.16 | 0.16 | 0.16 | 0.15 | 0.15 | 0.15 | 0.14 | 0.14 | 0.15 | 0.30 | 0.30 | 0.30 | 0.30 | 0.32 | 0.33 | 0.32 | |||||||
| Applied Materials Inc. | — | — | 0.25 | 0.25 | 0.25 | 0.25 | 0.23 | 0.24 | 0.25 | 0.27 | 0.29 | 0.30 | 0.31 | 0.31 | 0.32 | 0.31 | 0.31 | 0.31 | 0.31 | 0.32 | 0.34 | 0.36 | 0.43 | 0.38 | |||||||
| Broadcom Inc. | — | — | 0.49 | 0.49 | 0.50 | 0.52 | 0.51 | 0.52 | 0.62 | 0.64 | 0.64 | 0.63 | 0.64 | 0.65 | 0.65 | 0.63 | 0.61 | 0.62 | 0.63 | 0.64 | 0.63 | 0.65 | 0.66 | 0.65 | |||||||
| Intel Corp. | — | — | 0.34 | 0.33 | 0.34 | 0.34 | 0.32 | 0.33 | 0.32 | 0.32 | 0.33 | 0.34 | 0.29 | 0.28 | 0.26 | 0.27 | 0.29 | 0.31 | 0.29 | 0.31 | 0.31 | 0.33 | 0.32 | 0.34 | |||||||
| Lam Research Corp. | — | 0.32 | 0.36 | 0.37 | 0.37 | 0.38 | 0.38 | 0.38 | 0.38 | 0.37 | 0.38 | 0.40 | 0.44 | 0.45 | 0.44 | 0.46 | 0.45 | 0.52 | 0.51 | 0.52 | 0.53 | 0.53 | 0.50 | 0.47 | |||||||
| Micron Technology Inc. | — | 0.23 | 0.23 | 0.23 | 0.23 | 0.23 | 0.24 | 0.24 | 0.23 | 0.23 | 0.21 | 0.17 | 0.12 | 0.12 | 0.13 | 0.13 | 0.13 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.15 | 0.15 | 0.13 | 0.13 | |||||||
| NVIDIA Corp. | 0.10 | 0.11 | 0.13 | 0.16 | 0.18 | 0.23 | 0.26 | 0.31 | 0.33 | 0.34 | 0.31 | 0.29 | 0.29 | 0.32 | 0.36 | 0.27 | 0.29 | 0.31 | 0.33 | 0.35 | 0.14 | 0.15 | 0.16 | 0.17 | |||||||
| Qualcomm Inc. | — | 0.35 | 0.35 | 0.35 | 0.36 | 0.37 | 0.39 | 0.40 | 0.42 | 0.43 | 0.45 | 0.47 | 0.46 | 0.49 | 0.54 | 0.58 | 0.61 | 0.66 | 0.68 | 0.68 | 0.72 | 0.83 | 0.84 | 0.78 | |||||||
| Texas Instruments Inc. | — | — | 0.46 | 0.44 | 0.45 | 0.45 | 0.45 | 0.46 | 0.40 | 0.40 | 0.41 | 0.40 | 0.37 | 0.35 | 0.34 | 0.36 | 0.37 | 0.39 | 0.36 | 0.38 | 0.43 | 0.45 | 0.47 | 0.46 | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-K (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-K (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-K (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-K (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-K (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30).
1 Q4 2025 calcul
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres = Total de la dette ÷ Total du capital
= 5,884,257 ÷ 10,576,710 = 0.56
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Total de la dette
- Une tendance générale à la hausse du total de la dette est observable à partir de 2019 jusqu'au premier trimestre 2023, avec des périodes de stabilité relative. Après une progression significative entre le deuxième trimestre 2022 et le premier trimestre 2023, la dette reste stable aux alentours de 5,88 millions de dollars jusqu'au troisième trimestre 2024, où elle connaît une légère augmentation. Au quatrième trimestre 2024, une forte augmentation est visible, culminant à environ 6,63 millions de dollars au troisième trimestre 2024, puis une stabilisation jusqu'au premier trimestre 2025, avant une nouvelle augmentation au deuxième trimestre 2025.
