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Ajustements de l’actif circulant
Texas Pacific Land Corp., l’actif à court terme ajusté
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).
L'analyse des données financières annuelles révèle une évolution notable de l'actif circulant sur la période considérée. Une fluctuation à la baisse est observée entre 2019 et 2020, suivie d'une augmentation significative et continue jusqu'en 2023.
- Actif circulant
- En 2019, l'actif circulant s'élevait à 366 640 milliers de dollars américains. Il a diminué pour atteindre 332 530 milliers de dollars américains en 2020, représentant une baisse d'environ 9,3%. L'année 2021 marque un tournant avec une augmentation substantielle à 526 513 milliers de dollars américains, soit une croissance d'environ 58,4% par rapport à 2020. Cette tendance haussière se poursuit en 2022, avec un actif circulant de 633 401 milliers de dollars américains, soit une augmentation d'environ 20,3% par rapport à 2021. Enfin, en 2023, l'actif circulant atteint 862 464 milliers de dollars américains, représentant une augmentation d'environ 36,1% par rapport à 2022.
L'élément "Actifs à court terme ajustés" présente une évolution identique à celle de l'actif circulant, avec des valeurs numériquement très proches, suggérant une corrélation directe et une possible redondance de l'information. Les variations en pourcentage sont également similaires pour les deux éléments.
Globalement, les données indiquent une amélioration de la liquidité et de la capacité à couvrir les obligations à court terme au fil du temps, particulièrement marquée à partir de 2021. L'augmentation constante de l'actif circulant pourrait être le résultat d'une augmentation des créances, des stocks ou des liquidités, nécessitant une analyse plus approfondie des composantes de l'actif circulant pour identifier les moteurs de cette croissance.
Ajustements du total de l’actif
Texas Pacific Land Corp., total ajusté de l’actif
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).
1 Actif de droit d’utilisation lié à un contrat de location-exploitation (avant l’adoption de la norme FASB topic 842). Voir les détails »
L’analyse des données financières annuelles révèle une tendance générale à la hausse du total de l’actif et du total de l’actif ajusté sur la période considérée.
- Total de l’actif
- En 2019, le total de l’actif s’élevait à 598 176 milliers de dollars américains. Une diminution est observée en 2020, avec un total de 571 635 milliers de dollars américains. Cependant, une reprise significative est constatée en 2021, atteignant 764 064 milliers de dollars américains, suivie d’une nouvelle augmentation en 2022 pour atteindre 877 427 milliers de dollars américains. En 2023, le total de l’actif a connu une croissance substantielle, atteignant 1 156 398 milliers de dollars américains.
- Total de l’actif ajusté
- Le total de l’actif ajusté suit une trajectoire similaire à celle du total de l’actif. Il s’établit à 598 176 milliers de dollars américains en 2019, diminue à 571 735 milliers de dollars américains en 2020, puis augmente à 764 164 milliers de dollars américains en 2021 et 877 627 milliers de dollars américains en 2022. En 2023, le total de l’actif ajusté atteint 1 156 598 milliers de dollars américains, ce qui est cohérent avec l’évolution du total de l’actif.
- Comparaison des totaux
- Les valeurs du total de l’actif et du total de l’actif ajusté sont très proches pour chaque année, avec des différences minimes. Cette similitude suggère que les ajustements apportés à l’actif ont un impact limité sur le total global.
L’augmentation notable en 2023 indique une expansion significative de l’actif, potentiellement due à des acquisitions, des investissements ou une réévaluation des actifs existants. La période 2020 représente une exception à la tendance générale, avec une diminution de l’actif, qui pourrait être attribuée à des cessions d’actifs ou à des pertes.
Ajustements du passif à court terme
Texas Pacific Land Corp., passif à court terme ajusté
US$ en milliers
| 31 déc. 2023 | 31 déc. 2022 | 31 déc. 2021 | 31 déc. 2020 | 31 déc. 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Avant l’ajustement | ||||||
| Passif à court terme | ||||||
| Ajustements | ||||||
| Moins: Revenus non gagnés, courants | ||||||
| Après l’ajustement | ||||||
| Passif à court terme ajusté | ||||||
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).
