Ajustements aux états financiers
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
Kraft Heinz Co. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- État des résultats
- Bilan : passif et capitaux propres
- Tableau des flux de trésorerie
- Analyse des ratios de rentabilité
- Analyse des ratios d’activité à court terme
- Analyse des ratios d’activité à long terme
- Analyse des zones géographiques
- Ratios d’évaluation des actions ordinaires
- Ratio prix/chiffre d’affaires (P/S) depuis 2015
- Cumul des régularisations
Nous acceptons :
Ajustements de l’actif circulant
Kraft Heinz Co., l’actif à court terme ajusté
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-28), 10-K (Date du rapport : 2018-12-29), 10-K (Date du rapport : 2017-12-30), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances notables concernant l'actif circulant et les actifs à court terme ajustés.
- Actif circulant
- L'actif circulant a connu une diminution significative entre 2015 et 2017, passant de 9 780 millions de dollars américains à 7 266 millions de dollars américains. Une reprise partielle a été observée en 2018, avec une remontée à 9 075 millions de dollars américains, suivie d'une nouvelle baisse en 2019, atteignant 8 097 millions de dollars américains. L'évolution globale sur la période indique une volatilité et une tendance générale à la baisse de l'actif circulant.
- Actifs à court terme ajustés
- Les actifs à court terme ajustés suivent une trajectoire similaire à celle de l'actif circulant. Une diminution est constatée entre 2015 et 2017, passant de 9 812 millions de dollars américains à 7 289 millions de dollars américains. Une augmentation est ensuite observée en 2018, atteignant 9 099 millions de dollars américains, avant une nouvelle diminution en 2019, se stabilisant à 8 130 millions de dollars américains. La corrélation entre l'actif circulant et les actifs à court terme ajustés est forte, suggérant que les ajustements effectués n'ont pas fondamentalement modifié la tendance générale.
- Comparaison des deux éléments
- Les valeurs des actifs à court terme ajustés sont systématiquement légèrement supérieures à celles de l'actif circulant pour chaque année analysée. Cette différence, bien que faible, pourrait indiquer la présence d'ajustements comptables ou la prise en compte d'éléments spécifiques dans le calcul des actifs à court terme ajustés. L'ampleur de cette différence reste relativement constante sur l'ensemble de la période.
En résumé, les données suggèrent une gestion de l'actif circulant et des actifs à court terme caractérisée par une certaine volatilité et une tendance générale à la baisse sur la période étudiée. Des investigations complémentaires seraient nécessaires pour identifier les facteurs sous-jacents à ces évolutions.
Ajustements du total de l’actif
Kraft Heinz Co., total ajusté de l’actif
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-28), 10-K (Date du rapport : 2018-12-29), 10-K (Date du rapport : 2017-12-30), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
1 Actif de droit d’utilisation lié à un contrat de location-exploitation (avant l’adoption de la norme FASB topic 842). Voir les détails »
2 Actifs d’impôt différé. Voir les détails »
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances notables concernant l'actif de l'entreprise. Sur la période observée, une diminution globale de l'actif est perceptible.
- Total de l’actif
- En 2015, le total de l’actif s’élevait à 122 973 millions de dollars américains. Il a légèrement diminué pour atteindre 120 480 millions de dollars américains en 2016, puis est resté relativement stable à 120 232 millions de dollars américains en 2017. Une baisse plus significative est observée en 2018, avec une valeur de 103 461 millions de dollars américains, et se poursuit en 2019, atteignant 101 450 millions de dollars américains. Cette tendance indique une réduction progressive de l'ensemble des actifs de l'entreprise.
- Total de l’actif ajusté
- Le total de l’actif ajusté suit une trajectoire similaire à celle du total de l’actif non ajusté. En 2015, il s’établissait à 123 526 millions de dollars américains, diminuant à 120 830 millions de dollars américains en 2016 et 120 607 millions de dollars américains en 2017. La diminution s'accentue en 2018, avec une valeur de 104 006 millions de dollars américains, et se poursuit en 2019, atteignant 101 386 millions de dollars américains. La différence entre le total de l’actif et le total de l’actif ajusté reste relativement constante sur l'ensemble de la période.
