Stock Analysis on Net
Stock Analysis on Net

Williams-Sonoma Inc. (NYSE:WSM)

Cette entreprise a été transférée aux archives ! Les données financières n’ont pas été mises à jour depuis le 24 mai 2024.

Structure du bilan : passif et capitaux propres 
Données trimestrielles

Williams-Sonoma Inc., structure du bilan consolidé : passifs et capitaux propres (données trimestrielles)

Microsoft Excel
28 avr. 2024 28 janv. 2024 29 oct. 2023 30 juil. 2023 30 avr. 2023 29 janv. 2023 30 oct. 2022 31 juil. 2022 1 mai 2022 30 janv. 2022 31 oct. 2021 1 août 2021 2 mai 2021 31 janv. 2021 1 nov. 2020 2 août 2020 3 mai 2020 2 févr. 2020 3 nov. 2019 4 août 2019 5 mai 2019 3 févr. 2019 28 oct. 2018 29 juil. 2018 29 avr. 2018
Comptes créditeurs 9.73 11.53 13.83 13.06 14.08 10.90 15.69 15.75 15.26 13.24 14.26 14.18 13.99 11.65 13.04 8.31 9.58 12.86 11.21 10.45 10.18 18.72 17.94 17.90 14.79
Charges à payer 2.99 5.01 4.18 4.05 4.59 5.31 5.99 5.66 4.36 6.92 6.11 5.28 4.24 5.74 4.52 3.53 3.11 4.32 3.55 3.29 2.88 5.81 4.87 4.31 3.76
Cartes-cadeaux et autres revenus reportés 11.56 10.88 10.82 9.52 10.12 10.28 10.64 11.54 11.66 9.68 9.64 9.50 9.48 8.01 8.11 6.52 6.78 7.14 7.47 7.32 7.70 10.33 10.14 10.11 9.66
Impôts sur les bénéfices à payer 2.88 1.83 1.09 2.79 1.96 1.31 1.00 2.02 3.00 1.72 0.86 1.44 2.27 1.49 0.84 0.64 0.54 0.56 0.33 0.34 0.64 0.76 0.36 1.36 2.71
Dette actuelle 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 6.42 0.00 0.00 0.00 7.40 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Emprunts contractés en vertu d’une marge de crédit renouvelable 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 10.87 11.04 0.00 2.52 1.55 0.00 0.00 2.21 0.00 0.00
Passifs courants liés aux contrats de location-exploitation 4.45 4.45 4.73 4.86 5.14 4.97 4.79 4.79 5.03 4.70 4.88 5.04 5.08 4.50 5.04 4.94 5.08 5.62 5.69 5.76 6.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Autres passifs à court terme 1.74 1.96 1.98 2.11 2.17 2.32 2.26 2.18 2.10 2.04 2.04 1.75 1.91 1.84 2.31 2.28 1.93 1.81 1.74 1.97 2.00 2.58 2.62 2.67 2.31
Passif à court terme 33.35% 35.66% 36.63% 36.39% 38.06% 35.09% 40.37% 41.93% 41.41% 38.30% 37.78% 37.19% 36.96% 39.64% 33.87% 37.09% 38.07% 39.70% 32.52% 30.67% 29.41% 38.21% 38.13% 36.35% 33.23%
Dette à long terme 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 6.94 6.66 6.79 0.00 7.56 7.75 7.91 10.65 11.02 11.48 11.27
Passifs à long terme liés aux contrats de location-exploitation 21.56 21.92 23.83 25.55 26.53 25.99 26.30 25.83 24.66 23.06 24.46 23.42 24.31 21.99 23.83 24.08 25.11 27.00 28.44 29.67 30.08 0.00 0.00 0.00 0.00
Autres passifs à long terme 2.27 2.07 2.41 2.60 2.60 2.44 2.57 2.65 2.83 2.66 3.28 3.42 3.51 2.94 2.84 2.46 2.44 2.81 2.92 2.93 2.99 10.05 10.69 10.72 10.44
Passifs à long terme 23.83% 23.99% 26.24% 28.15% 29.13% 28.43% 28.87% 28.47% 27.49% 25.72% 27.75% 26.84% 27.82% 24.93% 33.61% 33.21% 34.34% 29.81% 38.93% 40.34% 40.98% 20.70% 21.70% 22.20% 21.71%
Total du passif 57.18% 59.65% 62.87% 64.54% 67.19% 63.52% 69.24% 70.40% 68.89% 64.02% 65.53% 64.04% 64.79% 64.58% 67.48% 70.30% 72.41% 69.52% 71.44% 71.02% 70.39% 58.91% 59.84% 58.55% 54.94%
Actions privilégiées : 0,01 $ de valeur nominale ; aucune n’a été délivrée 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Actions ordinaires : 0,01 $ valeur nominale 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.02 0.02 0.02 0.02 0.02 0.02 0.02 0.02 0.02 0.02 0.02 0.02 0.02 0.02 0.03 0.03 0.03 0.03
Capital versé supplémentaire 10.11 11.16 11.72 12.06 11.90 12.29 12.05 12.55 12.64 12.99 13.08 13.42 13.53 13.69 14.46 13.57 13.49 14.94 15.01 15.11 15.09 20.69 21.00 21.54 21.25
Bénéfices non répartis 33.03 29.50 25.80 23.73 21.29 24.49 19.09 17.37 18.76 23.22 21.53 22.71 21.77 21.88 18.38 16.42 14.53 15.90 13.90 14.28 14.89 20.77 19.57 20.26 24.04
Cumul des autres éléments du résultat global -0.33 -0.29 -0.38 -0.32 -0.36 -0.30 -0.39 -0.32 -0.29 -0.23 -0.13 -0.17 -0.10 -0.15 -0.32 -0.29 -0.44 -0.36 -0.35 -0.40 -0.37 -0.39 -0.43 -0.37 -0.25
Stock de trésorerie, au prix coûtant -0.01 -0.03 -0.03 -0.03 -0.03 -0.02 -0.02 -0.02 -0.02 -0.02 -0.02 -0.02 -0.02 -0.01 -0.01 -0.01 -0.01 -0.02 -0.02 -0.03 -0.03 -0.01 -0.01 -0.01 -0.01
Capitaux propres 42.82% 40.35% 37.13% 35.46% 32.81% 36.48% 30.76% 29.60% 31.11% 35.98% 34.47% 35.96% 35.21% 35.42% 32.52% 29.70% 27.59% 30.48% 28.56% 28.98% 29.61% 41.09% 40.16% 41.45% 45.06%
Total du passif et des capitaux propres 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00%

