Analyse des ratios de solvabilité
Données trimestrielles
Les ratios de solvabilité, également connus sous le nom de ratios d’endettement à long terme, mesurent la capacité d’une entreprise à faire face à ses obligations à long terme.
- Ratios de solvabilité (résumé)
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement
- Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ratio d’endettement financier
- Ratio de couverture des intérêts
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Ratios de solvabilité (résumé)
DexCom Inc., ratios de solvabilité (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Ce ratio présente une tendance générale à la baisse sur la période analysée, passant de 1,53 à 0,76, puis une remontée à 1,53. On observe une fluctuation, mais une diminution significative de l’endettement par rapport aux capitaux propres entre 2019 et 2021. Une augmentation est ensuite constatée en 2022 et 2023, revenant au niveau initial de 2019.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- L’évolution de ce ratio est similaire à celle du ratio précédent, avec une diminution de 1,59 à 0,85, suivie d’une remontée à 1,58. L’inclusion du passif lié aux contrats de location-exploitation tend à légèrement augmenter les valeurs du ratio par rapport à celui qui ne les inclut pas, mais la tendance générale reste la même.
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Ce ratio diminue progressivement de 0,6 à 0,43, puis remonte à 0,6. La part de la dette par rapport au total des fonds propres a donc diminué, avant de connaître une augmentation récente.
- Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ce ratio suit une tendance similaire au ratio précédent, avec une diminution de 0,61 à 0,45, puis une remontée à 0,61. L’inclusion du passif lié aux contrats de location-exploitation a un impact modeste sur les valeurs du ratio.
- Ratio d’endettement
- Ce ratio diminue de 0,52 à 0,35, puis remonte à 0,47. La part de la dette par rapport à l’actif a donc diminué, avant de connaître une augmentation récente.
- Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
- Ce ratio suit une tendance similaire au ratio précédent, avec une diminution de 0,54 à 0,37, puis une remontée à 0,49. L’inclusion du passif lié aux contrats de location-exploitation a un impact modeste sur les valeurs du ratio.
- Ratio d’endettement financier
- Ce ratio présente une diminution de 2,95 à 2,16, puis une remontée à 3,25. Il indique une variation de la structure financière, avec une augmentation récente de l’endettement financier.
- Ratio de couverture des intérêts
- Ce ratio connaît une évolution significative. Initialement négatif, il devient positif à partir du 31 décembre 2019 et augmente de manière substantielle, passant de 2,73 à 128,11. Cette augmentation indique une amélioration significative de la capacité à couvrir les charges d’intérêts, suggérant une meilleure rentabilité et une gestion plus efficace de la dette.
Ratios d’endettement
Ratios de couverture
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
DexCom Inc., ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres, calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | |||||||
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| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||
| Portion actuelle des billets convertibles de premier rang à long terme | |||||||||||||||||||||||||
| Billets convertibles de premier rang à long terme | |||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | |||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propresConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | |||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Intuitive Surgical Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | |||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres = Total de la dette ÷ Capitaux propres
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.
- Total de la dette
- Le total de la dette a connu une augmentation constante de mars 2019 à décembre 2020, passant d’environ 1 022 400 000 USD à 1 667 200 000 USD. Une légère augmentation est observée jusqu'à décembre 2021, atteignant 1 710 700 000 USD. Cependant, une augmentation substantielle est constatée en mars 2023, atteignant 3 204 400 000 USD, suivie d'une diminution notable en juin 2023, revenant à 2 556 600 000 USD.
- Capitaux propres
- Les capitaux propres ont également augmenté de mars 2019 à décembre 2021, passant d’environ 668 600 000 USD à 2 251 500 000 USD. Une diminution est observée en mars 2022, à 2 189 300 000 USD, suivie d'une légère augmentation jusqu'en juin 2022. Une baisse plus marquée est ensuite constatée en septembre 2022, puis se stabilise autour de 2 100 400 000 USD à 2 267 900 000 USD.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- Le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres a diminué de 1,53 en mars 2019 à 0,76 en mars 2021, indiquant une amélioration de la solvabilité. Ce ratio a ensuite augmenté à 0,9 en décembre 2021, puis à 1,08 en mars 2022. Il diminue ensuite pour atteindre 0,88 en septembre 2023, mais connaît une forte augmentation en mars 2023, atteignant 1,53, ce qui suggère une détérioration de la structure financière à ce moment-là.