- Total du capital
- Le capital total montre une croissance continue sur l'ensemble de la période, passant de 6,08 millions de dollars en septembre 2019 à près de 10,57 millions de dollars au deuxième trimestre 2025. Il y a une progression régulière, avec des accélérations notables à partir de 2021. Cette évolution indique une augmentation de la valeur du capital de l'entreprise, reflet probablement d'émissions d’actions ou d’accumulation de réserves.
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Ce ratio, qui indique la proportion de la dette par rapport aux fonds propres, présente une tendance à la baisse continuer tout au long de la période. Il s'établit à 0,56 à la fin 2019 et demeure globalement stable autour de cette valeur jusqu’au premier trimestre 2022. Cependant, un pic important est observé à 0,83 au premier trimestre 2022, suggérant une augmentation temporaire de l’endettement par rapport aux fonds propres. Après ce pic, le ratio se maintient à des niveaux plus faibles, autour de 0,66, puis diminue à environ 0,56 en fin de période, indiquant une réduction relative de l'endettement ou une augmentation des fonds propres.
Ratio d’endettement
KLA Corp., ratio d’endettement, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Dette à court terme | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 20,000) | 20,000) | 20,000) | 20,000) | 20,000) | —) | —) | —) | —) | —) | |||||||
| Portion à court terme de la dette à long terme | —) | —) | —) | 749,984) | 749,936) | 749,889) | 749,842) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 250,000) | |||||||
| Dette à long terme, excluant la partie courante | 5,884,257) | 5,883,322) | 5,882,387) | 5,881,372) | 5,880,199) | 5,879,025) | 5,142,884) | 5,891,731) | 5,890,736) | 5,889,740) | 6,113,745) | 6,312,749) | 6,660,718) | 3,699,799) | 3,424,106) | 3,423,436) | 3,422,767) | 3,422,097) | 3,441,465) | 3,420,403) | 3,469,670) | 3,443,937) | 3,399,877) | 3,174,130) | |||||||
| Total de la dette | 5,884,257) | 5,883,322) | 5,882,387) | 6,631,356) | 6,630,135) | 6,628,914) | 5,892,726) | 5,891,731) | 5,890,736) | 5,889,740) | 6,113,745) | 6,312,749) | 6,660,718) | 3,699,799) | 3,444,106) | 3,443,436) | 3,442,767) | 3,442,097) | 3,461,465) | 3,420,403) | 3,469,670) | 3,443,937) | 3,399,877) | 3,424,130) | |||||||
| Total de l’actif | 16,067,926) | 15,188,307) | 15,001,696) | 15,681,737) | 15,433,566) | 14,957,289) | 14,280,501) | 14,136,841) | 14,072,357) | 13,683,549) | 13,729,074) | 13,123,652) | 12,597,088) | 12,017,812) | 11,680,237) | 11,146,477) | 10,271,124) | 9,939,240) | 9,814,644) | 9,320,096) | 9,279,960) | 8,845,946) | 9,250,720) | 9,229,399) | |||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement1 | 0.37 | 0.39 | 0.39 | 0.42 | 0.43 | 0.44 | 0.41 | 0.42 | 0.42 | 0.43 | 0.45 | 0.48 | 0.53 | 0.31 | 0.29 | 0.31 | 0.34 | 0.35 | 0.35 | 0.37 | 0.37 | 0.39 | 0.37 | 0.37 | |||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettementConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | — | — | 0.04 | 0.06 | 0.02 | 0.02 | 0.03 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.03 | 0.03 | 0.03 | 0.03 | 0.03 | 0.04 | 0.05 | 0.10 | 0.08 | |||||||
| Analog Devices Inc. | — | — | 0.15 | 0.16 | 0.16 | 0.17 | 0.16 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.13 | 0.13 | 0.12 | 0.12 | 0.12 | 0.13 | 0.24 | 0.24 | 0.24 | 0.24 | 0.26 | 0.26 | 0.26 | |||||||
