Trane Technologies plc (NYSE:TT)

L’analyse des données révèle une évolution significative de la structure des actifs incorporels sur la période considérée. La survaleur a connu une augmentation notable entre 2018 et 2019, suivie d’une diminution en 2020, puis d’une stabilisation relative jusqu’en 2022.

Survaleur

La survaleur a progressé de 5959500 US$ en 2018 à 6783100 US$ en 2019, avant de reculer à 5342800 US$ en 2020. Elle s’est ensuite stabilisée autour de 5500000 US$ pour les années 2021 et 2022.

La relation client a également affiché une croissance entre 2018 et 2019, suivie d’une baisse en 2020, puis d’une légère reprise en 2021 et 2022. Les brevets ont maintenu un niveau relativement stable entre 2018 et 2019, mais les données sont incomplètes pour les années suivantes.

Relation client

La relation client est passée de 2086800 US$ en 2018 à 2562100 US$ en 2019, puis à 2010200 US$ en 2020, avant de remonter à 2110800 US$ en 2021 et 2183700 US$ en 2022.

Brevets

Les brevets ont affiché 206600 US$ en 2018 et 207600 US$ en 2019, mais les données pour les années suivantes sont manquantes.

L’élément "Autre" a connu une augmentation constante tout au long de la période, indiquant une diversification des actifs incorporels. Les immobilisations incorporelles à durée de vie limitée, en valeur comptable brute, ont fluctué, avec une diminution en 2020, suivie d’une légère augmentation en 2021 et 2022. L’amortissement cumulé a augmenté de manière continue, ce qui a eu un impact sur la valeur comptable nette de ces actifs.

Autre

L’élément "Autre" a progressé de 84500 US$ en 2018 à 261700 US$ en 2022.

Immobilisations incorporelles à durée de vie limitée, valeur comptable brute

La valeur comptable brute a diminué de 2894200 US$ en 2019 à 2220900 US$ en 2020, puis a augmenté à 2445400 US$ en 2022.

Amortissement cumulé

L’amortissement cumulé a augmenté de -1412700 US$ en 2018 à -1805500 US$ en 2022.

Immobilisations incorporelles à durée de vie limitée, valeur comptable nette

La valeur comptable nette a diminué de 1311700 US$ en 2019 à 639900 US$ en 2022.

Les marques et les immobilisations incorporelles à durée de vie indéterminée ont maintenu un niveau relativement stable sur l’ensemble de la période. Les incorporels totaux ont suivi une tendance similaire à celle de la survaleur, avec une augmentation initiale suivie d’une stabilisation et d’une légère diminution. Les écarts d’acquisition et immobilisations incorporelles ont également montré une évolution stable, avec une légère fluctuation au cours des années.

Marques

Les marques sont restées relativement stables autour de 2600000 US$.

Immobilisations incorporelles à durée de vie indéterminée

Les immobilisations incorporelles à durée de vie indéterminée sont restées relativement stables autour de 2600000 US$.

Incorporelles

Les incorporels ont diminué de 4148800 US$ en 2019 à 3264000 US$ en 2022.

Écarts d’acquisition et immobilisations incorporelles

Les écarts d’acquisition et immobilisations incorporelles ont fluctué entre 8629200 US$ et 10931900 US$.

L’analyse des données financières annuelles révèle des tendances notables concernant la structure de l’actif et des capitaux propres. Le total de l’actif a connu une augmentation significative entre 2018 et 2019, passant de 17 914 900 US$ en milliers à 20 492 300 US$ en milliers. Cependant, cet actif a ensuite diminué sur les périodes suivantes, atteignant 18 081 600 US$ en milliers en 2022, bien que la baisse soit moins prononcée entre 2021 et 2022.

Le total de l’actif ajusté suit une tendance similaire, avec une croissance initiale suivie d’une diminution progressive. Il est passé de 11 955 400 US$ en milliers en 2018 à 12 577 900 US$ en milliers en 2022, après un pic à 13 709 200 US$ en milliers en 2019.

