Analyse des investissements
- Ajustement du résultat net : Titres disponibles à la vente à la valeur de marché
- Ratios de rentabilité ajustés : Titres disponibles à la vente à la valeur de marché (sommaire)
- Ratio de la marge bénéficiaire nette (ajustée)
- Ratio de rendement des capitaux propres (ROE) (ajusté)
- Ratio de rendement de l’actif (ROA) (ajusté)
Espace pour les utilisateurs payants
Essayer gratuitement
NVIDIA Corp. pages disponibles gratuitement cette semaine :
- État du résultat global
- Bilan : passif et capitaux propres
- Analyse des zones géographiques
- Valeur d’entreprise (EV)
- Valeur actualisée des flux de trésorerie disponibles par rapport aux capitaux propres (FCFE)
- Ratio de marge bénéficiaire nette depuis 2005
- Ratio de rendement de l’actif (ROA) depuis 2005
- Ratio de rotation de l’actif total depuis 2005
- Ratio cours/bénéfice net (P/E) depuis 2005
- Rapport cours/valeur comptable (P/BV) depuis 2005
Nous acceptons :
Ajustement du résultat net : Titres disponibles à la vente à la valeur de marché
NVIDIA Corp., ajustement du bénéfice net
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-01-26), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31), 10-K (Date du rapport : 2020-01-26).
L'analyse des données financières annuelles révèle une trajectoire de croissance significative sur la période considérée. Le revenu net a connu une augmentation substantielle, passant de 2796 millions de dollars américains en 2020 à 72880 millions de dollars américains en 2025. Cette progression n'a pas été linéaire, avec un ralentissement notable en 2023, où le revenu net a diminué par rapport à 2022, avant de reprendre une croissance rapide en 2024 et 2025.
- Revenu net
- Une croissance exponentielle est observée entre 2020 et 2025, avec une accélération marquée en 2024 et 2025. La diminution en 2023 représente une exception à cette tendance générale.
Le bénéfice net ajusté suit une tendance similaire à celle du revenu net. Il a augmenté de 2804 millions de dollars américains en 2020 à 72881 millions de dollars américains en 2025. Comme pour le revenu net, une baisse est constatée en 2023, suivie d'une reprise significative en 2024 et 2025.
- Bénéfice net ajusté
- L'évolution du bénéfice net ajusté est fortement corrélée à celle du revenu net. La structure de coûts semble avoir été gérée efficacement, permettant au bénéfice net ajusté de croître en proportion du revenu net sur la période globale.
La quasi-égalité des valeurs entre le revenu net et le bénéfice net ajusté suggère une rentabilité élevée et une gestion efficace des dépenses. La forte croissance observée en 2024 et 2025 indique une amélioration significative de la performance financière, potentiellement due à des facteurs tels que l'augmentation des ventes, la réduction des coûts ou l'introduction de nouveaux produits ou services.
Ratios de rentabilité ajustés : Titres disponibles à la vente à la valeur de marché (sommaire)
NVIDIA Corp., les ratios de rentabilité ajustés
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-01-26), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31), 10-K (Date du rapport : 2020-01-26).
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives en matière de rentabilité et d'efficacité de l'utilisation des capitaux.
- Marge bénéficiaire nette
- La marge bénéficiaire nette a connu une augmentation notable entre 2020 et 2022, passant de 25,61% à 36,23%. Une baisse significative est ensuite observée en 2023, à 16,19%, suivie d'une forte reprise en 2024 et 2025, atteignant respectivement 48,85% et 55,85%. La marge ajustée suit une évolution similaire, avec des valeurs très proches de la marge non ajustée sur toutes les périodes.
- Rendement des capitaux propres
- Le rendement des capitaux propres présente une trajectoire ascendante sur la période analysée. Après une progression de 22,91% en 2020 à 36,65% en 2022, une diminution est constatée en 2023 (19,76%), suivie d'une augmentation spectaculaire en 2024 (69,24%) et en 2025 (91,87%). Le rendement ajusté des capitaux propres suit une tendance parallèle, avec des différences minimes par rapport au rendement non ajusté.