| Applied Materials Inc. | — | — | 0.19 | 0.19 | 0.18 | 0.19 | 0.17 | 0.18 | 0.18 | 0.19 | 0.19 | 0.20 | 0.20 | 0.21 | 0.21 | 0.21 | 0.21 | 0.22 | 0.23 | 0.23 | 0.24 | 0.26 | 0.31 | 0.27 | |||||||
| Broadcom Inc. | — | — | 0.41 | 0.40 | 0.41 | 0.42 | 0.42 | 0.43 | 0.54 | 0.55 | 0.55 | 0.54 | 0.54 | 0.55 | 0.55 | 0.54 | 0.53 | 0.53 | 0.54 | 0.54 | 0.54 | 0.56 | 0.56 | 0.55 | |||||||
| Intel Corp. | — | — | 0.26 | 0.26 | 0.25 | 0.26 | 0.26 | 0.27 | 0.26 | 0.26 | 0.26 | 0.27 | 0.23 | 0.23 | 0.21 | 0.21 | 0.23 | 0.24 | 0.23 | 0.24 | 0.24 | 0.25 | 0.25 | 0.27 | |||||||
| Lam Research Corp. | — | 0.22 | 0.25 | 0.26 | 0.27 | 0.27 | 0.27 | 0.27 | 0.27 | 0.26 | 0.26 | 0.27 | 0.29 | 0.30 | 0.30 | 0.32 | 0.31 | 0.38 | 0.38 | 0.39 | 0.40 | 0.39 | 0.37 | 0.36 | |||||||
| Micron Technology Inc. | — | 0.20 | 0.20 | 0.19 | 0.19 | 0.20 | 0.21 | 0.21 | 0.21 | 0.20 | 0.18 | 0.15 | 0.10 | 0.11 | 0.11 | 0.11 | 0.12 | 0.12 | 0.12 | 0.12 | 0.12 | 0.13 | 0.11 | 0.11 | |||||||
| NVIDIA Corp. | 0.08 | 0.09 | 0.10 | 0.13 | 0.15 | 0.18 | 0.20 | 0.25 | 0.27 | 0.27 | 0.25 | 0.24 | 0.25 | 0.27 | 0.31 | 0.23 | 0.24 | 0.26 | 0.28 | 0.30 | 0.11 | 0.13 | 0.13 | 0.14 | |||||||
| Qualcomm Inc. | — | 0.27 | 0.26 | 0.26 | 0.27 | 0.28 | 0.29 | 0.30 | 0.30 | 0.32 | 0.33 | 0.34 | 0.32 | 0.33 | 0.35 | 0.37 | 0.38 | 0.41 | 0.42 | 0.42 | 0.44 | 0.49 | 0.50 | 0.48 | |||||||
| Texas Instruments Inc. | — | — | 0.40 | 0.38 | 0.38 | 0.39 | 0.40 | 0.41 | 0.35 | 0.35 | 0.36 | 0.35 | 0.32 | 0.30 | 0.29 | 0.31 | 0.31 | 0.33 | 0.30 | 0.32 | 0.35 | 0.37 | 0.39 | 0.38 | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-K (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-K (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-K (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-K (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-K (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30).
1 Q4 2025 calcul
Ratio d’endettement = Total de la dette ÷ Total de l’actif
= 5,884,257 ÷ 16,067,926 = 0.37
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Tendances générales de la dette et de l’actif
- Entre le 30 septembre 2019 et le 30 juin 2025, le total de l’actif a connu une croissance soutenue, passant d’environ 9,2 milliards de dollars à plus de 16 milliards de dollars, ce qui indique une augmentation significative de la taille de l’entreprise. Parallèlement, la dette totale a également augmenté de façon notable, passant d’environ 3,4 milliards de dollars à plus de 5,8 milliards de dollars, suggérant une intensification de l’utilisation de l’endettement pour financer la croissance ou des investissements majeurs.
- Évolution du ratio d’endettement
- Le ratio d’endettement, qui reflète la proportion de la dette par rapport à l’actif total, a connu des fluctuations tout au long de la période analysée. Initialement stable autour de 0,37, il a diminué jusqu’à atteindre un minimum de 0,29 au 31 décembre 2021, avant de remonter à environ 0,43 puis de se stabiliser autour de 0,37 en fin de période. Cette tendance indique une certaine gestion de la dette, oscillant entre une position relativement prudente et une augmentation ponctuelle du levier financier en milieu de période.
