Tableau des flux de trésorerie

Le tableau des flux de trésorerie fournit des informations sur les entrées de trésorerie et les paiements en espèces d’une entreprise au cours d’une période comptable, montrant comment ces flux de trésorerie relient le solde de trésorerie de fin de caisse au solde de début figurant au bilan de l’entreprise.

Le tableau des flux de trésorerie se compose de trois parties : les flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation, les flux de trésorerie provenant des activités d’investissement et les flux de trésorerie provenant des activités de financement.

Hilton Worldwide Holdings Inc., tableau des flux de trésorerie consolidé

en millions de dollars américains

12 mois terminés le	31 déc. 2023	31 déc. 2022	31 déc. 2021	31 déc. 2020	31 déc. 2019
Bénéfice net (perte nette)	1,151)	1,257)	407)	(720)	886)
Amortissement des coûts d’acquisition du contrat	43)	38)	32)	29)	29)
Dotations aux amortissements	147)	162)	188)	331)	346)
Pertes	38)	—)	—)	258)	—)
(Gain) perte sur ventes d’actifs, montant net	—)	—)	7)	—)	(81)
(Gain) perte sur les opérations en devises étrangères	16)	(5)	7)	27)	2)
Perte sur extinction de la dette	—)	—)	69)	48)	—)
Perte sur les participations dans une société affiliée non consolidée	92)	—)	—)	—)	—)
Charge de rémunération à base d’actions	169)	162)	193)	97)	154)
Amortissement des coûts de financement différés et des escomptes	16)	16)	16)	17)	16)
Impôts différés	(264)	34)	(4)	(235)	(20)
Frais d’acquisition du contrat, nets des remboursements	(233)	(81)	(200)	(50)	(90)
Débiteurs, montant net	(126)	(270)	(301)	488)	(105)
Dépenses payées d’avance	(27)	(21)	(22)	60)	6)
Autres actifs circulants	16)	78)	(107)	(26)	15)
Comptes créditeurs, charges à payer et autres	181)	198)	273)	(414)	99)
Variations de l’actif et du passif d’exploitation	44)	(15)	(157)	108)	15)
Variation des actifs au titre du droit d’utilisation au titre des contrats de location-exploitation	73)	105)	96)	94)	43)
Variation des passifs liés aux contrats de location-exploitation	(98)	(113)	(123)	(142)	(80)
Variation des revenus reportés	215)	174)	(128)	215)	(17)
Modification de la responsabilité pour le programme de fidélisation des clients	337)	31)	(105)	610)	191)
Variation des autres passifs	284)	(11)	(111)	8)	(14)
Autre	(84)	(73)	(78)	13)	4)
Ajustements visant à rapprocher le bénéfice net (la perte nette) et les flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation	795)	424)	(298)	1,428)	498)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	1,946)	1,681)	109)	708)	1,384)
Dépenses en immobilisations corporelles	(151)	(39)	(35)	(46)	(81)
Émission de créances financières	(22)	(46)	(3)	(3)	—)
Produits provenant d’instruments financiers dérivés non désignés (ou paiements pour)	(26)	79)	(5)	(3)	—)
Produit de cessions d’actifs	5)	—)	6)	—)	120)
Coûts logiciels capitalisés	(96)	(63)	(44)	(46)	(124)
Participations dans des sociétés affiliées non consolidées	(15)	(53)	—)	—)	—)
Autre	—)	(1)	24)	(9)	(38)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement	(305)	(123)	(57)	(107)	(123)
Emprunts	609)	23)	1,510)	4,590)	2,200)
Remboursement de la dette	(183)	(48)	(3,230)	(2,121)	(1,547)
Frais d’émission de titres de créance et prime de remboursement	(20)	—)	(76)	(71)	(29)
Dividendes versés	(158)	(123)	—)	(42)	(172)
Rachats d’actions ordinaires	(2,338)	(1,590)	—)	(296)	(1,538)
Retenues d’impôt sur la rémunération à base d’actions	(54)	(58)	(49)	(58)	(44)
Produit de la rémunération à base d’actions	51)	29)	52)	31)	17)
Règlements de swaps de taux d’intérêt avec composante de financement	53)	2)	—)	—)	—)
Autre	—)	—)	—)	(1)	—)
Flux de trésorerie nets provenant des activités de financement (utilisés dans)	(2,040)	(1,765)	(1,793)	2,032)	(1,113)
Effet des variations des taux de change sur la trésorerie, la trésorerie soumise à restrictions et les équivalents de trésorerie	(12)	(19)	(10)	—)	(2)
Augmentation (diminution) nette de la trésorerie, de la trésorerie soumise à restrictions et des équivalents de trésorerie	(411)	(226)	(1,751)	2,633)	146)
Trésorerie, trésorerie soumise à restrictions et équivalents de trésorerie au début de la période	1,286)	1,512)	3,263)	630)	484)
Trésorerie, trésorerie et équivalents de trésorerie affectés à la fin de la période	875)	1,286)	1,512)	3,263)	630)

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).

Composante de l’état des flux de trésorerie	Description	L’entreprise
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	Montant des entrées (sorties) de trésorerie provenant des activités opérationnelles, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie des activités d’exploitation comprennent les transactions, les ajustements et les variations de valeur qui ne sont pas définis comme des activités d’investissement ou de financement.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation de Hilton Worldwide Holdings Inc. ont augmenté de 2021 à 2022 et de 2022 à 2023.
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités d’investissement, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie liés aux activités d’investissement comprennent l’octroi et le recouvrement de prêts, ainsi que l’acquisition et la cession de titres de créance ou de capitaux propres, d’immobilisations corporelles et d’autres actifs productifs.	Les sorties nettes de trésorerie liées aux activités d’investissement de Hilton Worldwide Holdings Inc. diminué de 2021 à 2022 et de 2022 à 2023.
Flux de trésorerie nets provenant des activités de financement (utilisés dans)	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités de financement, hors activités abandonnées. Les flux de trésorerie de l’activité de financement comprennent l’obtention de ressources auprès des propriétaires et leur fournir un rendement sur leur investissement ; emprunter de l’argent et rembourser les sommes empruntées, ou régler l’obligation ; et l’obtention et le paiement d’autres ressources obtenues auprès de créanciers sur le crédit à long terme.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités de financement de Hilton Worldwide Holdings Inc. ont augmenté de 2021 à 2022, puis ont diminué de manière significative de 2022 à 2023.

Hilton Worldwide Holdings Inc. (NYSE:HLT)

Tableau des flux de trésorerie