Analyse des immobilisations corporelles
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Divulgation des immobilisations corporelles
Carrier Global Corp., bilan : immobilisations corporelles
en millions de dollars américains
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
L'analyse des données révèle une évolution constante des immobilisations brutes sur la période considérée. Une augmentation est observée entre 2020 et 2021, suivie d'une nouvelle hausse plus significative entre 2021 et 2022. Cette progression suggère un investissement continu dans les actifs à long terme.
- Terre
- La valeur de la terre a connu une augmentation progressive, passant de 109 millions de dollars américains en 2020 à 126 millions de dollars américains en 2022. Cette croissance, bien que modeste par rapport aux autres catégories, indique une possible stratégie d'acquisition foncière.
- Bâtiments et améliorations
- Les bâtiments et améliorations ont présenté une diminution entre 2020 et 2021, passant de 1160 millions de dollars américains à 1084 millions de dollars américains. Cependant, une reprise est constatée en 2022, avec une valeur atteignant 1251 millions de dollars américains. Cette fluctuation pourrait être liée à des cessions d'actifs ou à des investissements importants en fin de période.
- Machines, outils et équipements
- Cette catégorie représente la part la plus importante des immobilisations brutes. Une légère diminution est observée entre 2020 et 2021, mais une augmentation notable est enregistrée en 2022, atteignant 2409 millions de dollars américains. Cette tendance suggère un renouvellement ou une expansion des capacités de production.
- Actifs locatifs
- Les actifs locatifs ont connu une diminution initiale entre 2020 et 2021, passant de 416 millions de dollars américains à 381 millions de dollars américains, suivie d'une stabilisation relative en 2022 à 390 millions de dollars américains. Cette évolution pourrait refléter une modification de la stratégie d'acquisition ou de location d'actifs.
- Autres, y compris les actifs en construction
- Cette catégorie a affiché une croissance constante sur la période, passant de 261 millions de dollars américains en 2020 à 347 millions de dollars américains en 2022. L'augmentation suggère des investissements continus dans des projets en cours.
- Amortissement cumulé
- L'amortissement cumulé a diminué entre 2020 et 2021, passant de -2274 millions de dollars américains à -2150 millions de dollars américains, puis a augmenté en 2022 à -2282 millions de dollars américains. Cette évolution est cohérente avec l'acquisition de nouveaux actifs et l'amortissement des actifs existants.
- Immobilisations, nettes
- Les immobilisations nettes ont augmenté de manière constante sur la période, passant de 1810 millions de dollars américains en 2020 à 2241 millions de dollars américains en 2022. Cette augmentation est le résultat de la croissance des immobilisations brutes, compensée par l'amortissement cumulé.
En conclusion, les données indiquent une tendance générale à l'investissement dans les actifs à long terme, avec une augmentation significative des immobilisations brutes et nettes sur la période analysée. Les fluctuations observées dans certaines catégories d'actifs pourraient être liées à des stratégies spécifiques d'acquisition, de cession ou de renouvellement.
Ratios d’âge des actifs (résumé)
Carrier Global Corp., les ratios d’âge de l’actif
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
L’analyse des données révèle une évolution notable de plusieurs indicateurs clés sur la période considérée. Le ratio moyen d’âge, exprimé en pourcentage, a connu une diminution constante, passant de 57,21 % en 2020 à 51,9 % en 2022. Cette baisse suggère un renouvellement progressif des actifs.
La durée de vie utile totale estimée des actifs, mesurée en nombre d’années, a fluctué légèrement. Elle est passée de 17 ans en 2020 à 16 ans en 2021, puis est revenue à 17 ans en 2022. Cette stabilité relative indique une cohérence dans l’évaluation de la durée de vie des actifs.
L’estimation de l’âge, représentant le temps écoulé depuis l’acquisition des actifs, est restée stable à 9 ans sur l’ensemble de la période. Cette constance suggère un rythme d’acquisition d’actifs relativement uniforme.
La durée de vie restante estimée, également exprimée en nombre d’années, a progressé de 7 ans en 2020 et 2021 à 8 ans en 2022. Cette augmentation, combinée à la diminution du ratio moyen d’âge, pourrait indiquer une amélioration de la gestion des actifs et une prolongation de leur durée d’utilisation.