- Analyse des tendances dans le contexte de la croissance de l’actif
- Malgré l’augmentation importante de l’actif, le ratio d’endettement n’a pas augmenté de manière proportionnelle, ce qui laisse penser que l’entreprise a pu équilibrer son recours à la dette avec ses fonds propres ou autre sources de capitaux propres. La réduction du ratio entre 2019 et 2021 pourrait indiquer une gestion visant à diminuer la dépendance à l’endettement ou une augmentation des fonds propres. La stabilisation autour de 0,37 indique une gestion prudente de la structure financière à l’approche de 2024 et 2025.
- Observations complémentaires
- Les chiffres de la dette et de l’actif témoignent d’une phase de croissance robuste. La période où le ratio d’endettement a atteint près de 0,53 en mars 2022 est à noter, car cela pourrait correspondre à une stratégie de financement plus aggressive à cette époque. La baisse du ratio après cette date signale une probable volonté de stabiliser ou de réduire la dépendance à la dette dans un contexte de croissance continue.
Ratio d’endettement financier
KLA Corp., ratio d’endettement financier, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | 16,067,926) | 15,188,307) | 15,001,696) | 15,681,737) | 15,433,566) | 14,957,289) | 14,280,501) | 14,136,841) | 14,072,357) | 13,683,549) | 13,729,074) | 13,123,652) | 12,597,088) | 12,017,812) | 11,680,237) | 11,146,477) | 10,271,124) | 9,939,240) | 9,814,644) | 9,320,096) | 9,279,960) | 8,845,946) | 9,250,720) | 9,229,399) | |||||||
| Total des capitaux propres de KLA | 4,692,453) | 4,004,739) | 3,584,549) | 3,559,714) | 3,368,328) | 3,094,885) | 3,043,711) | 2,990,217) | 2,919,753) | 2,682,781) | 2,603,260) | 2,102,074) | 1,401,351) | 4,080,307) | 4,048,527) | 3,860,930) | 3,377,554) | 3,114,856) | 2,935,182) | 2,747,184) | 2,665,424) | 2,307,433) | 2,669,764) | 2,661,163) | |||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement financier1 | 3.42 | 3.79 | 4.19 | 4.41 | 4.58 | 4.83 | 4.69 | 4.73 | 4.82 | 5.10 | 5.27 | 6.24 | 8.99 | 2.95 | 2.89 | 2.89 | 3.04 | 3.19 | 3.34 | 3.39 | 3.48 | 3.83 | 3.46 | 3.47 | |||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement financierConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | — | — | 1.25 | 1.24 | 1.20 | 1.22 | 1.20 | 1.21 | 1.21 | 1.23 | 1.23 | 1.24 | 1.23 | 1.24 | 1.22 | 1.21 | 1.66 | 1.56 | 1.51 | 1.55 | 1.54 | 1.82 | 1.99 | 1.93 | |||||||
| Analog Devices Inc. | — | — | 1.35 | 1.37 | 1.37 | 1.38 | 1.39 | 1.36 | 1.37 | 1.37 | 1.38 | 1.38 | 1.38 | 1.37 | 1.37 | 1.37 | 1.38 | 1.76 | 1.77 | 1.77 | 1.79 | 1.83 | 1.84 | 1.83 | |||||||
| Applied Materials Inc. | — | — | 1.77 | 1.79 | 1.81 | 1.79 | 1.76 | 1.81 | 1.88 | 2.01 | 2.06 | 2.08 | 2.19 | 2.17 | 2.20 | 2.14 | 2.11 | 2.03 | 2.01 | 2.03 | 2.11 | 2.21 | 2.42 | 2.28 | |||||||
| Broadcom Inc. | — | — | 2.37 | 2.37 | 2.45 | 2.56 | 2.50 | 2.53 | 3.04 | 3.24 | 3.26 | 3.13 | 3.23 | 3.42 | 3.42 | 3.19 | 3.03 | 3.12 | 3.15 | 3.21 | 3.18 | 3.37 | 3.41 | 3.32 | |||||||
| Intel Corp. | — | — | 1.97 | 1.93 | 1.98 | 1.94 | 1.79 | 1.82 | 1.81 | 1.85 | 1.84 | 1.89 | 1.80 | 1.75 | 1.68 | 1.71 | 1.77 | 1.86 | 1.81 | 1.89 | 1.89 | 1.95 | 1.86 | 1.93 | |||||||