La convergence des tendances observées pour les deux indicateurs suggère que la diminution de l'actif n'est pas due à des ajustements comptables significatifs, mais reflète une réelle réduction de la valeur des actifs détenus par l'entreprise. L'ampleur de la baisse en 2018 et 2019 mérite une attention particulière, nécessitant une analyse plus approfondie des composantes de l'actif pour identifier les facteurs sous-jacents à cette évolution.
Ajustements du total du passif
Kraft Heinz Co., le total ajusté du passif
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-28), 10-K (Date du rapport : 2018-12-29), 10-K (Date du rapport : 2017-12-30), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
1 Responsabilité au titre des contrats de location-exploitation (avant l’adoption de la norme FASB topic 842). Voir les détails »
2 Passifs d’impôts différés. Voir les détails »
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives concernant la structure du passif. Le total du passif a connu une augmentation notable entre 2015 et 2016, passant de 56 737 millions de dollars américains à 62 906 millions de dollars américains. Cependant, cette tendance s'est inversée par la suite, avec une diminution progressive du total du passif sur les périodes suivantes, atteignant 49 701 millions de dollars américains en 2019.
- Total du passif
- Une augmentation initiale suivie d'une diminution constante est observée. L'évolution de 2015 à 2019 indique une réduction globale du passif de 13 036 millions de dollars américains.
Le total du passif ajusté suit une tendance similaire, bien que l'ampleur des variations soit différente. Une diminution est constatée entre 2015 et 2016, puis une stabilisation relative et une légère baisse continue jusqu'en 2019. Le passif ajusté a diminué de 7 791 millions de dollars américains entre 2015 et 2019.
- Total du passif ajusté
- La diminution du passif ajusté est moins prononcée que celle du passif total, suggérant des changements dans la composition du passif. La stabilisation relative observée entre 2017 et 2019 pourrait indiquer une gestion plus conservatrice de la dette à court terme ou des obligations courantes.
La divergence entre l'évolution du passif total et du passif ajusté suggère une modification de la structure financière. Il est possible que des éléments du passif non ajusté aient été réduits plus rapidement que les éléments inclus dans le passif ajusté, ou vice versa. Une analyse plus approfondie des composantes spécifiques du passif serait nécessaire pour déterminer les facteurs sous-jacents à ces tendances.
Ajustements des capitaux propres
Kraft Heinz Co., les capitaux propres ajustés
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-28), 10-K (Date du rapport : 2018-12-29), 10-K (Date du rapport : 2017-12-30), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
1 Actif (passif) d’impôt différé net. Voir les détails »
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances distinctes concernant les capitaux propres et le total des capitaux propres ajustés.
- Capitaux propres
- Les capitaux propres ont initialement diminué entre 2015 et 2016, passant de 57 685 millions de dollars américains à 57 358 millions de dollars américains. Une augmentation significative a ensuite été observée en 2017, atteignant 66 034 millions de dollars américains. Cependant, cette tendance positive s'est inversée, avec une baisse notable en 2018 (51 657 millions de dollars américains) et une légère diminution supplémentaire en 2019 (51 623 millions de dollars américains). L'évolution globale suggère une volatilité des capitaux propres sur la période analysée.
- Total des capitaux propres ajustés
- Le total des capitaux propres ajustés a également connu une diminution initiale entre 2015 et 2016, passant de 79 638 millions de dollars américains à 78 535 millions de dollars américains. Une légère augmentation a été enregistrée en 2017, atteignant 80 368 millions de dollars américains. Comme pour les capitaux propres, une baisse a été observée en 2018 (64 027 millions de dollars américains) et en 2019 (63 609 millions de dollars américains). La tendance générale indique une réduction progressive du total des capitaux propres ajustés sur les dernières années de la période étudiée.
- Relation entre les deux éléments
- Le total des capitaux propres ajustés est systématiquement supérieur aux capitaux propres sur l'ensemble de la période. L'écart entre les deux valeurs semble relativement stable, suggérant que les ajustements apportés aux capitaux propres n'ont pas fondamentalement modifié leur relation globale.
En résumé, les données indiquent une période initiale de stabilité relative suivie d'une tendance à la baisse pour les deux indicateurs de capitaux propres, particulièrement marquée en 2018 et 2019. Une analyse plus approfondie serait nécessaire pour identifier les facteurs spécifiques contribuant à ces évolutions.