L'analyse des données financières annuelles révèle des fluctuations significatives dans les éléments du passif à court terme. Une observation initiale met en évidence une variation notable entre le passif à court terme et le passif à court terme ajusté.
- Passif à court terme
- En 2019, le passif à court terme s'élevait à 24 464 milliers de dollars américains. Il a diminué en 2020 pour atteindre 21 376 milliers de dollars américains, avant de connaître une augmentation substantielle en 2021, atteignant 50 900 milliers de dollars américains. Une baisse est ensuite observée en 2022, avec une valeur de 39 595 milliers de dollars américains, suivie d'une nouvelle augmentation en 2023, pour atteindre 44 387 milliers de dollars américains. L'évolution globale suggère une volatilité importante de cet indicateur sur la période considérée.
- Passif à court terme ajusté
- Le passif à court terme ajusté a suivi une trajectoire similaire, mais avec des valeurs différentes. En 2019, il était de 24 464 milliers de dollars américains. Il a diminué en 2020 à 17 379 milliers de dollars américains, puis a augmenté de manière significative en 2021, atteignant 47 091 milliers de dollars américains. Une diminution est également constatée en 2022, avec une valeur de 35 107 milliers de dollars américains, et une augmentation en 2023, pour atteindre 38 057 milliers de dollars américains. La différence entre le passif à court terme et le passif à court terme ajusté varie d'une année à l'autre, indiquant des ajustements potentiels dans la classification des dettes à court terme.
- Tendances comparatives
- Il est à noter que le passif à court terme ajusté est généralement inférieur au passif à court terme en 2019 et 2021, mais supérieur en 2020, 2022 et 2023. Cette inversion suggère des modifications dans la composition du passif à court terme, potentiellement liées à des reclassements ou à des ajustements comptables. L'augmentation significative observée en 2021 pour les deux indicateurs pourrait être liée à un événement spécifique, tel qu'un financement accru ou une augmentation des obligations à court terme. Les fluctuations observées en 2022 et 2023 indiquent une gestion active du passif à court terme.
Ajustements du total du passif
Texas Pacific Land Corp., le total ajusté du passif
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).
1 Responsabilité au titre des contrats de location-exploitation (avant l’adoption de la norme FASB topic 842). Voir les détails »
2 Impôts différés à payer. Voir les détails »
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives concernant la structure du passif. Le total du passif a connu une fluctuation notable sur la période considérée.
- Total du passif
- En 2019, le total du passif s'élevait à 86 039 milliers de dollars américains. Il a légèrement diminué en 2020 pour atteindre 86 451 milliers de dollars américains. Une augmentation substantielle est observée en 2021, avec une valeur de 112 353 milliers de dollars américains. En 2022, ce total a diminué à 104 540 milliers de dollars américains, avant de remonter en 2023 à 113 202 milliers de dollars américains. L'évolution globale suggère une volatilité du passif total, avec une tendance à la hausse sur la période.
- Total du passif ajusté
- Le total du passif ajusté a également montré une évolution marquée. En 2019, il était de 27 831 milliers de dollars américains. Il a augmenté de manière significative en 2020 à 21 555 milliers de dollars américains, puis a connu une forte croissance en 2021, atteignant 49 147 milliers de dollars américains. En 2022, une diminution est constatée, avec une valeur de 37 193 milliers de dollars américains. Enfin, en 2023, le total du passif ajusté s'élève à 39 501 milliers de dollars américains. Cette évolution indique une augmentation globale du passif ajusté, bien que moins prononcée que celle du passif total, et marquée par une certaine volatilité.
La différence entre le total du passif et le total du passif ajusté est notable et évolue dans le temps. L'analyse comparative de ces deux éléments du passif suggère des variations dans la composition des obligations de l'entité, potentiellement liées à des ajustements comptables ou à des changements dans la nature des dettes.
Ajustements des capitaux propres
Texas Pacific Land Corp., total des capitaux propres ajustés
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).
1 Impôts différés à payer. Voir les détails »
L'analyse des données financières annuelles révèle une tendance générale à la hausse des capitaux propres sur la période considérée. Le total des capitaux propres a connu une fluctuation initiale avant de progresser de manière significative.