| Lam Research Corp. | — | 2.10 | 2.25 | 2.31 | 2.20 | 2.28 | 2.28 | 2.30 | 2.29 | 2.29 | 2.31 | 2.53 | 2.74 | 2.75 | 2.58 | 2.67 | 2.64 | 2.85 | 2.79 | 2.78 | 2.81 | 2.85 | 2.72 | 2.50 | |||||||
| Micron Technology Inc. | — | 1.54 | 1.50 | 1.53 | 1.54 | 1.50 | 1.50 | 1.49 | 1.46 | 1.45 | 1.41 | 1.38 | 1.33 | 1.32 | 1.33 | 1.33 | 1.34 | 1.32 | 1.33 | 1.35 | 1.38 | 1.38 | 1.34 | 1.36 | |||||||
| NVIDIA Corp. | 1.41 | 1.46 | 1.47 | 1.57 | 1.53 | 1.63 | 1.80 | 1.81 | 1.86 | 1.90 | 1.82 | 1.72 | 1.66 | 1.71 | 1.83 | 1.64 | 1.70 | 1.75 | 1.81 | 1.78 | 1.42 | 1.41 | 1.43 | 1.44 | |||||||
| Qualcomm Inc. | — | 2.02 | 2.00 | 2.07 | 2.10 | 2.14 | 2.17 | 2.26 | 2.37 | 2.37 | 2.46 | 2.66 | 2.72 | 2.93 | 3.32 | 3.78 | 4.14 | 4.74 | 5.01 | 5.08 | 5.86 | 9.78 | 10.49 | 7.34 | |||||||
| Texas Instruments Inc. | — | — | 2.13 | 2.06 | 2.10 | 2.05 | 2.04 | 2.05 | 1.91 | 1.90 | 1.94 | 1.92 | 1.87 | 1.80 | 1.75 | 1.80 | 1.85 | 1.92 | 1.85 | 1.93 | 2.11 | 2.19 | 2.28 | 2.23 | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-K (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-K (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-K (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-K (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-K (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30).
1 Q4 2025 calcul
Ratio d’endettement financier = Total de l’actif ÷ Total des capitaux propres de KLA
= 16,067,926 ÷ 4,692,453 = 3.42
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Évolution de l’actif total
- La valeur totale de l’actif a montré une tendance générale à la hausse sur la période, passant d’environ 9,23 millions de dollars en septembre 2019 à près de 16,08 millions de dollars au deuxième trimestre 2025. Après une légère fluctuation en 2020, l’actif total a connu une croissance soutenue à partir de 2021, atteignant des sommets en 2023 avant de corriger légèrement en 2024. Cette tendance indique une expansion progressive de l’actif, probablement liée à l’investissement dans des immobilisations ou des actifs incorporels.
- Évolution des capitaux propres
- Les capitaux propres ont augmenté de manière régulière, passant d’environ 2,66 millions de dollars en septembre 2019 à 4,60 millions en mars 2025. Une croissance notable s’est enregistrée dès 2020, renforcée en 2021 et 2022, témoignant d’une amélioration continue de la valeur nette de l’entreprise. La progression constante des capitaux propres peut résulter de bénéfices conservés ou de nouvelles émissions d’actions, reflétant une santé financière en amélioration sur la période analysée.
- Ratio d’endettement financier
- Le ratio d’endettement financier a connu une diminution globale, passant de 3.47 en septembre 2019 à environ 3.42 en septembre 2024, après avoir connu une hausse significative à 8.99 en mars 2021. La forte augmentation en début d’année 2021 indique une augmentation ponctuelle de l’endettement ou une dégradation de la solvabilité financière. Depuis cette période, le ratio montre une tendance à la baisse, suggérant une réduction progressive de l’endettement par rapport aux fonds propres, une gestion plus prudente des dettes ou un renforcement de la capacité financière de l’entreprise.