- Ratio moyen d’âge
- Diminution constante de 57,21 % à 51,9 % entre 2020 et 2022.
- Durée de vie utile totale estimée
- Fluctuation légère, passant de 17 à 16 puis à 17 ans.
- Estimation de l’âge
- Stabilité à 9 ans sur toute la période.
- Durée de vie restante estimée
- Augmentation de 7 à 8 ans entre 2020 et 2022.
Ratio moyen d’âge
| 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | ||
|---|---|---|---|---|
| Sélection de données financières (en millions de dollars américains) | ||||
| Amortissement cumulé | ||||
| Immobilisations brutes | ||||
| Terre | ||||
| Ratio d’âge de l’actif | ||||
| Ratio moyen d’âge1 | ||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
2022 Calculs
1 Ratio moyen d’âge = 100 × Amortissement cumulé ÷ (Immobilisations brutes – Terre)
= 100 × ÷ ( – ) =
L'analyse des données financières annuelles révèle certaines tendances notables concernant la structure de l'actif immobilisé et son évolution sur la période considérée.
- Amortissement cumulé
- L'amortissement cumulé a diminué entre 2020 et 2021, passant de 2274 millions de dollars américains à 2150 millions de dollars américains. Cependant, une augmentation est observée en 2022, atteignant 2282 millions de dollars américains. Cette fluctuation suggère potentiellement des ajustements dans les méthodes d'amortissement ou des acquisitions/cessions d'actifs.
- Immobilisations brutes
- Les immobilisations brutes ont connu une légère diminution entre 2020 et 2021, passant de 4084 millions de dollars américains à 3976 millions de dollars américains. Une augmentation significative est ensuite constatée en 2022, avec une valeur de 4523 millions de dollars américains. Cette progression indique un investissement accru dans les actifs immobilisés au cours de cette année.
- Terre
- La valeur de la terre a augmenté de manière constante sur la période, passant de 109 millions de dollars américains en 2020 à 114 millions de dollars américains en 2021 et à 126 millions de dollars américains en 2022. Cette augmentation, bien que modeste en termes absolus, suggère une appréciation de la valeur foncière ou des acquisitions de terrains.
- Ratio moyen d’âge
- Le ratio moyen d’âge des actifs immobilisés a diminué de 57.21% en 2020 à 55.67% en 2021, puis à 51.9% en 2022. Cette baisse continue indique un renouvellement du parc d'actifs immobilisés, avec l'introduction d'actifs plus récents et potentiellement plus performants. Cela peut également refléter une politique d'investissement visant à moderniser les infrastructures.
Dans l'ensemble, les données suggèrent une période de stabilisation suivie d'un investissement accru dans les actifs immobilisés en 2022, couplée à un renouvellement progressif du parc d'actifs, comme l'indique la diminution du ratio moyen d'âge.
Durée de vie utile totale estimée
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
2022 Calculs
1 Durée de vie utile totale estimée = (Immobilisations brutes – Terre) ÷ Amortissement
= ( – ) ÷ =
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances notables concernant les immobilisations et l'amortissement. Les immobilisations brutes ont connu une diminution entre 2020 et 2021, passant de 4084 millions de dollars américains à 3976 millions de dollars américains. Cependant, une augmentation significative est observée en 2022, atteignant 4523 millions de dollars américains. Cette remontée suggère potentiellement des investissements en actifs fixes ou des acquisitions.
La terre, composante des immobilisations, présente une augmentation constante, bien que modeste, passant de 109 millions de dollars américains en 2020 à 126 millions de dollars américains en 2022. Cette progression indique une possible expansion des terrains détenus par l'entité.
L'amortissement cumulé suit une tendance à la hausse, augmentant de 234 millions de dollars américains en 2020 à 256 millions de dollars américains en 2022. Cette augmentation est cohérente avec l'utilisation des actifs immobilisés et l'application des méthodes d'amortissement.
- Immobilisations brutes
- Une fluctuation est observée, avec une baisse initiale suivie d'une forte hausse, indiquant une possible stratégie d'investissement ou de restructuration des actifs.
- Terre
- Une croissance stable, bien que limitée, suggère une politique d'acquisition foncière continue.