D’après les rapports : 10-Q (Date du rapport : 2024-04-28), 10-K (Date du rapport : 2024-01-28), 10-Q (Date du rapport : 2023-10-29), 10-Q (Date du rapport : 2023-07-30), 10-Q (Date du rapport : 2023-04-30), 10-K (Date du rapport : 2023-01-29), 10-Q (Date du rapport : 2022-10-30), 10-Q (Date du rapport : 2022-07-31), 10-Q (Date du rapport : 2022-05-01), 10-K (Date du rapport : 2022-01-30), 10-Q (Date du rapport : 2021-10-31), 10-Q (Date du rapport : 2021-08-01), 10-Q (Date du rapport : 2021-05-02), 10-K (Date du rapport : 2021-01-31), 10-Q (Date du rapport : 2020-11-01), 10-Q (Date du rapport : 2020-08-02), 10-Q (Date du rapport : 2020-05-03), 10-K (Date du rapport : 2020-02-02), 10-Q (Date du rapport : 2019-11-03), 10-Q (Date du rapport : 2019-08-04), 10-Q (Date du rapport : 2019-05-05), 10-K (Date du rapport : 2019-02-03), 10-Q (Date du rapport : 2018-10-28), 10-Q (Date du rapport : 2018-07-29), 10-Q (Date du rapport : 2018-04-29).