- Total des capitaux propres
- En 2019, le total des capitaux propres s'élevait à 512 137 milliers de dollars américains. Une diminution est observée en 2020, atteignant 485 184 milliers de dollars américains. Cependant, une augmentation notable est constatée en 2021, avec une valeur de 651 711 milliers de dollars américains. Cette tendance à la hausse se poursuit en 2022 (772 887 milliers de dollars américains) et en 2023 (1 043 196 milliers de dollars américains), marquant une croissance substantielle sur l'ensemble de la période.
- Total des capitaux propres ajustés
- Le total des capitaux propres ajustés suit une trajectoire similaire. En 2019, il s'établissait à 570 345 milliers de dollars américains, diminuant à 550 180 milliers de dollars américains en 2020. Une augmentation est ensuite observée en 2021 (715 017 milliers de dollars américains), suivie d'une progression continue en 2022 (840 434 milliers de dollars américains) et en 2023 (1 117 097 milliers de dollars américains). Les valeurs ajustées sont systématiquement supérieures aux valeurs du total des capitaux propres, suggérant l'existence d'éléments d'ajustement significatifs.
La croissance des deux indicateurs de capitaux propres est plus prononcée entre 2021 et 2023, ce qui pourrait indiquer une amélioration de la performance financière ou des changements dans la structure du capital de l'entité. L'écart entre le total des capitaux propres et le total des capitaux propres ajustés reste constant sur la période, ce qui suggère une application cohérente des ajustements.
Ajustements du capital total
Texas Pacific Land Corp., le total ajusté du capital
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).
1 Responsabilité au titre des contrats de location-exploitation (avant l’adoption de la norme FASB topic 842). Voir les détails »
2 Passifs liés aux contrats de location-exploitation, à court terme. Voir les détails »
3 Passifs non courants liés aux contrats de location-exploitation. Voir les détails »
4 Impôts différés à payer. Voir les détails »
L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances significatives en matière de structure du capital. Les capitaux propres totaux ont connu une augmentation constante sur la période considérée, passant de 512 137 unités monétaires en 2019 à 1 043 196 unités monétaires en 2023. Cette progression n'a pas été linéaire, avec un ralentissement entre 2019 et 2020, suivi d'une accélération notable en 2021, 2022 et 2023.
Le capital total suit une trajectoire similaire à celle des capitaux propres totaux, affichant les mêmes valeurs, ce qui indique une correspondance directe entre ces deux éléments. Les fonds propres ajustés présentent également une tendance à la hausse, évoluant de 573 712 unités monétaires en 2019 à 1 119 121 unités monétaires en 2023. L'augmentation est plus marquée que celle des capitaux propres totaux, suggérant un impact des ajustements effectués.
La dette totale ajustée, bien que de moindre importance comparativement aux capitaux propres, a fluctué au cours de la période. Elle a diminué de 2019 à 2020, puis a connu une légère augmentation en 2021 et 2022 avant de diminuer à nouveau en 2023. Les valeurs restent relativement faibles par rapport aux capitaux propres, indiquant une dépendance limitée à l'égard du financement par emprunt.
Les capitaux propres ajustés montrent une croissance plus rapide que les capitaux propres totaux, ce qui peut être attribué à des éléments comptables spécifiques inclus dans les ajustements. L'écart entre les capitaux propres ajustés et les capitaux propres totaux s'est élargi au fil du temps, ce qui mérite une investigation plus approfondie pour comprendre la nature de ces ajustements.
- Tendances générales
- Augmentation constante des capitaux propres totaux et ajustés.
- Dette
- Dette totale ajustée relativement stable et de faible valeur.
- Ajustements
- Les ajustements aux capitaux propres ont un impact significatif sur la valeur totale des fonds propres.
- Croissance
- Accélération de la croissance des capitaux propres en 2021, 2022 et 2023.
Ajustements des revenus
Texas Pacific Land Corp., les revenus ajustés
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).
L'analyse des données financières annuelles révèle des fluctuations significatives dans les revenus sur la période considérée. Les revenus initiaux, enregistrés en 2019, s'élevaient à 490 496 milliers de dollars américains.