En ce qui concerne les capitaux propres, le total des capitaux propres de Trane Technologies plc a légèrement augmenté entre 2018 et 2019, puis a connu une baisse constante jusqu’en 2022, atteignant 6 088 600 US$ en milliers. Cette diminution est plus marquée que celle observée pour le total de l’actif.

Le total ajusté des capitaux propres de Trane Technologies plc présente une volatilité plus importante. Après une diminution significative entre 2018 et 2019, il a connu une reprise en 2020, suivie d’une nouvelle augmentation en 2021, avant de diminuer à nouveau en 2022. Il est passé de 1 063 200 US$ en milliers en 2018 à 584 900 US$ en milliers en 2022.

Tendances générales de l’actif :

Croissance initiale suivie d’une stabilisation et d’une légère diminution.

Tendances générales des capitaux propres :

Diminution constante sur la période analysée.

Volatilité :

Le total ajusté des capitaux propres présente une volatilité plus importante que les autres éléments.

Évolution de l’actif ajusté :

Une croissance initiale suivie d’une stabilisation et d’une légère diminution, similaire à l’évolution du total de l’actif.

L’analyse des données financières révèle des tendances notables concernant l’efficacité de l’utilisation des actifs, le niveau d’endettement et la rentabilité.

Rotation de l’actif

Le ratio de rotation de l’actif total a connu une diminution entre 2018 et 2020, passant de 0.87 à 0.69, avant de remonter à 0.88 en 2022. Le ratio ajusté suit une tendance similaire, avec une baisse de 1.31 à 0.97 sur la même période, puis une augmentation à 1.27 en 2022. Ces variations suggèrent des fluctuations dans l’efficacité de l’utilisation des actifs pour générer des ventes.

Endettement

Le ratio d’endettement financier a augmenté de manière constante de 2.55 en 2018 à 2.97 en 2022, indiquant une augmentation progressive du recours à l’endettement. Le ratio d’endettement financier ajusté a connu une forte augmentation en 2019, atteignant 28.3, avant de redescendre à 12.03 en 2020, puis de remonter significativement à 21.5 en 2022. Cette volatilité du ratio ajusté suggère des changements importants dans la structure du capital ou des ajustements comptables.

Rentabilité

Le rendement des capitaux propres a fluctué au cours de la période analysée. Après une légère augmentation de 19.05% en 2018 à 19.41% en 2019, il a diminué à 13.34% en 2020, avant de remonter fortement à 22.75% en 2021 et à 28.85% en 2022. Le ratio ajusté a connu des variations encore plus importantes, passant de 125.81% en 2018 à un pic de 291.21% en 2019, puis à 80.28% en 2020, avant de remonter à 189.51% en 2021 et à 300.31% en 2022. Ces fluctuations importantes indiquent une forte sensibilité de la rentabilité des capitaux propres à divers facteurs.

Rendement de l’actif

Le ratio de rendement de l’actif a également connu des fluctuations. Il a diminué de 7.47% en 2018 à 4.71% en 2020, puis a augmenté à 7.88% en 2021 et à 9.71% en 2022. Le ratio ajusté suit une tendance similaire, avec une baisse de 11.19% à 6.67% entre 2018 et 2020, puis une augmentation à 11.34% en 2021 et à 13.96% en 2022. Ces évolutions suggèrent une amélioration de l’efficacité de l’utilisation des actifs pour générer des bénéfices au cours des deux dernières années.

En résumé, les données indiquent une augmentation de l’endettement, des fluctuations dans l’efficacité de l’utilisation des actifs et une amélioration de la rentabilité au cours des dernières années. L’analyse des ratios ajustés révèle des variations plus importantes, suggérant l’influence de facteurs spécifiques ou d’ajustements comptables.