Tendances observées dans la structure du passif
Au fil du temps, la part des passifs courants en proportion du passif total et des capitaux propres a augmenté, passant d’environ 33,2 % en avril 2018 à un pic de 41,93 % en janvier 2020, avant de diminuer à nouveau pour atteindre environ 33,35 % en avril 2024. Cette fluctuation peut indiquer une gestion accrue du besoin en fonds de roulement ou une variation dans la rotation des passifs à court terme.
Les dettes à long terme, initialement représentant environ 11,27 % du passif en avril 2018, ont connu une baisse graduelle, pour atteindre une proportion moindre, autour de 23,83 % en janvier 2024. La réduction de la part de la dette à long terme peut refléter un effort de désendettement ou une modification dans la structure de financement, notamment au détriment de la dette à long terme.
Évolution des éléments du passif à court terme
Les comptes créditeurs ont présenté une tendance volatile, oscillant entre un maximum d'environ 17,9 % en juillet 2018 et un minimum de 9,58 % en février 2020, pour se stabiliser autour de 11-14 % en fin de période. Cette volatilité pourrait indiquer des variations dans la gestion des fournisseurs ou dans la politique de crédit fournisseur.
Les charges à payer ont suivi une tendance similaire, avec un pic de 6,92 % en août 2019 et un creux à 2,99 % en avril 2024. La gestion des charges à payer semble avoir été plus prudente à la fin de la période, peut-être en lien avec une meilleure maîtrise des obligations à court terme.
Comptes liés aux revenus différés
Les cartes-cadeaux et autres revenus reportés ont représenté environ 9,66 % en avril 2018, avec une tendance à la hausse pour atteindre 11,66 % en février 2020, puis une stabilité autour de 10-11 % jusqu’en avril 2024. Cela indique une croissance de l’impact des revenus différés ou cartes-cadeaux en circulation, soulignant une étape de fidélisation ou de ventes anticipées maintenues dans le passif.
Évolution des impôts et de la dette à court terme
Les impôts sur les bénéfices à payer ont varié, passant d’environ 2,71 % en avril 2018 à un maximum de 3 % en janvier 2020, avant de retomber à environ 1-2 % en fin de période. La gestion fiscale semble relativement stable, avec des fluctuations pouvant refléter des variations dans les bénéfices ou la stratégie fiscale.
Pour la dette contractée en vertu d’une marge de crédit renouvelable, une augmentation notable est observable en novembre 2020, où sa part atteint environ 11,04 %, puis il fluctue autour de 10-11 % jusqu’en janvier 2024. La société aurait accru l’utilisation des lignes de crédit pour financer ses opérations ou investissements à cette période.
Structure du passif global
La proportion des passifs totaux a diminué de 54,94 % en avril 2018 à environ 57,18 % en janvier 2024, avec une tendance générale à la stabilisation autour de 60 %, après avoir atteint un pic à 70,39 % en mai 2019. La structure du passif indique une gestion proactive pour contenir l’endettement relatif au passif global, avec une réduction progressive de l’effet de levier.
Capitaux propres et leur évolution
Les capitaux propres représentés en % du passif total ont augmenté constamment, passant de 45,06 % en avril 2018 à environ 42,82 % en avril 2024. La croissance des bénéfices non répartis, passant de 24,04 % en avril 2018 à 33,03 % en janvier 2024, contribue à renforcer la structure financée par les actionnaires. La part du capital versé supplémentaire a connu une légère diminution, témoignant peut-être d’une stabilité ou d’un ralentissement des augmentations de capital.
La composition du capital indique une gestion prudente des actions, avec une part quasi stable des actions ordinaires à environ 0,02 %. La croissance des bénéfices non répartis indique une rentabilité persistante et une capacité à accumuler des réserves, ce qui renforce la stabilité des fonds propres à long terme.
Globalement
La structure financière montre une tendance à la réduction du levier d’endettement, avec une augmentation relative des capitaux propres, couplée à une gestion prudente des dettes à court et long terme. La société semble avoir adopté une politique visant à stabiliser ses passifs à court terme tout en renforçant ses fonds propres, ce qui pourrait contribuer à une meilleure résilience financière à long terme.
Les fluctuations dans la composition du passif évoquent une gestion dynamique du cycle d’exploitation et du financement, en phase avec une stratégie visant à optimiser la structure du passif et la rentabilité globale.