- Rendement de l’actif
- Le rendement de l’actif a fluctué au cours de la période. Il est passé de 16,15% en 2020 à 22,07% en 2022, puis a diminué à 10,61% en 2023. Une forte amélioration est ensuite observée en 2024 (45,28%) et en 2025 (65,3%). Le rendement ajusté de l’actif présente une évolution très similaire à celle du rendement non ajusté.
Globalement, les données indiquent une amélioration significative de la rentabilité et de l'efficacité de l'utilisation des actifs et des capitaux propres, particulièrement marquée en 2024 et 2025. La constance des valeurs ajustées et non ajustées suggère que les ajustements comptables n'ont pas d'impact majeur sur les tendances observées.
NVIDIA Corp., ratios de rentabilité : déclarés par rapport aux ratios ajustés
Ratio de la marge bénéficiaire nette (ajustée)
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-01-26), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31), 10-K (Date du rapport : 2020-01-26).
2025 Calculs
1 Ratio de marge bénéficiaire nette = 100 × Revenu net ÷ Revenu
= 100 × ÷ =
2 Ratio de la marge bénéficiaire nette (ajustée) = 100 × Bénéfice net ajusté ÷ Revenu
= 100 × ÷ =
L'analyse des données financières annuelles révèle une trajectoire de croissance significative sur la période considérée. Le revenu net a connu une augmentation substantielle, passant de 2796 millions de dollars américains en 2020 à 72880 millions de dollars américains en 2025. Cette croissance n'a pas été linéaire, avec un ralentissement notable en 2023, avant de reprendre une forte dynamique en 2024 et 2025.
Le bénéfice net ajusté suit une tendance similaire à celle du revenu net, augmentant de 2804 millions de dollars américains en 2020 à 72881 millions de dollars américains en 2025. Les valeurs du revenu net et du bénéfice net ajusté sont très proches sur toutes les périodes, ce qui indique une gestion efficace des éléments non récurrents.
Le ratio de marge bénéficiaire nette a connu des fluctuations importantes. Il a progressé de 25.61% en 2020 à 36.23% en 2022, puis a diminué à 16.19% en 2023. Cependant, il a rebondi de manière significative en 2024 et 2025, atteignant respectivement 48.85% et 55.85%. Cette évolution suggère une amélioration de la rentabilité opérationnelle et une meilleure maîtrise des coûts au cours des dernières périodes.
Le ratio de la marge bénéficiaire nette (ajustée) présente une évolution parallèle à celle du ratio de marge bénéficiaire nette, avec des valeurs très similaires. Cela confirme la cohérence entre les deux mesures et l'impact limité des ajustements sur la rentabilité globale. L'augmentation significative de ce ratio en 2024 et 2025 indique une amélioration notable de la performance financière ajustée.
- Tendances générales
- Forte croissance du revenu net et du bénéfice net ajusté sur la période, avec un ralentissement en 2023 suivi d'une reprise marquée.
- Rentabilité
- Amélioration significative des ratios de marge bénéficiaire nette et ajustée en 2024 et 2025, après une baisse en 2023.
- Cohérence des données
- Forte corrélation entre le revenu net, le bénéfice net ajusté et leurs ratios de marge respectifs.
Ratio de rendement des capitaux propres (ROE) (ajusté)
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-01-26), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31), 10-K (Date du rapport : 2020-01-26).
2025 Calculs
1 ROE = 100 × Revenu net ÷ Capitaux propres
= 100 × ÷ =
2 Ratio de rendement des capitaux propres (ajusté) = 100 × Bénéfice net ajusté ÷ Capitaux propres
= 100 × ÷ =
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le revenu net a connu une croissance substantielle, passant de 2796 millions de dollars américains en 2020 à 72880 millions de dollars américains en 2025. Cette progression n'a pas été linéaire, avec un ralentissement notable en 2023, avant une reprise marquée en 2024 et 2025.