L’analyse des données financières révèle des tendances notables concernant l’actif et son utilisation. Le total de l’actif a connu une augmentation significative entre 2018 et 2019, passant de 17 914 900 US$ à 20 492 300 US$. Cependant, cet actif a ensuite diminué en 2020, atteignant 18 156 700 US$, et est resté relativement stable au cours des années 2021 et 2022, avec des valeurs de 18 059 800 US$ et 18 081 600 US$ respectivement.

L’actif total ajusté suit une tendance similaire, avec une croissance de 2018 à 2019, suivie d’une diminution en 2020 et d’une stabilisation par la suite. Les valeurs sont passées de 11 955 400 US$ en 2018 à 13 709 200 US$ en 2019, puis à 12 813 900 US$ en 2020, pour se stabiliser autour de 12 555 000 US$ en 2021 et 12 577 900 US$ en 2022.

Le ratio de rotation de l’actif total a fluctué au cours de la période analysée. Il a diminué de 0,87 en 2018 à 0,81 en 2019, puis à 0,69 en 2020, avant de remonter à 0,78 en 2021 et à 0,88 en 2022. Cette évolution suggère une efficacité variable dans l’utilisation de l’actif pour générer des ventes.

Le ratio de rotation de l’actif total ajusté présente une dynamique différente. Il a débuté à 1,31 en 2018, diminué à 1,21 en 2019 et à 0,97 en 2020, puis augmenté à 1,13 en 2021 et à 1,27 en 2022. Ce ratio, plus élevé que le ratio de rotation de l’actif total, indique une meilleure efficacité dans l’utilisation de l’actif ajusté pour générer des ventes. L’augmentation observée en 2021 et 2022 suggère une amélioration de cette efficacité.

Ratio de rotation de l’actif total

Indique l’efficacité avec laquelle l’entreprise utilise son actif total pour générer des ventes. Une valeur plus élevée suggère une meilleure efficacité.

Ratio de rotation de l’actif total (ajusté)

Indique l’efficacité avec laquelle l’entreprise utilise son actif total ajusté pour générer des ventes. Une valeur plus élevée suggère une meilleure efficacité.

L’analyse des données financières annuelles révèle des tendances notables concernant la structure de l'actif, des capitaux propres et l'endettement. Le total de l’actif a connu une augmentation significative entre 2018 et 2019, passant de 17 914 900 US$ à 20 492 300 US$. Cependant, cet actif a ensuite diminué en 2020 pour se stabiliser autour de 18 081 600 US$ en 2022, avec des fluctuations minimes sur les deux dernières années.

Une tendance similaire est observée pour l’actif ajusté, qui a augmenté de 2018 à 2019, puis a diminué en 2020, se stabilisant ensuite. Le total des capitaux propres de Trane Technologies plc a également montré une augmentation initiale de 2018 à 2019, suivie d'une diminution constante jusqu'en 2022.

L’actif ajusté et les capitaux propres ajustés présentent des variations plus importantes. L'actif ajusté a connu une baisse plus prononcée que l'actif total, tandis que les capitaux propres ajustés ont fluctué de manière significative, avec une augmentation notable en 2020 et 2021, suivie d'une nouvelle baisse en 2022.

Concernant l'endettement, le ratio d’endettement financier a augmenté de manière constante de 2018 à 2022, passant de 2,55 à 2,97. Cette augmentation indique une proportion croissante de dette par rapport aux capitaux propres. Le ratio d’endettement financier ajusté a connu une augmentation plus importante, passant de 11,24 en 2018 à 21,5 en 2022, ce qui suggère une augmentation significative de l'endettement ajusté par rapport aux capitaux propres ajustés.

Total de l’actif

A augmenté de 2018 à 2019, puis s'est stabilisé avec une légère diminution en 2020, restant relativement constant jusqu'en 2022.

Total de l’actif ajusté

A suivi une tendance similaire au total de l’actif, avec une augmentation initiale suivie d'une stabilisation et d'une légère diminution.

Total des capitaux propres de Trane Technologies plc

A augmenté de 2018 à 2019, puis a diminué de manière constante jusqu'en 2022.

