Analyse de l’endettement
Dette totale (valeur comptable)
NVIDIA Corp., bilan : dette
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-01-26), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31), 10-K (Date du rapport : 2020-01-26).
L'analyse des données financières révèle des tendances significatives en matière de structure du capital. La dette à court terme présente une volatilité notable. Initialement absente en 2020, elle s'établit à 999 millions de dollars américains en 2021, puis disparaît en 2022 avant de remonter à 1250 millions de dollars américains en 2023 et 2024, restant stable en 2025.
- Dette à long terme
- La dette à long terme a connu une augmentation substantielle entre 2020 et 2022, passant de 1991 millions de dollars américains à 10946 millions de dollars américains. Une diminution est ensuite observée en 2023 (9703 millions de dollars américains) et en 2024 (8459 millions de dollars américains), avec une légère augmentation en 2025 (8463 millions de dollars américains). Cette évolution suggère une stratégie de refinancement ou de réduction de l'endettement à long terme.
Le total de la dette totale (valeur comptable) suit une trajectoire similaire à celle de la dette à long terme, reflétant son poids prépondérant dans la structure du capital. L'augmentation de 2020 à 2022 est marquée, passant de 1991 millions de dollars américains à 10946 millions de dollars américains. Une légère augmentation est observée en 2023 (10953 millions de dollars américains), suivie d'une diminution en 2024 (9709 millions de dollars américains) et une stabilisation en 2025 (8463 millions de dollars américains). La stabilité du total de la dette entre 2023 et 2025, malgré les fluctuations de la dette à court terme, indique une gestion active de la dette globale.
En résumé, la structure du capital a connu une période d'expansion significative jusqu'en 2022, suivie d'une phase de consolidation et de stabilisation. La gestion de la dette à court terme semble plus opportuniste, tandis que la dette à long terme est gérée de manière plus stratégique.
Total de la dette (juste valeur)
| 26 janv. 2025 | |
|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |
| Billets à 2,20 % échéant en 2021 | —) |
| Billets à 0,309 % échéant en 2023 | —) |
| Billets à 0,584 % échéant en 2024 | —) |
| Billets à 3,20 % échéant en 2026 | 982) |
| Billets à 1,55 % échéant en 2028 | 1,136) |
| Billets à 2,85 % échéant en 2030 | 1,376) |
| Billets à 2,00 % échéant en 2031 | 1,064) |
| Billets à 3,50 % échéant en 2040 | 824) |
| Billets à 3,50 % échéant en 2050 | 1,482) |
| Billets à 3,70 % échéant en 2060 | 367) |
| Total de la dette (juste valeur) | 7,231) |
| Ratio financier | |
| Ratio d’endettement, juste valeur/valeur comptable | 0.85 |
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2025-01-26).
Taux d’intérêt moyen pondéré sur la dette
Taux d’intérêt effectif moyen pondéré sur la dette: 2.92%
| Taux d’intérêt | Montant de la dette1 | Taux d’intérêt × Montant de la dette | Taux d’intérêt moyen pondéré2 |
|---|---|---|---|
| 3.31% | 1,000) | 33) | |
| 1.64% | 1,250) | 21) | |
| 2.93% | 1,500) | 44) | |
| 2.09% | 1,250) | 26) | |
| 3.54% | 1,000) | 35) | |
| 3.54% | 2,000) | 71) | |
| 3.73% | 500) | 19) | |
| Valeur totale | 8,500) | 249) | |
| 2.92% | |||
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2025-01-26).
1 en millions de dollars américains
2 Taux d’intérêt moyen pondéré = 100 × 249 ÷ 8,500 = 2.92%