En résumé, la période observée est caractérisée par une augmentation globale de la dette et des capitaux propres, mais avec des fluctuations notables, en particulier en 2023. L'évolution du ratio d'endettement par rapport aux capitaux propres indique une volatilité de la structure financière, avec une détérioration apparente en mars 2023.
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
DexCom Inc., le ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Capitaux propres
= ÷ =
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. La dette totale a connu une augmentation globale, bien que fluctuante, passant d'environ 1 064 200 unités monétaires au premier trimestre 2019 à 3 313 100 unités monétaires au premier trimestre 2023, avant de diminuer à 2 661 000 unités monétaires au deuxième trimestre 2023.
Les capitaux propres ont également augmenté sur l'ensemble de la période, mais à un rythme moins soutenu que la dette totale. Ils sont passés de 668 600 unités monétaires au premier trimestre 2019 à 2 267 900 unités monétaires au troisième trimestre 2023, avec une diminution notable au deuxième trimestre 2022.
- Dette totale
- Une augmentation constante est observée jusqu'au premier trimestre 2023, suivie d'une diminution au deuxième trimestre 2023. Cette évolution suggère une période d'investissement et de croissance financée par l'endettement, suivie potentiellement d'une réduction de la dette.
- Capitaux propres
- La croissance des capitaux propres est plus modérée et moins linéaire que celle de la dette totale. La diminution observée au deuxième trimestre 2022 pourrait être liée à des facteurs tels que la distribution de dividendes ou le rachat d'actions.
Le ratio d'endettement par rapport aux capitaux propres a montré une tendance à la baisse de 1,59 au premier trimestre 2019 à 0,81 au deuxième trimestre 2021, indiquant une amélioration de la solvabilité. Cependant, ce ratio a augmenté à 1,58 au premier trimestre 2023, reflétant l'augmentation significative de la dette par rapport aux capitaux propres. Une légère diminution est ensuite observée au deuxième trimestre 2023, ramenant le ratio à 1,17.
- Ratio d’endettement par rapport aux capitaux propres
- L'évolution de ce ratio indique une volatilité dans la structure financière. La récente augmentation suggère une plus grande dépendance au financement par la dette, ce qui pourrait accroître le risque financier.
En résumé, la période analysée est caractérisée par une augmentation de l'endettement et des capitaux propres, mais avec une dynamique différente. Le ratio d'endettement par rapport aux capitaux propres a fluctué, indiquant des changements dans la structure financière et le niveau de risque.
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
DexCom Inc., ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres, calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | |||||||
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| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||
| Portion actuelle des billets convertibles de premier rang à long terme | |||||||||||||||||||||||||
| Billets convertibles de premier rang à long terme | |||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | |||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | |||||||||||||||||||||||||
| Total du capital | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propresConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | |||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Intuitive Surgical Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | |||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres = Total de la dette ÷ Total du capital
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.
- Total de la dette
- Le total de la dette a connu une augmentation constante de mars 2019 à décembre 2020, passant d'environ 1 022 400 000 USD à 1 667 200 000 USD. Une augmentation notable s'est produite entre mars 2020 et juin 2020. Après une légère fluctuation, la dette a continué à croître jusqu'à atteindre 3 204 400 000 USD en mars 2023, avant de diminuer à 2 556 600 000 USD en juin 2023.
- Total du capital
- Le total du capital a également augmenté sur la période, mais à un rythme plus soutenu que la dette. Il est passé d'environ 1 691 000 000 USD en mars 2019 à 5 304 800 000 USD en septembre 2023. Une forte croissance est observée entre mars 2020 et septembre 2020. Une diminution est visible en juin 2022, suivie d'une reprise.
- Ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres
- Le ratio d’endettement par rapport au total des fonds propres a initialement diminué de 0,6 en mars 2019 à 0,46 en décembre 2020, indiquant une amélioration de la solvabilité. Il a ensuite augmenté à 0,47 en mars 2022, puis a connu une hausse significative à 0,6 en septembre 2023, suggérant une augmentation du risque financier. Ce ratio reflète l'évolution combinée de la dette et du capital, et sa récente augmentation indique une plus grande dépendance au financement par emprunt.
En résumé, la période initiale est caractérisée par une croissance du capital plus rapide que celle de la dette, améliorant le ratio d'endettement. Cependant, la période récente montre une augmentation plus rapide de la dette, ce qui a entraîné une détérioration du ratio d'endettement.
Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
DexCom Inc., ratio de la dette sur le total des fonds propres (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio de la dette sur le total du capital (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Total du capital (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation)
= ÷ =
L'analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée. Le montant de la dette totale a augmenté de manière constante entre le 31 mars 2019 et le 31 décembre 2020, passant d'environ 1 064 200 US$ en milliers à 1 785 500 US$ en milliers. Cette augmentation s'est poursuivie jusqu'au 30 septembre 2023, atteignant 3 313 100 US$ en milliers, bien qu'une diminution soit observée au 30 juin 2023 (2 661 000 US$ en milliers).
Parallèlement, le total du capital a également augmenté sur l'ensemble de la période, mais à un rythme plus rapide que la dette totale entre le 31 mars 2019 et le 31 décembre 2021. Il est passé de 1 732 800 US$ en milliers à 4 073 300 US$ en milliers. Cependant, une diminution du total du capital est visible au 31 mars 2022 (4 269 400 US$ en milliers) et au 30 juin 2022 (4 332 100 US$ en milliers) avant de diminuer significativement au 30 septembre 2023 (4 928 900 US$ en milliers).
- Ratio de la dette sur le total du capital
- Le ratio de la dette sur le total du capital a fluctué au cours de la période. Il a débuté à 0,61 au 31 mars 2019 et est resté relativement stable jusqu'au 30 juin 2020. Une diminution progressive est ensuite observée, atteignant un minimum de 0,45 au 31 mars 2021. Le ratio a légèrement augmenté au cours des trimestres suivants, pour remonter à 0,61 au 30 septembre 2023, indiquant une augmentation relative de l'endettement par rapport au capital propre.
En résumé, la structure financière a connu une augmentation de l'endettement, particulièrement marquée à partir de 2020. Bien que le capital ait également augmenté, l'augmentation de la dette a entraîné une hausse du ratio d'endettement, suggérant une plus grande dépendance au financement par emprunt. La dernière période observée indique une possible stabilisation ou un début de correction de cette tendance, mais nécessite un suivi attentif.
Ratio d’endettement
DexCom Inc., ratio d’endettement, calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||
| Portion actuelle des billets convertibles de premier rang à long terme | |||||||||||||||||||||||||
| Billets convertibles de premier rang à long terme | |||||||||||||||||||||||||
| Total de la dette | |||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettementConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | |||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Intuitive Surgical Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | |||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio d’endettement = Total de la dette ÷ Total de l’actif
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.
- Total de la dette
- Le total de la dette a connu une augmentation constante de mars 2019 à décembre 2020, passant d’environ 1 022 400 000 USD à 1 667 200 000 USD. Une augmentation notable s'est produite entre mars et juin 2020. Après une légère fluctuation, la dette a continué à croître jusqu'à atteindre 3 204 400 000 USD en mars 2023, avant de diminuer à 2 556 600 000 USD en septembre 2023.
- Total de l’actif
- Le total de l’actif a également augmenté de manière générale sur la période. Il est passé d’environ 1 974 000 000 USD en mars 2019 à 6 820 700 000 USD en mars 2023, puis a diminué à 6 596 200 000 USD en septembre 2023. L'augmentation la plus importante de l'actif s'est produite entre mars 2020 et septembre 2020.
