Analyse des ratios d’activité à long terme
Données trimestrielles
Les ratios d’activité mesurent l’efficacité avec laquelle une entreprise effectue les tâches quotidiennes, telles que le recouvrement des créances et la gestion des stocks.
Ratios d’activité à long terme (résumé)
Lockheed Martin Corp., ratios d’activité à long terme (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2025-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-30), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-26), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-27).
L’analyse des ratios financiers révèle des tendances distinctes sur la période considérée.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Ce ratio présente une relative stabilité, fluctuant autour de 8.3. Une légère diminution est observable au cours du quatrième trimestre 2022, suivie d’une reprise. Les valeurs restent globalement constantes jusqu’au quatrième trimestre 2023, où une baisse est constatée. Une remontée est ensuite observée, avec une stabilisation autour de 8.4 au cours des derniers trimestres.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Ce ratio affiche une tendance à la baisse au cours des premiers trimestres, atteignant un point bas au deuxième trimestre 2023. Une augmentation significative est ensuite enregistrée au quatrième trimestre 2023, suivie d’une stabilisation autour de 1.28-1.29. Une légère diminution est observée au cours des derniers trimestres, mais le ratio reste globalement stable.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Ce ratio présente la variation la plus marquée. Une diminution est observée entre le premier et le deuxième trimestre 2022, suivie d’une forte augmentation au quatrième trimestre 2022. Cette tendance haussière se poursuit au cours de l’année 2023, avec une accélération significative au quatrième trimestre. Les valeurs restent élevées au cours de l’année 2024, avec une nouvelle augmentation au quatrième trimestre. Une légère diminution est observée au premier trimestre 2025, suivie d’une stabilisation relative.
En résumé, le ratio de rotation net des immobilisations et le ratio de rotation de l’actif total présentent une stabilité relative avec des fluctuations modérées. Le ratio de rotation des capitaux propres, quant à lui, démontre une tendance à la hausse significative sur l’ensemble de la période, indiquant une utilisation plus efficace des capitaux propres.
Ratio de rotation net des immobilisations
Lockheed Martin Corp., le taux de rotation net des immobilisations, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2025 | 28 sept. 2025 | 29 juin 2025 | 30 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 29 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 24 sept. 2023 | 25 juin 2023 | 26 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 25 sept. 2022 | 26 juin 2022 | 27 mars 2022 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Ventes | 20,321) | 18,609) | 18,155) | 17,963) | 18,622) | 17,104) | 18,122) | 17,195) | 18,874) | 16,878) | 16,693) | 15,126) | 18,991) | 16,583) | 15,446) | 14,964) | |||||
| Immobilisations corporelles, montant net | 8,875) | 8,722) | 8,670) | 8,713) | 8,726) | 8,454) | 8,394) | 8,354) | 8,370) | 8,046) | 7,966) | 7,938) | 7,975) | 7,629) | 7,569) | 7,561) | |||||
| Taux d’activité à long terme | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisations1 | 8.46 | 8.41 | 8.29 | 8.24 | 8.14 | 8.43 | 8.47 | 8.34 | 8.07 | 8.41 | 8.46 | 8.33 | 8.27 | 8.48 | 8.48 | 8.70 | |||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation net des immobilisationsConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 5.82 | 6.69 | 6.46 | 6.06 | 5.83 | 6.52 | 6.70 | 7.15 | 7.30 | 7.23 | 7.04 | 6.72 | 6.31 | 5.85 | 5.72 | 5.68 | |||||
| Caterpillar Inc. | — | 4.27 | 4.29 | 4.45 | 4.59 | 4.85 | 5.01 | 5.08 | 5.04 | 5.17 | 5.10 | 4.91 | 4.70 | 4.62 | 4.36 | 4.18 | |||||
| Eaton Corp. plc | — | 6.55 | 6.45 | 6.72 | 6.67 | 6.63 | 6.70 | 6.65 | 6.57 | 6.77 | 6.75 | 6.67 | 6.59 | 6.80 | 6.50 | 6.38 | |||||
| GE Aerospace | 5.30 | 5.30 | 5.05 | 4.85 | 4.83 | 6.03 | 7.23 | 4.77 | 5.17 | 5.50 | 5.58 | 5.84 | 5.08 | 5.04 | 4.83 | 4.73 | |||||
| Honeywell International Inc. | — | 6.09 | 6.24 | 6.31 | 6.22 | 6.50 | 6.49 | 6.48 | 6.48 | 6.64 | 6.59 | 6.57 | 6.48 | 6.54 | 6.45 | 6.27 | |||||
| RTX Corp. | — | 5.27 | 5.16 | 5.07 | 5.02 | 4.98 | 4.61 | 4.54 | 4.38 | 4.37 | 4.61 | 4.53 | 4.42 | 4.50 | 4.43 | 4.37 | |||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2025-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-30), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-26), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-27).