En 2020, une diminution notable des revenus est observée, avec un chiffre de 302 554 milliers de dollars américains. Cette baisse représente une contraction significative par rapport à l'année précédente.
L'année 2021 marque un rebond, les revenus atteignant 450 958 milliers de dollars américains. Cette augmentation suggère une reprise de l'activité après la période de contraction.
En 2022, une croissance plus importante est constatée, avec des revenus de 667 422 milliers de dollars américains. Cette progression indique une amélioration continue de la performance.
Cependant, en 2023, les revenus connaissent une légère diminution, s'établissant à 631 595 milliers de dollars américains. Bien que restant à un niveau élevé, cette baisse interrompt la tendance à la hausse observée précédemment.
L'examen des "Revenus ajustés" présente une tendance similaire. Les revenus ajustés en 2019 s'élevaient à 494 508 milliers de dollars américains. Ils ont diminué en 2020 à 311 341 milliers de dollars américains, puis ont augmenté en 2021 à 449 048 milliers de dollars américains. En 2022, ils atteignent 669 360 milliers de dollars américains, avant de redescendre légèrement en 2023 à 636 735 milliers de dollars américains.
- Tendances générales
- Les données indiquent une volatilité des revenus, avec une période de contraction en 2020 suivie d'une reprise et d'une croissance en 2021 et 2022, puis d'une stabilisation relative en 2023.
- Variations significatives
- La diminution des revenus en 2020 est la variation la plus marquée sur la période. La croissance observée en 2022 est également notable.
- Observations complémentaires
- Les "Revenus ajustés" suivent une trajectoire similaire aux revenus totaux, suggérant que les ajustements n'ont pas un impact majeur sur la tendance générale.
Ajustements du bénéfice net
Texas Pacific Land Corp., le bénéfice net ajusté
US$ en milliers
D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2023-12-31), 10-K (Date du rapport : 2022-12-31), 10-K (Date du rapport : 2021-12-31), 10-K (Date du rapport : 2020-12-31), 10-K (Date du rapport : 2019-12-31).
1 Charge d’impôt différé (avantage). Voir les détails »
L'analyse des données financières annuelles révèle des fluctuations significatives dans les revenus et les bénéfices nets ajustés sur la période considérée.
- Revenu net
- Le revenu net a connu une diminution notable entre 2019 et 2020, passant de 318 728 milliers de dollars américains à 176 049 milliers de dollars américains. Une reprise s'est ensuite observée en 2021, avec un revenu net de 269 980 milliers de dollars américains, suivi d'une augmentation plus importante en 2022, atteignant 446 362 milliers de dollars américains. En 2023, le revenu net a diminué pour s'établir à 405 645 milliers de dollars américains, bien que restant supérieur aux niveaux de 2019 et 2020.
- Bénéfice net ajusté
- Le bénéfice net ajusté a suivi une tendance similaire à celle du revenu net. Une baisse est constatée entre 2019 et 2020, passant de 348 392 milliers de dollars américains à 181 315 milliers de dollars américains. Une amélioration est ensuite observée en 2021 (269 528 milliers de dollars américains) et en 2022 (453 186 milliers de dollars américains), avec un pic en 2022. En 2023, le bénéfice net ajusté a diminué à 411 499 milliers de dollars américains, mais demeure supérieur aux valeurs de 2019 et 2020.
- Comparaison des tendances
- Les tendances du revenu net et du bénéfice net ajusté sont globalement corrélées. Les variations observées dans le revenu net se reflètent dans le bénéfice net ajusté, suggérant une relation directe entre les revenus globaux et la rentabilité ajustée. La diminution en 2023, bien que présente dans les deux indicateurs, est moins prononcée pour le bénéfice net ajusté, ce qui pourrait indiquer une gestion efficace des coûts ou d'autres facteurs affectant la rentabilité.
En résumé, la période analysée est caractérisée par une volatilité significative, avec une reprise notable en 2021 et 2022 suivie d'un recul en 2023. L'évolution du bénéfice net ajusté suggère une certaine résilience face aux fluctuations du revenu net.