Analyse de l’endettement
Dette totale (valeur comptable)
Marriott International Inc., bilan : dette
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2019-12-31), 10-K (Date du rapport : 2018-12-31), 10-K (Date du rapport : 2017-12-31), 10-K (Date du rapport : 2016-12-31), 10-K (Date du rapport : 2015-12-31).
L'analyse des données financières révèle des tendances significatives concernant la structure de la dette. La portion à court terme de la dette à long terme a connu une augmentation progressive entre 2015 et 2019. Partant de 300 millions de dollars américains en 2015, elle a atteint 977 millions de dollars américains en 2019, avec une accélération notable entre 2017 et 2019.
La dette à long terme, excluant la partie courante, a également augmenté sur la période. Elle est passée de 3807 millions de dollars américains en 2015 à 9963 millions de dollars américains en 2019. L'augmentation la plus importante a été observée entre 2016 et 2017, suivie d'une croissance plus modérée les années suivantes.
Le total de la dette à long terme, incluant la portion à court terme, a suivi une tendance similaire à celle de la dette à long terme excluant la partie courante. Il a progressé de 4107 millions de dollars américains en 2015 à 10940 millions de dollars américains en 2019. L'augmentation globale de la dette est donc significative sur l'ensemble de la période analysée.
- Tendances générales
- Une augmentation constante de l'endettement global est observable, tant à court terme qu'à long terme.
- Variation de la portion court terme
- La portion à court terme de la dette à long terme a connu une croissance plus rapide vers la fin de la période.
- Croissance de la dette long terme
- La dette à long terme, excluant la partie courante, a connu une forte augmentation initiale, suivie d'une croissance plus stable.
Total de la dette (juste valeur)
| 31 déc. 2019 | |
|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | |
| Portion à court terme de la dette à long terme | 977) |
| Billets de premier rang, excluant la partie courante | 6,712) |
| Billet de trésorerie | 3,197) |
| Obligations liées aux contrats de location-financement | 157) |
| Autres dettes à long terme | 179) |
| Total de la dette à long terme, y compris la partie à court terme (juste valeur) | 11,222) |
| Ratio financier | |
| Ratio d’endettement, juste valeur/valeur comptable | 1.03 |
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).
Taux d’intérêt moyen pondéré sur la dette
Taux d’intérêt effectif moyen pondéré sur la dette: 3.34%
| Taux d’intérêt | Montant de la dette1 | Taux d’intérêt × Montant de la dette | Taux d’intérêt moyen pondéré2 |
|---|---|---|---|
| 3.40% | 349) | 12) | |
| 3.60% | 349) | 13) | |
| 3.40% | 398) | 14) | |
| 3.10% | 449) | 14) | |
| 4.00% | 346) | 14) | |
| 2.50% | 747) | 19) | |
| 3.30% | 744) | 25) | |
| 3.10% | 291) | 9) | |
| 2.80% | 332) | 9) | |
| 4.10% | 291) | 12) | |
| 4.20% | 444) | 19) | |
| 2.50% | 549) | 14) | |
| 4.40% | 347) | 15) | |
| 4.80% | 297) | 14) | |
| 2.50% | 299) | 7) | |
| 3.90% | 564) | 22) | |
| 2.40% | 543) | 13) | |
| 4.40% | 157) | 7) | |
| Valeur totale | 7,496) | 251) | |
| 3.34% | |||
D’après le rapport : 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).
1 en millions de dollars américains
2 Taux d’intérêt moyen pondéré = 100 × 251 ÷ 7,496 = 3.34%