- Amortissement
- Une augmentation régulière reflète l'utilisation continue des actifs et l'application des principes comptables d'amortissement.
- Durée de vie utile totale estimée
- La durée de vie utile totale estimée des actifs a légèrement diminué de 17 ans en 2020 à 16 ans en 2021, puis est revenue à 17 ans en 2022. Cette variation pourrait être due à des réévaluations des actifs ou à des changements dans les méthodes d'estimation.
En résumé, les données suggèrent une période de consolidation en 2021 suivie d'une phase d'investissement en 2022, avec une gestion continue de l'amortissement des actifs et une légère modification de l'estimation de leur durée de vie utile.
Estimation de l’âge, temps écoulé depuis l’achat
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
2022 Calculs
1 Temps écoulé depuis l’achat = Amortissement cumulé ÷ Amortissement
= ÷ =
L'analyse des données financières annuelles révèle certaines tendances notables concernant l'amortissement et l'âge des actifs.
- Amortissement cumulé
- L'amortissement cumulé a diminué entre 2020 et 2021, passant de 2274 millions de dollars américains à 2150 millions de dollars américains. Cependant, une augmentation est observée en 2022, atteignant 2282 millions de dollars américains. Cette fluctuation suggère potentiellement un ralentissement de l'amortissement suivi d'une reprise, possiblement due à de nouveaux investissements ou à des ajustements des méthodes d'amortissement.
- Amortissement
- L'amortissement annuel a connu une légère augmentation constante sur la période analysée. Il est passé de 234 millions de dollars américains en 2020 à 238 millions de dollars américains en 2021, puis à 256 millions de dollars américains en 2022. Cette progression indique une augmentation de la charge d'amortissement, ce qui peut être lié à l'acquisition de nouveaux actifs ou à une modification de la durée de vie utile des actifs existants.
- Estimation de l’âge, temps écoulé depuis l’achat
- L'âge moyen des actifs a diminué de 10 ans en 2020 à 9 ans en 2021, puis est resté stable à 9 ans en 2022. Cette diminution initiale peut indiquer un renouvellement partiel du parc d'actifs, tandis que la stabilisation suggère un rythme plus lent de remplacement des actifs.
L'évolution combinée de l'amortissement cumulé, de l'amortissement annuel et de l'âge des actifs suggère une gestion active du parc d'actifs. La diminution initiale de l'amortissement cumulé, suivie d'une augmentation, ainsi que l'augmentation de l'amortissement annuel, pourraient refléter une stratégie d'investissement et de renouvellement des actifs.
Durée de vie restante estimée
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31).
2022 Calculs
1 Durée de vie restante estimée = (Immobilisations, nettes – Terre) ÷ Amortissement
= ( – ) ÷ =
L'analyse des données financières annuelles révèle une évolution notable des immobilisations nettes sur la période considérée. Une augmentation est observée entre 2020 et 2022.
- Immobilisations, nettes
- Les immobilisations nettes ont progressé de 1810 millions de dollars américains en 2020 à 1826 millions de dollars américains en 2021, puis à 2241 millions de dollars américains en 2022. Cette augmentation suggère un investissement continu dans les actifs à long terme.
Concernant les terrains, une légère augmentation est également constatée.
- Terre
- La valeur des terrains est passée de 109 millions de dollars américains en 2020 à 114 millions de dollars américains en 2021, et à 126 millions de dollars américains en 2022. Cette progression, bien que modeste, indique une possible expansion des actifs fonciers.
L'amortissement cumulé a également augmenté sur la période.
- Amortissement
- L'amortissement cumulé a augmenté de 234 millions de dollars américains en 2020 à 238 millions de dollars américains en 2021, puis à 256 millions de dollars américains en 2022. Cette augmentation est cohérente avec l'accroissement des immobilisations et reflète la dépréciation des actifs au fil du temps.
Enfin, la durée de vie restante estimée des actifs a connu une légère modification.
- Durée de vie restante estimée
- La durée de vie restante estimée des actifs est restée stable à 7 ans en 2020 et 2021, puis a augmenté à 8 ans en 2022. Cette augmentation pourrait indiquer une réévaluation des estimations de durée de vie des actifs, potentiellement due à des améliorations technologiques ou à des programmes de maintenance.