Tableau des flux de trésorerie

Le tableau des flux de trésorerie fournit des informations sur les entrées de trésorerie et les paiements en espèces d’une entreprise au cours d’une période comptable, montrant comment ces flux de trésorerie relient le solde de trésorerie de fin de caisse au solde de début figurant au bilan de l’entreprise.

Le tableau des flux de trésorerie se compose de trois parties : les flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation, les flux de trésorerie provenant des activités d’investissement et les flux de trésorerie provenant des activités de financement.

Costco Wholesale Corp., tableau des flux de trésorerie consolidé

en millions de dollars américains

12 mois terminés le	1 sept. 2024	3 sept. 2023	28 août 2022	29 août 2021	30 août 2020	1 sept. 2019
Bénéfice net, y compris les participations ne donnant pas le contrôle	7,367)	6,292)	5,915)	5,079)	4,059)	3,704)
Dotations aux amortissements	2,237)	2,077)	1,900)	1,781)	1,645)	1,492)
Charges locatives hors trésorerie	315)	412)	377)	286)	194)	—)
Rémunération à base d’actions	818)	774)	724)	665)	619)	595)
Dépréciation d’actifs et autres activités d’exploitation hors trésorerie, montant net	(9)	495)	39)	144)	146)	156)
Inventaires de marchandises	(2,068)	1,228)	(4,003)	(1,892)	(791)	(536)
Comptes créditeurs	1,938)	(382)	1,891)	1,838)	2,261)	322)
Autres actifs et passifs d’exploitation, montant net	741)	172)	549)	1,057)	728)	623)
Variations de l’actif et du passif d’exploitation	611)	1,018)	(1,563)	1,003)	2,198)	409)
Ajustements visant à rapprocher le bénéfice net, y compris les participations ne donnant pas le contrôle, des flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation	3,972)	4,776)	1,477)	3,879)	4,802)	2,652)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	11,339)	11,068)	7,392)	8,958)	8,861)	6,356)
Achats de placements à court terme	(1,470)	(1,622)	(1,121)	(1,331)	(1,626)	(1,094)
Échéances et ventes de placements à court terme	1,790)	937)	1,145)	1,446)	1,678)	1,231)
Ajouts aux immobilisations corporelles	(4,710)	(4,323)	(3,891)	(3,588)	(2,810)	(2,998)
Acquisitions	—)	—)	—)	—)	(1,163)	—)
Autres activités d’investissement, montant net	(19)	36)	(48)	(62)	30)	(4)
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement	(4,409)	(4,972)	(3,915)	(3,535)	(3,891)	(2,865)
Remboursements d’emprunts à court terme	(920)	(935)	(6)	—)	—)	—)
Produit d’emprunts à court terme	928)	917)	53)	41)	—)	—)
Remboursement de la dette à long terme	(1,077)	(75)	(800)	(94)	(3,200)	(89)
Produit de l’émission de titres de créance à long terme	498)	—)	—)	—)	3,992)	298)
Retenues d’impôt sur les attributions à base d’actions	(315)	(303)	(363)	(312)	(330)	(272)
Rachats d’actions ordinaires	(700)	(676)	(439)	(496)	(196)	(247)
Paiements de dividendes en espèces	(9,041)	(1,251)	(1,498)	(5,748)	(1,479)	(1,038)
Paiements de contrats de location et autres activités de financement, montant net	(137)	(291)	(176)	(67)	—)	—)
Dividende à la part des actionnaires minoritaires	—)	—)	(208)	—)	—)	—)
Acquisition d’une participation ne donnant pas le contrôle	—)	—)	(842)	—)	—)	—)
Autres activités de financement, montant net	—)	—)	(4)	188)	66)	201)
Flux de trésorerie nets liés aux activités de financement	(10,764)	(2,614)	(4,283)	(6,488)	(1,147)	(1,147)
Effet des variations des taux de change sur la trésorerie et les équivalents de trésorerie	40)	15)	(249)	46)	70)	(15)
Variation nette de la trésorerie et des équivalents de trésorerie	(3,794)	3,497)	(1,055)	(1,019)	3,893)	2,329)
Trésorerie et équivalents de trésorerie au début de l’exercice	13,700)	10,203)	11,258)	12,277)	8,384)	6,055)
Trésorerie et équivalents de trésorerie à la fin de l’exercice	9,906)	13,700)	10,203)	11,258)	12,277)	8,384)

D’après les rapports : 10-K (Date du rapport : 2024-09-01), 10-K (Date du rapport : 2023-09-03), 10-K (Date du rapport : 2022-08-28), 10-K (Date du rapport : 2021-08-29), 10-K (Date du rapport : 2020-08-30), 10-K (Date du rapport : 2019-09-01).

Composante de l’état des flux de trésorerie	Description	L’entreprise
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’exploitation	Montant des entrées (sorties) de trésorerie provenant des activités opérationnelles, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie des activités d’exploitation comprennent les transactions, les ajustements et les variations de valeur qui ne sont pas définis comme des activités d’investissement ou de financement.	Les flux de trésorerie nets provenant des activités d’exploitation de Costco Wholesale Corp. ont augmenté de 2022 à 2023 et de 2023 à 2024.
Flux de trésorerie nets liés aux activités d’investissement	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités d’investissement, à l’exclusion des activités abandonnées. Les flux de trésorerie liés aux activités d’investissement comprennent l’octroi et le recouvrement de prêts, ainsi que l’acquisition et la cession de titres de créance ou de capitaux propres, d’immobilisations corporelles et d’autres actifs productifs.	Les flux de trésorerie nets utilisés dans les activités d’investissement de Costco Wholesale Corp. diminué de 2022 à 2023, mais ont ensuite augmenté de 2023 à 2024, n’atteignant pas le niveau de 2022.
Flux de trésorerie nets liés aux activités de financement	Montant des entrées et sorties de trésorerie des activités de financement, hors activités abandonnées. Les flux de trésorerie de l’activité de financement comprennent l’obtention de ressources auprès des propriétaires et leur fournir un rendement sur leur investissement ; emprunter de l’argent et rembourser les sommes empruntées, ou régler l’obligation ; et l’obtention et le paiement d’autres ressources obtenues auprès de créanciers sur le crédit à long terme.	Les sorties nettes de trésorerie liées aux activités de financement de Costco Wholesale Corp. ont augmenté de 2022 à 2023, mais ont ensuite diminué de façon significative de 2023 à 2024.

Costco Wholesale Corp. (NASDAQ:COST)

Tableau des flux de trésorerie