Analyse de l’endettement
Dette totale (valeur comptable)
PepsiCo Inc., bilan : dette
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2025-12-27), 10-K (Date du rapport : 2024-12-28), 10-K (Date du rapport : 2023-12-30), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-25).
L'analyse des données révèle des tendances significatives concernant la structure de la dette. Les titres de créance à court terme ont connu une diminution notable entre 2021 et 2022, suivie d'une augmentation substantielle en 2023 et 2024, avant de légèrement diminuer en 2025. Cette fluctuation suggère une gestion active de la trésorerie et des besoins de financement à court terme.
Les titres de créance à long terme, excluant les échéances courantes, présentent une tendance générale à la hausse sur l'ensemble de la période. Bien qu'une légère diminution soit observée entre 2021 et 2022, les valeurs augmentent de manière constante par la suite, atteignant un pic en 2025. Cette évolution indique un recours accru au financement à long terme, potentiellement pour soutenir des investissements ou des acquisitions.
Le total des titres de créance (valeur comptable) suit une trajectoire similaire à celle des titres à long terme. Une légère baisse est constatée entre 2021 et 2022, mais les années suivantes sont caractérisées par une croissance continue, culminant en 2025. L'augmentation globale du total des titres de créance suggère une augmentation de l'endettement global de l'entité sur la période analysée.
- Tendances clés
- Diminution initiale des titres de créance à court terme, suivie d'une augmentation.
- Augmentation constante des titres de créance à long terme.
- Croissance globale du total des titres de créance.
L'évolution des titres de créance à court terme pourrait être liée à des stratégies de gestion de trésorerie opportunistes, tandis que l'augmentation des titres de créance à long terme pourrait refléter une stratégie de financement à long terme pour soutenir la croissance et les investissements. L'augmentation globale de l'endettement mérite une attention particulière, notamment en termes de capacité de remboursement et de gestion des risques financiers.
Total de la dette (juste valeur)
| 27 déc. 2025 | |
|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |
| Total des titres de créance (juste valeur) | 46,000) |
| Ratio financier | |
| Ratio d’endettement, juste valeur/valeur comptable | 0.94 |
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2025-12-27).
Taux d’intérêt moyen pondéré sur la dette
Taux d’intérêt effectif moyen pondéré sur les titres de créance: 3.39%
| Taux d’intérêt | Montant de la dette1 | Taux d’intérêt × Montant de la dette | Taux d’intérêt moyen pondéré2 |
|---|---|---|---|
| 3.80% | 2,641) | 100) | |
| 3.60% | 4,003) | 144) | |
| 3.20% | 3,933) | 126) | |
| 2.40% | 4,203) | 101) | |
| 4.30% | 4,043) | 174) | |
| 3.20% | 4,171) | 133) | |
| 3.40% | 25,956) | 883) | |
| Valeur totale | 48,950) | 1,661) | |
| 3.39% | |||
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2025-12-27).
1 en millions de dollars américains
2 Taux d’intérêt moyen pondéré = 100 × 1,661 ÷ 48,950 = 3.39%