Stock Analysis on Net
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Dollar General Corp. (NYSE:DG)

Cette entreprise a été déplacée dans les archives! Les données financières n’ont pas été mises à jour depuis le 31 août 2023.

Analyse de DuPont : Désagrégation du ROE, de la ROAet du ratio de marge bénéficiaire nette 

Microsoft Excel

La décomposition ROE consiste à exprimer le résultat net divisé par les capitaux propres comme le produit des ratios des composants.

Désagrégation de ROE en deux composantes

Dollar General Corp., la décomposition des ROE

Microsoft Excel
ROE = ROA × Ratio d’endettement financier
3 févr. 2023 43.60% = 8.31% × 5.25
28 janv. 2022 38.31% = 9.11% × 4.20
29 janv. 2021 39.86% = 10.27% × 3.88
31 janv. 2020 25.55% = 7.50% × 3.41
1 févr. 2019 24.77% = 12.04% × 2.06
2 févr. 2018 25.12% = 12.30% × 2.04

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-02-03), 10-K (Date du rapport : 2022-01-28), 10-K (Date du rapport : 2021-01-29), 10-K (Date du rapport : 2020-01-31), 10-K (Date du rapport : 2019-02-01), 10-K (Date du rapport : 2018-02-02).

La principale raison de l’augmentation du ratio de rendement des capitaux propres des actionnaires (ROE) au cours de l’année 2023 est l’augmentation du ratio de levier financier.

Désagrégation des ROE en trois composantes

Dollar General Corp., la décomposition des ROE

Microsoft Excel
ROE = Ratio de marge bénéficiaire nette × Rotation des actifs × Ratio d’endettement financier
3 févr. 2023 43.60% = 6.38% × 1.30 × 5.25
28 janv. 2022 38.31% = 7.01% × 1.30 × 4.20
29 janv. 2021 39.86% = 7.87% × 1.30 × 3.88
31 janv. 2020 25.55% = 6.17% × 1.22 × 3.41
1 févr. 2019 24.77% = 6.20% × 1.94 × 2.06
2 févr. 2018 25.12% = 6.56% × 1.88 × 2.04

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-02-03), 10-K (Date du rapport : 2022-01-28), 10-K (Date du rapport : 2021-01-29), 10-K (Date du rapport : 2020-01-31), 10-K (Date du rapport : 2019-02-01), 10-K (Date du rapport : 2018-02-02).

La principale raison de l’augmentation du ratio de rendement des capitaux propres des actionnaires (ROE) au cours de l’année 2023 est l’augmentation du ratio de levier financier.

Désagrégation de ROE en cinq composantes

Dollar General Corp., la décomposition des ROE

Microsoft Excel
ROE = Fardeau fiscal × Charge d’intérêts × Marge EBIT × Rotation des actifs × Ratio d’endettement financier
3 févr. 2023 43.60% = 0.78 × 0.94 × 8.79% × 1.30 × 5.25
28 janv. 2022 38.31% = 0.78 × 0.95 × 9.41% × 1.30 × 4.20
29 janv. 2021 39.86% = 0.78 × 0.96 × 10.53% × 1.30 × 3.88
31 janv. 2020 25.55% = 0.78 × 0.96 × 8.30% × 1.22 × 3.41
1 févr. 2019 24.77% = 0.79 × 0.95 × 8.25% × 1.94 × 2.06
2 févr. 2018 25.12% = 0.81 × 0.95 × 8.54% × 1.88 × 2.04

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-02-03), 10-K (Date du rapport : 2022-01-28), 10-K (Date du rapport : 2021-01-29), 10-K (Date du rapport : 2020-01-31), 10-K (Date du rapport : 2019-02-01), 10-K (Date du rapport : 2018-02-02).

La principale raison de l’augmentation du ratio de rendement des capitaux propres des actionnaires (ROE) au cours de l’année 2023 est l’augmentation du ratio de levier financier.

Désagrégation de ROA en deux composantes

Dollar General Corp., la décomposition des ROA

Microsoft Excel
ROA = Ratio de marge bénéficiaire nette × Rotation des actifs
3 févr. 2023 8.31% = 6.38% × 1.30
28 janv. 2022 9.11% = 7.01% × 1.30
29 janv. 2021 10.27% = 7.87% × 1.30
31 janv. 2020 7.50% = 6.17% × 1.22
1 févr. 2019 12.04% = 6.20% × 1.94
2 févr. 2018 12.30% = 6.56% × 1.88

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-02-03), 10-K (Date du rapport : 2022-01-28), 10-K (Date du rapport : 2021-01-29), 10-K (Date du rapport : 2020-01-31), 10-K (Date du rapport : 2019-02-01), 10-K (Date du rapport : 2018-02-02).

La principale raison de la baisse du ratio de rendement des actifs (ROA) par rapport à l’année 2023 est la baisse de la rentabilité mesurée par le ratio de marge bénéficiaire nette.

Désagrégation des ROA en quatre composantes

Dollar General Corp., la décomposition des ROA

Microsoft Excel
ROA = Fardeau fiscal × Charge d’intérêts × Marge EBIT × Rotation des actifs
3 févr. 2023 8.31% = 0.78 × 0.94 × 8.79% × 1.30
28 janv. 2022 9.11% = 0.78 × 0.95 × 9.41% × 1.30
29 janv. 2021 10.27% = 0.78 × 0.96 × 10.53% × 1.30
31 janv. 2020 7.50% = 0.78 × 0.96 × 8.30% × 1.22
1 févr. 2019 12.04% = 0.79 × 0.95 × 8.25% × 1.94
2 févr. 2018 12.30% = 0.81 × 0.95 × 8.54% × 1.88

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-02-03), 10-K (Date du rapport : 2022-01-28), 10-K (Date du rapport : 2021-01-29), 10-K (Date du rapport : 2020-01-31), 10-K (Date du rapport : 2019-02-01), 10-K (Date du rapport : 2018-02-02).

La principale raison de la baisse du ratio de rendement des actifs (ROA) sur l’année 2023 est la baisse de la rentabilité opérationnelle mesurée par le ratio de marge EBIT.

Désagrégation du ratio de marge bénéficiaire nette

Dollar General Corp., la décomposition du ratio de marge bénéficiaire nette

Microsoft Excel
Ratio de marge bénéficiaire nette = Fardeau fiscal × Charge d’intérêts × Marge EBIT
3 févr. 2023 6.38% = 0.78 × 0.94 × 8.79%
28 janv. 2022 7.01% = 0.78 × 0.95 × 9.41%
29 janv. 2021 7.87% = 0.78 × 0.96 × 10.53%
31 janv. 2020 6.17% = 0.78 × 0.96 × 8.30%
1 févr. 2019 6.20% = 0.79 × 0.95 × 8.25%
2 févr. 2018 6.56% = 0.81 × 0.95 × 8.54%

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-02-03), 10-K (Date du rapport : 2022-01-28), 10-K (Date du rapport : 2021-01-29), 10-K (Date du rapport : 2020-01-31), 10-K (Date du rapport : 2019-02-01), 10-K (Date du rapport : 2018-02-02).

La principale raison de la baisse du ratio de marge bénéficiaire nette par rapport à l’année 2023 est la baisse de la rentabilité opérationnelle mesurée par le ratio de marge EBIT.