Le bénéfice net ajusté suit une trajectoire similaire à celle du revenu net, affichant une augmentation globale de 2804 millions de dollars américains en 2020 à 72881 millions de dollars américains en 2025. Les fluctuations observées en 2023 sont également présentes dans cette métrique, indiquant une possible corrélation entre les deux.
Le rendement des capitaux propres a connu une évolution marquée. Après une période de croissance modérée entre 2020 et 2022, atteignant 36.65% en 2022, il a diminué en 2023 à 19.76%. Cependant, il a ensuite connu une augmentation spectaculaire en 2024 et 2025, atteignant respectivement 69.24% et 91.87%. Cette forte progression suggère une amélioration significative de l'efficacité avec laquelle les capitaux propres sont utilisés pour générer des bénéfices.
Le ratio de rendement des capitaux propres (ajusté) présente une évolution très proche de celle du rendement des capitaux propres non ajusté. Les valeurs sont très similaires, ce qui indique que les ajustements apportés n'ont pas d'impact majeur sur le ratio. La tendance générale est à l'augmentation, avec une accélération notable en 2024 et 2025, atteignant 91.87% en 2025.
- Tendances générales
- Croissance significative du revenu net et du bénéfice net ajusté sur la période, avec une accélération en 2024 et 2025.
- Rendement des capitaux propres
- Augmentation importante du rendement des capitaux propres, particulièrement en 2024 et 2025, après un ralentissement en 2023.
- Impact des ajustements
- Les ajustements apportés au ratio de rendement des capitaux propres ont un impact minimal sur la valeur globale.
- Point d'attention
- Le ralentissement observé en 2023 mérite une investigation plus approfondie pour identifier les facteurs contributifs.
Ratio de rendement de l’actif (ROA) (ajusté)
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-01-26), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31), 10-K (Date du rapport : 2020-01-26).
2025 Calculs
1 ROA = 100 × Revenu net ÷ Total de l’actif
= 100 × ÷ =
2 Ratio de rendement de l’actif (ajusté) = 100 × Bénéfice net ajusté ÷ Total de l’actif
= 100 × ÷ =
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives sur la période considérée. Le revenu net a connu une croissance substantielle, passant de 2796 millions de dollars américains en 2020 à 72880 millions de dollars américains en 2025. Cette progression n'a pas été linéaire, avec un ralentissement notable en 2023 et 2024 avant une reprise marquée en 2025.
Le bénéfice net ajusté suit une trajectoire similaire à celle du revenu net, affichant une augmentation globale de 2804 millions de dollars américains en 2020 à 72881 millions de dollars américains en 2025. Les fluctuations observées en 2023 et 2024 sont également présentes dans cette métrique.
Le ratio de rendement de l’actif a présenté une volatilité importante. Après une période relativement stable entre 2020 et 2022, avec des valeurs autour de 15% à 22%, il a diminué considérablement en 2023, atteignant 10.61%. Cependant, ce ratio a connu une augmentation spectaculaire en 2024 et 2025, atteignant respectivement 45.28% et 65.3%. Cette forte progression suggère une amélioration significative de l'efficacité avec laquelle les actifs sont utilisés pour générer des bénéfices.
Le ratio de rendement de l’actif ajusté présente une évolution très proche de celle du ratio non ajusté, avec des valeurs légèrement différentes mais une tendance générale identique. La forte augmentation observée en 2024 et 2025 est également présente dans cette métrique, confirmant l'amélioration de la rentabilité des actifs.
- Tendances générales
- Croissance significative du revenu net et du bénéfice net ajusté sur la période, avec des fluctuations intermédiaires.
- Volatilité du rendement de l’actif
- Forte augmentation du ratio de rendement de l’actif en 2024 et 2025, indiquant une amélioration de l'efficacité de l'utilisation des actifs.
- Cohérence des ratios ajustés et non ajustés
- Les ratios de rendement de l’actif ajustés et non ajustés présentent des tendances similaires, suggérant que les ajustements n'ont pas un impact majeur sur l'interprétation globale.