Total ajusté des capitaux propres de Trane Technologies plc

A fluctué de manière significative, avec une augmentation en 2020 et 2021, suivie d'une baisse en 2022.

Ratio d’endettement financier

A augmenté de manière constante de 2018 à 2022, indiquant une augmentation de l'endettement.

Ratio d’endettement financier (ajusté)

A connu une augmentation plus importante que le ratio d’endettement financier, suggérant une augmentation significative de l'endettement ajusté.

L'analyse des données financières annuelles révèle des tendances notables concernant la structure du capital et la rentabilité. Les capitaux propres totaux ont connu une augmentation initiale entre 2018 et 2019, passant de 7 022 700 US$ à 7 267 600 US$. Cependant, une diminution progressive s'est ensuite observée sur les périodes suivantes, atteignant 6 088 600 US$ en 2022.

Le total des capitaux propres ajustés a présenté une volatilité plus marquée. Après une forte baisse entre 2018 et 2019, passant de 1 063 200 US$ à 484 500 US$, il a connu une remontée en 2020, suivie d'une nouvelle diminution en 2021 et 2022, se stabilisant à 584 900 US$ en 2022.

Le rendement des capitaux propres a affiché une progression globale sur la période analysée. Il est passé de 19,05 % en 2018 à 28,85 % en 2022, avec une fluctuation notable en 2020 (13,34 %).

Le ratio de rendement des capitaux propres ajusté a connu une augmentation significative et continue. Il a progressé de 125,81 % en 2018 à 300,31 % en 2022, indiquant une amélioration de l'efficacité avec laquelle les capitaux propres ajustés sont utilisés pour générer des bénéfices. Cette augmentation est particulièrement prononcée en 2019 et 2021.

Tendances clés

Diminution progressive des capitaux propres totaux.

Volatilité

Forte volatilité des capitaux propres ajustés.

Rentabilité

Amélioration globale du rendement des capitaux propres.

Efficacité

Augmentation significative du ratio de rendement des capitaux propres ajusté.

L’analyse des données financières révèle des tendances notables concernant l’actif et les ratios de rendement associés. Le total de l’actif a connu une augmentation significative entre 2018 et 2019, passant de 17 914 900 US$ à 20 492 300 US$. Cependant, cet actif a ensuite diminué en 2020 pour se stabiliser autour de 18 000 000 US$ jusqu’en 2022, avec de légères fluctuations.

Le total de l’actif ajusté suit une trajectoire similaire, avec une croissance de 2018 à 2019, suivie d’une diminution en 2020 et d’une stabilisation relative les années suivantes. Les valeurs de l’actif ajusté sont systématiquement inférieures à celles de l’actif total, ce qui suggère la présence d’éléments non inclus dans le calcul de l’actif ajusté.

Le ratio de rendement de l’actif a affiché une volatilité plus importante. Après une baisse de 7,47% en 2018 à 6,89% en 2019, il a diminué de manière significative en 2020, atteignant 4,71%. Une reprise s’est ensuite observée en 2021 (7,88%) et 2022 (9,71%), indiquant une amélioration de l’efficacité avec laquelle l’actif est utilisé pour générer des bénéfices.

Le ratio de rendement de l’actif ajusté présente des valeurs plus élevées que le ratio de rendement de l’actif non ajusté, ce qui est cohérent avec la différence entre les deux actifs. Ce ratio a également connu une baisse en 2020 (6,67%) après une période de stabilité relative entre 2018 et 2019 (11,19% et 10,29% respectivement). Il a ensuite augmenté de manière notable en 2021 (11,34%) et en 2022 (13,96%), signalant une amélioration significative de la rentabilité de l’actif ajusté.

Tendances générales de l’actif

Croissance initiale suivie d’une stabilisation.

Volatilité des ratios de rendement

Fluctuations significatives, avec une amélioration récente.

Différence entre actif total et ajusté

L’actif ajusté est systématiquement inférieur à l’actif total.

Performance de l’actif ajusté

Amélioration notable de la rentabilité en 2021 et 2022.