- Ratio d’endettement
- Le ratio d’endettement a montré une tendance à la baisse de 2019 à 2021, passant de 0,52 à 0,35. Il a ensuite connu une légère augmentation en 2022, atteignant 0,39, avant de remonter à 0,47 en mars 2023, puis de redescendre à 0,39 en septembre 2023. Cette évolution suggère une modification de la proportion de financement par la dette par rapport aux capitaux propres.
L’augmentation significative de la dette en 2023, suivie d’une diminution, mérite une attention particulière. L’évolution du ratio d’endettement indique une volatilité dans la structure du capital, avec une dépendance accrue à l’endettement au premier trimestre 2023, suivie d'une réduction.
Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation)
DexCom Inc., le ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation), calcul (données trimestrielles)
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio d’endettement par rapport à l’actif (y compris le passif lié aux contrats de location-exploitation) = Dette totale (y compris le passif au titre des contrats de location-exploitation) ÷ Total de l’actif
= ÷ =
L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure financière sur la période considérée.
- Dette totale
- La dette totale a connu une augmentation globale, passant d’environ 1 064 200 unités monétaires au premier trimestre 2019 à 3 313 100 unités monétaires au premier trimestre 2023. Cette augmentation n’a pas été linéaire, avec une accélération notable entre le premier trimestre 2020 et le premier trimestre 2023. Une diminution est observée au deuxième trimestre 2023, ramenant la dette à 2 661 000 unités monétaires.
- Total de l’actif
- L’actif total a également augmenté sur la période, évoluant de 1 974 000 unités monétaires au premier trimestre 2019 à 6 820 700 unités monétaires au premier trimestre 2023. L’augmentation est plus marquée entre le premier trimestre 2020 et le premier trimestre 2023. Une diminution est également observée au deuxième trimestre 2023, avec un actif total de 6 596 200 unités monétaires.
- Ratio d’endettement par rapport à l’actif
- Le ratio d’endettement par rapport à l’actif a initialement diminué, passant de 0,54 au premier trimestre 2019 à 0,41 au premier trimestre 2021. Il a ensuite connu une légère augmentation pour atteindre 0,49 au premier trimestre 2023, avant de redescendre à 0,4 au deuxième trimestre 2023. Cette évolution indique une modification de la proportion de financement par la dette par rapport aux capitaux propres. Le ratio suggère une dépendance accrue à l’égard de la dette au premier trimestre 2023, suivie d’une légère amélioration au trimestre suivant.
En résumé, l’entreprise a augmenté à la fois sa dette totale et son actif total sur la période analysée. L’évolution du ratio d’endettement indique une gestion de la structure financière qui a connu des fluctuations, avec une tendance à l’augmentation de l’endettement relative à l’actif au cours des derniers trimestres, suivie d’une stabilisation.
Ratio d’endettement financier
DexCom Inc., ratio d’endettement financier, calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||
| Total de l’actif | |||||||||||||||||||||||||
| Capitaux propres | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement financier1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio d’endettement financierConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | |||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Intuitive Surgical Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | |||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio d’endettement financier = Total de l’actif ÷ Capitaux propres
= ÷ =
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L’analyse des données révèle une tendance générale à la hausse du total de l’actif sur la période considérée. Une augmentation notable est observée entre le 31 mars 2020 et le 31 décembre 2020, suivie d’une croissance plus modérée jusqu’au 31 mars 2023. Une légère diminution est ensuite constatée au 30 juin 2023.
Les capitaux propres présentent également une trajectoire ascendante, bien que moins prononcée que celle de l’actif total. Une progression significative est visible entre le 31 mars 2020 et le 31 décembre 2021. Une baisse est observée au 31 mars 2022, suivie d’une reprise, puis d’une stabilisation relative.
Le ratio d’endettement financier montre une diminution globale sur la période. Il passe d’un niveau élevé de 2.95 au 31 mars 2019 à 2.91 au 30 juin 2023. Des fluctuations sont néanmoins présentes, avec un pic à 3.25 au 31 décembre 2022, suggérant une augmentation relative de l’endettement à ce moment-là.