Ajustements du capital total
Kraft Heinz Co., le total ajusté du capital
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-28), 10-K (Date du rapport : 2018-12-29), 10-K (Date du rapport : 2017-12-30), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
1 Responsabilité au titre des contrats de location-exploitation (avant l’adoption de la norme FASB topic 842). Voir les détails »
2 Passifs locatifs, contrats de location-exploitation, contrats de location. Voir les détails »
3 Passifs locatifs, contrats de location-exploitation, contrats non courants. Voir les détails »
4 Actif (passif) d’impôt différé net. Voir les détails »
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives concernant la structure du capital. Le total de la dette a connu une augmentation notable entre 2015 et 2016, passant de 25 234 millions de dollars américains à 32 404 millions de dollars américains. Cette augmentation s'est stabilisée par la suite, avec une légère diminution observée en 2017, puis en 2018 et 2019, atteignant 29 244 millions de dollars américains en 2019.
Les capitaux propres ont fluctué sur la période. Une diminution initiale est observée entre 2015 et 2016, suivie d'une augmentation significative en 2017, atteignant 66 034 millions de dollars américains. Cependant, les capitaux propres ont ensuite diminué en 2018 et 2019, se stabilisant autour de 51 600 millions de dollars américains.
Le total du capital a suivi une tendance similaire à celle de la dette, augmentant entre 2015 et 2016, puis se stabilisant et diminuant légèrement en 2018 et 2019. La valeur la plus élevée a été enregistrée en 2017, à 97 570 millions de dollars américains.
L'examen de la dette totale ajustée montre une trajectoire similaire à celle de la dette totale, avec une augmentation initiale suivie d'une stabilisation et d'une légère diminution. Le total des capitaux propres ajustés a également connu une augmentation en 2017, suivie d'une diminution en 2018 et 2019.
Le total des fonds propres ajustés a augmenté entre 2015 et 2017, atteignant un pic à 112 321 millions de dollars américains. Par la suite, une diminution constante a été observée en 2018 et 2019, atteignant 93 454 millions de dollars américains.
- Tendances générales
- Une augmentation initiale de l'endettement suivie d'une stabilisation et d'une légère diminution.
- Évolution des capitaux propres
- Fluctuations avec une augmentation notable en 2017 suivie d'une diminution en 2018 et 2019.
- Structure du capital
- Une évolution de la structure du capital avec des variations dans les niveaux d'endettement et de capitaux propres.
Ajustements du bénéfice net
Kraft Heinz Co., bénéfice net ajusté (perte nette ajustée) attribuable à Kraft Heinz
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-28), 10-K (Date du rapport : 2018-12-29), 10-K (Date du rapport : 2017-12-30), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
1 Charge d’impôt différé (avantage). Voir les détails »
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives en matière de rentabilité. Le bénéfice net attribuable à l'entreprise a connu une forte volatilité sur la période considérée.
- Bénéfice net attribuable à Kraft Heinz
- En 2015, le bénéfice net s'élevait à 634 millions de dollars américains. Il a diminué en 2016 pour atteindre 3632 millions de dollars américains, puis a augmenté de manière substantielle en 2017, atteignant 10999 millions de dollars américains. Cependant, 2018 a été marqué par une perte nette importante de -10192 millions de dollars américains. Une reprise partielle a été observée en 2019, avec un bénéfice net de 1935 millions de dollars américains.
- Bénéfice net ajusté
- Le bénéfice net ajusté a suivi une trajectoire similaire, bien que les montants diffèrent. En 2015, il s'établissait à 389 millions de dollars américains, puis à 2539 millions de dollars américains en 2016 et 5053 millions de dollars américains en 2017. Une perte nette ajustée de -13154 millions de dollars américains a été enregistrée en 2018, suivie d'une amélioration en 2019 avec un bénéfice net ajusté de 1560 millions de dollars américains.
La divergence entre le bénéfice net et le bénéfice net ajusté suggère que des éléments non récurrents ou des ajustements comptables ont eu un impact significatif sur les résultats de l'entreprise, en particulier en 2018. La forte perte enregistrée en 2018 pour les deux indicateurs, suivie d'une reprise en 2019, indique une période de difficultés opérationnelles ou de restructuration potentielle, suivie d'une stabilisation ou d'une amélioration des performances.