1 Q4 2025 calcul
Ratio de rotation net des immobilisations = (VentesQ4 2025
+ VentesQ3 2025
+ VentesQ2 2025
+ VentesQ1 2025)
÷ Immobilisations corporelles, montant net
= (20,321 + 18,609 + 18,155 + 17,963)
÷ 8,875 = 8.46
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une tendance générale à la hausse des ventes sur la période considérée, bien que des fluctuations trimestrielles soient observées. Les ventes ont progressé de 14 964 millions de dollars américains au premier trimestre 2022 à 20 321 millions de dollars américains au dernier trimestre 2025. Une augmentation notable est perceptible entre le quatrième trimestre 2022 et le premier trimestre 2023, suivie d’une stabilisation relative avant une nouvelle croissance au cours des derniers trimestres.
Les immobilisations corporelles, montant net, ont également connu une augmentation globale, passant de 7 561 millions de dollars américains au premier trimestre 2022 à 8 875 millions de dollars américains au dernier trimestre 2025. Cette progression est relativement stable, avec des variations trimestrielles moins prononcées que celles observées pour les ventes.
- Ratio de rotation net des immobilisations
- Le ratio de rotation net des immobilisations présente une certaine volatilité. Il a fluctué entre 8,07 et 8,7 sur la période. Une légère diminution est visible au quatrième trimestre 2023, suivie d’une reprise progressive. La valeur la plus récente, au dernier trimestre 2025, se situe à 8,46, ce qui est comparable aux valeurs initiales de la période analysée. Cette relative stabilité suggère une utilisation constante des actifs immobilisés pour générer des ventes.
En résumé, les données indiquent une croissance des ventes et des immobilisations corporelles, accompagnée d’un ratio de rotation des immobilisations relativement stable. L’entreprise semble maintenir une efficacité constante dans l’utilisation de ses actifs pour générer des revenus, malgré les fluctuations trimestrielles des ventes.
Ratio de rotation de l’actif total
Lockheed Martin Corp., le taux de rotation total de l’actif, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2025 | 28 sept. 2025 | 29 juin 2025 | 30 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 29 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 24 sept. 2023 | 25 juin 2023 | 26 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 25 sept. 2022 | 26 juin 2022 | 27 mars 2022 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Ventes | 20,321) | 18,609) | 18,155) | 17,963) | 18,622) | 17,104) | 18,122) | 17,195) | 18,874) | 16,878) | 16,693) | 15,126) | 18,991) | 16,583) | 15,446) | 14,964) | |||||
| Total de l’actif | 59,840) | 60,276) | 58,870) | 56,669) | 55,617) | 55,520) | 55,076) | 54,963) | 52,456) | 56,666) | 56,978) | 54,622) | 52,880) | 52,030) | 51,758) | 51,510) | |||||
| Taux d’activité à long terme | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif total1 | 1.25 | 1.22 | 1.22 | 1.27 | 1.28 | 1.28 | 1.29 | 1.27 | 1.29 | 1.19 | 1.18 | 1.21 | 1.25 | 1.24 | 1.24 | 1.28 | |||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation de l’actif totalConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 0.53 | 0.54 | 0.49 | 0.44 | 0.43 | 0.53 | 0.52 | 0.57 | 0.57 | 0.56 | 0.55 | 0.52 | 0.49 | 0.45 | 0.45 | 0.45 | |||||
| Caterpillar Inc. | — | 0.65 | 0.66 | 0.70 | 0.70 | 0.72 | 0.76 | 0.76 | 0.73 | 0.73 | 0.72 | 0.70 | 0.69 | 0.66 | 0.63 | 0.61 | |||||
| Eaton Corp. plc | — | 0.66 | 0.64 | 0.65 | 0.65 | 0.63 | 0.61 | 0.61 | 0.60 | 0.61 | 0.60 | 0.60 | 0.59 | 0.59 | 0.56 | 0.56 | |||||
| GE Aerospace | 0.33 | 0.31 | 0.30 | 0.29 | 0.29 | 0.35 | 0.42 | 0.36 | 0.40 | 0.43 | 0.42 | 0.43 | 0.39 | 0.40 | 0.39 | 0.37 | |||||
| Honeywell International Inc. | — | 0.50 | 0.51 | 0.52 | 0.51 | 0.52 | 0.54 | 0.56 | 0.60 | 0.59 | 0.58 | 0.60 | 0.57 | 0.58 | 0.55 | 0.54 | |||||
| RTX Corp. | — | 0.51 | 0.50 | 0.50 | 0.50 | 0.48 | 0.45 | 0.44 | 0.43 | 0.41 | 0.44 | 0.42 | 0.42 | 0.42 | 0.41 | 0.41 | |||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2025-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-30), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-26), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-27).