- Total de l’actif
- Augmentation globale, avec une accélération entre mars 2020 et décembre 2020, suivie d’une croissance plus stable et d’une légère diminution au 30 juin 2023.
- Capitaux propres
- Croissance générale, avec une progression marquée jusqu’en décembre 2021, une baisse en mars 2022, puis une stabilisation.
- Ratio d’endettement financier
- Diminution globale, avec des fluctuations et un pic en décembre 2022, indiquant une variation de la structure financière.
Ratio de couverture des intérêts
DexCom Inc., le taux de couverture des intérêts, calcul (données trimestrielles)
| 30 sept. 2023 | 30 juin 2023 | 31 mars 2023 | 31 déc. 2022 | 30 sept. 2022 | 30 juin 2022 | 31 mars 2022 | 31 déc. 2021 | 30 sept. 2021 | 30 juin 2021 | 31 mars 2021 | 31 déc. 2020 | 30 sept. 2020 | 30 juin 2020 | 31 mars 2020 | 31 déc. 2019 | 30 sept. 2019 | 30 juin 2019 | 31 mars 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (US$ en milliers) | |||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice net (perte nette) | |||||||||||||||||||||||||
| Plus: Charge d’impôt sur le résultat | |||||||||||||||||||||||||
| Plus: Charges d’intérêts | |||||||||||||||||||||||||
| Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de solvabilité | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de couverture des intérêts1 | |||||||||||||||||||||||||
| Repères | |||||||||||||||||||||||||
| Ratio de couverture des intérêtsConcurrents2 | |||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | |||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | |||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | |||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | |||||||||||||||||||||||||
D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2023-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-03-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-03-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-03-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2020-03-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-Q (Date du rapport : 2019-09-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-06-30), 10-Q (Date du rapport : 2019-03-31).
1 Q3 2023 calcul
Ratio de couverture des intérêts = (EBITQ3 2023
+ EBITQ2 2023
+ EBITQ1 2023
+ EBITQ4 2022)
÷ (Charges d’intérêtsQ3 2023
+ Charges d’intérêtsQ2 2023
+ Charges d’intérêtsQ1 2023
+ Charges d’intérêtsQ4 2022)
= ( + + + )
÷ ( + + + )
=
2 Cliquez sur le nom du concurrent pour afficher les calculs.
L'analyse des données révèle une évolution significative du bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT). Initialement négatif au premier trimestre 2019, l'EBIT a connu une croissance soutenue pour atteindre un pic au quatrième trimestre 2020. Une fluctuation est ensuite observée, avec une diminution au premier trimestre 2021, suivie d'une reprise et d'un nouveau pic au quatrième trimestre 2021. Cette tendance à la hausse se poursuit en 2022, culminant au quatrième trimestre, avant de connaître une baisse au premier trimestre 2023, puis une forte augmentation au troisième trimestre 2023.
Les charges d'intérêts présentent une augmentation constante de mars 2019 à décembre 2020. Cette progression s'estompe en 2021, avec une légère variation, et se stabilise autour de 4600-4700 US$ en milliers de 2022 à 2023, bien que des données soient manquantes pour les derniers trimestres de 2023.
Le ratio de couverture des intérêts, initialement négatif en raison de l'EBIT négatif, suit une trajectoire ascendante parallèlement à l'amélioration de l'EBIT. Il passe de valeurs négatives en 2019 à des valeurs positives et croissantes à partir du deuxième trimestre 2020. Une accélération notable est visible à partir du troisième trimestre 2021, avec une augmentation significative qui se poursuit en 2022 et 2023, atteignant des niveaux très élevés au troisième trimestre 2023.
- Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT)
- Présente une forte volatilité, passant d'une situation déficitaire à une croissance significative, avec des fluctuations trimestrielles.
- Charges d’intérêts
- Augmentent progressivement jusqu'en 2020, puis se stabilisent, avec des données manquantes pour les derniers trimestres de 2023.
- Ratio de couverture des intérêts
- Reflète l'amélioration de la capacité à couvrir les charges d'intérêts, avec une augmentation spectaculaire à partir de 2021, atteignant des niveaux très élevés en 2023.