Ratio de couverture des intérêts
KLA Corp., le taux de couverture des intérêts, calcul (données trimestrielles)
| 30 juin 2025 | 31 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 30 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice net attribuable à KLA | 1,202,849) | 1,088,416) | 824,527) | 945,851) | 836,446) | 601,541) | 582,534) | 741,375) | 684,654) | 697,837) | 978,795) | 1,025,991) | 805,374) | 730,572) | 717,444) | 1,068,417) | 632,978) | 567,496) | 457,251) | 420,567) | 411,253) | 78,452) | 380,555) | 346,525) | |||||||
| Plus: Bénéfice net attribuable à la participation ne donnant pas le contrôle | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 74) | 24) | 88) | 73) | 68) | 80) | (326) | (268) | (425) | (938) | (443) | (250) | (129) | |||||||
| Plus: Charge d’impôt sur le résultat | 125,950) | 176,017) | 148,002) | 132,836) | 108,597) | 100,467) | 108,736) | 110,336) | 90,852) | 102,846) | 164,178) | 43,963) | 144,301) | 115,625) | 209,388) | (302,137) | 75,785) | 73,233) | 70,419) | 63,664) | (5,246) | 37,190) | 44,622) | 25,120) | |||||||
| Plus: Charges d’intérêts | 73,125) | 71,889) | 74,981) | 82,171) | 82,836) | 79,981) | 74,202) | 74,234) | 73,491) | 74,774) | 74,280) | 74,395) | 44,197) | 39,978) | 37,852) | 38,312) | 39,970) | 39,092) | 38,880) | 39,386) | 40,221) | 39,231) | 40,472) | 40,350) | |||||||
| Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) | 1,401,924) | 1,336,322) | 1,047,510) | 1,160,858) | 1,027,879) | 781,989) | 765,472) | 925,945) | 848,997) | 875,457) | 1,217,253) | 1,144,423) | 993,896) | 886,263) | 964,757) | 804,660) | 748,813) | 679,495) | 566,282) | 523,192) | 445,290) | 154,430) | 465,399) | 411,866) | |||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de couverture des intérêts1 | 16.37 | 14.66 | 12.56 | 11.71 | 11.25 | 11.00 | 11.51 | 13.03 | 13.76 | 15.81 | 18.22 | 20.31 | 22.76 | 21.81 | 20.60 | 17.91 | 16.00 | 14.05 | 10.71 | 9.97 | 9.22 | — | — | — | |||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Ratio de couverture des intérêtsConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | — | — | 25.11 | 32.99 | 22.98 | 15.91 | 10.78 | 7.65 | 5.79 | 1.05 | -2.15 | 2.73 | 14.61 | 33.91 | 69.08 | 104.42 | 109.09 | 87.31 | 63.00 | 41.84 | 28.23 | — | — | — | |||||||
| Analog Devices Inc. | — | — | 7.29 | 6.31 | 6.52 | 6.89 | 8.74 | 11.83 | 14.63 | 17.96 | 19.23 | 19.42 | 16.46 | 10.14 | 9.06 | 7.26 | 8.19 | 11.64 | 10.46 | 9.14 | 7.79 | 7.05 | 6.72 | 6.99 | |||||||
| Applied Materials Inc. | — | — | 32.79 | 32.62 | 34.00 | 36.27 | 36.06 | 34.86 | 33.42 | 32.62 | 33.39 | 34.20 | 34.33 | 34.58 | 34.95 | 33.14 | 29.69 | 26.24 | 21.94 | 19.19 | 18.36 | 16.68 | 15.79 | 15.35 | |||||||
| Broadcom Inc. | — | — | 5.73 | 4.61 | 3.51 | 3.94 | 4.91 | 6.88 | 10.31 | 10.09 | 9.94 | 8.83 | 8.16 | 7.22 | 6.28 | 5.69 | 4.59 | 4.06 | 3.40 | 2.82 | 2.37 | 2.19 | 2.24 | 2.50 | |||||||
| Micron Technology Inc. | — | 16.43 | 12.88 | 9.29 | 3.19 | -2.13 | -7.02 | -13.14 | -13.58 | -7.73 | 10.11 | 36.19 | 51.66 | 58.47 | 51.74 | 45.03 | 35.18 | 24.82 | 19.35 | 17.83 | 16.41 | 14.78 | 15.68 | 28.05 | |||||||
| NVIDIA Corp. | 341.19 | 293.83 | 244.51 | 192.72 | 132.59 | 82.40 | 43.66 | 18.63 | 16.96 | 23.23 | 31.40 | 39.65 | 43.12 | 38.65 | 34.29 | 26.81 | 24.96 | 28.27 | 34.95 | 56.66 | 58.12 | — | — | — | |||||||