1 Q4 2025 calcul
Ratio de rotation de l’actif total = (VentesQ4 2025
+ VentesQ3 2025
+ VentesQ2 2025
+ VentesQ1 2025)
÷ Total de l’actif
= (20,321 + 18,609 + 18,155 + 17,963)
÷ 59,840 = 1.25
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution significative des ventes au cours de la période considérée. On observe une augmentation générale des ventes, passant de 14 964 millions de dollars américains au premier trimestre 2022 à 20 321 millions de dollars américains au dernier trimestre 2025. Cette croissance n’est pas linéaire, avec des fluctuations trimestrielles. Une baisse notable est enregistrée au premier trimestre 2023, suivie d’une reprise progressive et d’une accélération au cours des trimestres suivants.
Le total de l’actif a également connu une évolution. Il a augmenté de 51 510 millions de dollars américains au premier trimestre 2022 à 60 276 millions de dollars américains au dernier trimestre 2025. Cette augmentation n’est pas constante, avec une diminution notable au quatrième trimestre 2023, suivie d’une reprise et d’une nouvelle augmentation au cours des trimestres suivants.
- Ratio de rotation de l’actif total
- Le ratio de rotation de l’actif total présente une relative stabilité autour de 1,25 sur l’ensemble de la période. Des variations mineures sont observées, avec un minimum de 1,18 au deuxième trimestre 2023 et un maximum de 1,29 au troisième et quatrième trimestres 2023. Ce ratio suggère une efficacité constante dans l’utilisation de l’actif pour générer des ventes. Une légère tendance à la hausse est perceptible vers la fin de la période, indiquant une amélioration potentielle de l’efficacité de l’utilisation des actifs.
En résumé, les données indiquent une croissance des ventes et du total de l’actif sur la période analysée, avec une efficacité relativement stable dans l’utilisation de l’actif, telle que mesurée par le ratio de rotation de l’actif total. Les fluctuations trimestrielles des ventes et de l’actif nécessitent une analyse plus approfondie pour identifier les facteurs sous-jacents.