| Qualcomm Inc. | — | 19.26 | 18.26 | 17.14 | 15.83 | 14.25 | 13.43 | 12.44 | 11.72 | 15.28 | 22.27 | 26.92 | 31.61 | 31.54 | 24.20 | 21.71 | 19.38 | 18.60 | 16.10 | 13.40 | 10.50 | 6.17 | 13.70 | 13.71 | |||||||
| Texas Instruments Inc. | — | — | 11.86 | 11.45 | 11.73 | 12.85 | 14.57 | 17.87 | 22.01 | 26.51 | 33.49 | 42.10 | 47.88 | 51.88 | 52.00 | 51.03 | 49.47 | 46.81 | 42.15 | 36.25 | 32.67 | — | — | — | |||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-30), 10-K (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-K (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-K (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-K (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-K (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30).
1 Q4 2025 calcul
Ratio de couverture des intérêts = (EBITQ4 2025
+ EBITQ3 2025
+ EBITQ2 2025
+ EBITQ1 2025)
÷ (Charges d’intérêtsQ4 2025
+ Charges d’intérêtsQ3 2025
+ Charges d’intérêtsQ2 2025
+ Charges d’intérêtsQ1 2025)
= (1,401,924 + 1,336,322 + 1,047,510 + 1,160,858)
÷ (73,125 + 71,889 + 74,981 + 82,171)
= 16.37
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
- Tendances du bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT)
- Depuis le troisième trimestre 2019, le bénéfice avant intérêts et impôts montre une tendance à la hausse, passant de 411 866 dollars à près de 1 331 322 dollars au troisième trimestre 2025. Une croissance significative est observée entre le premier trimestre 2021, où le EBIT est de 964 757 dollars, et le troisième trimestre 2023, avec un pic à 1 336 324 dollars. Cependant, des fluctuations apparaissent, notamment une baisse notable au premier trimestre 2021, puis une reprise rapide. La tendance générale indique une augmentation continue, suggérant une amélioration de la rentabilité opérationnelle sur la période analysée.
- Évolution des charges d’intérêts
- Les charges d’intérêts présentes une tendance relativement stable jusqu’au troisième trimestre 2021, avec une légère augmentation progressive passant d’environ 40 350 dollars en 2019 à environ 79 981 dollars au troisième trimestre 2024. Après cette période, on observe une légère baisse à 71 889 dollars au troisième trimestre 2025. La stabilité relative des charges d’intérêts peut indiquer une gestion prudente de l’endettement ou une stabilité dans la structure financière de l’entreprise.
- Ratio de couverture des intérêts
- Ce ratio, qui mesure la capacité de l'entreprise à couvrir ses charges d’intérêts avec son EBIT, évolue de manière significative. Au début de la période, il n’y a pas de données, mais à partir du deuxième trimestre 2020, il commence à augmenter rapidement, passant de 9,22 en fin 2019 à un pic à 22,76 au troisième trimestre 2021. Par la suite, on observe une baisse progressive, avec un ratio de 11,51 au troisième trimestre 2021, puis une remontée à 16,37 au troisième trimestre 2025. Cette dynamique souligne une période de renforcement de la capacité de couverture des intérêts, suivie d’un léger reflux puis d’une nouvelle amélioration, témoignant éventuellement d’une gestion renforcée de la rentabilité et du service de la dette.