Ratio de rotation des capitaux propres
Lockheed Martin Corp., le taux de rotation des capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 31 déc. 2025 | 28 sept. 2025 | 29 juin 2025 | 30 mars 2025 | 31 déc. 2024 | 29 sept. 2024 | 30 juin 2024 | 31 mars 2024 | 31 déc. 2023 | 24 sept. 2023 | 25 juin 2023 | 26 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 25 sept. 2022 | 26 juin 2022 | 27 mars 2022 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |||||||||||||||||||||
| Ventes | 20,321) | 18,609) | 18,155) | 17,963) | 18,622) | 17,104) | 18,122) | 17,195) | 18,874) | 16,878) | 16,693) | 15,126) | 18,991) | 16,583) | 15,446) | 14,964) | |||||
| Capitaux propres | 6,721) | 6,181) | 5,334) | 6,683) | 6,333) | 7,200) | 6,175) | 6,650) | 6,835) | 9,274) | 9,240) | 9,646) | 9,266) | 11,966) | 11,432) | 10,002) | |||||
| Taux d’activité à long terme | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propres1 | 11.17 | 11.87 | 13.47 | 10.75 | 11.22 | 9.90 | 11.51 | 10.47 | 9.89 | 7.30 | 7.29 | 6.86 | 7.12 | 5.41 | 5.61 | 6.57 | |||||
| Repères | |||||||||||||||||||||
| Ratio de rotation des capitaux propresConcurrents2 | |||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 16.40 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||
| Caterpillar Inc. | — | 2.96 | 3.19 | 3.31 | 3.15 | 3.21 | 3.68 | 3.61 | 3.28 | 3.10 | 3.39 | 3.24 | 3.57 | 3.45 | 3.26 | 2.92 | |||||
| Eaton Corp. plc | — | 1.41 | 1.40 | 1.37 | 1.35 | 1.29 | 1.26 | 1.23 | 1.22 | 1.23 | 1.23 | 1.23 | 1.22 | 1.26 | 1.21 | 1.19 | |||||
| GE Aerospace | 2.27 | 2.14 | 1.98 | 1.87 | 1.82 | 2.32 | 2.76 | 1.97 | 2.36 | 2.34 | 2.21 | 2.24 | 2.02 | 2.29 | 2.06 | 1.82 | |||||
| Honeywell International Inc. | — | 2.42 | 2.48 | 2.25 | 2.07 | 2.17 | 2.20 | 2.24 | 2.31 | 2.11 | 2.09 | 2.13 | 2.12 | 1.97 | 1.96 | 1.87 | |||||
| RTX Corp. | — | 1.33 | 1.34 | 1.33 | 1.34 | 1.29 | 1.23 | 1.17 | 1.15 | 0.96 | 0.97 | 0.94 | 0.92 | 0.94 | 0.93 | 0.89 | |||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2025-09-28), 10-Q (Date du rapport : 2025-06-29), 10-Q (Date du rapport : 2025-03-30), 10-K (Date du rapport : 2024-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2024-09-29), 10-Q (Date du rapport : 2024-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2024-03-31), 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2023-09-24), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-25), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-26), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-25), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-26), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-27).
1 Q4 2025 calcul
Ratio de rotation des capitaux propres = (VentesQ4 2025
+ VentesQ3 2025
+ VentesQ2 2025
+ VentesQ1 2025)
÷ Capitaux propres
= (20,321 + 18,609 + 18,155 + 17,963)
÷ 6,721 = 11.17
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution significative des ventes sur la période considérée. On observe une augmentation globale des ventes, passant de 14 964 millions de dollars américains au 27 mars 2022 à 20 321 millions de dollars américains au 31 décembre 2025. Cette croissance n’est pas linéaire, avec des fluctuations trimestrielles. Une baisse notable est enregistrée au 26 mars 2023, suivie d’une reprise progressive et d’une accélération au cours des trimestres suivants. Les derniers trimestres de 2024 et le début de 2025 affichent les chiffres de ventes les plus élevés.
Concernant les capitaux propres, une tendance générale à la diminution est perceptible. Les capitaux propres diminuent de 10 002 millions de dollars américains au 27 mars 2022 à 6 721 millions de dollars américains au 31 décembre 2025. Cette diminution n’est pas constante, avec des augmentations ponctuelles, notamment entre le 27 mars 2022 et le 26 juin 2022, et entre le 26 mars 2023 et le 25 juin 2023. Cependant, la tendance dominante reste baissière.
Le ratio de rotation des capitaux propres présente une volatilité importante. Il passe de 6,57 au 27 mars 2022 à 11,17 au 31 décembre 2025. On constate une augmentation significative à partir du 31 décembre 2022, atteignant des pics au 24 septembre 2023 (9,89) et au 30 juin 2024 (11,51). Le ratio fluctue ensuite, mais reste globalement à un niveau supérieur à celui observé au début de la période. Cette augmentation du ratio suggère une utilisation plus efficace des capitaux propres pour générer des ventes.
- Ventes
- Les ventes présentent une croissance globale, malgré des fluctuations trimestrielles. Les derniers trimestres enregistrent les chiffres les plus élevés.
- Capitaux propres
- Les capitaux propres diminuent globalement sur la période, avec des variations trimestrielles.
- Ratio de rotation des capitaux propres
- Le ratio de rotation des capitaux propres augmente significativement, indiquant une utilisation plus efficace des capitaux propres.